Resultatregnskap - mor/konsern Emerging Europe Land Development AS

Transkript

1 Resultatregnskap - mor/konsern Emerging Europe Land Development AS Morselskap Konsern Note Driftsinntekter og driftskostnader Salgsinntekter Leieinntekter Annen driftsinntekt Sum driftsinntekter Lønnskostnader m.m Avskrivning på driftsmidler Nedskrivning av driftsmidler Annen driftskostnad Tap ved endring i konsernet Sum driftskostnader Driftsresultat Finansinntekter og finanskostnader Renteinntekt fra nærstående Annen renteinntekt Annen finansinntekt Nedskrivning av fordringer Nedskrivning på aksjer Rentekostnad til nærstående Annen rentekostnad Annen finanskostnad Resultat av finansposter Resultat før skattekostnad Skattekostnad på ordinært resultat Ordinært resultat Periodens resultat (Periodens underskudd)

2 Balanse - mor/konsern Emerging Europe Land Development AS Morselskap Konsern Note Eiendeler Anleggsmidler Immaterielle eiendeler Konsesjoner, patenter o.l Utsatt skattefordel Sum immaterielle eiendeler Varige driftsmidler Tomter, bygninger o.a. fast eiendom Maskiner og anlegg Driftsløsøre, inventar o.a. utstyr Sum varige driftsmidler Finansielle anleggsmidler Investeringer i datterselskap Investeringer i tilknyttet selskap Investeringer i aksjer og andeler Andre fordringer Sum finansielle anleggsmidler Sum anleggsmidler Omløpsmidler Fordringer Kundefordringer Andre fordringer 10, Sum fordringer Investeringer Bankinnskudd, kontanter o.l Sum omløpsmidler Sum eiendeler Egenkapital og gjeld Innskutt egenkapital Aksjekapital Egne aksjer Overkursfond Sum innskutt egenkapital Opptjent egenkapital Fond for vurderingsforskjeller Udekket tap Sum opptjent egenkapital Sum egenkapital Gjeld Avsetning for forpliktelser Andre avsetninger for forpliktelser Sum avsetning for forpliktelser Annen langsiktig gjeld Øvrig langsiktig gjeld Sum annen langsiktig gjeld Kortsiktig gjeld Konvertibelt lån Leverandørgjeld Skyldig offentlige avgifter Annen kortsiktig gjeld Sum kortsiktig gjeld Sum gjeld Sum egenkapital og gjeld

3 Emerging Europe Land Development AS er et norsk eiendomsutviklingsselskap hvis formål er å eie eiendom eller andeler i selskap som eier eiendom, samt å drive annen virksomhet som står i forbindelse meed dette, og annen selskaps- og kapitalforvaltning. Selskapet har forretningslokale i Dronning Maudsgate 10 Oslo. Note 0 Regnskapsprinsipper Denne delårsrapporten er avlagt ihht tidligere NRS 11 " delårsrapportering" og følger de samme prinsippene som i årsregnskapet for Et delårsregnskap inneholder ikke all den informasjon som er påkrevd i et fullstendig årsregnskap, og det bør derfor leses i sammenheng med konsernregnskapet for Endringer i egenkapitalen Selskapet har i perioden mellom og gjennomført to gjeldskonverteringer samt anskaffet og slettet egne aksjer. Regskapsmessige estimater og vurderinger Utarbeidelse av et delårsregnskap etter NGAAP inkluderer vurderinger, estimater og forutsetninger som både påvirker hvilke regnskapsprinsipper som anvendes og rapporterte beløp for eiendeler, forpliktelser, inntekter og kostnader. Under utarbeidelse av regnskapet har ledelsen benyttet estimater basert på beste skjønn, og forutsetninger som er vurdert å være realistiske basert på historisk erfaring. Faktiske beløp kan avvike fra estimerte beløp. Note 1 Investering i datterselskaper Emerging Europe Land Development AS har som formål å investere i selskaper i Kroatia, Bosnia Herzegovina og Baltikum som igjen investerer i og utvikler eiendommer for salg/utleie. Selskapet har også eierinteresser i selskaper som yter forvaltning og forretningsførsel av eiendomsselskaper og andre selskaper. Nedskrivning(-)/ Reversering av Bokført verdi Selskap Anskaffelseskost Bokført verdi Tilgang (+)/avgang(-) Land Development Southeastern Europe 1 d.o.o Land Development Kupinec d.o.o Land Development Southeastern Europe 2 d.o.o Razvoj Zemljista Benkovac Ltd Savska Offices Ltd Commercial Centre Lumini Ltd Slottsgata Investorservice AS EELD International AS (under avvikling) Verdispar International d.o.o SUM Selskap Anskaffelseskost Bokført verdi VEK Nedskrivning(-)/ Reversering av nedskrivning (+) Bokført verdi Real Estate Land Development Sarajevo SUM Note 2 Tomter, bygninger o.a fast eiendom Selskapet har ingen varige driftsmidler. Bygninger og tomter er foreløpig klassifisert som varige driftsmidler i påvente av klargjøring av konsept. Prosjektene er i all hovedsak tomter, hvor det pr ikke ytes aktivitet. Prosjektene er i en omregulerings-/utviklingsfase hvor det er eller skal defineres et konsept. Deretter vil tomtene vurderes enten solgt eller delvis videre utviklet til bolig, kontor, lager og lignende. Unntaket er Commercial Centre Lumini hvor det er bygget et kjøpesenter som delevis åpnet i desember Eiendommene er lokalisert i Kroatia, og Bosnia Herzegovina. Kjøpesenter Tomter/anlegg under utførelse Inventar og løsøre SUM Anskaffelseskost Valutaendring merverdi Tilgang Avgang Valutaendring anskaffelseskost Anskaffelseskost Akkumulerte nedskrivninger Akkumulerte avskrivninger Balanseført verdi pr Årets avskrivning Årets nedskrivning(-)/reversering av nedskrivning(+) Avskrivningsplan 3-20 år Ingen 30% saldo Side 1 av 4

4 Note 3 Egenkapital Aksjekapital Overkursfond Fond for vurd forskjell Annen Egenkapital /Udekket tap Sum Egenkapital Kapitalforhøyelse Årets resultat Sletting av egne aksjer Emisjonskostnader Egenkapital Antall utestående aksjer Utestående aksjer konvertibelt lån Resultat pr Resultat pr aksje (resultat / antall aksjer ) -0,097 Utvannet resultat pr aksje -0,097 Aksjekapital Overkursfond Fond for vurd forskjell Annen Egenkapital /Udekket tap Sum Egenkapital Kapitalforhøyelse fusjon Årets resultat Egne aksjer Omregningsdifferanse Egenkapital Agioregulering på egenkapital skyldes endring i kurs på aksjekapital og overkursfond i datterselskap som elimineres i konsernet,valutaendring på merverdier i konsernet, samt differanse som følge av bruk av gjennomsnittskurs i resultatregnskapet og bruk av kurs pr i balansen. Antall utestående aksjer Utestående aksjer konvertibelt lån Resultat pr Resultat pr aksje (resultat / antall aksjer ) -0,257 Utvannet resultat pr aksje -0,257 Note 4 Tilknyttet selskap Ingen vesentlige endringer i investering i tilknyttet selskap i perioden delårsregnskapet omfatter. Ingen vesentlige endringer i investering i tilknyttet selskap i perioden delårsregnskapet omfatter. Siden resultat pr ikke foreligger for det tilknyttede selskapet er ikke resultatandelen medtatt pr Note 5 Immaterielle eiendeler Honorarrettigheter Patenter, lisenser o.l SUM Anskaffelseskostnad Tilgang Avgang Valutaendring anskaffelseskostnad Anskaffelseskostnad Akk. Avskrivninger Nedskrivning Bokført verdi pr Årets nedskrivning Årets avskrivning Avskrivningsplan 2 år 5 år Side 2 av 4

5 Note 6 Aksjekapital, aksjonærinformasjon og eierstruktur Aksjekapitalen pr består av følgende aksjeklasser: Antall Pålydende Balanseført Ordinære aksjer , Eierstruktur: De 10 største aksjonærene i selskapet pr er: Ordinære Stemme-/ Aksjonær aksjer eierandel YIT AS ,5 % LARS GYLTERUD AS ,8 % MM INVEST AS ,3 % BRØDRENE HJORTESET AS ,0 % ARKTIS APS / Ivar Sandbu privat Kontrolleres/eies av styremedlem ,9 % PORTIV AS ,5 % OJN INVEST AS ,2 % TEBE FINANS AS ,2 % ANDERS JAHRES HUMANITÆRE STIFTELSE ,1 % FINNBORG AS ,0 % Totalt antall aksjer for de 10 største aksjonærene ,5 % Aksjer som eies av styremedlemmer og ansatte Ordinære Stemme-/ Aksjonær aksjer eierandel Lønnheim Finans AS Kontrolleres av styreleder ,5 % ARKTIS APS / Ivar Sandbu privat Kontrolleres/eies av styremedlem ,9 % Portiv AS Representeres av styremedlem Bernt-Dahl Jørgensen ,5 % Procerta Forvaltning AS Representeres av styremedlem Bernt-Dahl Jørgensen ,0 % Montan AS Representeres av styremedlem Bernt-Dahl Jørgensen ,5 % Totalt antall aksjer for styremedlemmer og ansatte ,5 % Note 7 Skatter Morselskapet: Morselskapet har betydelig underskudd til fremføring. Denne potensielle skattefordelen er ikke balanseført da det er usikkert hvorvidt selskapet vil kunne anvende seg av denne. Estimert skattekostnad som følge av dette er kr 0 for morselskapet pr Konsernet har betydelig underskudd til fremføring. Denne potensielle skattefordelen er i det alt vesentligste ikke balanseført da det er usikkert hvorvidt konsernet vil kunne anvende seg av denne. Det forventes ikke at man i konsernet at balanseført skattefordel vil være tilsvarende som den var , slik at estimert skattekostnad som Note 8 Segmentinformasjon Norge Kroatia Salgsinntekter (honorarer) Salgsinntekter (andre) Leieinntekter Andre driftsinntekter Sum driftsinntekter Note 9 : Avsetning til forpliktelser og heftelser Morselskapet: Morselskapet har ingen avsetninger til forpliktelser Forpliktelsen på kr til DNB Finans er tatt ut av konsernregnskapet som følge av at Slottsgata Securities AS gått konkurs og ikke konsolidert inn i konsernet. Side 3 av 4

6 Note 10 : Andre fordringer - tvister Konsernet har fordringer på Tomislav Rados med totalt ca kr 15,3 millioner pr Fordringen er oppstått som følge av forskuddsbetaling for eiendomsprosjekt i datterselskapene Land Development Southeastern Europe 2 d.o.o og Kupinec Ltd. Da det ikke ble gitt fullmakt fra styret om å foreta investering i dette prosjektet, eller å foreta forskuddsbetaling, har konsernet gått til sak mot mottaker og tidligere ledelse i selskapets datterselskap i Zagreb for å få tilbakebetalt forskuddet. Det er ikke avsatt noe til tap da selskapet forventer fullt oppgjør fra dette kravet. Saken er foventet avklart i løpet av Note 11: Låneopptak, rentebærende gjeld og fordringer Morselskapet: Rentebærende fordringer eksterne Rentebærende fordringer konserninterne Rentebærende langsiktig gjeld Rentebærende kortsiktig gjeld Av rentebærende fordring på totalt kr til dagligvarekjeden SIA B Retail er kr ytt i perioden mellom og Av denne fordringen er fordring pålydende Euro (ca 5,3 mill NOK med kurs pr 30.06) konvertibel til aksjekapital. Rentebærende fordring mot Baltic Development Property AS er bokført til kr siden dette er beløpet EELD AS kjøpte fordringen for. Baltic Development Property AS sin pålydende på denne gjelden er pr på kr Selskapet har i perioden foretatt konvertering av et konvertibelt obligasjonslån. Pr står to konvertible lån igjen hvorav det ene ble konvertert til aksjekapital i juli Det er i perioden mellom og også tatt opp et sikret obligasjonslån pålydende kr. Konsernet; Rentebærende fordringer Rentebærende langsiktig gjeld Rentebærende kortsiktig gjeld Av rentebærende fordring på totalt kr til dagligvarekjeden SIA B Retail er kr ytt i perioden mellom og Av denne fordringen er fordring pålydende Euro (ca 5,3 mill NOK med kurs pr 30.06) konvertibel til aksjekapital. Rentebærende fordring mot Baltic Development Property AS er bokført til kr siden dette er beløpet EELD AS kjøpte fordringen for. Baltic Development Property AS sin pålydende på denne gjelden er pr på kr Selskapet har i perioden foretatt konvertering av et konvertibelt obligasjonslån. Pr står to konvertible lån igjen hvorav det ene ble konvertert til aksjekapital i juli Det er i perioden mellom og også tatt opp et sikret obligasjonslån pålydende kr. I forbindelse med overtakelsen av aksjene i Verditeh Ltd overtok konsernet en rentebærende gjeld til entreprenør på ca Euro (ca 66,2 mill NOK med kurs ). Pr er det foretatt nedbetaling så gjenværende pålydende beløp er på kr 40 millioner NOK med kurs pr Denne gjelden nedbetales i månedlige avdrag over 24.mnd fra og med oktober 2011 og ca 32 millioner NOK er klassifisert som kortsiktig gjeld da dette forfaller til betaling innen 12 mnd innen balansedagen. Note 12 Konsernet; Spesifisering av Andre driftskostnader: Norske selskaper Kroatiske/Bosniske selskaper Totalt NOK % NOK % Kontorkostnader: % % Vedlikehold: - 0 % % Honorarer: % % Markedsføring: - 0 % % Andre kostnader: % % Sum Side 4 av 4