INNKALLING TIL EKSTRAORDINÆR GENERALFORSAMLING I SPAREBANKEN SOGN OG FJORDANE

Transkript

1 Sparebanken Sogn og Fjordane Fellesadministrasjonen Postboks Førde Telefon: Telefaks: Org. nr NO MVA Medlemene og varamedlemane av generalforsamlinga og styret som brevpost. Førde, 24. november 2017 Vår ref: ABj/iml Dykkar ref: INNKALLING TIL EKSTRAORDINÆR GENERALFORSAMLING I SPAREBANKEN SOGN OG FJORDANE Det vert med dette kalla inn til ekstraordinær generalforsamlinga i Sparebanken Sogn og Fjordane på Hotell Alexandra, 6789 Loen. Det vert servert lunsj på hotellet frå kl fredag den 8. desember 2017, kl Etter møtet er alle med følgje inviterte til aperitiff og litt underhaldning i Loensalen kl Julemiddag vert servert i matsalen kl Generalforsamlingsmøtet vert opna av leiar av generalforsamlinga, som syter for registrering av frammøte. Forslag til sakliste: 1. Registrering av frammøte. 2. Val av ein person som er til stades til å skrive under møteboka saman med møteleiar. 3. Godkjenning av innkallinga. 4. Godkjenning av saklista. 5. Orientering om utviklinga i Sparebanken Sogn og Fjordane og bankmarknaden generelt 6. Endring av banken sine vedtekter. 7. Endring av instruksen for valnemndene. Vedlagt denne innkallinga følgjer saksframstillingar og vedlegg. Vi ber om at den som ikkje har høve til å møte melder ifrå om dette snarast råd og seinast fem dagar før møtet ved å sende e-brev til inger.marie.lien@ssf.no, slik at varamedlem kan kallast inn.

2 Varamedlemer får innkallinga til orientering, men møter berre dersom det vert gitt beskjed om dette. Styreleiar og administrerande direktør skal vere til stades. Ved gyldig forfall skal det utpeikast vararepresentant. Andre styremedlemer kan vere til stades. Styremedlemene og administrerande direktør har rett til å uttale seg på generalforsamlinga. Vel møtt! Med helsing SPAREBANKEN SOGN OG FJORDANE For styreleiar Hallgeir Kleppe administrerande direktør Trond Teigene

3 Saksdokument Sak nr. 1-2 Ingen saksdokument utover innkalling ligg føre. Sak nr. 3 Godkjenning av innkalling Skriftleg innkalling er sendt til alle medlemer og varamedlemer av generalforsamling Innkallinga er med det sendt minimum 14 dagar før møtet i generalforsamlinga skal finne stad, jf. finansføretakslova 8-3 (1) og allmennaksjelova 5-10 (2). Framlegg til vedtak Generalforsamlinga godkjenner samrøystes innkallinga. Sak nr. 4 Godkjenning av saklista Innkalling med sakliste og saksdokument er gjort tilgjengeleg på banken si heimeside den , i samsvar med finansføretakslova 8-3 (1), allmennaksjelova 5-11 a og vedtektene 3-7. Innkalling også gjort offentleg gjennom Oslo Børs si meldingsteneste den Framlegg til vedtak Generalforsamlinga godkjenner samrøystes saklista Sak nr. 5 Orientering om Sparebanken Sogn og Fjordane og bankmarknaden generelt Det vil bli gitt ei orientering om utviklinga i Sparebanken Sogn og Fjordane og i bankmarknaden generelt. Orienteringa vil bli leia av administrerande direktør Trond Teigene. Framlegg til vedtak Generalforsamlinga tek orienteringa til vitande Sak nr. 6 Endring av banken sine vedtekter Innleiing Banken sine vedtekter vart sist endra den 9. desember Same dag vedtok Finansdepartementet «Forskrift om finansføretak og finanskonsern (Finansføretaksforskrifta)» FOR Forskrifta vart kunngjort den 14. desember og sett i kraft den 1. januar Generalforsamlinga vart orientert den 29. mars 2017, der administrerande direktør mellom anna orienterte om at forslaget til endring medfører at innskytarane kan stemme uavhengig av geografisk tilknyting, men at valkrinsane vert vidareførte som kriterium for kva innskytarar som er valbare, slik at den geografiske samansettinga av generalforsamlinga vert vidareført. Generalforsamlinga gjorde følgjande samrøystes vedtak: «Generalforsamlinga viser til drøftinga i dagens møte og ber styret fremje forslag til endring av vedtektene der det mellom anna vert teke omsyn til synspunkta som kom fram under drøftinga.» Nedanfor vert det kort gjort greie for dei konkrete forslaga til endring. Endringane er understreka i vedlagde forslag til endra vedtekter, sjå vedlegg nr. 1: Forslag til vedtekter for Sparebanken Sogn og Fjordane per 8. desember For god ordens skuld vert gjeldande vedtekter lagde ved, sjå

4 vedlegg nr. 2: Vedtekter for Sparebanken Sogn og Fjordane per 9. desember Forslag til endring av vedtektene Til vedtektene 3-2: Finansføretaksforskrifta fastset at det er innskytarane som er valbare til generalforsamlinga og som har stemmerett. Dette er ei innskrenking i forhold finansføretakslova som brukar omgrepet «kunde». Banken sine vedtekter må tilpassast denne endringa og omgrepet «kunde» er erstatta med «innskytar» i nemnde paragraf og i dei andre paragrafane der omgrepet er nytta. Funksjonstida for medlemene av forstandarskapet var tidlegare regulert i sparebanklova 8. Der var det fastsett at funksjonstida gjekk ut når årsoppgjeret for det føregåande kalenderåret var endeleg behandla og nye medlemer valde. Finansføretakslova 8-2 har ikkje tilsvarande regel, men inneheld i tredje ledd ein heimel for departementet til ved forskrift å gi nærmare reglar om mellom anna funksjonstid for medlemene av generalforsamlinga. Finansføretaksforskrift, som vart gitt 9. desember 2016, inneheld ingen reglar om funksjonstid. Det vert derfor føreslått å regulere funksjonstida i vedtektene ved å ta inn eitt nytt siste ledd i 3-2 med eit innhald tilsvarande 8 den oppheva sparebanklova. Til vedtektene 3-3: Fristen for gjennomføring av val er endra til april, slik at den er i samsvar med forskrifta. Finanstilsynet er fråteken sin kompetanse til å avgjere tvistar vedkomande valet. Slike tvistar må no førast inn for domstolane. Vedtektene er tilpassa denne endringa. Til vedtektene 3-4: Kravet til innskot er auka frå kr 500,- til kr 2 500,- i samsvar med forskrifta. Forskrifta presiserer at også juridiske personar har val- og representasjonsrett, men det er ikkje fastsett kven som kan stemme på vegner av ein juridisk person og kven som kan representer denne. I forslaget til vedtektsendring er det presisert at juridiske personar har stemmerett og at den som opptrer på vegner av den juridiske personen må legge fram fullmakt slik valnemnda bestemmer. Det er presisert at innskytarane kan stemme på kandidatar frå alle tre valdistrikt, men at talet personstemmer er avgrensa til det tal medlemer og varamedlemer som er på val. Omsynet til geografisk fordeling av omboda er sikra ved at det er sett som vilkår for å kunne verte vald at vedkomande har bustadadresse i eit av dei tre valdistrikta og at omboda skal vere fordelte mellom valdistrikta i samsvar med vedtektene. Den tekniske gjennomføringa av valet vert tilpassa desse endringane i god tid før valet i år Til vedtektene 4-2, første og andre ledd: Det er lagt til at dagleg leiar kan krevje styret innkalla for behandling av bestemte saker. Dette er i samsvar med allmennaksjelova og som gjeld for sparebanken. Reglane for føring av styreprotokoll i allmennaksjelova er også gjort gjeldande for sparebanken. Det er gjort endringar i vedtektene slik at dei er samsvar med nemnde lov. Til vedtektene 5-1, første ledd: Omgrepet «kundevald» er erstatta med «innskytarvald». I tillegg er overskrifta endra for å klårgjere valnemnde sitt ansvarsområde. Som kjent har banken fleire valnemnder. Til vedtektene 5-2, første ledd: Omgrepet «kundane» er erstatta med «innskytarane». Også her er overskrifta endra for å klårgjere kva nemnd dette vedtektspunktet gjeld.

5 Til vedtektene 11-1: Endringane vert sette i kraft når nødvendig godkjenning er gitt og registrering i føretaksregisteret er gjennomført. Til 11-12: Denne paragrafen er teken ut då den ikkje er aktuell lenger. Endeleg er det gjort nokre mindre endringar i 1-1, andre ledd og 2-1, første ledd for å klårgjere innhaldet. Desse endringane medfører ingen materielle endringar i vedtektene. Oppsummering Finansføretaksforskrifta gjer det nødvendig å endre vedtektene, slik at desse vert i samsvar med forskriftskrava. I tillegg er kravet om geografisk tilknyting for å kunne vere valbar som innskytar til generalforsamlinga presisert. Likeeins er det presisert at innskytarane kan stemme på kandidatar frå ulike valdistrikt, men at omfanget av representasjonen frå dei tre distrikta er endeleg fastsett i vedtektene som før. Det er også føreslått å vedtektsfeste funksjonstida for medlemene av generalforsamlinga. Endeleg er det gjort endringar vedkomande innkalling til styremøte og føring av styreprotokoll slik at vedtektene er i samsvar med gjeldande lovkrav. Styret har samrøystes tilrådd å fremje forslaget til endring av vedtektene for generalforsamlinga i samsvar med ovannemnde forslag. Framlegg til vedtak: Generalforsamlinga endrar vedtektene slik at dei vert i samsvar med vedlegg nr. 1 til denne saksframstillinga. Sak nr. 7 Ny instruks for valnemndene Innleiing Forstandarskapet vedtok ein instruks for valnemnda den 9. desember Same dag vedtok Finansdepartementet «Forskrift om finansføretak og finanskonsern (Finansføretaksforskrifta)» FOR Forskrifta vart kunngjort den 14. desember og sett i kraft den 1. januar Finansføretaksforskrifta 9-2, «Maksimalt antall verv», vart så endra den 5. mai Finansføretaksforskrifta har gjort det nødvendig å fremje forslag om endring av banken sine vedtekter, sjå eiga sak om vedtektsendring. Med verknad frå 1. januar 2017 vart i tillegg følgjande forskrifter oppheva: «Forskrift 29. juni 1978 om valgkomiteer i sparebanker» «Forskrift 8. november 1979 om kommunestyrets/fylkestingets valg av varamedlemmer til sparebankens forstanderskap» «Forskrift 1. juni 1990 om gjensidig representasjon i styrende organer» «Forskrift 16. desember 2005 om innskyteres valg på valgdager eller valgmøter til forstanderskapet». «Forskrift 19. juni 2009 om egenkapitalbevis i sparebanker, kredittforeninger og gjensidige forsikringsselskaper» «Forskrift 23. desember 1977 om de ansattes rett til representasjon i sparebankenes og forretningsbankenes styrende organ» vart ikkje oppheva og regulerer såleis framleis dei tilsette sine val. Forslaget til vedtektsendring, finansføretaksforskrifta med endringa i mai 2017 og oppheving av ovannemnde forskrifter, gjer det nødvendig å endre og utvide valinstruksen. Valinstruksen må gi interne reglar for dei ulike valnemndene, arbeidet i nemndene og valprosessane. Når det gjeld val av tilsetterepresentantar, viser valinstruksen i det alt vesentlege til gjeldande forskrift for slike val.

6 Valinstruksen fastsett av forstandarskapet den 9. desember 2016 vert føreslått oppheva frå det tidspunkt ny instruks er vedteken. Vedlagt følgjer forslag til ny instruks for valnemndene i sparebanken, sjå Vedlegg nr. 1: Forslag til instruks for valnemndene i Sparebanken Sogn og Fjordane For god ordens skuld vert gjeldande instruks lagt ved, sjå Vedlegg nr. 2: Instruks til valnemnda for generalforsamlinga i Sparebanken Sogn og Fjordane (vedteken av forstandarskapet den 9. desember 2016.) Nedanfor vert det kort gjort greie for dei konkrete forslaga til endring. Forslag til endring av valinstruksen Alle lov-, forskrift- og vedtektstilvisingar er oppdaterte slik at instruksen er i samsvar med gjeldande rett. Det er teke inn eit nytt punkt II som gir interne reglar for gjennomføring av val av innskytarrepresentantar til generalforsamlinga. Dette er i stor grad ei vidareføring av reglane som tidlegare var fastsette i forskrift. Det er teke inn eit nytt punkt III vedkomande val av tilsetterepresentantar til generalforsamling og styre. Desse vala er framleis forskriftsregulerte, slik at trongen for intern rutine er liten på dette området. I ein nytt punkt IV er det tek inn reglar for val av representantar for eigenkapitalbeviseigarane til generalforsamling. Dette er også i stor grad ei vidareføring av reglane som tidlegare var fastsette i forskrift. Omgrepet «kunde» er som i forslaget til endra vedtekter erstatta med «innskytar». Oppsummering Finansføretaksforskrifta har gjort det nødvendig å endre banken sine vedtekter, noko som igjen gjer det nødvendig å vedta ny valinstruks for valnemndene i sparebanken. Den nye instruksen erstattar reglar som tidlegare gjekk fram av fem forskrifter. Noverande instruks for valnemnda for generalforsamlinga fastsett den 9. desember 2016 vert oppheva samtidig som ny instruks vert vedteken. Styret har samrøystes tilrådd at generalforsamlinga vedtar forslaget til ny valinstruks for valnemndene i Sparebanken Sogn og Fjordane. Framlegg til vedtak Generalforsamlinga vedtar instruks for valnemndene i Sparebanken Sogn og Fjordane slik at denne vert i samsvar med vedlegg nr. 1 til denne saksframstillinga. Trond Teigene administrerande direktør

7 Vedlegg nr. 1 til sak nr. 6: FORSLAG TIL VEDTEKTER FOR SPAREBANKEN SOGN OG FJORDANE PER 8. DESEMBER 2017 KAPITEL 1. FØRETAKSNAMN, FORRETNINGSKONTOR OG FØREMÅL 1-1 Føretaksnamn og forretningskontor Sparebanken Sogn og Fjordane har forretningskontoret sitt i Førde kommune. Sparebanken vart skipa den 1. april 1988 ved samanslåing av fleire sparebankar. Seinare er to sparebankar innfusjonert. 1-2 Føremål Sparebanken sitt føremål er å fremje sparing ved å ta imot innskot frå ein ubestemt krins av innskytarar og forvalte på trygg måte den middelen banken rår over i samsvar med dei lovene som til ei kvar tid gjeld for sparebankar. Sparebanken kan utføre alle vanlege bankforretningar og banktenester i samsvar med føresegnene i finansføretakslova og tilby investeringstenester i samsvar med verdipapirhandellova. KAPITEL 2. SPAREBANKEN SIN EIGENKAPITAL 2-1 Grunnfondet Dei opphavlege grunnfonda i dei samanslegne sparebankane er tilbakebetalte og garantiane har falle bort. Tidlegare grunnfondsbevis er innløyste og grunnfondsbevisa sletta. Skiparane eller andre har ikkje rett til utbyte av verksemda utover eventuelt utbyte på banken sin eigardelskapital.

8 2-2 Eigardelskapital. Sparebanken har høve til å utferde omsetjelege eigenkapitalbevis. Sparebanken sin eigardelskapital er kr ,- fordelt på eigenkapitalbevis pålydande kr 100,- fullt innbetalt.

9 KAPITEL 3. GENERALFORSAMLING 3-1 Generalforsamling Generalforsamlinga er den øvste styremakta i sparebanken. Generalforsamlinga skal ha 25 medlemer og 10 varamedlemer. Medlemer og varamedlemer av generalforsamlinga møter personleg. Det er ikkje høve til å møte ved fullmektig eller med rådgjevar. 3-2 Samansetting av generalforsamlinga Generalforsamlinga vert vald av og mellom innskytarane sparebanken, av og mellom dei tilsette og av eigarane av eigenkapitalbevis med følgjande fordeling: Medlemer Varamedlemer Valde av og mellom innskytarane, jf Valde av og mellom dei tilsette, jf Valde av eigenkapitalbeviseigarane, jf Dei innskytarvalde medlemene med personleg varamedlem skal avspegle sparebanken sin samfunnsfunksjon. I tillegg skal minst tre fjerdedelar vere personar som ikkje er tilsette i sparebanken. Funksjonstida for medlemene av generalforsamlinga går ut når årsoppgjeret for føregåande kalenderår er endeleg behandla og nye medlemer er valde. 3-3 Val til generalforsamlinga Berre myndige personar kan veljast som medlemer av generalforsamlinga. Medlemer og varamedlemer vert valde til generalforsamlinga for fire år. Vala må vere haldne innan utgangen av april månad. Generalforsamlinga fastset nærmare instruks om vala. Tvistar om valet vert avgjorde av domstolane. 3-4 Medlemer til generalforsamlinga valde av innskytarane Dei innskytarane som har og i dei siste seks månadene har hatt eit innskot i sparebanken på minst kr 2 500,-, har stemmerett når det skal veljast medlemer til generalforsamlinga i sparebanken mellom innskytarane. Kvart kundeforhold gir ei stemme når ikkje anna følgjer av lova eller vedtektene. Den som vil nytte ein juridisk person sin stemmerett, må legge fram fullmakt frå innskytaren på den måten valnemnda bestemmer. Berre myndige personar kan stemme ved valet. Innskytarane kan stemme på kandidatar frå alle dei tre valdistrikta, likevel avgrensa til det samla tal medlemer og varamedlemer som til ei kvar tid er på val. Innskytarar i sparebanken med bustadadresse i eit av dei tre valdistrikta og som har og i dei siste seks månadene har hatt eit innskot i banken på minst kr 2 500,- kan veljast som medlem eller varamedlem til generalforsamlinga. Representantar for juridiske personar må ha bustadadresse i eit av dei tre valdistrikta. Dei innskytarane som har fått flest stemmer i sitt valdistrikt er valde, og skal vere representerte i generalforsamlinga med slik samla fordeling:

10 Valdistrikt Medlemer Varamedlemer Nordfjord: Selje, Vågsøy, Bremanger, Eid, Hornindal, Stryn og Gloppen kommune 2 1 Sunnfjord: Flora, Naustdal, Førde, Jølster, Askvoll, Fjaler og Gaular kommune Sogn med Bergen: Solund, Hyllestad, Høyanger, Balestrand, Leikanger, Sogndal, Luster, Årdal, Lærdal, Aurland, Vik, Gulen og Bergen kommune Av dei innskytarvalde medlemene, som er valde ved det første valet, går etter lottdraging tre medlemer og ein varamedlem ut kvart av dei tre neste åra. Valnemnda utfører lottdraginga. Deretter går kvart år minst ein fjerdedel ut og då slik at det er dei som har gjort teneste lengst som går ut. Medlemer som går ut kan attveljast. 3-5 Medlemer til generalforsamlinga valde av dei tilsette Dei tilsette i sparebanken har rett til å stemme når det skal veljast medlemer mellom dei tilsette til generalforsamlinga i sparebanken. Dei tilsette i sparebanken kan veljast som medlem eller varamedlem til generalforsamlinga i sparebanken som representantar for dei tilsette. Av dei tilsette medlemene, som er valde ved det første valet, går etter lottdraging to medlemer og ein varamedlem ut kvart av dei tre neste åra. Valnemnda utfører lottdraginga. Deretter går kvart år minst ein fjerdepart ut og då slik at det er dei som har gjort teneste lengst som går ut. Medlemer som går ut kan attveljast. 3-6 Medlemer til generalforsamlinga valde av eigenkapitalbeviseigarane Eigarane av eigenkapitalbevis har stemmerett ved val eigenkapitalbeviseigarane sine medlemer til generalforsamlinga i sparebanken. Kvart eigenkapitalbevis gir èi stemme. Av dei eigenkapitalbeviseigarvalde medlemene, som er valde ved det første valet, går etter lottdraging tre medlemer og ein varamedlem ut kvart av dei tre neste åra. Valnemnda utfører lottdraginga. Deretter går kvart år minst ein fjerdepart ut og då slik at det er dei som har gjort teneste lengst som går ut. Medlemer som går ut kan attveljast. 3-7 Innkalling til generalforsamling Generalforsamlinga vert kalla inn av styret. Ordinær generalforsamling skal haldast seinast i mars månad kvart år. Når dokument om saker, som skal handsamast på generalforsamlinga, er gjort tilgjengeleg på nettsidene til sparebanken, gjeld ikkje lovkravet om at dokumenta skal sendast medlemene. Det same gjeld dokument som etter lova skal vere ein del av eller leggast ved innkallinga til generalforsamlinga. Ein medlem av generalforsamlinga kan likevel krevje å få tilsendt dokument om saker som skal handsamast på generalforsamlinga. Medlemer som ikkje kan møte i generalforsamlinga, skal melde dette til sparebanken snarast råd og seinast fem dagar før møtet. Varamedlemer skal kallast inn dersom ordinære medlemer melder forfall.

11 3-8 Møte og vedtak i generalforsamlinga Kvart medlem av generalforsamlinga har èi stemme. Dersom dei eigenkapitalbeviseigarvalde medlemene utgjer meir enn den vedtektsfastsette prosentdelen av det talet på røyster som er til standes på generalforsamlinga, skal røystetyngda for kvart eigenkapitalbeviseigarvald medlem setjast ned med tilsvarande høvetal. Avgjerder i generalforsamlinga vert gjorde med fleirtal av dei gjevne stemmene om ikkje anna følgjer av desse vedtektene. Dersom stemmetalet er likt, gjeld det som møteleiaren har stemt for. 3-9 Generalforsamlinga sine oppgåver På den ordinære generalforsamlinga skal desse sakene handsamast og avgjerast: Godkjenning av årsrekneskapen og årsmeldinga, under dette disponering av overskot og utdeling av utbyte. Utgreiing om styring av verksemda. Styret si fråsegn om fastsetting av lønn og anna godtgjersle til leiande tilsette. Styret sine retningslinjer for fastsetting av lønn til leiarar (generalforsamlinga sitt vedtak er rådgjevande). Retningslinjer for tildeling av eigenkapitalbevis, teikningsrettar, opsjonar og andre former for godtgjersle som er knytt til eigenkapitalbevis i sparebanken, til tilsette. Val av leiar for generalforsamlinga for 2 år. Val av leiar, nestleiar og dei andre medlemene og varamedlemene av styret, med unntak for medlemer og varemedlemer som vert valde av dei tilsette. Val av medlemer og varamedlemer av valnemnda for val til generalforsamlinga. Val av revisor. Fastsetting av godtgjersle til tillitsvalde og revisor. Andre saker som etter lov eller vedtekter høyrer under generalforsamlinga. Leiaren av generalforsamlinga er omfatta av reglane i finansføretakslova om kreditt til tilsette og tillitsvalde. Vedtak om eller fullmakt til å ta opp ansvarleg lån eller fondsobligasjonar vert gjort av generalforsamlinga med fleirtal som ved vedtektsendring. Vedtak om eller fullmakt til å ta opp annan framandkapital vert gjort av styret eller i samsvar med delegasjonsvedtak frå styret. KAPITEL 4. STYRET OG DAGLEG LEIING 4-1 Samansetjing av styret Styret er samansett av 5 til 7 medlemer med 2 varamedlemer som vert valde av generalforsamlinga. I tillegg vert 2 medlemer og 2 varamedlemer valde av og mellom dei tilsette. Medlemene og varamedlemene til styret vert valde for to år. Styreleiar og nestleiar vert valde særskilt av generalforsamlinga for to år. Ved det første valet er alle styremedlemer og varamedlemer på val. Tre av medlemene og ein av varamedlem, som er valde av generalforsamlinga, trer ut etter eit år ved loddraging i valnemnda. På

12 tilsvarande måte trer ein medlem og ein varamedlem, som er valde av dei tilsette, ut. Deretter trer kvart år ut dei som har gjort teneste lengst. Medlemer som går ut kan attveljast. 4-2 Styremøte Leiaren kallar saman styret til møte så ofte verksemda tilseier det eller når ein styremedlem eller dagleg leiar krev det for behandling av bestemte saker. Styret er vedtaksført når meir enn halvparten av medlemene er til stades eller deltek i styrehandsaminga. Til lovleg vedtak krevst at minst 4 medlemer har røysta for det. Står stemmene likt, gjer leiar eller møtestyrar si stemme utslaget. Møteboka til styret skal underskrivast av dei medlemene som har teke del i styrebehandlinga. Dersom avgjerd er teke i møte, kan styret velje to medlemer til å underteikne protokollen. I sistnemnde tilfelle skal utskrift sendast alle styremedlemer med frist for merknader, som i tilfelle kan krevjast inntekne i protokollen. Styremedlemene står saman om ansvaret for vedtaket, dersom ikkje nokon av dei har ført sin protest inn i møteboka. Dersom dagleg leirar er usamd i ei avgjerd, kan også han krevje sitt standpunkt innført i protokollen. Medlemer som har vore borte frå styremøte, skal gjera seg kjende med vedtaka i møte dei ikkje har vore med på. 4-3 Styret sine oppgåver, tilsynsansvar og sakshandsaming Styret står føre forvaltninga av sparebanken. Styret skal syte for forsvarleg organisering av verksemda, medrekna sjå til at krav til organisering av sparebanken og etablering av forsvarlege styrings- og kontrollsystem vert etterlevd. Styret skal fastsette planar og budsjett for sparebanken si verksemd. Styret skal også fastsette retningslinjer for verksemda, merekna reglar om teieplikt for opplysningar om sparebanken og sparebanken si verksemd. Styret skal halde seg orientert om sparebanken si økonomiske stilling og plikter, og sjå til at verksemd, rekneskap og formueforvaltning vert kontrollert på trygg måte. Styret skal føre tilsyn med den daglege leiinga og sparebanken sin verksemd elles. Styret skal fastsette instruks for den daglege leiinga, og syte for at dagleg leiar regelmessig orienterer styret om sparebanken si verksemd, stilling og resultatutvikling. Styret set i verk dei undersøkingar det finn nødvendig for å kunne gjere oppgåvene sine. Styret skal sette i gang slike undersøkingar dersom dette vert kravd av eitt eller fleire styremedlemer. Reglane om styret sine oppgåver og sakshandsaming i allmennaksjelova gjeld tilsvarande så langt det følgjer av finansføretakslova. 4-4 Revisjonsutval Sparebanken skal ha eit revisjonsutval som skal veljast av og mellom styret sine medlemmer. Berre styremedlemer som ikkje tek del i den faktiske leiinga av sparebanken, kan vere medlem av revisjonsutvalet. Revisjonsutvalet skal samla ha den kompetanse som er nødvendig ut frå sparebanken sin organisasjon og verksemd. Minst ein av medlemene skal ikkje vere tilsett i banken eller føretak i same konsern og skal ha kvalifikasjonar innan rekneskap eller revisjon.

13 Revisjonsutvalet skal vere eit førebuande og rådgjevande utval for styret. Revisjonsutvalet skal: Førebu styret si oppfølging av rekneskapsrapporteringsprosessen. Overvake systema for intern kontroll, risikostyring og sparebanken sin internrevisjon Uttale seg om val av revisor. Ha løpande kontakt med banken sin valde revisor om revisjon av årsrekneskapen. Vurdere og overvake revisor si uavhengigheit og objektivitet, medrekna særleg i kva grad andre tenester enn revisjon, som er leverte av revisor, utgjer ein trussel mot revisor si uavhengigheit og objektivitet. 4-5 Risikoutval Sparebanken skal ha eit risikoutval som skal veljast av og mellom styret sine medlemer. Berre styremedlemer som ikkje tek del i den faktiske leiinga av sparebanken, kan vere medlem av risikoutvalet. Risikoutvalet skal samla ha den kompetanse som er nødvendig ut frå sparebanken sin organisasjon og verksemd. Risikoutvalet skal vere eit førebuande og rådgjevande utval for styret. Risikoutvalet skal førebu styret si vurdering av: Einskildrisikoar og samla risiko til ei kvar tid. Om sparebanken sin ansvarlege kapital er forsvarleg ut frå risikoen og omfanget av verksemda. Om sparebanken sine styrings- og kontrollordningar er tilpassa risikonivå og omfanget av verksemda. 4-6 Godtgjersleutval Sparebanken skal ha eit godtgjersleutval som skal veljast av og mellom styret sine medlemer. Godtgjersleutvalet skal vere eit førebuande og rådgjevande utval for styret. Godtgjersleutvalet skal på fritt grunnlag vurdere sparebanken si godtgjersleordning, og førebu alle saker vedkomande godtgjersleordninga som skal handsamast av styret. 4-7 Dagleg leiing. Sparebanken skal ha ein dagleg leiar. Den daglege leiaren vert tilsett av styret. Dagleg leiar står for den daglege leiinga av sparebanken si verksemd og skal følgje dei retningslinjer og pålegg styret har gitt. Den daglege leiinga omfattar ikkje saker som etter forholda i sparebanken er uvanlege eller av stor betyding. Dagleg leiar kan elles avgjere ei sak etter fullmakt frå styret i det einskilde tilfellet eller når det ikkje let seg gjere å vente på styret si avgjerd utan vesentleg ulempe for sparebanken. Styret skal snarast orienterast om avgjerda. Dagleg leiar skal syte for at sparebanken har tilsette som samla har kvalifikasjonar og erfaring som trengst for at verksemda i sparebanken vert drive på ein forsvarleg måte, og at det vert etablert forsvarlege styrings- og kontrollsystem. Dagleg leiar skal syte for at det vert fastsett instruksar for dei tilsette sine arbeidsoppgåver og ansvar, medrekna rapporterings- og sakshandsamingsreglar. Dagleg leiar skal syte for at sparebanken sine rekneskap er i samsvar med lov og forskrifter, og at forvaltninga av aktiva og risikostyring er ordna på ein trygg måte. Dagleg leiar skal minst kvar månad, i møte eller skriftleg, gi styret orientering om sparebanken sin verksemd, stilling og resultatutvikling.

14 Reglane om dagleg leiar sine oppgåver og sakshandsaming i allmennaksjelova gjeld tilsvarande så langt det følgjer av finansføretakslova. 4-8 Sparebanken sin representasjon Styreleiaren eller dagleg leiar eller to av styremedlemene i fellesskap representerer sparebanken og bind den ved si underskrift. Styret kan tildele prokura. KAPITEL 5. VALNEMNDER. 5-1 Valnemnd for innskytarane og generalforsamlinga sine val Generalforsamlinga vel ei valnemnd med 3 medlemer og 3 varamedlemer. Valet gjeld for to år om gongen. Valnemnda skal ha 1 representant for dei innskytarvalde, 1 for til tilsettevalde og 1 for dei eigenkapitalbeviseigarvalde. Av varamedlemene skal det vere 1 frå kvar av desse gruppene. Ved det første valet er alle medlemer og varamedlemer på val. Ein medlem og ein varamedlem trer kvart av dei to neste åra ut etter loddraging i valnemnda. Deretter trer dei ut som har gjort teneste lengst. Medlemer som går ut kan attveljast. 5-2 Arbeidet i valnemnda for innskytarane og generalforsamlinga sine val Valnemnda skal førebu val av medlemer til generalforsamlinga valde av innskytarane, leiar av generalforsamlinga, leiar, nestleiar og dei andre medlemene og varamedlemene av styret utanom representantane for dei tilsette, medlemene og varamedlemene til valnemnda. Valnemnda skal i sitt arbeid ta geografiske omsyn slik at dei kommunane der banken har verksemda si så langt det let seg gjere vert representerte. Valnemnda si tilråding skal grunngjevast. 5-3 Valnemnd for eigenkapitalbeviseigarane sine val. Dei medlemene av generalforsamlinga, som er valde av eigenkapitalbeviseigarane, vel ei valnemnd. Valnemnda skal ha 3 medlemer og 3 varamedlemer. Vedtektene 5-1 gjeld tilsvarande med omsyn til valperiode og funksjonstid. 5-4 Arbeidet i valnemnda for eigenkapitalbeviseigarane sine val Valnemnda skal førebu eigenkapitalbeviseigarane sitt val av generalforsamlingsmedlemer med varamedlemer, og val av medlemer og varamedlemer til valnemnda for eigenkapitalbeviseigarane sitt val. Valnemnda si tilråding skal grunngjevast. KAPITEL 6. TENESTETID FOR TILLITSVALD

15 6-1 Lengste funksjonstid for tillitsvalde. Ein vald medlem av eller leiar for generalforsamlinga eller styret kan ikkje ha tillitsvervet i eit samanhengande tidsrom lenger enn 12 år eller ha desse tillitsverva i eit lenger samla tidsrom enn 16 år. Ein person kan ikkje veljast eller attveljast til eit av desse verva dersom han på grunn av føresegna i førre punktet ikkje kan sitje valperioden ut. KAPITEL 7. BRUK AV OVERSKOT OG INNDEKNING AV UNDERSKOT 7-1 Bruk av overskot. Årsoverskotet og utbytemidlane vert fordelte mellom grunnfondet til sparebanken og eigardelskapitalen. Utbytemidlar kan nyttast til utbyte på eigardelskapitalen, gåver til allmennyttige føremål, eller dei kan overførast til gåvefond eller overførast til stiftingar med allmennyttig føremål. 7-2 Inndekking av underskot Underskot etter resultatrekneskapen for siste rekneskapsår skal ein først prøve å dekkje med høvesvis overføring frå grunnfondskapitalen, irekna gåvefondet, og den eigardelskapitalen som overstig vedtektsfesta eigardelskapital, irekna utjamningsfondet. Underskot som ikkje vert dekt slik, skal dekkjast med høvesvise overføringar frå overkursfondet og kompensasjonsfondet. Underskot ut over dette skal dekkjast med nedsetting av vedtektsfesta eigardelskapital og eventuelt med nedsetjing av annan kapital. KAPITEL 8. SÆRLEGE RETTAR FOR EIGARANE AV EIGARKAPITALBEVIS 8-1 Særlege rettar for eigarane av eigenkapitalbevis I tillegg til fleirtal som for vedtektsendringar i generalforsamlinga, krevst det minst 2/3-dels fleirtal av dei stemmene som vert gitt av medlemene som er valde av eigenkapitalbeviseigarane. Dette gjeld følgjande saker: Erverv av eigne eigenkapitalbevis (ffl. 10-5) Nedsetting av eigardelskapitalen (ffl ) Auke av eigardelskapitalen (ffl ) Utferding av teikningsrettar (ffl ) Lån med rett til å krevje eigenkapitalbevis utferda (ffl ) Vedtak om samanslåing eller deling (ffl. 12-3) Vedtak om omdanning (ffl ) KAPITEL 9. VEDTEKTSENDRINGAR 9-1 Vedtektsendringar. Endring av desse vedtektene kan vedtakast av generalforsamlinga. Avgjerd om å endre vedtektene i sparebanken krev tilslutning frå minst 2/3-deler av dei gjevne stemmene. KAP 10. AVVIKLING 10-1 Avgjerd om avvikling av sparebanken

16 Generalforsamlinga tar stilling til styret sitt forslag om avvikling av sparebanken. Vedtak om avvikling vert gjort med fleirtal som for vedtektsendringar Disponering av kapitalen til sparebanken ved avvikling Dersom sparebanken vert avvikla, skal dei overskytande midlane til sparebanken etter at alle skyldnader er dekte, overførast til ein eller fleire sparebankstiftingar. KAP 11. IKRAFTSETTING OG OVERGANGSREGLAR 11-1 Ikraftsetjing av vedtektene. Desse vedtektene tek til å gjelde når dei er registrert i føretaksregisteret med nødvendig godkjenning i samsvar med finansføretakslova. Frå same tid fell tidlegare vedtekter bort, sist godkjende av Finanstilsynet den 9. januar 2017.

17 Vedlegg nr. 2 til sak nr. 6: VEDTEKTER FOR (per ) SPAREBANKEN SOGN OG FJORDANE KAPITEL 1. FØRETAKSNAMN, FORRETNINGSKONTOR OG FØREMÅL 1-1 Føretaksnamn og forretningskontor Sparebanken Sogn og Fjordane har forretningskontoret sitt i Førde kommune. Sparebanken vart skipa den 1. april 1988 ved samanslåing av fleire tidlegare sjølvstendige sparebankar og er seinare slått saman med to sparebankar til. 1-2 Føremål Sparebanken sitt føremål er å fremje sparing ved å ta imot innskot frå ein ubestemt krins av innskytarar og forvalte på trygg måte den middelen banken rår over i samsvar med dei lovene som til ei kvar tid gjeld for sparebankar. Sparebanken kan utføre alle vanlege bankforretningar og banktenester i samsvar med føresegnene i finansføretakslova og tilby investeringstenester i samsvar med verdipapirhandellova. KAPITEL 2. SPAREBANKEN SIN EIGENKAPITAL 2-1 Grunnfondet Dei opphavlege grunnfonda i dei samanslegne sparebankane er tilbakebetalte og garantiane har falle bort. I tillegg er grunnfondsbevis tilbakebetalte og grunnfondsbevisa sletta. Skiparane eller andre har ikkje rett til utbyte av verksemda utover eventuelt utbyte på banken sin eigardelskapital. 2-2 Eigardelskapital. Sparebanken har høve til å utferde omsetjelege eigenkapitalbevis. Sparebanken sin eigardelskapital er kr ,- fordelt på eigenkapitalbevis pålydande kr 100,- fullt innbetalt. KAPITEL 3. GENERALFORSAMLING 3-1 Generalforsamling Generalforsamlinga er den øvste styremakta i sparebanken. Generalforsamlinga skal ha 25 medlemer og 10 varamedlemer. Medlemer og varamedlemer av generalforsamlinga møter personleg. Det er ikkje høve til å møte ved fullmektig eller med rådgjevar.

18

19 3-2 Samansetting av generalforsamlinga Generalforsamlinga vert vald av og mellom sparebanken sine kundar, av og mellom dei tilsette og av eigarane av eigenkapitalbevis med følgjande fordeling: Medlemer Varamedlemer Valde av og mellom kundane, jf Valde av og mellom dei tilsette, jf Valde av eigenkapitalbeviseigarane, jf Dei kundevalde medlemene med personleg varamedlem skal avspegle sparebanken sin samfunnsfunksjon. I tillegg skal minst tre fjerdedeler vere personar som ikkje er tilsette i sparebanken. 3-3 Val til generalforsamlinga Berre myndige personar kan veljast som medlemer av generalforsamlinga. Medlemer og varamedlemer vert valde til generalforsamlinga for fire år. Vala må vere haldne innan utgangen av februar månad. Generalforsamlinga fastset nærmare instruks om vala. Tvistar om valet vert avgjorde av Finanstilsynet der dette følgjer av lov eller forskrift. 3-4 Medlemer til generalforsamlinga valde av kundane Dei myndige kundane i sparebanken har stemmerett når det skal veljast medlemer til generalforsamlinga i sparebanken mellom kundane. Med kunde er meint ein innskytar som ved valet har og i dei siste seks månadene før valet har hatt eit innskot i banken på minst kr 500,-. Kvart kundeforhold gir ei stemme når ikkje anna følgjer av lova eller vedtektene. Kundar i sparebanken kan veljast som medlem eller varamedlem til generalforsamlinga i sparebanken med slik fordeling: Valdistrikt Medlemer Varamedlemer Nordfjord: Selje, Vågsøy, Bremanger, Eid, Hornindal, Stryn og Gloppen kommune 2 1 Sunnfjord: Flora, Naustdal, Førde, Jølster, Askvoll, Fjaler og Gaular kommune Sogn med Bergen: Solund, Hyllestad, Høyanger, Balestrand, Leikanger, Sogndal, Luster, Årdal, Lærdal, Aurland, Vik, Gulen og Bergen kommune Av dei kundevalde medlemene, som er valde ved det første valet, går etter lottdraging tre medlemer og ein varamedlem ut kvart av dei tre neste åra. Valnemnda utfører lottdraginga. Deretter går kvart år minst ein fjerdedel ut og då slik at det er dei som har gjort teneste lengst som går ut. Medlemer som går ut kan attveljast. 3-5 Medlemer til generalforsamlinga valde av dei tilsette Dei tilsette i sparebanken har rett til å stemme når det skal veljast medlemer mellom dei tilsette til generalforsamlinga i sparebanken.

20 Dei tilsette i sparebanken kan veljast som medlem eller varamedlem til generalforsamlinga i sparebanken som representantar for dei tilsette. Av dei tilsette medlemene, som er valde ved det første valet, går etter lottdraging to medlemer og ein varamedlem ut kvart av dei tre neste åra. Valnemnda utfører lottdraginga. Deretter går kvart år minst ein fjerdepart ut og då slik at det er dei som har gjort teneste lengst som går ut. Medlemer som går ut kan attveljast. 3-6 Medlemer til generalforsamlinga valde av eigenkapitalbeviseigarane Eigarane av eigenkapitalbevis har stemmerett ved val eigenkapitalbeviseigarane sine medlemer til generalforsamlinga i sparebanken. Kvart eigenkapitalbevis gir èi stemme. Av dei eigenkapitalbeviseigarvalde medlemene, som er valde ved det første valet, går etter lottdraging tre medlemer og ein varamedlem ut kvart av dei tre neste åra. Valnemnda utfører lottdraginga. Deretter går kvart år minst ein fjerdepart ut og då slik at det er dei som har gjort teneste lengst som går ut. Medlemer som går ut kan attveljast. 3-7 Innkalling til generalforsamling Generalforsamlinga vert kalla inn av styret. Ordinær generalforsamling skal haldast seinast i mars månad kvart år. Når dokument om saker, som skal handsamast på generalforsamlinga, er gjort tilgjengeleg på nettsidene til sparebanken, gjeld ikkje lovkravet om at dokumenta skal sendast medlemene. Det same gjeld dokument som etter lova skal vere ein del av eller leggast ved innkallinga til generalforsamlinga. Ein medlem av generalforsamlinga kan likevel krevje å få tilsendt dokument om saker som skal handsamast på generalforsamlinga. Medlemer som ikkje kan møte i generalforsamlinga, skal melde dette til sparebanken snarast råd og seinast fem dagar før møtet. Varamedlemer skal kallast inn dersom ordinære medlemer melder forfall. 3-8 Møte og vedtak i generalforsamlinga Kvart medlem av generalforsamlinga har èi stemme. Dersom dei eigenkapitalbeviseigarvalde medlemene utgjer meir enn den vedtektsfastsette prosentdelen av det talet på røyster som er til standes på generalforsamlinga, skal røystetyngda for kvart eigenkapitalbeviseigarvald medlem setjast ned med tilsvarande høvetal. Avgjerder i generalforsamlinga vert gjorde med fleirtal av dei gjevne stemmene om ikkje anna følgjer av desse vedtektene. Dersom stemmetalet er likt, gjeld det som møteleiaren har stemt for. 3-9 Generalforsamlinga sine oppgåver På den ordinære generalforsamlinga skal desse sakene handsamast og avgjerast: Godkjenning av årsrekneskapen og årsmeldinga, under dette disponering av overskot og utdeling av utbyte. Utgreiing om styring av verksemda. Styret si fråsegn om fastsetting av lønn og anna godtgjersle til leiande tilsette. Styret sine retningslinjer for fastsetting av lønn til leiarar (generalforsamlinga sitt vedtak er rådgjevande). Retningslinjer for tildeling av eigenkapitalbevis, teikningsrettar, opsjonar og andre former for godtgjersle som er knytt til eigenkapitalbevis i sparebanken, til tilsette. Val av leiar for generalforsamlinga for 2 år.

21 Val av leiar, nestleiar og dei andre medlemene og varamedlemene av styret, med unntak for medlemer og varemedlemer som vert valde av dei tilsette. Val av medlemer og varamedlemer av valnemnda for val til generalforsamlinga. Val av revisor. Fastsetting av godtgjersle til tillitsvalde og revisor. Andre saker som etter lov eller vedtekter høyrer under generalforsamlinga. Leiaren av generalforsamlinga er omfatta av reglane i finansføretakslova om kreditt til tilsette og tillitsvalde. Vedtak om eller fullmakt til å ta opp ansvarleg lån eller fondsobligasjonar vert gjort av generalforsamlinga med fleirtal som ved vedtektsendring. Vedtak om eller fullmakt til å ta opp annan framandkapital vert gjort av styret eller i samsvar med delegasjonsvedtak frå styret. KAPITEL 4. STYRET OG DAGLEG LEIING 4-1 Samansetjing av styret Styret er samansett av 5 til 7 medlemer med 2 varamedlemer som vert valde av generalforsamlinga. I tillegg vert 2 medlemer og 2 varamedlemer valde av og mellom dei tilsette. Medlemene og varamedlemene til styret vert valde for to år. Styreleiar og nestleiar vert valde særskilt av generalforsamlinga for to år. Ved det første valet er alle styremedlemer og varamedlemer på val. Tre av medlemene og ein av varamedlem, som er valde av generalforsamlinga, trer ut etter eit år ved loddraging i valnemnda. På tilsvarande måte trer ein medlem og ein varamedlem, som er valde av dei tilsette, ut. Deretter trer kvart år ut dei som har gjort teneste lengst. Medlemer som går ut kan attveljast. 4-2 Styremøte Leiaren kallar saman styret til møte så ofte verksemda tilseier det eller når ein styremedlem krev det. Styret er vedtaksført når meir enn halvparten av medlemene er til stades eller deltek i styrehandsaminga. Til lovleg vedtak krevst at minst 4 medlemer har røysta for det. Står stemmene likt, gjer leiar eller møtestyrar si stemme utslaget. Møteboka til styret skal underskrivast av dei medlemene som er på møtet. Dei står saman om ansvaret for vedtaket, dersom ikkje nokon av dei har ført sin protest inn i møteboka. Medlemer som har vore borte frå styremøte, skal gjera seg kjende med vedtaka i møte dei ikkje har vore med på. 4-3 Styret sine oppgåver, tilsynsansvar og sakshandsaming Styret står føre forvaltninga av sparebanken. Styret skal syte for forsvarleg organisering av verksemda, medrekna sjå til at krav til organisering av sparebanken og etablering av forsvarlege styrings- og kontrollsystem vert etterlevd. Styret skal fastsette planar og budsjett for sparebanken si verksemd. Styret skal også fastsette retningslinjer for verksemda, merekna reglar om teieplikt for opplysningar om sparebanken og sparebanken si verksemd. Styret skal halde seg orientert om sparebanken si økonomiske stilling og plikter, og sjå til at verksemd, rekneskap og formueforvaltning vert kontrollert på trygg måte.

22 Styret skal føre tilsyn med den daglege leiinga og sparebanken sin verksemd elles. Styret skal fastsette instruks for den daglege leiinga, og syte for at dagleg leiar regelmessig orienterer styret om sparebanken si verksemd, stilling og resultatutvikling. Styret set i verk dei undersøkingar det finn nødvendig for å kunne gjere oppgåvene sine. Styret skal sette i gang slike undersøkingar dersom dette vert kravd av eitt eller fleire styremedlemer. Reglane om styret sine oppgåver og sakshandsaming i allmennaksjelova gjeld tilsvarande så langt det følgjer av finansføretakslova. 4-4 Revisjonsutval Sparebanken skal ha eit revisjonsutval som skal veljast av og mellom styret sine medlemmer. Berre styremedlemer som ikkje tek del i den faktiske leiinga av sparebanken, kan vere medlem av revisjonsutvalet. Revisjonsutvalet skal samla ha den kompetanse som er nødvendig ut frå sparebanken sin organisasjon og verksemd. Minst ein av medlemene skal ikkje vere tilsett i banken eller føretak i same konsern og skal ha kvalifikasjonar innan rekneskap eller revisjon. Revisjonsutvalet skal vere eit førebuande og rådgjevande utval for styret. Revisjonsutvalet skal: Førebu styret si oppfølging av rekneskapsrapporteringsprosessen. Overvake systema for intern kontroll, risikostyring og sparebanken sin internrevisjon Uttale seg om val av revisor. Ha løpande kontakt med banken sin valde revisor om revisjon av årsrekneskapen. Vurdere og overvake revisor si uavhengigheit og objektivitet, medrekna særleg i kva grad andre tenester enn revisjon, som er leverte av revisor, utgjer ein trussel mot revisor si uavhengigheit og objektivitet. 4-5 Risikoutval Sparebanken skal ha eit risikoutval som skal veljast av og mellom styret sine medlemer. Berre styremedlemer som ikkje tek del i den faktiske leiinga av sparebanken, kan vere medlem av risikoutvalet. Risikoutvalet skal samla ha den kompetanse som er nødvendig ut frå sparebanken sin organisasjon og verksemd. Risikoutvalet skal vere eit førebuande og rådgjevande utval for styret. Risikoutvalet skal førebu styret si vurdering av: Einskildrisikoar og samla risiko til ei kvar tid. Om sparebanken sin ansvarlege kapital er forsvarleg ut frå risikoen og omfanget av verksemda. Om sparebanken sine styrings- og kontrollordningar er tilpassa risikonivå og omfanget av verksemda. 4-6 Godtgjersleutval Sparebanken skal ha eit godtgjersleutval som skal veljast av og mellom styret sine medlemer. Godtgjersleutvalet skal vere eit førebuande og rådgjevande utval for styret. Godtgjersleutvalet skal på fritt grunnlag vurdere sparebanken si godtgjersleordning, og førebu alle saker vedkomande godtgjersleordninga som skal handsamast av styret. 4-7 Dagleg leiing.

23 Sparebanken skal ha ein dagleg leiar. Den daglege leiaren vert tilsett av styret. Dagleg leiar står for den daglege leiinga av sparebanken si verksemd og skal følgje dei retningslinjer og pålegg styret har gitt. Den daglege leiinga omfattar ikkje saker som etter forholda i sparebanken er uvanlege eller av stor betyding. Dagleg leiar kan elles avgjere ei sak etter fullmakt frå styret i det einskilde tilfellet eller når det ikkje let seg gjere å vente på styret si avgjerd utan vesentleg ulempe for sparebanken. Styret skal snarast orienterast om avgjerda. Dagleg leiar skal syte for at sparebanken har tilsette som samla har kvalifikasjonar og erfaring som trengst for at verksemda i sparebanken vert drive på ein forsvarleg måte, og at det vert etablert forsvarlege styrings- og kontrollsystem. Dagleg leiar skal syte for at det vert fastsett instruksar for dei tilsette sine arbeidsoppgåver og ansvar, medrekna rapporterings- og sakshandsamingsreglar. Dagleg leiar skal syte for at sparebanken sine rekneskap er i samsvar med lov og forskrifter, og at forvaltninga av aktiva og risikostyring er ordna på ein trygg måte. Dagleg leiar skal minst kvar månad, i møte eller skriftleg, gi styret orientering om sparebanken sin verksemd, stilling og resultatutvikling. Reglane om dagleg leiar sine oppgåver og sakshandsaming i allmennaksjelova gjeld tilsvarande så langt det følgjer av finansføretakslova. 4-8 Sparebanken sin representasjon Styreleiaren eller dagleg leiar eller to av styremedlemene i fellesskap representerer sparebanken og bind den ved si underskrift. Styret kan tildele prokura. KAPITEL 5. VALNEMNDER. 5-1 Valnemnd for val av generalforsamling. Generalforsamlinga vel ei valnemnd med 3 medlemer og 3 varamedlemer. Valet gjeld for to år om gongen. Valnemnda skal ha 1 representant for dei kundevalde, 1 for til tilsettevalde og 1 for dei eigenkapitalbeviseigarvalde. Av varamedlemene skal det vere 1 frå kvar av desse gruppene. Ved det første valet er alle medlemer og varamedlemer på val. Ein medlem og ein varamedlem trer kvar av dei to neste åra ut etter loddraging i valnemnda. Deretter trer dei ut som har gjort teneste lengst. Medlemer som går ut kan attveljast. 5-2 Arbeidet i valnemnda Valnemnda skal førebu val av medlemer til generalforsamlinga valde av kundane, leiar av generalforsamlinga, leiar, nestleiar og dei andre medlemene og varamedlemene av styret utanom representantane for dei tilsette, medlemene og varamedlemene til valnemnda. Valnemnda skal i sitt arbeid ta geografiske omsyn slik at dei kommunane der banken har verksemda si så langt det let seg gjere vert representerte. For styremedlemer med varamedlemer som skal veljast mellom dei tilsette, gir berre representanten for dei tilsette i valnemnde innstilling. Valnemnda si tilråding skal grunngjevast.

24 5-3 Valnemnd for eigenkapitalbeviseigarane sine val. Dei medlemene av generalforsamlinga, som er valde av eigenkapitalbeviseigarane, vel ei valnemnd. Valnemnda skal ha 3 medlemer og 3 varamedlemer. Vedtektene 5-1 gjeld tilsvarande med omsyn til valperiode og funksjonstid.

25 5-4 Arbeidet i valnemnda for eigenkapitalbeviseigarane sine val Valnemnda skal førebu eigenkapitalbeviseigarane sitt val av generalforsamlingsmedlemer med varamedlemer, og val av medlemer og varamedlemer til valnemnda for eigenkapitalbeviseigarane sitt val. Valnemnda si tilråding skal grunngjevast. KAPITEL 6. TENESTETID FOR TILLITSVALD 6-1 Lengste funksjonstid for tillitsvalde. Ein vald medlem av eller leiar for generalforsamlinga eller styret kan ikkje ha tillitsvervet i eit samanhengande tidsrom lenger enn 12 år eller ha desse tillitsverva i eit lenger samla tidsrom enn 16 år. Ein person kan ikkje veljast eller attveljast til eit av desse verva dersom han på grunn av føresegna i førre punktet ikkje kan sitje valperioden ut. KAPITEL 7. BRUK AV OVERSKOT OG INNDEKNING AV UNDERSKOT 7-1 Bruk av overskot. Årsoverskotet og utbytemidlane vert fordelte mellom grunnfondet til sparebanken og eigardelskapitalen. Utbytemidlar kan nyttast til utbyte på eigardelskapitalen, gåver til allmennyttige føremål, eller dei kan overførast til gåvefond eller overførast til stiftingar med allmennyttig føremål. 7-2 Inndekking av underskot Underskot etter resultatrekneskapen for siste rekneskapsår skal ein først prøve å dekkje med høvesvis overføring frå grunnfondskapitalen, irekna gåvefondet, og den eigardelskapitalen som overstig vedtektsfesta eigardelskapital, irekna utjamningsfondet. Underskot som ikkje vert dekt slik, skal dekkjast med høvesvise overføringar frå overkursfondet og kompensasjonsfondet. Underskot ut over dette skal dekkjast med nedsetting av vedtektsfesta eigardelskapital og eventuelt med nedsetjing av annan kapital. KAPITEL 8. SÆRLEGE RETTAR FOR EIGARANE AV EIGARKAPITALBEVIS 8-1 Særlege rettar for eigarane av eigenkapitalbevis I tillegg til fleirtal som for vedtektsendringar i generalforsamlinga, krevst det minst 2/3-dels fleirtal av dei stemmene som vert gitt av medlemene som er valde av eigenkapitalbeviseigarane. Dette gjeld følgjande saker: Erverv av eigne eigenkapitalbevis (ffl. 10-5) Nedsetting av eigardelskapitalen (ffl ) Auke av eigardelskapitalen (ffl ) Utferding av teikningsrettar (ffl ) Lån med rett til å krevje eigenkapitalbevis utferda (ffl ) Vedtak om samanslåing eller deling (ffl. 12-3) Vedtak om omdanning (ffl )