FINANS- REGLEMENT. Vedtatt av Sande kommunestyre sak 59/09.

Transkript

1 FINANS- REGLEMENT Vedtatt av Sande kommunestyre sak 59/09.

2 1. Hjemmel/formål Reglement er vedtatt i medhold av Kommunelovens 52 og Forskrift om kommuners og fylkeskommuners finansforvaltning av (ikrafttredelse ). Kommunen skal forvalte sine midler slik at tilfredsstillende avkastning kan oppnås, uten at det innebærer vesentlig finansiell risiko, og under hensyn til at kommunen skal ha midler til å dekke sine betalingsforpliktelser ved forfall. Finansforvaltningen skal: ivareta grunnprinsippet i kommunelovens formålsbestemmelse om optimal utnytting av kommunens tilgjengelige ressurser med sikte på å kunne gi et best mulig tjenestetilbud sikre stor grad av forutsigbarhet i kommunens finansielle stilling skal bidra til stabilitet og langsiktighet. 2. Risiko Kommunen skal ha en lav risikoprofil med fokus på å redusere i hvilken grad endringer i finansmarkedene vil påvirke kommunens finansielle stilling Finansiell risiko og forklaringer 1. Kredittrisiko Risiko for tap som følge av at låntaker eller motparten i en kontrakt unnlater å innfri sin forpliktelse 2. Likviditetsrisiko Risiko for at eiendeler ikke kan omsettes nær markedsverdi i løpet av en avgrenset tidsperiode. 3. Finansieringsrisiko Risiko for ikke å kunne finansiere sine lånebehov. 4. Renterisiko Risiko for endring av verdien på eiendeler, gjeld, egenkapital som følge av renteendringer. 5. Valutarisiko Risiko for endring av verdien på eiendeler, gjeld, egenkapital som følge av endringer i valutakurser Administrativ/operasjonell risiko Risiko for at kommunen internt (eller hos motpart i transaksjoner) ikke har tilstrekkelig kompetanse/bemanning, systemer, rutiner, samt ressurser generelt til å gjennomføre kommunens vedtatte finansforvaltning Risiko i aksjemarkedet Risiko for at aksjemarkedet eller det aktuelle investeringsobjekt vil stige eller falle - både på kort og lang sikt.

3 3. Rammer Kommunens finansforvaltning skal drives slik at kommunen ikke påføres vesentlig finansiell risiko Innlån Innlån skal skje i samsvar med rammeavtale for kommunale låneopptak inngått 2009 i samarbeid med VOIS (Vestfold offentlige innkjøpssamarbeid) og BTV Innkjøp (Buskerud, Telemark og Vestfold fylkeskommuner). Renteutviklingen skal kontinuering overvåkes for å vurdere binding av lån og/eller annen form for rentesikring. Det skal tas sikte på at rentebindingen for innlån fordeler seg slik (avvik skal begrunnes spesielt) : - 1/3 0-3 år - 1/3 3-5 år - 1/ år Gjeldsporteføljen skal bestå av et mindre antall lån Plassering av kortsiktig ledig likviditet Ledig likviditet kan plasseres kortsiktig (disponibelt i løpet av få dager) i norske eller nordiske pengemarkeds- eller obligasjonsfond, med en forventet avkastning høyere enn ordinært bankinnskudd. Ved plassering av ledig likviditet skal den finansielle risiko være minimal. Ved plassering av ledig likviditet i andre porteføljer enn bankinnskudd skal den finansielle risiko være lav. Likviditetsutvikling og behov følges løpende for å vurdere endringer i plassert likviditet Plassering av langsiktige finansielle aktiva Omfatter aktiva hvor kun avkastning skal disponeres i årsbudsjettperioden, eller kapitalen i etterfølgende år. Ved plassering av langsiktige finansielle aktiva skal den finansielle risiko være lav. Langsiktige finansielle aktiva kan foruten bankinnskudd, plasseres i pengemarkeds-, obligasjons- eller aksjefond inkl. garanterte plasseringer/indeksobligasjoner, med en forventet avkastning over tid vesentlig høyere enn ordinært bankinnskudd. Maksimum plassering i et enkelt pengemarkeds- og obligasjonsfond er 10 mill. kroner. Maksimum plassering i et enkelt aksjefond er 5 mill. kroner. Midler plassert i aksjefond skal ha en tidshorisont på minst 5 år. Aksjefond skal spres på norske, nordiske og eller fond med minst 60 % europisk plassering. Ingen fondstype skal ha mer enn 50 % av plasseringen. Det skal ikke plasseres midler i aksjefond der det deltar firma som er involvert i internasjonal våpenhandel, barnearbeid eller andre forhold av tvilsom etisk art. 4. Fullmakter Kommunestyret gir følgende fullmakter til rådmannen : a) Opptak av lån (gjelder også refinansiering og sammenslåing av lån)

4 velge låneinstitusjon, avdragstid og rentebetingelser (i tråd med rammeavtaler) b) Plassering av ledig likviditet velge finansinstitusjon forhandle og bestemme vilkår for plassering bestemme sammensetningen av plasseringen c) Plassering av langsiktige finansielle aktiva velge finansinstitusjon - bestemme fondstype forhandle og bestemme vilkår for plassering bestemme sammensetningen av plasseringen 5. Rapportering Formål med rapportering er å informere om finansforvaltningens faktiske resultater, samt finansforvaltningens eksponering i forhold til de rammer og retningslinjer som er fastsatt. Rådmannen rapporter tre ganger pr. år til kommunestyret (tertialrapporter og årsmelding). Rapporteringen skal inneholde en beskrivelse og vurdering av: a) Aktiva - Sammensetningen av aktiva - Markedsverdi, samlet og fordelt på de ulike typer aktiva - Vesentlige markedsendringer - Endringer i risikoeksponering - Avvik mellom faktisk forvaltning og kravene i finansreglementet - Markedsrenter og egne rentebetingelser b) Passiva - Sammensetning av passiva - Løpetid for passiva - Verdi, samlet og fordelt på de ulike typer passiva - Vesentlige markedsendringer - Endringer i risikoeksponering - Avvik mellom faktisk forvaltning og kravene i finansreglementet - Markedsrenter og egne rentebetingelser Det utarbeides en egen årsrapport for finansforvaltningen, som legges frem for kommunestyret som egen sak, sammen med en vurdering fra uavhengig instans. Som uavhengig instans i denne sammenheng benyttes det revisjonsselskap Sande kommune til en hver tid er tilknyttet. Økonomisjef skal utover rapporteringen til kommunestyret til enhver tid ha en detaljert oversikt over låneportefølje og plasseringer. Status og prognose for året når det gjelder netto finanskostnader rapporteres til rådmann gjennom ordinær månedsrapportering i Agresso økonomisystem. 6. Administrative rutiner Administrative rutiner for utøvelse av finansforvaltningen utarbeides i tråd med forskift og reglement. Rutinene er en del av kommunens kvalitetssystem.

5 7. Evaluering Rådmannen kan engasjere ekstern bistand for gjennomgang av kommunens finansforvaltning. Finansreglementet skal vedtas minst én gang i hver kommunestyreperiode.