REGNSKAP - 1. KVARTAL STABIL INNTJENING

Transkript

1 Pressemelding 30. mai 1997 REGNSKAP - 1. KVARTAL STABIL INNTJENING I årets første kvartal oppnådde BNbank et driftsresultat etter tap på utlån på 40 millioner kroner. Egenkapitalavkastningen i perioden ble 8,3 prosent omregnet til årsbasis. For hele 1996 var egenkapitalavkastningen 7,6 prosent. Kvartalsresultatet er preget av: stabil inntjening lavere kostnadsnivå som følge av lavere avgift til Forretningsbankenes Sikringsfond økende innskuddsvolum økende lånevolum Vedlagt følger kvartalsrapporten. Pressekontakt: - adm. dir. Frode Hassel, tlf direktør Leif J. Laugen, tlf

2 Resultatregnskap Renteinntekter og lignende inntekter Rentekostnader og lignende kostnader Netto rente- og kredittprovisjonsinntekter Netto gevinst/tap(-) av valuta og verdipapirer Andre driftsinntekter Sum andre driftsinntekter Lønn og generelle administrasjonskostnader (note 2) Ordinære avskrivninger Andre driftskostnader Andre kostnader Sum andre driftskostnader Driftsresultat før tap på utlån Tap på utlån (note 3) Driftsresultat etter tap på utlån Beregnet skattekostnad Resultat for perioden Balanse Millioner kroner Kontanter og fordringer på kredittinstitusjoner Utlån (note 4) Tapsavsetninger Netto utlån Overtatte eiendeler Kortsiktige plasseringer av verdipapirer Anleggsmidler Forskuddsbetalinger og opptjente inntekter Sum eiendeler Gjeld til kredittinstitusjoner Innskudd fra og gjeld til kunder Gjeld stiftet ved utstedelse av verdipapirer Annen gjeld Påløpte kostnader og forskuddsbetalte inntekter Ansvarlig lånekapital Sum gjeld Egenkapital Akkumulert overskudd Sum gjeld og egenkapital

3 Drift Regnskapstallene for 1. kvartal 1997 sammenlignes med 4. kvartal 1996 i rapporten. BNbank oppnådde et driftsresultat etter tap på utlån på 40 (44) millioner kroner i første kvartal Netto renteinntekter ble 59 (65) millioner kroner, som tilsvarer 0,96 (1,06) prosent av gjennomsnittlig forvaltningskapital (GFK), omregnet til årsbasis. Reduksjonen skyldes hovedsakelig lavere avkastning på bankens egenkapital og andre frie midler. Kostnadene forbundet med driften av banken var 24 millioner kroner, en reduksjon på ti millioner kroner sammenlignet med forrige kvartal. Innføringen av ny sikringsfondsordning har redusert bankens driftskostnader med seks millioner kroner. I tillegg er lønn og generelle administrasjonskostnader fire millioner kroner lavere, hovedsakelig som følge av at kostnadene i forrige kvartal var påvirket av gratiale til bankens ansatte. I forhold til GFK utgjorde driftskostnadene 0,39 (0,55) prosent i første kvartal omregnet til årsbasis. Resultatet for første kvartal ble 29 (32) millioner kroner etter netto inntektsføring på 1 (8) millioner kroner under tap på utlån og beregnet skattekostnad på 11 (12) millioner kroner. Dette gir en egenkapitalrentabilitet på 8,3 (8,9) prosent omregnet til årsbasis og en fortjeneste pr. aksje på kr. 2,94 (3,29) for kvartalet. Innlånsvirksomhet Innskuddsvekst Innskudd fra kunder har økt med 478 millioner kroner i første kvartal og var millioner kroner pr. 31. mars Av dette utgjør innskudd på BNkonto millioner kroner. Innskudd fra kunder utgjorde 28 prosent av total rentebærende gjeld pr. 31. mars 1997, mot 27 prosent ved utgangen av Tilsvarende andeler for verdipapirgjelden var 68 prosent og 69 prosent. Etter den siste rentesenkningen fra Norges Bank i begynnelsen av januar, har de korte rentene vært stabile. De lange obligasjonsrentene var fallende i første halvdel av kvartalet, men steg noe etter dette. Differansen mellom BNkonto-renten og markedsrenten på bankens obligasjonslån med forfall i 2002 var to prosentpoeng ved utgangen av kvartalet, en økning på 0,3 prosentpoeng siden årsskiftet. Utlånsvirksomhet Hard konkurranse Banken erfarte fortsatt god etterspørsel etter utlån i første kvartal, både i person- og bedriftsmarkedet. Utlån økte med 292 millioner kroner til millioner kroner ved utgangen av kvartalet. Det er fortsatt hard konkurranse med press på marginene i pantelånsmarkedet, men banken har klart å opprettholde marginene i utlånsporteføljen. De fleste boliglånskundene velger lån med flytende rente, mens bedriftskundene i overveiende grad velger fast rente, dog med kort rentebindingstid. Av boliglånsmassen hadde 65 prosent flytende rente pr. 31. mars 1997 mot 15 prosent av næringslånsmassen. Soliditet Kapitaldekning på 9,5 prosent Bankens risikovektede balanse var millioner kroner pr. 31. mars 1997, en økning på 327 millioner kroner siden utgangen av forrige kvartal. Økningen i risikovektet balanse forklares hovedsakelig med veksten i utlånsvolumet. Bankens ansvarlige kapital, inklusive 50 prosent av driftsresultat etter tap på utlån, utgjorde millioner kroner ved utgangen av perioden, som tilsvarer en kapitaldekning på 9,5 prosent. Kjernekapitalen var millioner kroner som tilsvarer en kjernekapitaldekning på 8,0 prosent ved utgangen av mars Styret vurderer forholdet mellom bankens soliditet og relevante risiki som betryggende. Aksjonærforhold Forslag om fusjon og oppkjøpstilbud Fokus Bank fremmet 18. mars 1997 forslag om fusjonsforhandlinger med banken basert på et bytteforhold på 3,3 Fokus Bank-aksjer for hver BNbank-aksje (senere økt til 3,4). Deretter fremsatte Den norske Bank 21. mars 1997 tilbud til bankens aksjonærer om kjøp av alle aksjene i banken for 184,50 kroner pr. aksje (ex. utbytte), senere økt til 203,50 kroner pr. aksje. Det har vært stor omsetning av bankens aksjer i første kvartal. Aksjekursen har variert mellom 151 kroner og 207 kroner i kvartalet og aksjen ble notert til 207 kroner ved utgangen av mars Aksjekursen var 167 kroner dagen før Fokus Bank fremmet forslag om fusjon. Oversikt over de ti største aksjonærene pr. 31. mars 1997 er vist i note 5. De ti største aksjonærene eide 56 prosent av aksjekapitalen ved utgangen av første kvartal 1997, mot 42 prosent ved årsskiftet. Utenlandske aksjonærers eierandel var 18 prosent pr. 31. mars 1997.

4 Utsiktene for resten av året På bakgrunn av blant annet at over 80 prosent av bankens aksjonærer pr. 16. mai 1997 har akseptert DnBs oppkjøpstilbud, og at DnB har opphevet forbeholdet om en akseptgrad på minst 90 prosent, har styret konstatert at det ikke er grunnlag for fusjonsforhandlinger med Fokus Bank. Styret har vurdert DnBs kontanttilbud som godt hensyntatt verdiene i BNbank. Styret har merket seg at DnB ønsker å videreføre virksomheten som kredittforetak med hovedkontor i Trondheim. Av hensyn til organisasjonen og verdiene i banken, er det viktig å oppnå en rask avklaring av den fremtidige eiersituasjonen og styret har derfor henstillet til de øvrige aksjonærene om å akseptere tilbudet fra DnB snarest mulig. Basert på dagens driftsform, er styrets vurdering av utsiktene for resten av året sammenfallende med det som fremgår under «Fremtidsutsikter» i styrets beretning i årsrapporten for Nøkkeltall Egenkapitalrentabilitet - annualisert (%) 8,3 8,9 7,1 6,9 7,7 Rentenetto - annualisert (%) 0,96 1,06 1,05 1,28 1,24 Kostnadsfaktor - annualisert (%) 0,39 0,55 0,53 0,53 0,51 Kostnadsprosent - i perioden (%) Utlånsvekst - i perioden (%) Innskuddsvekst - i perioden (%) Kapitaldekning - inkl. 50 % av periodens overskudd (%) 9,5 9,6 10,1 10,4 11,9 Kjernekapitaldekning - inkl. 50 % av periodens overskudd (%) 8,0 8,1 8,5 8,8 11,5 Fortjeneste pr. aksje (kr.) 2,94 3,29 2,61 3,40 3,71 Gjennomsnittlig forvaltningskapital (mill. kr.) Definisjoner Egenkapitalrentabilitet: Periodens overskudd i prosent av gjennomsnittlig egenkapital. Rentenetto: Netto renteinntekter i prosent av gjennomsnittlig forvaltningskapital. Kostnadsfaktor: Andre driftskostnader med fradrag for andre kostnader i prosent av gjennomsnittlig forvaltningskapital. Kostnadsprosent: Andre driftskostnader ekskl. andre kostnader i prosent av netto renteinntekter og andre driftsinntekter eksklusive gevinst/tap på valuta og verdipapirer. Lønn og generelle administrasjonskostnader 2 Lønn og andre personalkostnader Generelle administrasjonskostnader Lønn og generelle administrasjonskostnader Tap på utlån 3 Konstaterte tap Endring i spesifiserte tapsavsetninger Inngang på tidligere konstaterte tap Tap på utlån Netto ikke inntektsførte renter Lån misligholdt mer enn 3 måneder pr (tall pr ) Brutto Netto Millioner kroner utestående Nedskrevet utestående Hovedstol på lån misligholdt mer enn 3 måneder 61 (126) 9 (29) 52 (97)

5 Utlånsmassens bevegelse 4 Utlån ved periodens begynnelse Periodens utbetalinger Periodens avdrag Periodens innfrielser Utlån ved periodens utgang Utbetalinger, avdrag og innfrielser i første kvartal 1997 fordelt på sektor Millioner kroner Næring Bolig Offentlig Totalt Utlån pr Periodens utbetalinger Periodens avdrag Periodens innfrielser Utlån pr Andel i prosent pr Andel i prosent pr Bankens ti største aksjonærer pr. 31. mars Antall aksjer % Den Nordenfjelske Bykredittforening ,00 Folketrygdfondet ,49 Fokus Bank ASA ,94 Postbanken ,23 Den norske Bank ASA ,18 Goldman Sachs ,99 Vesta Forsikring AS ,17 Storebrand Livsforsikring ,13 Orkla ASA ,01 DnB investeringsselskap ,67 Andre ,19 Sum ,00