Halvårsrapport SR-Bank Fondene
|
|
|
- Eirik Helland
- 4 år siden
- Visninger:
Transkript
1 Halvårsrapport 2019 SR-Bank Fondene 1
2 Innholdsfortegnelse 3-4 Markedskommentar fra forvalterne 5-10 Våre aksjefond SR-Bank Verden SR-Bank Norge SR-Bank Utbytte Våre kombinasjonsfond SR-Bank 80 SR-Bank 50 SR-Bank Våre obligasjonsfond SR-Bank Kreditt SR-Bank Rente 2
3 Markedskommentar 1. halvår fra forvalterne Makro: I starten av året var en handelsavtale mellom USA og Kina tilsynelatende nært forestående. Begge land viste signaler på at en avtale var bare uker unna. Så forverret foreholdet seg kraftig, og vi har siden hatt en pågående handelskrig mellom dem hvor det stadig kommer nye tollavgifter. I Storbritannia har det ikke lyktes å samle underhuset om en utmeldingsavtale med EU og faren for at landet går ut uten en avtale øker. En ny statsminister har tatt over, som lover at den 31. oktober skal Storbritannia forlate EU, med eller uten avtale. Samtidig med den storpolitiske uroen, har vi fått en avtakende vekst i industrien, spesielt i Europa, og stemningsindikatorer peker på at industribedriftene forventer svak vekst også fremover. Pessimistene har med andre ord hatt nok å henge fingrene i dette halvåret. På den annen side går mye også bra. Arbeidsledigheten er lav og fallende over store deler av verden. Inflasjonen er stort sett lav og stabil. Servicebedriftene vokser fortsatt bra, og de tror at dette vil fortsette fremover. Veksten i verdensøkonomien er noe lavere enn hva forventningene var ved inngangen til året, men er fortsatt robust på ca. 3,2 %. Det internasjonale pengefondet, IMF, anslår at veksten stiger igjen til 3,5 % neste år. Aksjer: Det har vært en god utvikling i de internasjonale aksjemarkedene i 1. halvår. I Norge har vi hatt en noe svakere utvikling relativt til utlandet. Oslo Børs er ved utgangen av første halvår opp 8,2 %, mens verdensindeksen målt i NOK har en oppgang hittil i år på 14,7 %. Dette har skjedd til tross for ett halvår med svakere global økonomisk utvikling enn vi forventet ved inngangen til Den politiske uroen mellom USA og Kina har eskalert, samtidig som britene ikke har kommet til enighet med EU om en ordnet «skilsmisse». En helomvending i fra starten på året, hvor frykt for virkning av høyere renter til faktisk nedgang i internasjonale renter, har gitt stimulans til aksjemarkedet. Vi observerer fortsatt relativt store regionale forskjeller i prising av aksjer. Det er vår vurdering at det amerikanske aksjemarkedet fremstår relativt dyrt, mens det europeiske og norske markedet er mer attraktivt priset. Vekstselskapene har gjort det bedre enn verdiselskapene i første halvår, først og fremst drevet av fallende renter internasjonalt. Vi er fortsatt optimistiske med tanke for den videre utviklingen i aksjemarkedet. Den viktigste årsaken er vi forventer at sentralbankene kommer til å senke rentene, og at politikerne vil stimulere økonomiene gjennom en ekspansiv finanspolitikk. I tillegg vil det være i de flestes interesse å finne minnelige løsninger både på handelskonflikter og Brexitutfordringer. Det er derfor vår vurdering at markedet mest sannsynlig vil fortsette den positive utviklingen, selv om større svingninger enn vi har sett de siste årene nok må påberegnes. Renter: Første halvår 2019 var stabilt og godt i det norske rentemarkedet. Avkastningen i første halvår 2019 kommer hovedsakelig fra løpende renteinntekter og noe fra fallende kredittpåslag. SR-Bank Kreditt endte 1. halvår 2019 med en oppgang på 2,5 %. SR-Bank Rente endte 1. halvår 2019 med en oppgang på 1,54 %. Det har i første halvår 2019 vært svært god aktivitet i markedet for utstedelse av nye lån i både høykvalitet-obligasjonssegmentet og høyrente-obligasjonssegmentet. Både de etablerte aktørene og nye aktører har vært aktive. Dagens kredittpåslag synes akseptable både for utstederne og investorene. 3
4 Norges Bank hevet i september 2018 styringsrenten for første gang på over 7 år, og har fortsatt hevningene i år. Norges Bank hevet ved rentemøtet i mars 2019 styringsrenten fra 0,75% til 1 %. Norges Bank fulgte opp med å øke styringsrenten til 1,25 % på rentemøtet 20. juni, og signaliserte at neste rentehevning kan komme allerede i september. Norge er her i en særstilling, da det ellers i verden stort sett snakkes mer om rentekutt enn om rentehevninger. I løpet av første halvår har korte renter steget mens lange renter har kommet ned. Rentekurven har dermed blitt flatere med mindre forskjell på løpetid. 3 måneders NIBOR rente var 1,52 % ved utgangen av juni, opp 25 punkter fra årets start på 1,27 %. 10 års fastrente i Norge var 1,87 % ved utgangen juni, ned 26 punkter fra årets start på 2,13 %. Vi fokuserer på kredittrisiko med en aktiv tilnærming hva gjelder de muligheter som finnes i det norske markedet for høyrenteobligasjoner. Vi er tro mot vår filosofi om å ta en akseptabel kredittrisiko for å gi en god risikojustert avkastning over tid. 4
5 Første halvår 2019 SR-Bank Verden Nøkkeltall Avkastningstall SR-Bank Verden A og B SR-Bank Verden C SR-Bank Verden D Referanseindeks til ,51 % 10,72 % 10,90 % 14,76 % Fondsinformasjon Startdato Norsk registrert UCITS-fond Referanseindeks MSCI World Net Index Tegningsgebyr 0 % Innløsningsgebyr 0 % Forvaltningskapital Andelsklasse Antall utstedte andeler Basiskurs Forvaltningshonorar A , ,10 1,50 % B 1.807, ,13 1,50 % C , ,19 1,10 % D , ,04 0,75 % Porteføljeoversikt SR-Bank Verden, per Bankinnskudd Saldo i NOK Vekt Kontanter i NOK ,39 % Kontanter i EUR ,10 % Kontanter i USD ,66 % Kontanter i SEK ,04 % Kontanter i DKK ,37 % Kontanter i CHF ,20 % Kontanter i HUF ,05 % Kontanter i HKD 895 0,00 % Kontanter i GBP ,17 % Sum Bankinnskudd ,97 % Avsatt gjeld/forpliktelser/fordringer ,11 % Uoppgjorte kjøp/salg (netto) ,17 % 5
6 Porteføljeoversikt SR-Bank Verden Verdipapir ISIN Markedsplass Beholdning/ Snitt kostpris Markedspris Markedsverdi Urealisert Pålydende NOK NOK NOK gevinst/tap Vekt Royal Dutch Shell PLC GB00B03MLX29 Euronext Amsterdam ,40 278, ,5 % Volkswagen AG DE Frankfurt Stock Exchange , , ,3 % Michelin Cie Generale des Etabli FR Euronext Paris , , ,1 % Anheuser-Busch InBev SA/NV BE Brussels Stock Exchange ,61 754, ,6 % Vestas Wind Systems A/S DK Copenhagen Stock Exchange ,56 736, ,2 % Iberdrola ES Y14 Madrid Stock Exchange ,69 84, ,8 % Drilling Company of 1972 DK Copenhagen Stock Exchange ,61 662, ,2 % TechnipFMC PLC GB00BDSFG982 Euronext Paris ,51 219, ,9 % Ensco PLC GB00BJVJZD68 NYSE ,82 72, ,4 % Talanx AG DE000TLX1005 Frankfurt Stock Exchange ,16 369, ,2 % Allianz SE DE Frankfurt Stock Exchange , , ,2 % AXA SA FR Euronext Paris ,63 223, ,9 % Telia Company AB SE Stockholm Stock Exchange ,85 37, ,8 % AT&T Inc US00206R1023 NYSE ,71 285, ,6 % Berkshire Hathaway Inc US NYSE , , ,7 % International Business Machines US NYSE , , ,2 % Cisco Systems Inc US17275R1023 NASDAQ ,91 465, ,7 % Carrefour Rights BJN5JX0 Euronext Paris , ,1 % Smith DS PLC GB London Stock Exchange ,33 39, ,4 % Novo Nordisk A/S DK Copenhagen Stock Exchange ,92 434, ,1 % Gedeon Richter Nyrt HU Budapest Stock Exchange ,75 156, ,4 % Bristol-Myers Squibb Co US NYSE ,14 386, ,7 % Caterpillar Inc. US NYSE , , ,4 % Carrefour FR Euronext Paris ,02 164, ,8 % Nestle SA CH SIX Swiss Exchange ,61 882, ,0 % Kraft Heinz Co/The US NASDAQ ,69 264, ,4 % Dollar General Corp US NYSE , , ,2 % Unilever N.V. NL Euronext Amsterdam ,78 519, ,9 % Oracle Corp US68389X1054 NYSE ,45 485, ,0 % A P Moeller - Maersk A/S DK Copenhagen Stock Exchange , , ,2 % Lenovo Group Ltd HK Hong Kong Stock Exchange ,38 6, ,1 % Samsung Electronics Co Ltd US London Stock Exchange , , ,5 % Walt Disney Co/The US NYSE , , ,6 % Sum utenlandske aksjer ,23 % Verdipapir ISIN Markedsplass Beholdning/ Snitt kostpris Markedspris Markedsverdi Urealisert Pålydende NOK NOK NOK gevinst/tap Vekt Kongsberg Gruppen NO Oslo Børs Aksjer ,71 119, ,0 % Norsk Hydro NO Oslo Børs Aksjer ,26 30, ,8 % Austevoll Seafood ASA NO Oslo Børs Aksjer ,28 89, ,9 % Yara International NO Oslo Børs Aksjer ,57 413, ,2 % Sum norske aksjer , , 89 12,91 % Sum verdipapirer , , 49 96,14 % 6
7 Første halvår 2019 SR-Bank Norge Nøkkeltall Avkastningstall SR-Bank Norge A og B SR-Bank Norge C SR-Bank Norge D Referanseindeks til ,32 % 10,53 % 10,72 % 8,60 % Fondsinformasjon Startdato Norsk registrert UCITS-fond Referanseindeks OSEFX Tegningsgebyr 0 % Innløsningsgebyr 0 % Forvaltningskapital Andelsklasse Antall utstedte andeler Basiskurs Forvaltningshonorar A , ,21 1,50 % B 213, ,22 1,50 % C 2.441, ,32 1,10 % D , ,20 0,75 % Porteføljeoversikt SR-Bank Norge, per Bankinnskudd Saldo i NOK Vekt Kontanter i NOK ,07 % Sum Bankinnskudd ,07 % Avsatt gjeld/forpliktelser/fordringer ,12 % Uoppgjorte kjøp/salg (netto) ,35 % 7
8 Porteføljeoversikt SR-Bank Norge Verdipapir ISIN Markedsplass Beholdning/ Snitt kostpris Markedspris Markedsverdi Urealisert Pålydende NOK NOK NOK gevinst/tap Vekt DnB NOR ASA NO Oslo Børs ,25 158, ,3 % Sparebank 1 SR-Bank NO Oslo Børs ,93 103, ,6 % SpareBank 1 SMN NO Oslo Børs ,36 97, ,5 % Kitron NO Oslo Børs ,63 9, ,6 % Fjordkraft Holding AS NO Oslo Børs ,81 44, ,2 % Odfjell Drilling Limited BMG Oslo Børs ,43 26, ,7 % Prosafe CY Oslo Børs ,71 11, ,3 % Subsea 7 LU Oslo Børs ,12 102, ,5 % TGS Nopec Geophysical Company NO Oslo Børs ,05 239, ,4 % Gjensidige Forsikring NO Oslo Børs ,46 171, ,9 % Telenor NO Oslo Børs ,56 181, ,6 % Aker ASA NO Oslo Børs ,41 490, ,9 % Bonheur NO Oslo Børs ,12 174, ,3 % EVRY ASA NO Oslo Børs ,95 34, ,5 % Borregaard NO Oslo Børs ,55 98, ,9 % Elkem ASA NO Oslo Børs ,94 24, ,5 % Yara International NO Oslo Børs ,85 413, ,1 % Kongsberg Gruppen NO Oslo Børs ,92 119, ,5 % Treasure ASA NO Oslo Børs ,07 13, ,6 % Mowi ASA NO Oslo Børs ,54 199, ,6 % Austevoll Seafood ASA NO Oslo Børs ,56 89, ,8 % Orkla NO Oslo Børs ,22 75, ,6 % SalMar AS NO Oslo Børs ,30 370, ,7 % Norsk Hydro NO Oslo Børs ,26 30, ,8 % Europris NO Oslo Børs ,86 26, ,6 % Equinor NO Oslo Børs ,60 168, ,2 % Fjord1 NO Oslo Børs ,13 39, ,0 % Wallenius Wilhelmsen ASA NO Oslo Børs ,42 25, ,8 % Sum norske aksjer ,05 % Sum verdipapirer ,05 % 8
9 Første halvår 2019 SR-Bank Utbytte Nøkkeltall Avkastningstall Andelsklasse A og B Andelsklasse C* Andelsklasse D* Referanseindeks til ,12 % 9,34 % 9,53 % 11,39 % til ,71 % -2,48 % til ,05 % 18,21 % til ,84 % 8,23 % til ,53 % 12,17 % til ,33 % 16,38 % til ,77 % 17,50 % * Andelsklasse C og D ble innført Fondsinformasjon Startdato Norsk registrert UCITS-fond Referanseindeks 50% OSEBX og 50% MSCI World NR Tegningsgebyr 0 % Innløsningsgebyr 0 % Forvaltningskapital Andelsklasse Antall utstedte andeler Basiskurs Forvaltningshonorar A , ,55 1,50 % B , ,28 1,50 % C , ,12 1,10 % D , ,60 0,75 % Porteføljeoversikt SR-Bank Utbytte, per Bankinnskudd Saldo i NOK Vekt Kontanter i NOK ,98 % Kontanter i EUR ,04 % Kontanter i USD ,01 % Kontanter i SEK 99 0,00 % Kontanter i DKK 130 0,00 % Kontanter i CHF ,00 % Sum Bankinnskudd ,04 % Avsatt gjeld/forpliktelser ,10 % Uoppgjorte kjøp/salg (netto) - - 9
10 Porteføljeoversikt SR-Bank Utbytte Verdipapir ISIN Markedsplass Beholdning Snitt kostpris Markedspris Markedsver Urealisert NOK NOK di NOK gevinst/tap Vekt Nestle SA CH SIX Swiss Exchange ,75 882, ,6 % Drilling Company of 1972 DK Copenhagen Stock Exchange , ,3 % A P Moeller - Maersk A/S DK Copenhagen Stock Exchange , , ,3 % Carrefour FR Euronext Paris ,42 164, ,2 % Carrefour Rights BJN5JX0 Euronext Paris , ,1 % AXA SA FR Euronext Paris ,08 223, ,3 % TechnipFMC PLC GB00BDSFG982 Euronext Paris ,46 219, ,7 % Group Bruxelles Lambert BE Brussels Stock Exchange ,49 836, ,1 % Heidelbergcement AG DE Frankfurt Stock Exchange ,76 689, ,0 % Iberdrola ES Y14 Madrid Stock Exchange ,80 84, ,1 % Wendel FR Euronext Paris , , ,7 % Eurazeo SA FR Euronext Paris ,33 594, ,1 % Volkswagen AG DE Frankfurt Stock Exchange , , ,9 % Investor B SE Stockholm Stock Exchange ,14 409, ,9 % Kinnevik SE Stockholm Stock Exchange ,93 221, ,5 % Telia Company AB SE Stockholm Stock Exchange ,50 37, ,6 % Bristol-Myers Squibb Co US NYSE ,55 386, ,0 % Ensco PLC GB00BJVJZD68 NYSE ,59 72, ,1 % Sum utenlandske aksjer ,4 % Verdipapir ISIN Markedsplass Beholdning Snitt kostpris Markedspris Markedsver Urealisert NOK NOK di NOK gevinst/tap Vekt Austevoll Seafood ASA NO Oslo Børs Aksjer ,80 89, ,2 % Borregaard NO Oslo Børs Aksjer ,74 98, ,1 % Europris NO Oslo Børs Aksjer ,28 26, ,8 % Equinor NO Oslo Børs Aksjer ,49 168, ,8 % EVRY ASA NO Oslo Børs Aksjer ,43 34, ,3 % Fjord1 NO Oslo Børs Aksjer ,21 39, ,8 % Fjordkraft Holding AS NO Oslo Børs Aksjer ,23 44, ,5 % Kongsberg Gruppen NO Oslo Børs Aksjer ,08 119, ,4 % Mowi ASA NO Oslo Børs Aksjer ,08 199, ,1 % Norsk Hydro NO Oslo Børs Aksjer ,35 30, ,3 % Prosafe CY Oslo Børs Aksjer ,80 11, ,4 % Sparebank 1 SR-Bank NO Oslo Børs Aksjer ,19 103, ,4 % Telenor NO Oslo Børs Aksjer ,52 181, ,3 % Treasure ASA NO Oslo Børs Aksjer ,78 13, ,1 % Wallenius Wilhelmsen ASA NO Oslo Børs Aksjer ,75 25, ,4 % Yara International NO Oslo Børs Aksjer ,93 413, ,4 % SpareBank 1 SMN NO Oslo Børs Aksjer ,32 97, ,6 % SpareBank 1 Nord-Norge NO Oslo Børs Aksjer ,85 67, ,3 % Sparebanken Telemark NO Oslo Børs Aksjer ,00 117, ,3 % Sparebank 1 Ostfold Akershus NO Oslo Børs Aksjer ,12 224, ,3 % Sum norske aksjer ,7 % Sum verdipapirer ,1 % 10
11 Første halvår 2019 SR-Bank 80 Nøkkeltall Avkastningstall SR-Bank 80 A og B Referanseindeks til ,02 % 11,87 % Fondsinformasjon Startdato Norsk registrert Referanseindeks UCITS-fond 80% MSCI World Net Index, 20% NORM123D1 Tegningsgebyr 0 % Innløsningsgebyr 0 % Forvaltningskapital Andelsklasse Antall utstedte andeler Basiskurs Forvaltningshonorar A , ,21 1,25 % B 5.675, ,21 1,25 % Per Bidrag hittil i år Innehav Aksjer 8,81 % 81,02 % Renter 0,21 % 18,98 % Tabellen over viser den vektede avkastningen for aksjer og rentepapirer i SR-Bank 80, samt innehavet av aksjer og rentepapirer i fondet Avkastning aksjer og renter hittil i år SR-Bank 80 Referanse Aksjer 10,88 % 14,69 % Renter 1,65 % 0,76 % Tabellen over viser den faktiske avkastningen for aksjer og rentepapirer i SR-Bank 80, versus referanseindeks Porteføljeoversikt SR-Bank 80, per Bankinnskudd Saldo i NOK Vekt Kontanter i NOK ,08 % Kontanter i EUR ,34 % Kontanter i USD ,08 % Kontanter i SEK ,01 % Kontanter i DKK ,01 % Kontanter i CHF ,00 % Kontanter i HUF ,03 % Kontanter i HKD 4 0,00 % Kontanter i GBP ,01 % Sum Bankinnskudd ,56 % Avsatt gjeld/forpliktelser/fordringer ,06 % Uoppgjorte kjøp/salg (netto) ,31 % 11
12 Porteføljeoversikt SR-Bank 80 Verdipapir ISIN Markedsplass Beholdning/ Snitt kostpris Markedspris Markedsverdi Påløpte Urealisert Pålydende NOK NOK NOK renter gevinst/tap Vekt Royal Dutch Shell PLC GB00B03MLX29 Euronext Amsterdam ,06 278, ,3 % Volkswagen AG DE Frankfurt Stock Exchange , , ,6 % Michelin Cie Generale des Etabli FR Euronext Paris , , ,1 % Anheuser-Busch InBev SA/NV BE Brussels Stock Exchange ,52 754, ,9 % Vestas Wind Systems A/S DK Copenhagen Stock Exchange ,99 736, ,6 % Iberdrola ES Y14 Madrid Stock Exchange ,13 84, ,2 % Drilling Company of 1972 DK Copenhagen Stock Exchange ,79 662, ,2 % TechnipFMC PLC GB00BDSFG982 Euronext Paris ,75 219, ,6 % Ensco PLC GB00BJVJZD68 NYSE ,29 72, ,3 % Talanx AG DE000TLX1005 Frankfurt Stock Exchange ,31 369, ,1 % Allianz SE DE Frankfurt Stock Exchange , , ,2 % AXA SA FR Euronext Paris ,32 223, ,9 % Telia Company AB SE Stockholm Stock Exchange ,34 37, ,5 % AT&T Inc US00206R1023 NYSE ,83 285, ,7 % Berkshire Hathaway Inc US NYSE , , ,4 % International Business Machines US NYSE , , ,4 % Cisco Systems Inc US17275R1023 NASDAQ ,54 465, ,3 % Smith DS PLC GB London Stock Exchange ,49 39, ,9 % Novo Nordisk A/S DK Copenhagen Stock Exchange ,67 434, ,1 % Gedeon Richter Nyrt HU Budapest Stock Exchange ,33 156, ,8 % Bristol-Myers Squibb Co US NYSE ,68 386, ,9 % Caterpillar Inc. US NYSE , , ,1 % Nestle SA CH SIX Swiss Exchange ,04 882, ,6 % Kraft Heinz Co/The US NASDAQ ,73 264, ,2 % Dollar General Corp US NYSE , , ,5 % Unilever N.V. NL Euronext Amsterdam ,84 519, ,3 % Oracle Corp US68389X1054 NYSE ,17 485, ,0 % A P Moeller - Maersk A/S DK Copenhagen Stock Exchange , , ,0 % Lenovo Group Ltd HK Hong Kong Stock Exchange ,71 6, ,6 % Samsung Electronics Co Ltd US London Stock Exchange , , ,9 % Walt Disney Co/The US NYSE , , ,0 % Sum utenlandske aksjer ,28 % Verdipapir ISIN Markedsplass Beholdning/ Snitt kostpris Markedspris Markedsverdi Påløpte Urealisert Pålydende NOK NOK NOK renter gevinst/tap Vekt Kongsberg Gruppen NO Oslo Børs ,74 119, ,1 % Norsk Hydro NO Oslo Børs ,57 30, ,2 % Austevoll Seafood ASA NO Oslo Børs ,51 89, ,0 % Yara International NO Oslo Børs ,51 413, ,6 % Sum norske aksjer ,9 % SR-Bank Verden A NO , , ,0 % Sum aksjefond ,0 %.SR-Bank Kreditt NO , , ,9 %.SR-Bank Rente NO , , ,4 % Sum obligasjonsfond ,33 % Sum verdipapirer ,49 % 12
13 Første halvår 2019 SR-Bank 50 Nøkkeltall Avkastningstall SR-Bank 50 A og B Referanseindeks til ,45 % 7,75 % til ,60 % -0,88 % til ,17 % 9,17 % til ,86 % 4,48 % til ,20 % 6,61 % til ,22 % 8,97 % til ,29 % 8,99 % Fondsinformasjon Startdato Norsk registrert Referanseindeks UCITS-fond 50% MSCI World NR, 50% NORM123D1 Tegningsgebyr 0 % Innløsningsgebyr 0 % Forvaltningskapital Andelsklasse Antall utstedte andeler Basiskurs Forvaltningshonorar A , ,12 1,00 % B , ,29 1,00 % Per Bidrag hittil i år Innehav Aksj er 5,76 % 51,07 % Renter 0,69 % 45,37 % Tabellen over viser den vektede avkastningen for aksjer og rentepapirer i SR-Bank 50, samt innehavet av aksjer og rentepapirer i fondet Avkastni ng aksjer og renter hitti l i år SR-Bank 50 Referanse Aksj er 10,40 % 11,42 % Renter 2,02 % 0,41 % Tabellen over viser den faktiske avkastningen for aksjer og rentepapirer i SR-Bank 50, versus referanseindeks Porteføljeoversikt SR-Bank 50, per Bankinnskudd Saldo i NOK Vekt Kontanter i NOK ,53 % Kontanter i EUR ,08 % Kontanter i USD ,05 % Kontanter i SEK 0 0,00 % Kontanter i DKK 746 0,00 % Kontanter i CHF ,01 % Kontanter i HUF ,03 % Kontanter i HKD 38 0,00 % Sum Bankinnskudd ,70 % Avsatt gjeld/forpliktelser ,14 % Uoppgjorte kjøp/salg (netto) ,18 % 13
14 Porteføljeoversikt SR-Bank 50 Verdipapir ISIN Markedsplass Beholdning/ Pålydende Snitt kostpris NOK Markedspris NOK Markedsverdi NOK Påløpte renter Urealisert gevinst/tap Vekt TRYG FORSIKRI A/S 13/PERP FRN ST NO ABM ,7 105, ,4 % SURNADAL SPB 14/24 FRN C SUB NO ABM ,84 100, ,1 % EIENDOMSKREDITT AS 14/24 FRN C S NO ABM , ,2 % SKAGERRAK SPB 14/24 FRN C SUB NO ABM ,59 100, ,1 % SPB 1 NORDVEST 14/24 FRN C SUB NO ABM , ,2 % VOSS VEKSEL ASA 15/25 FRN C SUB NO ABM , ,2 % INSR INSURANCE GROUP ASA 15/25 F NO ABM , ,3 % TRYG FORSIKRING A/S 15/45 FRN ST NO Oslo Børs , ,4 % PROTECTOR FORSIKRING ASA 16/46 F NO Oslo Børs , ,4 % SPB VEST 16/26 FRN C SUB NO ABM , ,2 % BRAGE FINANS AS 16/26 FRN C SUB NO ABM , ,2 % AASEN SPB 16/26 FRN C SUB NO ABM , ,2 % PARETO BANK ASA 16/26 FRN C SUB NO ABM , ,4 % ANDEBU SPB 16/26 FRN C SUB NO ABM , ,2 % FORNEBU SPB 16/26 FRN C SUB NO ABM , ,2 % HØLAND OG SETSKOG SPB 17/27 FRN NO ABM , ,3 % TOLGA-OS SPB 17/27 FRN C SUB NO ABM , ,4 % PROTECTOR FORSIKRING ASA 17/47 F NO Oslo Børs , ,4 % STRØMMEN SPB 17/27 FRN C SUB NO ABM , ,2 % SPB MØRE 17/27 FRN C SUB NO Oslo Børs , ,2 % SPB 1 SR-BANK ASA 17/28 FRN C SU NO Oslo Børs ,99 100, ,3 % ROMSDAL SPB 17/27 FRN C SUB NO ABM , ,2 % SPB MØRE 17/28 FRN C SUB NO Oslo Børs , ,4 % DNB BANK ASA 18/28 FRN C SUB NO Oslo Børs , ,4 % BERG SPB 18/28 FRN C SUB NO Unotert , ,2 % SØGNE OG GREIPSTAD SPB 18/28 FRN NO ABM , ,2 % SPB 1 ØSTFOLD AKERSHUS 18/28 FRN NO ABM , ,2 % STADSBYGD SPB 18/28 FRN C SUB NO ABM , ,2 % SPB 1 NORD-NORGE 18/28 FRN C SUB NO ABM , ,2 % SPB 1 SMN 18/28 FRN C SUB NO ABM , ,4 % HJARTDAL OG GRANSHER SPB 19/29 F NO ABM , ,1 % BRAGE FINANS AS 15/25 FRN C SUB NO ABM ,5 101, ,5 % HJARTDAL OG GRANSHERAD SPB 19/23 NO ABM , ,9 % ARENDAL OG OMEGNS SPB 19/23 FRN NO ABM , ,9 % MØRE BOLIGKREDITT AS 16/21 FRN C NO Oslo Børs ,93 101, ,1 % NORDEA EIENDOMSKREDI AS 18/23 FR NO Oslo Børs ,43 100, ,9 % SPB ØST BOLIGKREDITT AS 19/24 FR NO Oslo Børs ,11 100, ,9 % Eika Boligkreditt 11/21 NO Oslo Børs ,86 105, ,9 % NORDEA EIENDOMSKREDI AS 16/22 AD NO Oslo Børs ,14 100, ,8 % DNB BANK ASA 15/PERP FRN C HYBRI NO Oslo Børs ,2 100, ,9 % SPB MØRE 19/22 FRN NO Oslo Børs , ,9 % SPB 1 SMN 10/PERP FRN STEP C HYB NO Oslo Børs ,51 101, ,4 % STOLT-NIELSEN LIMITED 12/19 FRN NO Oslo Børs ,25 100, ,1 % AKER ASA 13/20 FRN NO Oslo Børs ,13 102, ,1 % STOLT-NIELSEN LIMITED 15/20 FRN NO Oslo Børs , ,6 % TEEKAY LNG PARTNERS L.P. 15/20 F NO Oslo Børs ,6 101, ,6 % AKER ASA 15/20 FRN NO Oslo Børs ,58 101, ,2 % PROSAFE SE 16/21 0% SUB CONV NO Oslo Børs ,54 43, ,1 % DFDS A/S 17/22 FRN NO Oslo Børs , ,4 % BONHEUR ASA 17/20 FRN FLOOR NO Oslo Børs , ,4 % NORSK HYDRO ASA 17/22 FRN NO Oslo Børs , ,5 % YARA INTERNATIONAL ASA 17/22 FRN NO Oslo Børs , ,4 % AKER BP ASA 13/20 FRN FLOOR P NO Oslo Børs ,18 112, ,2 % HAVILA SHIPPING ASA 10/20 ADJ C NO Oslo Børs ,46 52, ,1 % HAVILA SHIPPING ASA 11/20 ADJ C NO Oslo Børs ,85 62, ,0 % SØRUM KOMM 19/22 FRN NO Oslo Børs ,02 100, ,8 % SANDNES KOMM 16/21 NO Oslo Børs ,29 100, ,9 % HORDALAND FYLKE 19/24 2,195% NO Oslo Børs ,07 100, ,9 % AURSKOG-HØLAND KOMM 19/23 2,075% NO Oslo Børs ,09 100, ,7 % SOGN OG FJORDANE ENERGI AS 19/24 NO Oslo Børs , ,4 % NORDEA EIENDOMSKREDI AS 19/24 FR NO Oslo Børs , ,9 % SPB 1 NÆRINGSKREDITT AS 13/21 AD NO ABM ,45 103, ,9 % FANA SPB BOLIGKREDIT AS 17/23 FR NO ABM ,36 101, ,9 % TOTENS SPB BOLIGKRED AS 18/23 FR NO ABM ,21 100, ,9 % VERD BOLIGKREDI AS 18/23 FRN STE NO ABM ,81 100, ,1 % ØSTRE AGDER SPB 15/PERP FRN C HY NO ABM ,76 100, ,0 % SPB 1 BOLIGKREDI AS 16/PERP FRN NO ABM ,7 103, ,4 % EIKA BOLIGKREDIT AS 17/PERP FRN NO ABM , ,2 % EIKA BOLIGKREDIT AS 18/PERP FRN NO ABM , ,4 % SPB 1 SMN 18/PERP FRN C HYBRID NO ABM , ,4 % LANDKREDITT BANK AS 18/PERP FRN NO ABM , ,2 % JÆREN SPB 18/PERP FRN C HYBRID NO ABM , ,2 % SPB 1 SMN 18/PERP FRN C HYBRID NO ABM , ,2 % SPB 1 ØSTFOLD AKERS 18/PERP FRN NO ABM , ,2 % BN BANK ASA 18/PERP FRN C HYBRID NO ABM , ,2 % EIKA BOLIGKREDIT AS 18/PERP FRN NO ABM , ,2 % SPB 1 SR-BANK ASA 19/PERP FRN C NO ABM , ,7 % OBOS BBL 16/26 NO ABM ,38 101, ,4 % FELLESKJØPET AGRI SA 14/21 NO ABM ,59 102, ,6 % EIENDOMSSPAR AS 18/23 FRN NO ABM , ,5 % OBOS BBL 18/23 FRN NO ABM , ,5 % HAUGESUND SPB 09/PERP FRN STEP C NO Unotert ,34 101, ,5 % SPB 1 BOLIGKREDI AS 15/PERP FRN NO Unotert ,45 101, ,9 % CULTURA SPB 18/PERP FRN C HYBRID NO Unotert , ,2 % JOTUN A/S 18/24 FRN NO Unotert ,19 99, ,2 % VOLKSWAGEN FS 19/22 FRN NOK XS Luxembourg Stoc , ,9 % NORSKE TOG AS 12/22 NO Luxembourg Stoc ,15 105, ,9 % Sum obligasjoner ,37 % 14
15 Porteføljeoversikt SR-Bank 50 Verdipapir ISIN Markedsplass Beholdning/ Pålydende Snitt kostpris NOK Markedspris NOK Markedsverdi NOK Påløpte renter Urealisert gevinst/tap Vekt Nestle SA CH SIX Swiss Exchange ,36 882, ,0 % Vestas Wind Systems A/S DK Copenhagen Stock Exchange ,95 736, ,2 % Drilling Company of 1972 (Maersk DK Copenhagen Stock Exchange , ,1 % Novo Nordisk A/S DK Copenhagen Stock Exchange ,33 434, ,8 % A P Moeller - Maersk A/S DK Copenhagen Stock Exchange , , ,9 % Anheuser-Busch InBev SA/NV BE Brussels Stock Exchange ,95 754, ,9 % Michelin Cie Generale des Etabli FR Euronext Paris ,5 1081, ,8 % TechnipFMC PLC GB00BDSFG982 Euronext Paris ,96 219, ,3 % AXA SA FR Euronext Paris ,33 223, ,8 % Volkswagen AG DE Frankfurt Stock Exchange ,7 1465, ,6 % Talanx AG DE000TLX1005 Frankfurt Stock Exchange ,6 369, ,4 % Allianz SE DE Frankfurt Stock Exchange , , ,4 % Iberdrola ES Y14 Madrid Stock Exchange ,54 84, ,0 % Royal Dutch Shell PLC GB00B03MLX29 Euronext Amsterdam ,17 278, ,7 % Smith DS PLC GB London Stock Exchange ,07 39, ,3 % Lenovo Group Ltd HK Hong Kong Stock Exchange ,42 6, ,3 % Gedeon Richter Nyrt HU Budapest Stock Exchange ,8 156, ,4 % Telia Company AB SE Stockholm Stock Exchange ,43 37, ,5 % Samsung Electronics Co Ltd US London Stock Exchange , , ,2 % Cisco Systems Inc US17275R1023 NASDAQ ,03 465, ,7 % Kraft Heinz Co/The US NASDAQ ,96 264, ,0 % Valaris PLC GB00BJVJZD68 NYSE ,63 72, ,4 % AT&T Inc US00206R1023 NYSE ,01 285, ,1 % Berkshire Hathaway Inc US NYSE , , ,5 % International Business Machines US NYSE , , ,4 % Bristol-Myers Squibb Co US NYSE ,98 386, ,3 % Caterpillar Inc. US NYSE , , ,1 % Dollar General Corp US NYSE , , ,9 % Oracle Corp US68389X1054 NYSE ,9 485, ,3 % Walt Disney Co/The US NYSE , , ,3 % Sum utenlandske aksjer ,54 % Verdipapir ISIN Markedsplass Beholdning/ Pålydende Snitt kostpris NOK Markedspris NOK Markedsverdi NOK Påløpte renter Urealisert gevinst/tap Vekt EVRY ASA NO Oslo Børs ,43 34, ,6 % Yara International NO Oslo Børs ,58 413, ,8 % Kongsberg Gruppen NO Oslo Børs ,2 119, ,3 % Austevoll Seafood ASA NO Oslo Børs ,44 89, ,0 % Norsk Hydro NO Oslo Børs ,95 30, ,1 % Wallenius Wilhelmsen ASA NO Oslo Børs ,87 25, ,7 % Sum norske aksjer ,53 % Sum verdipapirer ,44 % 15
16 Første halvår 2019 SR-Bank 20 Nøkkeltall Avkastningstall SR-Bank 20 A og B Referanseindeks til ,08 % 3,45 % Fondsinformasjon Startdato Norsk registrert Referanseindeks UCITS-fond Index, 80% NORM123D1 Tegningsgebyr 0 % Innløsningsgebyr 0 % Forvaltningskapital Andelsklasse Antall utstedte andeler Basiskurs Forvaltningshonorar A , ,77 0,70 % B 9.874, ,77 0,70 % Per Bidrag hittil i år Innehav Aksjer 2,05 % 19,98 % Renter 1,03 % 80,02 % Tabellen over viser den vektede avkastningen for aksjer og rentepapirer i SR-Bank 20, samt innehavet av aksjer og rentepapirer i fondet Avkastning aksjer og renter hittil i å SR-Bank 20 Referanse Aksjer 10,41 % 14,69 % Renter 1,62 % 0,76 % Tabellen over viser den faktiske avkastningen for aksjer og rentepapirer i SR-Bank 20, versus referanseindeks Porteføljeoversikt SR-Bank 20, per Bankinnskudd Saldo i NOK Vekt Kontanter i NOK ,31 % Kontanter i EUR ,05 % Kontanter i USD ,02 % Kontanter i SEK ,01 % Kontanter i DKK ,01 % Kontanter i CHF ,01 % Kontanter i HUF ,00 % Kontanter i HKD 338 0,00 % Kontanter i GBP ,00 % Sum Bankinnskudd ,41 % Avsatt gjeld/forpliktelser/fordringer ,10 % Uoppgjorte kjøp/salg (netto) ,09 % 16
17 Porteføljeoversikt SR-Bank 20 Verdipapir ISIN Markedsplass Beholdning/ Pålydende Snitt Markedspris kostpris NOK NOK Markedsverdi NOK Påløpte renter Urealisert gevinst/tap Vekt KVINESDAL SPB 15/25 FRN C SUB NO ABM ,48 101, ,7 % OLAV THON EIENDOMSSELSKAP ASA 16 NO Oslo Børs ,09 100, ,7 % GRONG SPB 16/26 FRN C SUB NO ABM ,10 102, ,7 % FANA SPB BOLIGKREDIT AS 17/23 FR NO ABM ,36 101, ,1 % THON HOLDING AS 17/22 FRN NO ABM ,30 100, ,5 % GJENSIDIGE BANK ASA 17/22 FRN NO ABM ,01 100, ,7 % SOKNEDAL SPB 17/22 FRN NO Unotert ,79 101, ,8 % JOTUN A/S 18/24 FRN NO Unotert ,19 99, ,7 % NORDEA EIENDOMSKREDI AS 18/23 FR NO Oslo Børs ,43 100, ,1 % HELGELAND BOLIGKREDI AS 18/23 FR NO ABM ,97 100, ,7 % ODAL SPB 18/23 FRN NO ABM ,21 100, ,7 % VALLE SPB 18/23 FRN NO ABM ,36 100, ,7 % SSB BOLIGKREDITT AS 18/24 FRN C NO ABM ,74 100, ,7 % TYSNES SPB 18/23 FRN NO ABM ,43 100, ,7 % STAVANGER KOMM 18/22 FRN NO Oslo Børs ,74 100, ,7 % BIEN SPB ASA 18/24 FRN NO ABM ,42 100, ,7 % KLP KOMMKREDITT AS 18/23 FRN C C NO Oslo Børs ,46 100, ,1 % MARKER SPB 18/23 FRN NO Unotert ,51 100, ,7 % SPB NARVIK 18/23 FRN NO ABM ,55 100, ,7 % NORSKE TOG AS 18/21 FRN NO Luxembourg St ,35 100, ,1 % EIKA GRUPPEN AS 18/28 FRN C SUB NO ABM ,00 101, ,7 % ARENDAL OG OMEGNS SPB 19/23 FRN NO ABM ,00 100, ,7 % SOGN OG FJORDANE ENERGI AS 19/24 NO Oslo Børs ,00 99, ,7 % HØNEFOSS SPB 19/23 FRN NO ABM ,00 99, ,1 % ENTRA ASA 19/25 FRN NO Oslo Børs ,00 99, ,1 % TINE SA 19/24 FRN NO ABM ,00 100, ,1 % OBOS-BANKEN AS 19/22 FRN NO ABM ,00 99, ,1 % SUNNDAL SPB 17/21 FRN NO ABM ,36 100, ,7 % TOTENS SPB 15/20 FRN NO ABM ,62 101, ,7 % VERD BOLIGKREDI AS 18/23 FRN STE NO ABM ,03 100, ,4 % VOLKSWAGEN FS 19/22 FRN NOK XS Luxembourg St ,00 100, ,4 % ORKLA ASA 13/24 4,35% NO Oslo Børs ,03 108, ,8 % A.P. MØLLER - MÆRSK A/S 16/21 FR NO Luxembourg St ,52 101, ,7 % STATNETT SF 17/24 2,35% NO Oslo Børs ,40 100, ,7 % AURSKOG-HØLAND KOMM 19/23 2,075% NO Oslo Børs ,09 100, ,4 % MØRE BOLIGKREDITT AS 15/22 ADJ C NO Oslo Børs ,05 99, ,7 % NORDEA EIENDOMSKREDI AS 16/22 AD NO Oslo Børs ,04 100, ,7 % OSLO KOMM 13/23 NO Oslo Børs ,04 107, ,3 % SPB 1 RINGERIKE HADELAND 15/21 2 NO ABM ,75 100, ,7 % SPB 1 BV 16/21 2,30% NO ABM ,00 100, ,7 % SPB SOGN OG FJORDANE 15/25 2,45% NO ABM ,96 100, ,7 % SPB ØST BOLIGKREDITT AS 14/21 AD NO Oslo Børs ,81 101, ,7 % VERD BOLIGKREDITT AS 16/21 2,04% NO ABM ,53 100, ,7 % Sum obligasjoner ,4 % Verdipapir ISIN Markedsplass Beholdning/ Pålydende Snitt Markedspris kostpris NOK NOK Markedsverdi NOK Påløpte renter Urealisert gevinst/tap Vekt Kongsberg Gruppen NO Oslo Børs ,43 119, ,2 % Norsk Hydro NO Oslo Børs ,38 30, ,1 % Treasure ASA NO Oslo Børs ,40 13, ,0 % Yara International NO Oslo Børs ,90 413, ,3 % Sum norske aksjer ,6 % 17
18 Porteføljeoversikt SR-Bank 20 Verdipapir ISIN Markedsplass Beholdning/ Pålydende Snitt Markedspris kostpris NOK NOK Markedsverdi NOK Påløpte renter Urealisert gevinst/tap Vekt Anheuser-Busch InBev SA/NV BE Brussels Stock Exchange ,87 754, ,3 % Allianz SE DE Frankfurt Stock Exchange , , ,2 % AXA SA FR Euronext Paris ,92 223, ,2 % TechnipFMC PLC GB00BDSFG982 Euronext Paris ,18 219, ,2 % Iberdrola ES Y14 Madrid Stock Exchange ,80 84, ,3 % Michelin Cie Generale des Etabli FR Euronext Paris , , ,2 % Royal Dutch Shell PLC GB00B03MLX29 Euronext Amsterdam ,86 278, ,3 % Talanx AG DE000TLX1005 Frankfurt Stock Exchange ,58 369, ,2 % Volkswagen AG DE Frankfurt Stock Exchange , , ,2 % Smith DS PLC GB London Stock Exchange ,12 39, ,2 % Telia Company AB SE Stockholm Stock Exchange ,93 37, ,2 % Drilling Company of 1972 DK Copenhagen Stock Exchange 36 0,00 662, ,0 % A P Moeller - Maersk A/S DK Copenhagen Stock Exchange , , ,1 % Novo Nordisk A/S DK Copenhagen Stock Exchange ,28 434, ,2 % Vestas Wind Systems A/S DK Copenhagen Stock Exchange ,38 736, ,3 % Nestle SA CH SIX Swiss Exchange ,08 882, ,3 % Lenovo Group Ltd HK Hong Kong Stock Exchange ,79 6, ,2 % Gedeon Richter Nyrt HU Budapest Stock Exchange ,88 156, ,2 % Bristol-Myers Squibb Co US NYSE ,42 386, ,2 % Berkshire Hathaway Inc US NYSE , , ,2 % Caterpillar Inc. US NYSE , , ,1 % Cisco Systems Inc US17275R1023 NASDAQ ,11 465, ,2 % Dollar General Corp US NYSE , , ,3 % Walt Disney Co/The US NYSE , , ,2 % International Business Machines US NYSE , , ,1 % Kraft Heinz Co/The US NASDAQ ,86 264, ,2 % Oracle Corp US68389X1054 NYSE ,48 485, ,2 % Samsung Electronics Co Ltd US London Stock Exchange , , ,2 % AT&T Inc US00206R1023 NYSE ,07 285, ,2 % Valaris PLC GB00BJVJZD68 NYSE ,82 72, ,1 % Alleghany Corp US NYSE , , ,1 % Sum utenlandske aksjer ,17 % SR-Bank Verden A NO , , ,39 % Sum aksjefond ,39 % SR-Bank Kreditt NO , , ,85 % SR-Bank Rente NO , , ,31 % Sum obligasjonsfond ,16 % Sum verdipapirer ,49 % 18
19 Første halvår 2019 SR-Bank Kreditt Nøkkeltall Avkastningstall SR-Bank Kreditt Referanseindeks til ,50 % 0,41 % til ,60 % 0,40 % til ,69 % 0,71 % til ,82 % 0,53 % til ,36 % 0,96 % til ,10 % 1,94 % til ,85 % 0,96 % Fondsinformasjon Startdato Norsk registrert UCITS-fond Referanseindeks ST3X Tegningsgebyr 0 % Innløsningsgebyr 0 % Forvaltningskapital Andelsklasse Antall utstedte andeler Basiskurs Forvaltningshonorar A , ,51 0,55 % Porteføljeoversikt SR-Bank Kreditt, per Bankinnskudd Saldo i NOK Vekt Kontanter i NOK ,40 % Kontanter i USD ,13 % Kontanter i EUR ,01 % Kontanter i SEK ,01 % Sum Bankinnskudd ,55 % Avsatt gjeld/forpliktelser ,05 % Uoppgjorte kjøp/salg (netto) ,01 Valutatermin (NOK) Pålydende Snitt kostpris Markedspris Markedsverdi NOK Vekt NOK Forward 10. juli ,00 1, ,3 % NOK Forward 23. juli ,00 1, ,4 % NOK Forward 20. august ,00 1, ,6 % NOK Forward 28. august ,00 1, ,6 % NOK Forward 5. september ,00 1, ,6 % NOK Forward 12. september ,00 1, ,4 % NOK Forward 23. september ,00 1, ,9 % Sum Valutatermin ,8 % Valutatermin (USD) USD Forward 10. juli ,19 8, ,6 % USD Forward 23. juli ,02 8, ,4 % USD Forward 20. august ,79 8, ,7 % USD Forward 28. august ,33 8, ,6 % USD Forward 5. september ,93 8, ,6 % USD Forward 23. september ,58 8, ,0 % Sum Valutatermin ,0 % Valutatermin (EUR) EUR Forward 12. september ,71 9, ,5 % Sum Valutatermin ,5 % Valutatermin (SEK) SEK Forward 10. juli ,99 0, ,6 % Sum Valutatermin ,6 % 19
20 Porteføljeoversikt SR-Bank Kreditt Verdipapir ISIN Industrisektor Markedsplass Beholdning/ Snitt kostpris Markedspris Markedsverdi Påløpte Urealisert Pålydende NOK NOK NOK renter gevinst/tap Vekt TOTENS SPB 06/PERP FRN STEP C HY NO Fondsobligasjoner Unotert ,01 97, ,2 % STADSBYGD SPB 09/PERP FRN STEP C NO Fondsobligasjoner Unotert ,47 100, ,4 % HAUGESUND SPB 09/PERP FRN STEP C NO Fondsobligasjoner Unotert ,59 101, ,5 % SUNNDAL SPB 09/PERP FRN STEP C H NO Fondsobligasjoner Unotert ,90 100, ,0 % BW OFFSHORE LIMITED 12/20 FRN ST NO Industriobligasjoner Oslo Børs ,11 100, ,0 % STOLT-NIELSEN LIMITED 12/19 FRN NO Industriobligasjoner Oslo Børs ,18 100, ,9 % SIEM OFFSHORE INC 13/20 FRN FLOO NO Industriobligasjoner Oslo Børs ,13 86, ,3 % TRYG FORSIKRI A/S 13/PERP FRN ST NO Ansvarlig lån ABM ,72 105, ,3 % BW OFFSHORE LIMITED 13/20 FRN ST NO Industriobligasjoner Oslo Børs ,27 100, ,9 % AKER ASA 13/20 FRN NO Industriobligasjoner Oslo Børs ,55 102, ,6 % BW OFFSHORE LIMITED 14/21 FRN ST NO Industriobligasjoner Oslo Børs ,09 100, ,9 % STOLT-NIELSEN LIMITED 14/21 FRN NO Industriobligasjoner Oslo Børs ,04 101, ,2 % SIEM OFFSHORE INC. 14/21 FRN STE NO Industriobligasjoner Oslo Børs ,28 70, ,6 % SOLSTAD OFFSHORE ASA 14/21 FRN S NO Industriobligasjoner Oslo Børs ,08 12, ,4 % SURNADAL SPB 14/24 FRN C SUB NO Ansvarlig lån ABM ,96 100, ,1 % EIENDOMSKREDITT AS 14/24 FRN C S NO Ansvarlig lån ABM ,57 100, ,4 % OFOTEN SPB 14/24 FRN C SUB NO Ansvarlig lån ABM ,18 100, ,1 % SPB 1 NORDVEST 14/24 FRN C SUB NO Ansvarlig lån ABM ,62 100, ,4 % JERNBANEPERSONALETS SPB 14/24 FR NO Ansvarlig lån ABM ,95 100, ,2 % SPB 1 SØRE SUNNMØRE 14/24 FRN C NO Ansvarlig lån ABM ,49 100, ,0 % DNB BANK ASA 15/PERP FRN C HYBRI NO Fondsobligasjoner Oslo Børs ,68 100, ,9 % VOSS VEKSEL ASA 15/25 FRN C SUB NO Ansvarlig lån ABM ,00 100, ,2 % BN BANK ASA 15/25 FRN C SUB NO Ansvarlig lån ABM ,85 100, ,0 % LILLESTRØM SPB 15/25 FRN C SUB NO Ansvarlig lån ABM ,49 100, ,0 % STOLT-NIELSEN LIMITED 15/20 FRN NO Industriobligasjoner Oslo Børs ,35 101, ,3 % OCEAN YIELD ASA 15/20 FRN FLOOR NO Industriobligasjoner Oslo Børs ,02 100, ,0 % AUSTEVOLL SEAFOOD ASA 15/21 FRN NO Industriobligasjoner Oslo Børs ,23 102, ,1 % TEEKAY LNG PARTNERS L.P. 15/20 F NO Industriobligasjoner Oslo Børs ,31 101, ,5 % AKER ASA 15/20 FRN NO Industriobligasjoner Oslo Børs ,79 101, ,9 % BW OFFSHORE LIMIT 15/22 FRN FLOO NO Industriobligasjoner Oslo Børs ,61 100, ,7 % INSR INSURANCE GROUP ASA 15/25 F NO Ansvarlig lån ABM ,18 100, ,5 % GJENSIDIGE BANK ASA 15/PERP FRN NO Fondsobligasjoner ABM ,75 100, ,3 % SPB 1 BOLIGKREDI AS 15/PERP FRN NO Fondsobligasjoner Unotert ,45 101, ,8 % SBANKEN ASA 15/PERP FRN C HYBRID NO Fondsobligasjoner ABM ,50 101, ,2 % ØRSKOG SPB 15/25 FRN C SUB NO Ansvarlig lån ABM ,00 101, ,2 % KVINESDAL SPB 15/25 FRN C SUB NO Ansvarlig lån ABM ,00 101, ,2 % TRYG FORSIKRING A/S 15/45 FRN ST NO Ansvarlig lån Oslo Børs ,92 102, ,4 % EIKA FORSIKRING AS 15/45 FRN STE NO Ansvarlig lån ABM ,00 104, ,7 % NIDAROS SPB 15/25 FRN C SUB NO Ansvarlig lån ABM ,00 102, ,2 % PROTECTOR FORSIKRING ASA 16/46 F NO Ansvarlig lån Oslo Børs ,00 102, ,0 % SPB VEST 16/26 FRN C SUB NO Ansvarlig lån ABM ,00 103, ,3 % ASKIM & SPYDEBERG SPB 16/26 FRN NO Ansvarlig lån ABM ,94 103, ,2 % BRAGE FINANS AS 16/26 FRN C SUB NO Ansvarlig lån ABM ,00 103, ,2 % SPB 1 BOLIGKREDI AS 16/PERP FRN NO Fondsobligasjoner ABM ,76 103, ,8 % PROSAFE SE 16/21 0% SUB CONV NO Industriobligasjoner Oslo Børs ,88 43, ,4 % ODFJELL SE 16/19 FRN NO Industriobligasjoner Oslo Børs ,00 100, ,2 % SKUE SPB 16/26 FRN C SUB NO Ansvarlig lån ABM ,00 102, ,2 % SELBU SPB 16/26 FRN C SUB NO Ansvarlig lån ABM ,93 102, ,1 % TEEKAY LNG PARTNERS L.P. 16/21 F NO Industriobligasjoner Oslo Børs ,00 105, ,6 % GRONG SPB 16/26 FRN C SUB NO Ansvarlig lån ABM ,02 102, ,0 % AASEN SPB 16/26 FRN C SUB NO Ansvarlig lån ABM ,00 102, ,1 % PARETO BANK ASA 16/26 FRN C SUB NO Ansvarlig lån ABM ,00 102, ,5 % ANDEBU SPB 16/26 FRN C SUB NO Ansvarlig lån ABM ,00 102, ,2 % SPB 1 FORSIKRING AS 16/26 FRN C NO Ansvarlig lån Unotert ,69 102, ,8 % FORNEBU SPB 16/26 FRN C SUB NO Ansvarlig lån ABM ,00 102, ,1 % ODFJELL SE 17/21 FRN NO Industriobligasjoner Oslo Børs ,39 101, ,1 % HÖEGH LNG HOLDINGS LTD. 17/22 FR NO Industriobligasjoner Oslo Børs ,95 100, ,8 % HØLAND OG SETSKOG SPB 17/27 FRN NO Ansvarlig lån ABM ,00 101, ,2 % ICE GROUP SCANDINAV AS 17/22 FRN NO Industriobligasjoner Oslo Børs ,74 95, ,9 % SPB 1 NORD-NORGE 17/27 FRN C SUB NO Ansvarlig lån ABM ,00 100, ,2 % 20
Vår historie. Vår forvaltning. SR-Forvaltning AS ble etablert som en avdeling i Sparebank 1 SR-Bank i I starten ble. Forvaltning av aksjer
2018 HALVÅRSRAPPORT Vår historie SR-Forvaltning AS ble etablert som en avdeling i Sparebank 1 SR-Bank i 1999. I starten ble bankens egen finansportefølje, samt pensjonskassens midler forvaltet med gode
Vår historie. Vår forvaltning. SR-Forvaltning AS ble etablert som en avdeling i Sparebank 1 SR-Bank i I starten ble. Forvaltning av aksjer
Vår historie SR-Forvaltning AS ble etablert som en avdeling i Sparebank 1 SR-Bank i 1999. I starten ble bankens egen finansportefølje, samt pensjonskassens midler forvaltet med gode resultater. På bakgrunn
Fond og skreddersøm. SR-Forvaltning tilbyr i dag to tjenester, Aktiv forvaltning og Verdipapirfondsforvaltning
Halvårsrapport 2016 Fond og skreddersøm SR-Forvaltning tilbyr i dag to tjenester, Aktiv forvaltning og Verdipapirfondsforvaltning I denne rapporten er våre tre fond presentert: SR-Rente vil hovedsakelig
Forvaltning Halvårsrapport 2015
Forvaltning Halvårsrapport 2015 SR-Forvaltning AS Oppsummering 1 halvår 2015 fra forvalterne - Halvårsrapport- SR-Forvaltning tilbyr i dag 2 tjenester: Aktiv forvaltning Verdipapirfondsforvaltning Her
Halvårsrapport 2013 SR-Forvaltnings fond SR-Rente, SR- Kombinasjon og SR-Utbytte
Halvårsrapport 2013 SR-Forvaltnings fond SR-Rente, SR- Kombinasjon og SR-Utbytte SR-Forvaltning SR-Forvaltning tilbyr i dag to tjenester. Aktiv forvaltning og verdipapirfondsforvaltning. Sistnevnte ble
SR-Forvaltning AS. - Halvårsrapport- Oppsummering 1 halvår 2014 fra forvalterne. SR-Forvaltning tilbyr i dag 2 tjenester:
SR-Forvaltning AS Oppsummering 1 halvår 2014 fra forvalterne - Halvårsrapport- SR-Forvaltning tilbyr i dag 2 tjenester: Aktiv forvaltning Verdipapirfondsforvaltning Her er en kort beskrivelse av våre 3
Halvårsrapport 2013 SR-Forvaltnings fond SR-Rente, SR- Kombinasjon og SR-Utbytte
Halvårsrapport 2013 SR-Forvaltnings fond SR-Rente, SR- Kombinasjon og SR-Utbytte SR-Forvaltning SR-Forvaltning tilbyr i dag to tjenester. Aktiv forvaltning og verdipapirfondsforvaltning. Sistnevnte ble
Halvårsrapport verdipapirfond Harald Pettersen / Statoil
Halvårsrapport verdipapirfond 215 @ Harald Pettersen / Statoil Langsiktighet Vekst Forvaltning Vår virksomhet har helt siden oppstarten i 1995 vært basert på den samme filosofien, og ansatte som var med
Modellportefølje Avkastning Oppstart : 31. desember 1999 C/O SR-Forvaltning 4001 Stavanger Rapport pr. : 31. januar 2014
Modellportefølje Avkastning Oppstart : 31. desember 1999 C/O SR-Forvaltning 4001 Stavanger Rapport pr. : BEHOLDNINGSSAMMENDRAG Markedsverdi Andel (%) INNSKUDD / PENGEMARKED 166 519,99 4,11 AKSJER 3 310
Utbytte Avkastning Oppstart : 26. mai 2003
Utbytte Avkastning Oppstart : 26. mai 2003 Rapport pr. : BEHOLDNINGSSAMMENDRAG Markedsverdi Andel (%) INNSKUDD / PENGEMARKED 317 792,87 6,14 AKSJER 4 356 926,45 84,16 EGENKAPITALBEVIS 502 153,60 9,70 TOTALT
Utbytte Avkastning Oppstart : 26. mai 2003
Utbytte Avkastning Oppstart : 26. mai 2003 Rapport pr. : BEHOLDNINGSSAMMENDRAG Markedsverdi Andel (%) INNSKUDD / PENGEMARKED 563 174,43 11,45 AKSJER 3 811 748,97 77,53 EGENKAPITALBEVIS 541 489,25 11,01
Utbytte Avkastning Oppstart : 26. mai 2003
Utbytte Avkastning Oppstart : 26. mai 2003 Rapport pr. : BEHOLDNINGSSAMMENDRAG Markedsverdi Andel (%) INNSKUDD / PENGEMARKED 281 596,08 5,63 AKSJER 3 825 557,38 76,42 EGENKAPITALBEVIS 898 602,15 17,95
Urev ideret specifikation af børsnoterede finansielle instrumenter jf. 40 stk. 2 i Bekendtgørelse om finansielle rapporter for danske UCITS.
Årsrapport beholdning DANSKE INVEST HORISONT RENTE PLUS - AKKUMULERENDE KL Urev ideret specifikation af børsnoterede finansielle instrumenter jf. 40 stk. 2 i Bekendtgørelse om finansielle rapporter for
Utbytte Avkastning Oppstart : 26. mai 2003
Utbytte Avkastning Oppstart : 26. mai 2003 Rapport pr. : BEHOLDNINGSSAMMENDRAG Markedsverdi Andel (%) INNSKUDD / PENGEMARKED 211 188,74 4,11 AKSJER 4 372 872,05 85,19 EGENKAPITALBEVIS 549 314,70 10,70
Utbytte Avkastning Oppstart : 26. mai 2003
Utbytte Avkastning Oppstart : 26. mai 2003 Rapport pr. : BEHOLDNINGSSAMMENDRAG Markedsverdi Andel (%) INNSKUDD / PENGEMARKED 236 745,14 4,92 AKSJER 3 723 298,84 77,31 EGENKAPITALBEVIS 855 907,25 17,77
Utbytte Avkastning Oppstart : 26. mai 2003
Oppstart : 26. mai 2003 Rapport pr. : BEHOLDNINGSSAMMENDRAG Markedsverdi Andel (%) INNSKUDD / PENGEMARKED 564 455,97 11,29 AKSJER 3 884 601,27 77,67 EGENKAPITALBEVIS 552 331,00 11,04 TOTALT 5 001 388 100.0
Utbytte Avkastning Oppstart : 26. mai 2003
Utbytte Avkastning Oppstart : 26. mai 2003 Rapport pr. : BEHOLDNINGSSAMMENDRAG Markedsverdi Andel (%) INNSKUDD / PENGEMARKED 155 736,27 3,42 AKSJER 3 241 755,70 71,19 EGENKAPITALBEVIS 1 156 032,20 25,39
Innhold. 3-6 Styrets årsberetning. 7-16 Noteopplysninger. 17 Årsregnskap 2013. 18-19 Revisjonsberetning
Sdfsdf 1 Innhold 3-6 Styrets årsberetning 7-16 Noteopplysninger 17 Årsregnskap 2013 18-19 Revisjonsberetning 2 Styrets årsberetning for verdipapirfondene 2013 SR-Forvaltning AS er et heleid datterselskap
Halvårsrapport 1. halvår 2019 Verdipapirfond forvaltet av Norse Forvaltning AS
Halvårsrapport 1. halvår 2019 Verdipapirfond forvaltet av Norse Forvaltning AS Verdipapirfondet Norse Trend Global Kering Frankrike XPAR 1 870 7 445 278 9 436 331 5,47 % og har mandat til å være investert
Markedsrapport SR-Utbytte Juli 2017
Markedsrapport SR-Utbytte Juli 2017 Kort om fondet Avkastning siste 12 måneder SR-Utbytte passer for deg som vil ha en portefølje med verdiutvikling som i aksjemarkedet. Vi investerer i utvalgte selskaper
Markedsrapport SR-Utbytte Mars 2016
Markedsrapport SR-Utbytte Mars 2016 Kort om fondet Historisk avkastning siste 12 måneder SR-Utbytte passer for deg som vil ha en portefølje med verdiutvikling som i aksjemarkedet. Vi investerer i utvalgte
Markedsrapport SR-Utbytte Juni 2017
Markedsrapport SR-Utbytte Juni 2017 Kort om fondet Avkastning siste 12 måneder SR-Utbytte passer for deg som vil ha en portefølje med verdiutvikling som i aksjemarkedet. Vi investerer i utvalgte selskaper
Markedsrapport SR-Bank Utbytte A og B Juli 2018
Markedsrapport SR-Bank Utbytte A og B Juli 2018 SR-Bank Utbytte passer for deg som vil ha en portefølje med verdiutvikling som i aksjemarkedet. Vi investerer i utvalgte selskaper uavhengig av vekting i
Utvalg Utvalgssak Møtedato Finansutvalg Saksbehandler: Roger Frisholm Erlandsen Arkivsaknr.: 2014/
Finansforvaltning. Rapportering pr 31.12.15 og 30.04.16 Saksfremlegg Utvalg Utvalgssak Møtedato Finansutvalg 31.05.2016 Saksbehandler: Roger Frisholm Erlandsen Arkivsaknr.: 2014/4201-17 RÅDMANNENS INNSTILLING:
Markedsrapport SR-Utbytte Mai 2018
Markedsrapport SR-Utbytte Mai 2018 Kort om fondet Avkastning siste 12 måneder SR-Utbytte passer for deg som vil ha en portefølje med verdiutvikling som i aksjemarkedet. Vi investerer i utvalgte selskaper
Markedsrapport SR-Bank Utbytte A og B August 2018
Markedsrapport SR-Bank Utbytte A og B August 2018 SR-Bank Utbytte passer for deg som vil ha en portefølje med verdiutvikling som i aksjemarkedet. Vi investerer i utvalgte selskaper uavhengig av vekting
Markedsrapport SR-Utbytte August 2017
Markedsrapport SR-Utbytte August 2017 Kort om fondet Avkastning siste 12 måneder SR-Utbytte passer for deg som vil ha en portefølje med verdiutvikling som i aksjemarkedet. Vi investerer i utvalgte selskaper
Markedsrapport SR-Bank Utbytte A og B Desember 2018
Markedsrapport SR-Bank Utbytte A og B Desember 2018 SR-Bank Utbytte passer for deg som vil ha en portefølje med verdiutvikling som i aksjemarkedet. Vi investerer i utvalgte selskaper uavhengig av vekting
17 år med meravkastning
1 INNHOLD 3-4 Kommentar fra administrerende direktør 5-6 Forvaltningsfilosofi 7-8 Oppsummering fra forvalterteamet 9-12 Styrets årsberetning 13 Årsregnskap for fondene 14-24 Noteopplysninger 25-26 Revisjonsberetning
Agria Dyreforsikring NUF. Aasen Sparebank. Aktiv Eiendomsmegling Jæren AS. Aktuar Systemer AS. Andebu Sparebank. Arendal og Omegns Sparekasse
Agria Dyreforsikring NUF Aasen Sparebank Aktiv Eiendomsmegling Jæren AS Aktuar Systemer AS Andebu Sparebank Arendal og Omegns Sparekasse Askim & Spydeberg Sparebank Atradius Aurland Sparebank Aurskog Sparebank
Selskap ABG SUNDAL COLLIER HOLDING AF GRUPPEN ASA AKASTOR ASA AKER ASA-A SHARES AKER BP ASA AKER SOLUTIONS ASA AKVA GROUP ASA AMERICAN SHIPPING
Selskap ABG SUNDAL COLLIER HOLDING AF GRUPPEN ASA AKASTOR ASA AKER ASA-A SHARES AKER BP ASA AKER SOLUTIONS ASA AKVA GROUP ASA AMERICAN SHIPPING COMPANY AS APPTIX ASA AQUALIS ASA ARCHER ARCUS ASA ARENDALS
Markedsrapport SR-Utbytte April 2017
Markedsrapport SR-Utbytte April 2017 Kort om fondet Avkastning siste 12 måneder SR-Utbytte passer for deg som vil ha en portefølje med verdiutvikling som i aksjemarkedet. Vi investerer i utvalgte selskaper
Markedsrapport SR-Utbytte Juni 2018
Markedsrapport SR-Utbytte Juni 2018 Kort om fondet Avkastning siste 12 måneder SR-Utbytte passer for deg som vil ha en portefølje med verdiutvikling som i aksjemarkedet. Vi investerer i utvalgte selskaper
Statens kartverk Tinglysing 07.01.2015 Offentlig journal Periode: 31.12.2014-31.12.2014. Offentlig journal 31.12.2014-31.12.2014
Offentlig journal 31.12.2014-31.12.2014 Journalenhet: Avdeling: Saksbehandler: Notater (X): Notater (N): Tinglysingsdivisjon Ringerike Alle Ja Nei Side1 8595302 Avsender: REGISTERENHETEN I BRØNNØYSUND
Markedsrapport SR-Bank Utbytte A og B November 2018
Markedsrapport SR-Bank Utbytte A og B November 2018 SR-Bank Utbytte passer for deg som vil ha en portefølje med verdiutvikling som i aksjemarkedet. Vi investerer i utvalgte selskaper uavhengig av vekting
HALVÅRSRAPPORT 2011 DANSKE INVEST HALVÅRSRAPPORT 2011 33
x HALVÅRSRAPPORT 211 DANSKE INVEST HALVÅRSRAPPORT 211 33 INNHOLD Kjære andelseier 2 Danske Invest Norge I 4 Danske Invest Norge II 5 Danske Invest Norske Aksjer Institusjon I 6 Danske Invest Norske Aksjer
HALVÅRSRAPPORT. Danske INVEST / halvårsrapport Tel: Fax:
6 Danske INVEST / halvårsrapport 1 Danske INVEST / halvårsrapport 1 1 Returadresse: Danske Capital AS PB, 7 Sentrum NO-7 OSLO, Norway Tel: 8 4 98 Fax: 8 4 98 1 www.danskeinvest.no HALVÅRSRAPPORT 1 Danske
Swedbank Asset Management
AL Swedbank Asset Management Halvårsrapport 2016 30 Juni AL Swedbank Asset Management Halvårsrapport 2016 Verdipapirfondene Swedbank Generator Swedbank Rente Swedbank Høyrente Swedbank Nordisk Högränta
Markedsrapport SR-Utbytte Mars 2017
Markedsrapport SR-Utbytte Mars 2017 Kort om fondet Avkastning siste 12 måneder SR-Utbytte passer for deg som vil ha en portefølje med verdiutvikling som i aksjemarkedet. Vi investerer i utvalgte selskaper
HALVÅRSRAPPORT 2012. Forvalters kommentar til 1. halvår 2012. FORTE Norge. FORTE Global. FORTE Obligasjon. FORTE Pengemarked
HALVÅRSRAPPORT 2012 Forvalters kommentar til 1. halvår 2012 FORTE Norge FORTE Global FORTE Obligasjon FORTE Pengemarked Fortes rentefond på topp Første halvår 2012 ble en turbulent periode, preget av blant
Halvårsrapport 2008. Informasjon om fondene med porteføljer.
Halvårsrapport 28 Informasjon om fondene med porteføljer. Fondsinformasjon pr. 3.6.8 Her finner du informasjon om fondene med porteføljer. Pengemarkedsfond DnB NOR Lang Likviditet DnB NOR Lang Likviditet
HALVÅRSRAPPORT 2010 DANSKE INVEST HALVÅRSRAPPORT 2010 33
x HALVÅRSRAPPORT 2010 DANSKE INVEST HALVÅRSRAPPORT 2010 33 INNHOLD Kunngjøring om vedtektsendringer 2 Kjære andelseier 3 Danske Invest Norge I 4 Danske Invest Norge II 5 Danske Invest Norske Aksjer Institusjon
Markedsrapport SR-Utbytte Oktober 2017
Markedsrapport SR-Utbytte Oktober 2017 Kort om fondet Avkastning siste 12 måneder SR-Utbytte passer for deg som vil ha en portefølje med verdiutvikling som i aksjemarkedet. Vi investerer i utvalgte selskaper
Markedsrapport SR-Utbytte September 2017
Markedsrapport SR-Utbytte September 2017 Kort om fondet Avkastning siste 12 måneder SR-Utbytte passer for deg som vil ha en portefølje med verdiutvikling som i aksjemarkedet. Vi investerer i utvalgte selskaper
FORTE Pengemarked. Oppdatert per 30.11.2011
FORTE Pengemarked Oppdatert per 30.11.2011 Avkastningshistorikk 103,0 3,00 % 102,5 2,50 % 102,0 2,00 % 101,5 1,50 % 101,0 1,00 % 100,5 100,0 0,50 % FORTE Pengemarked Indeksert 0,00 % siden 28.2.11-1M FORTE
Swedbank Asset Management
AL Swedbank Asset Management Halvårsrapport 2015 30 Juni AL Swedbank Asset Management Halvårsrapport 2015 Verdipapirfondene Swedbank Generator Swedbank Rente Swedbank Høyrente Swedbank Nordisk Högränta
Markedsrapport SR-Utbytte Januar 2018
Markedsrapport SR-Utbytte Januar 2018 Kort om fondet Avkastning siste 12 måneder SR-Utbytte passer for deg som vil ha en portefølje med verdiutvikling som i aksjemarkedet. Vi investerer i utvalgte selskaper
Markedsrapport SR-Utbytte Desember 2017
Markedsrapport SR-Utbytte Desember 2017 Kort om fondet Avkastning siste 12 måneder SR-Utbytte passer for deg som vil ha en portefølje med verdiutvikling som i aksjemarkedet. Vi investerer i utvalgte selskaper
Markedsrapport SR-Bank Utbytte A og B Oktober 2018
Markedsrapport SR-Bank Utbytte A og B Oktober 2018 SR-Bank Utbytte passer for deg som vil ha en portefølje med verdiutvikling som i aksjemarkedet. Vi investerer i utvalgte selskaper uavhengig av vekting
Årsrapport SR-Bank Fondene
Årsrapport 2018 SR-Bank Fondene 1 INNHOLD 3-4 Ord fra daglig leder 5-6 Kom i gang! 7-8 Ansvarlige investeringer og bærekraft 9-12 Oppsummering fra forvalterteamet 13-16 Styrets årsberetning 17 Årsregnskap
Agder på Børsen. Selskaper og aksjonærer fra Agder GEIR HARALD AASE, 4. SEPTEMBER 2017
Agder på Børsen Selskaper og aksjonærer fra Agder GEIR HARALD AASE, 4. SEPTEMBER 2017 Egder på Børsen 370 365 360 355 350 345 340 335 100 90 80 70 60 50 40 30 20 10 0 Private sparer mer i aksjer DET PRIVATE
Holberg Triton A -0,5 % 9,2 %
Halvårsrapport 19 HOLBERG 19 Halvårsrapport Kjære andelseiere MAGNY ØVREBØ Administrerende direktør Holberg Vi har skiftet navn fra Holbergfondene til Holberg! I tillegg til at vi har forenklet navnet
Hordaland på Børsen. Selskaper og aksjonærer fra Hordaland BENTE A. LANDSNES, 24. AUGUST 2017
Hordaland på Børsen Selskaper og aksjonærer fra Hordaland BENTE A. LANDSNES, 24. AUGUST 217 Selskapene fra Hordaland Hordaland på Børsen 19 SELSKAPER VERDT XXX MILLIARDER KRONER Sektorer Energi 6,7 mrd.
Markedsrapport SR-Utbytte Mai 2017
Markedsrapport SR-Utbytte Mai 2017 Kort om fondet Avkastning siste 12 måneder SR-Utbytte passer for deg som vil ha en portefølje med verdiutvikling som i aksjemarkedet. Vi investerer i utvalgte selskaper
Denne oppgaven er kun til orientering. Aksjeselskaper som eier aksjer, skal ikke levere "Aksjeoppgaven Selskap".
Ark 1 av 11 Aksjeoppgaven 2016 - Selskap RISSA KOMMUNE Rådhusveien 13 7100 RISSA Utskriftsdato Aksjonær 10.03.2017 Vår referanse 2016/1039122-6 12966 21076 Ark 1 av 11 Side 1 av 21 944305483 10.03.17 B
Markedsrapport SR-Utbytte Mars 2018
Markedsrapport SR-Utbytte Mars 2018 Kort om fondet Avkastning siste 12 måneder SR-Utbytte passer for deg som vil ha en portefølje med verdiutvikling som i aksjemarkedet. Vi investerer i utvalgte selskaper
Halvårsrapport Verdipapirfond
Halvårsrapport 2017 Verdipapirfond Oppsummering første halvår Om første halvår Første halvår var av det stabile og positive slaget i aksjemarkedet. Etter en positiv start på året på Oslo Børs, drevet av
Markedsrapport SR-Utbytte Februar 2017
Markedsrapport SR-Utbytte Februar 2017 Kort om fondet Avkastning siste 12 måneder SR-Utbytte passer for deg som vil ha en portefølje med verdiutvikling som i aksjemarkedet. Vi investerer i utvalgte selskaper
Danske invest / halvårsrapport 2012 37 HALVÅRSRAPPORT
HALVÅrsrapport 212 Danske invest / halvårsrapport 212 37 HALVÅRSRAPPORT 212 2 Danske INVEST / halvårsrapport 212 3 INNHOLD Kjære andelseier 3 Danske Invest Norge I 4 Danske Invest Norge II 5 Danske Invest
Hordaland på Børsen HÅVARD S. ABRAHAMSEN, 21. AUGUST 2019
Hordaland på Børsen HÅVARD S. ABRAHAMSEN, 21. AUGUST 219 Kilde til kapital for næringslivet og arena for effektiv handel av verdipapirer BØRSENS HOVEDFUNKSJON Oslo Børs VPS, verdikjeden og infrastrukturen
Høyrentefondet Landkreditt Extra Månedsrapport Juli 2017
Høyrentefondet Landkreditt Extra Månedsrapport Juli 2017 Fondskommentar og nøkkeltall Høyrentefondet Landkreditt Extra ga 0,97 prosent avkastning til andelseierne i juli. Fondet ble positivt påvirket av
HALVÅRSRAPPORT 2009 DANSKE INVEST HALVÅRSRAPPORT 2009 33
x HALVÅRSRAPPORT 2009 DANSKE INVEST HALVÅRSRAPPORT 2009 33 INNHOLD 2 Kjære andelseier og avkastningshistorikk 4 Danske Invest Norge I 5 Danske Invest Norge II 6 Danske Invest Norske Aksjer Institusjon
Månedsrapport Holberg Likviditet Desember 2015
1 Månedsrapport Holberg Likviditet Desember 2015 Nøkkeltall Holberg Likviditet RISIKOPROFIL NØKKELTALL Markedskurs 31.12.15 : 102,62 Effektiv rente* : 1,8 % Porteføljestørrelse : kr. 4,6 mrd. Rentefølsomhet
Markedsrapport SR-Utbytte Januar 2017
Markedsrapport SR-Utbytte Januar 2017 Kort om fondet Avkastning siste 12 måneder SR-Utbytte passer for deg som vil ha en portefølje med verdiutvikling som i aksjemarkedet. Vi investerer i utvalgte selskaper
Markedsrapport SR-Utbytte November 2017
Markedsrapport SR-Utbytte November 2017 Kort om fondet Avkastning siste 12 måneder SR-Utbytte passer for deg som vil ha en portefølje med verdiutvikling som i aksjemarkedet. Vi investerer i utvalgte selskaper
Halvårsrapport 2015 DANSKE INVEST / HALVÅRSRAPPORT 2015 1
Halvårsrapport 215 DANSKE INVEST / HALVÅRSRAPPORT 215 1 2 DANSKE INVEST / HALVÅRSRAPPORT 215 Innhold Tilbakeblikk 3 Danske Invest Norge I 5 Danske Invest Norge II 6 Danske Invest Norske Aksjer Institusjon
4. KVARTALSRAPPORT OG FORELØPIG ÅRSRESULTAT 2010.
4. KVARTALSRAPPORT OG FORELØPIG ÅRSRESULTAT 2010. Aksjer. I 2010 har kursverdien på våre aksjer i andre selskaper utviklet seg som følger: Pr. 01.01.10 Kr. 602,3 mill.. Pr. 31.03.10 Kr. 598,7 mill.. Pr.
ÅRSRAPPORT HALV. Handelsbanken Kapitalforvaltning AS / HALVÅRSRAPPORT Handelsbanken. Kapitalforvaltning. HALVÅRSRAPPORT 2016 side 1
HALV ÅRSRAPPORT Handelsbanken Kapitalforvaltning AS / HALVÅRSRAPPORT 2016 2016 Handelsbanken Kapitalforvaltning HALVÅRSRAPPORT 2016 side 1 CHRISTIAN DAHL KEVIN LIANG Halvårskommentar 2016 HANDELSBANKEN
Indeksforvaltning en høyrisikosport?
Fagseminar for meglere Bjørvika, 5. november 2014 Morten Hvistendahl, leder Indeksnær forvaltning Indeksforvaltning en høyrisikosport? Den lange historien i kortversjon 1896 1957 1973 1976 Dow Jones S&P
Høyrentefondet Landkreditt Extra Månedsrapport September 2017
Høyrentefondet Landkreditt Extra Månedsrapport September 2017 Fondskommentar og nøkkeltall Høyrentefondet Landkreditt Extra ga 0,24 prosent avkastning til andelseierne i september. De fleste papirene i
Markedskommentar. 2. kvartal 2014
Markedskommentar 2. kvartal 2 1 Aksjemarkedet Etter en svak start på året for aksjer, har andre kvartal vært preget av bred og solid oppgang på verdens børser som på ny har nådd nye toppnoteringer. Dette
Markedsrapport. 1. kvartal 2012. P. Date
Markedsrapport 1. kvartal 212 P. Date Aksjemarkedet Man har, etter et svakt 2, vært vitne til en oppgang i aksjemarkedene i første kvartal i 212. Sterkere tiltro til verdensøkonomien har økt risikovilligheten
Månedsrapport Holberg Likviditet Juni 2015
1 Månedsrapport Holberg Likviditet Juni 2015 Nøkkeltall Holberg Likviditet RISIKOPROFIL NØKKELTALL Markedskurs 30.06.15 : 102,32 Effektiv rente* : 1,5 % Porteføljestørrelse : kr. 4,2 mrd. Rentefølsomhet
FORTE Obligasjon. Oppdatert per 30.11.2011
FORTE Obligasjon Oppdatert per 30.11.2011 Avkastningshistorikk 102,0 101,5 101,0 2,50 % 2,00 % 100,5 100,0 1,50 % 99,5 99,0 1,00 % 98,5 98,0 0,50 % 97,5 FORTE Obl. Indeksert ST4X Indeksert 0,00 % siden
Markedskommentar. 3. kvartal 2014
Markedskommentar 3. kvartal Aksjemarkedet Etter en svært sterkt. kvartal, har 3. kvartal vært noe svakere. MSCI World steg var opp,5 prosent dette kvartalet målt i NOK. Oslo Børs nådde all time high i
Halvårsrapport 2014 DANSKE INVEST / HALVÅRSRAPPORT
Halvårsrapport DANSKE INVEST / HALVÅRSRAPPORT 1 2 DANSKE INVEST / HALVÅRSRAPPORT Innhold Tilbakeblikk 3 Danske Invest Norge I 5 Danske Invest Norge II 6 Danske Invest Norske Aksjer Institusjon I 7 Danske
Høyrentefondet Landkreditt Extra Månedsrapport August 2017
Høyrentefondet Landkreditt Extra Månedsrapport August 2017 Fondskommentar og nøkkeltall Høyrentefondet Landkreditt Extra ga 0,47 prosent avkastning til andelseierne i august. Fondet dro nytte av et stabilt
Makrokommentar. April 2015
Makrokommentar April 2015 Aksjer opp i april April var en god måned for aksjer, med positiv utvikling for de fleste store børsene. Fremvoksende økonomier har gjort det spesielt bra, og særlig kinesiske
Månedsrapport Holberg Likviditet Mai 2015
1 Månedsrapport Holberg Likviditet Mai 2015 Nøkkeltall Holberg Likviditet RISIKOPROFIL NØKKELTALL Markedskurs 29.05.15 : 102,22 Effektiv rente* : 1,6 % Porteføljestørrelse : kr. 4,5 mrd. Rentefølsomhet
SPN, Obligasjonsbeholdning per
SPN, Obligasjonsbeholdning per 31.12.2017 Danmark AP Møller - Maersk 201 Arla Foods Finance 125 BRFkredit 85 Carlsberg 164 Cembrit Group 47 Danske Bank 872 DBB Jack-Up Services 60 Den danske stat 1 199
HALVÅRSRAPPORT. Verdipapirfondene Landkreditt Utbytte Landkreditt Norden Utbytte Landkreditt Aksje Global Landkreditt Høyrente Landkreditt Extra
2019 HALVÅRSRAPPORT Verdipapirfondene Landkreditt Utbytte Landkreditt Norden Utbytte Landkreditt Aksje Global Landkreditt Høyrente Landkreditt Extra MARKEDSKOMMENTAR Oslo, juli 2019 Per-Erling Mikkelsen
Halvårsrapport Verdipapirfond
Halvårsrapport 2017 Verdipapirfond Oppsummering første halvår Om første halvår Første halvår var av det stabile og positive slaget i aksjemarkedet. Etter en positiv start på året på Oslo Børs, drevet av
Månedsrapport Holberg Likviditet Mars 2016
1 Månedsrapport Holberg Likviditet Mars 2016 Nøkkeltall Holberg Likviditet RISIKOPROFIL NØKKELTALL Markedskurs 31.03.16 : 101,78 Effektiv rente* : 1,7 % Porteføljestørrelse : kr. 5,3 mrd. Rentefølsomhet
Markedskommentar 2014 1
Markedskommentar jan. apr. jul. jan. apr. jul. jan. apr. jul. jan. apr. jul. jan. apr. jul. Aksjemarkedet Aksjer har levert god avkastning i, og grunnet den kraftige kronesvekkelsen har norske investorer
Høyrentefondet Landkreditt Extra Månedsrapport Desember 2017
Høyrentefondet Landkreditt Extra Månedsrapport Desember 2017 Fondskommentar og nøkkeltall Høyrentefondet Landkreditt Extra ga 0,54 prosent avkastning til andelseierne i desember. Det ble en god måned for
Agria Dyreforsikring ALD Automotive AS Andebu Sparebank Arendal og Omegns Sparekasse Askim Sparebank Atradius NUF Aurland Sparebank Aurskog Sparebank
Agria Dyreforsikring ALD Automotive AS Andebu Sparebank Arendal og Omegns Sparekasse Askim Sparebank Atradius NUF Aurland Sparebank Aurskog Sparebank Bamble og Langesund Sparebank Bank 1 Oslo Akershus
KLP Fondsforvaltning AS å rsrappor t 2012
KLP Fondsforvaltning AS å rsrappor t 2012 Innhold Styrets årsberetning 1 Opplysninger om KLPfondene 8 KLP Pengemarked 10 KLP Aktiv Rente 13 KLP Rentefond II 15 KLP Pensjon 18 KLP Pensjon II 20 KLP Statsobligasjon
Månedsrapport Holberg Likviditet Oktober 2015
1 Månedsrapport Holberg Likviditet Oktober 2015 Nøkkeltall Holberg Likviditet RISIKOPROFIL NØKKELTALL Markedskurs 30.10.15 : 102,48 Effektiv rente* : 1,7 % Porteføljestørrelse : kr. 3,8 mrd. Rentefølsomhet
ODIN Maritim Fondskommentar Januar 2011. Lars Mohagen
ODIN Maritim Fondskommentar Januar 2011 Lars Mohagen 2010 og fremover 2010 endte med en oppgang på 20,9 prosent for ODIN Maritim. Fondets referanseindeks endte i samme periode opp 41,4 prosent. God makroøkonomisk
Innhold 2/22. *NB! Annualisert avkastning vises kun for hele år, og er pr. 31.12.13.
Halvårsrapport 2014 Innhold LEDER 03 KOMMENTAR HARALD GRIMSRUD 04 EIKA NORGE 05 EIKA UTBYTTE 06 EIKA NORDEN 07 EIKA ALPHA 08 EIKA SPAR 09 EIKA GLOBAL EIKA BALANSERT EIKA PENSJON 14 EIKA KREDITT 15 EIKA
Høyrentefondet Landkreditt Extra Månedsrapport Januar 2018
Høyrentefondet Landkreditt Extra Månedsrapport Januar 2018 Fondskommentar og nøkkeltall Høyrentefondet Landkreditt Extra ga 0,62 prosent avkastning til andelseierne i januar. Det ble en god måned for fondet,
Revision Deloitte AS Dronning Eufemias gate Oslo Revisornr
Halvårsrapport 2017 2 Halvårsrapport 2017 Danske Capital AS PB, 1170 Sentrum NO-0107 OSLO, Norway Telefon 85 40 98 00 www.danskeinvest.no Styret i Danske Capital AS Morten Rasten, styrets leder Lone L.
Månedsrapport Holberg Likviditet Juli 2015
1 Månedsrapport Holberg Likviditet Juli 2015 Nøkkeltall Holberg Likviditet RISIKOPROFIL NØKKELTALL Markedskurs 31.07.15 : 102,45 Effektiv rente* : 1,5 % Porteføljestørrelse : kr. 3,6 mrd. Rentefølsomhet
Utvalg Utvalgssak Møtedato Finansutvalget 09.12.2015. Saksbehandler: Roger Frisholm Erlandsen Arkivsak nr.: 2014/4201-13
FINANSFORVALTNING. RAPPORTERING PR 31.10.2015 Saksfremlegg Utvalg Utvalgssak Møtedato Finansutvalget 09.12.2015 Saksbehandler: Roger Frisholm Erlandsen Arkivsak nr.: 2014/4201-13 RÅDMANNENS INNSTILLING:
ODIN Aksje. Fondskommentar juli 2015
ODIN Aksje Fondskommentar juli 2015 ODIN Aksje - juli 2015 Avkastning siste måned og hittil i år Fondet leverte siste måned en avkastning på 3,3 prosent. Referanseindeksens avkastning var 5,7 prosent.
Makrokommentar. April 2019
Makrokommentar April 2019 Nye toppnoteringer i april Det var god stemning i finansmarkedene i april, med nye toppnoteringer på flere av de amerikanske børsene. Både S&P500 og Nasdaq satte nye rekorder
INNHOLD. 3-6 Styrets årsberetning 7 Årsregnskap 2014 8-17 Noteopplysninger 18-19 Revisjonsberetning
1 INNHOLD 3-6 Styrets årsberetning 7 Årsregnskap 2014 8-17 Noteopplysninger 18-19 Revisjonsberetning 2 Styrets årsberetning for verdipapirfondene 2014 SR-Forvaltning AS er et heleid datterselskap av Sparebank
KVARTALSRAPPORT PR. 30. SEPTEMBER 2008.
KVARTALSRAPPORT PR. 30. SEPTEMBER 2008. Aksjer. I 2008 har kursverdien på våre aksjer i andre selskaper utviklet seg som følger: Pr. 01.01.08 Kr. 896,8 mill.. Pr. 31.03.08 Kr. 752,4 mill.. Pr. 30.06.08
SPN, Obligasjonsbeholdning per
SPN, Obligasjonsbeholdning per 30.06.2017 Danmark AP Møller - Maersk 200.34 Arla Foods Finance 123.25 BRFkredit 82.12 Carlsberg 156.39 Cembrit Group 51.54 Danske Bank AS 839.98 DBB Jack-Up Services 60.38
KVARTALSRAPPORT PR. 31. MARS 2010.
KVARTALSRAPPORT PR. 31. MARS 2010. Aksjer. I 2010 har kursverdien på våre aksjer i andre selskaper utviklet seg som følger: Pr. 01.01.10 Kr. 602,3 mill.. Pr. 31.03.10 Kr. 598,7 mill.. Pr. 29.04.10 Kr.