Regnskap 3. kvartal Tromsø/Oslo 27. oktober 2017

Transkript

1 Regnskap 3. kvartal 2017 Tromsø/Oslo 27. oktober 2017

2 Regnskap per 3. kvartal konsern RESULTAT FØR SKATT EK-AVKASTNING KOSTNADER MODERATE UTLÅNSTAP REN KJERNEKAPITALDEKNING mill kr (1 199 mill kr) 12,2 % (12,8 %). 3Q ISO: 12,1 % + 1,2 % sammenlignet med gjennomsnitt 2016 (eks. omstillingskostnader og finansskatt) 147 mill kr (149 mill kr). 3Q ISO: 59 mill kroner 15,4 % (15,1 %) 2

3 Strategiske grep gir målsatt effekt Rendyrket kjernevirksomhet Effektivisert og fornyet bemanning Tilpasset distribusjon Nye digitaliserte tjenester og prosesser Nye modeller for innovasjon Offensive markeds- og salgstiltak for lønnsom vekst 3

4 Nummer 1-posisjon i person- og bedriftsmarkedet Hvilken bank foretrekker du? BN Bank DNB Danske Bank Gjensidige Handelsbanken Nordea Skandiabanken SpareBank 1 Storebrand Annen spb Annen bank Vet ikke 4 *Preferanse i personmarkedet (%). Kilde: KANTAR TNS

5 Utviklingen i landsdelens næringsliv Hvordan er lønnsomheten i fiskeri, turisme og andre viktige næringer? Område Status Utsikter Makro Område Status Utsikter Bygg og anlegg Sjømat Varehandel Reiseliv Olje og gass 5

6 Høye private og offentlige investeringer i infrastruktur : 635 milliarder kr 6

7 Betydelig lavere boligprisvekst i hele landet, men veksten er høyere i nord Kilde: Eiendom Norge, Finn.no og Eiendomsverdi AS, Boligprisstatistikk

8 Gjennom innovasjon posisjonerer vi oss i en digital verden Nye prosesser Nye digitale assistenter Ny salgstilnærming Nye kundeflater Nye produkter Nye finanssentre 8

9 samtidig som vi styrker posisjonen som #superlokal 9

10 Soliditet er bygget - avkastningsnivå er opprettholdt EK-rentabilitet (ROE) / Ren kjernekapitaldekning inkl andel resultat 12,3 % 12,5 % 13,9 % 15,0 % 15,4 % 10,3 % 13,1 % 12,2 % 12,0 % 12,2 % 9,0 % 9,1 % Leverage ratio: 7,7 % Ren kjernekapital i % inkl andel av resultat Egenkapitalrentabilitet

11 SNN - Geografisk eierstruktur for egenkapitalbevis 10,3 13,8 13,8 20,3 28,6 32,0 33,0 34,6 64,1 65,6 65,5 61,1 53,2 49,1 48,1 46,8 25,5 20,6 20,7 18,6 18,2 19,0 18,9 18, Q17 2Q17 3Q17 Nordnorske eiere Øvrige norske eiere Utenlandske eiere

12 Kvartalsvis resultatutvikling (Beløp i mill kroner) 3Q17 2Q17 1Q17 4Q16 3Q16 Netto renteinntekter Netto provisjons- og andre inntekter Netto inntekter på finansielle investeringer Sum netto inntekter Sum driftskostnader Resultat før tap og nedskrivninger Netto tap og nedskrivninger Resultat før skattekostnad Egenkapitalrentabilitet 12,1 % 13,0 % 11,6 % 9,9 % 13,6 % Kostnadsprosent 41,5 % 40,2 % 42,8 % 47,8 % 39,1 %

13 Endring resultat siste kvartal (Beløp i mill kroner) Q17 NRI inkl. Netto provisjonog andre innt provisjon SB1 BK ekskl. SB1 BK Finansinntekter Kostnader Tap 3Q Presentasjon text

14 Netto tap på utlån og garantier kunder Mill kr 321 0,23 % 0,22 % ,19 % 0,19 % Netto tap Netto tap i % av brutto utlån inkl. Boligkreditt (annualisert)

15 Utbytte: Mål og historikk Målsatt likebehandling av eiergrupperingene Begrensning om utdelingsgrad på maks. 50 % er fjernet Utdelingsgrad på 60% for 2016 ble vurdert å være ekstraordinær høy Fremtidig utbyttegrad vil avhenge av soliditet og utsikter for lønnsom vekst 4,00 3,50 3,00 2,50 2,00 1,50 1,00 0,50 0, % 90% 80% 70% 60% 50% 40% 30% 20% 10% 0% Målsatt utbyttegrad: minimum 50 % 15 Utbytte per EK-bevis (NOK) Utdelingsgrad EK-beviseiere (%)

16 Finansielle mål og utsikter justert ROE-mål ROE: På linje med de beste sammenlignbare banker; pt 12 % Kostnadsvekst: <= 0 % (ex. omstillingskostnader, virksomhetsutvidelser og finansskatt) Ren kjernekapitaldekning: 14,5 % Utbyttegrad: >= 50 % Utsikter fremover: God vekst innenfor alle produktområder Netto renteinntekter, bidrag neste 12 mnd: Innlånskostnader: Positivt Vekst: Positivt Marginutvikling: Uvisst Fortsatt moderate utlånstap Tilfredsstillende vekstkapasitet Ytterligere omstillingstiltak planlegges 16

17 Kontaktinformasjon: SpareBank 1 Nord-Norge Postboks Tromsø Konsernsjef Jan-Frode Janson Konserndirektør Rolf Eigil Bygdnes Tlf Tlf Nettside og nettbank: Egenkapitalbevis generelt:

18 Vedlegg 1. Fakta om konsernet 2. Finansiell tilleggsinformasjon 3. Kredittområdet 4. Likviditet 5. Makro på nordnorsk 6. SpareBank 1 Gruppen og alliansesamarbeidet 18

19 SpareBank 1 Nord-Norge er landsdelens bank privatkunder Etablert i 1836 Sparebanken Nord-Norge fra 1989 Børsnotert i 1994 Del av SpareBank 1 Alliansen fra næringslivskunder Lag og foreninger Utlånsvolum på 101,8 milliarder Finanskonsern med komplett produktspekter 19

20 Fakta om Nord-Norge 34,9% av Norges areal 3 fylker, 87 kommuner Nordland: innbyggere Troms: innbyggere Finnmark: innbyggere Viktige næringer: Sjømat, reiseliv, jordbruk, industri, energi, olje Yrkesandel offentlig sektor Nord-Norge: 41 % Yrkesandel offentlig sektor Norge: 32 % Årlig økonomisk vekst : Nesten ett prosentpoeng over landet som helhet. 20

21 21 Selskapsstruktur

22 20 største EK-beviseiere 2 Eier Antall egenkapitalbevis Andel av total eierandelskapital PARETO AKSJE NORGE ,11 % MP PENSJON PK ,69 % THE NORTHERN TRUST COMP, NON-TREATY ACCOUNT ,58 % FLPS - PRINC ALL SEC ,42 % VERDIPAPIRFONDET DNB NORGE (IV) V/DNB ASSET MANAGEMENT ,37 % STATE STREET BANK AND TRUST COMP A/C CLIENT OMNIBUS F ,32 % MORGAN STANLEY AND CO INTL PLC BNY MELLON SA/NV ,91 % GEVERAN TRADING CO LTD ,79 % METEVA AS ,61 % POPE ASSET MANAGEMENT, LLC BNY MELLON SA/NV ,42 % SPAREBANKSTIFTELSEN SPAREBANK 1 NORD-NORGE ,41 % FORSVARETS PERSONELLSERVICE ,39 % SKANDINAVISKA ENSKILDA BANKEN AB SEB AB, UCITS V ,30 % VPF EIKA EGENKAPITALBEVIS C/O EIKA KAPITALFORVALTNING AS ,11 % PARETO AS ,97 % STATE STREET BANK AND TRUST COMP A/C WEST NON-TREATY ACC ,89 % STATE STREET BANK AND TRUST COMP A/C CLIENT OMNIBUS D ,84 % J.P. MORGAN BANK LUXEMBOURG ,77 % STATE STREET BANK AND TRUST COMP S/A SSB CLIENT OMNI E ,75 % STATE STREET BANK AND TRUST COMP A/C CLIENT OM ,72 % 20 største eiere ,36 %

23 20 største nordnorske EK-beviseiere Eier Antall egenkapitalbevis Andel av total eierandelskapital SPAREBANKSTIFTELSEN SPAREBANK 1 NORD-NORGE ,41 % KARL DITLEFSEN ,55 % NORGES RÅFISKLAG ,42 % ODD ERIK HANSEN INVEST AS ,36 % LARS WORKINN ,29 % SPAREBANKSTIFTELSEN HELGELAND ,28 % DAHL FISKERI AS ,22 % TOR OVESEN ,21 % OLE ALFRED ROLF OVESEN ,20 % GADD HOLDING AS ,18 % TROMSØ SKOTØIMAGASIN A/S ,17 % ENTREPRENØRCOMPANIET NORD AS ,17 % RIGAMONTI A/S ,16 % BRØDRENE KARLSEN HOLDING AS ,12 % JAN-FRODE JANSON ,12 % HEMMING LEONHARTH ANDERSEN ,12 % CHRISTIAN OVERVAAG ,10 % COOP NORD BA ,10 % AS FERDIGHUS ,10 % THORODD BERNT JAMES VONKA ,09 % 20 største nord-norske eiere 1) ,34 % 1) postnummer >

24 Bredt eierskap av EK-bevis blant ledelse og ansatte Antall EK-bevis per Over 90 % av alle ansatte i konsernet eier EK-bevis

25 25 Finansiell tilleggsinformasjon

26 Nøkkeltall EK-rentabilitet (ROE) / Ren kjernekapitaldekning inkl andel resultat 47,19 % Cost/income ratio Kostnadsprosent (Group) 44,36 % 54,23 % 42,90 % 41,48 % 12,3 % 12,5 % 13,9 % 15,0 % 15,4 % 10,3 % 13,1 % 12,2 % 12,0 % 12,2 % ,0 % 9,1 % Misligholdte og tapsutsatte lån i % av totalt utlån 1,50 % ,85 % 0,80 % 0,72 % 0,65 % Ren kjernekapital i % inkl andel av resultat Egenkapitalrentabilitet

27 Kapitaldekning Ren kjernekapitaldekning inkl. resultat inkl. gulv 15,1 % 15,0 % 15,3 % 15,4 % 15,4 % 14,2 % 16,3 % Ren kjernekapitaldekning inkl. resultat eks. gulv 18,1 % 17,3 % 17,4 % 17,9 % 19,2 % 2Q16 3Q16 4Q16 1Q17 2Q17 3Q17 2Q16 3Q16 4Q16 1Q17 2Q17 3Q17 Leverage ratio - LR inkl resultat Myndighetskrav ren kjerne ,3 % 6,6 % 7,0 % 7,2 % 7,5 % 7,7 % 13,5 % 1,5 % 2,5 % 2,0 % 3,0 % Pilar 2-krav Bevaringsbuffer Motsyklisk buffer Systemrisikobuffer 2Q16 3Q16 4Q16 1Q17 2Q17 3Q17 4,5 % Minimumskrav ren kjerne * Inkludert 50 % resultat. 4Q etter faktisk utbytte

28 Resultatregnskap konsern (Bel øp i mi l l kroner) Netto renteinntekter Netto provisjons- og andre inntekter Netto inntekter på finansielle investeringer Sum netto inntekter Sum driftskostnader Resultat før tap og nedskrivninger Netto tap og nedskrivninger Resultat før skatt Skatt Resultat virksomhet holdt for salg, etter skatt Minoritetsinteresser Resultat for perioden Egenkapitalrentabilitet 12,2 % 12,8 % 12,0 %

29 Netto renteinntekter - konsern NOK mill Q16 3Q16 4Q16 1Q17 2Q17 3Q17 Netto renteinntekter Provisjon fra formidlingslån 9

30 Kvartalsvis resultatutvikling netto renteinntekter (Beløp i mill kroner) 3Q17 2Q17 1Q17 4Q16 3Q16 Renter og lignende inntekter av utlån og fordringer på kredittinstitusjoner Renter og lignende inntekter av utlån og fordringer på kunder Renter og lignende inntekter av sertifik, obl og andre rentebærende verdipapirer Renteinntekter og lignende inntekter Renter og lignende kostnader på gjeld til kredittinstitusjoner Renter og lignende kostnader på innskudd fra og gjeld til kunder Renter og lignende kostnader på utstedte verdipapirer Renter og lignende kostnader på ansvarlig lånekapital Andre rentekostnader og lignende kostnader Rentekostnader og lignende kostnader Netto rente- og kredittprovisjonsinntekter

31 Endring netto renteinntekter inkl. formidlingslån Målt mot bankens fundingkost

32 Marginutvikling utlån, morbank 32 Margin er definert som forskjell mellom utlånsrente og snitt 3 mnd NIBOR.

33 Marginutvikling innskudd, morbank Rentemargin er forskjellen mellom 3-mnd NIBOR og renten kundene mottar

34 Netto provisjons- og andre inntekter - historikk (ekskl. provisjon fra Boligkreditt) NOK mill Q16 3Q16 4Q16 1Q17 2Q17 3Q17

35 Netto provisjons- og andre inntekter konsern 3Q17 2Q17 1Q17 4Q16 3Q16 (Beløp i mill kroner) Betalingstjenester Forsikring Garantiprovisjoner Eiendomsmegling Forvaltning Øvrige provisjonsinntekter Sum provisjonsinntekt eks Boligkreditt Boligkreditt Sum provisjonsinntekt Provisjonskostnader Regnskapstjenester Andre driftsinntekter Sum andre driftsinntekter Netto provisjons- og andre inntekter

36 Inntekter fra finansielle investeringer Konsern (Beløp i mill kroner) 3Q17 2Q17 1Q17 4Q16 3Q16 Aksjeutbytte Inntekter av eierinteresser i felleskontrollert Tap/gevinst ved salg av datterselskap Gevinst/tap og netto verdiendringer på aksjer Netto verdiendring obligasjoner, valuta og fin.derivater Gevinst/tap og netto verdiendringer på utlån Inntekter fra finansielle investeringer

37 Driftskostnader konsern NOK mill. Sum driftskostnader Q16 3Q16 4Q16 1Q17 2Q17 3Q17 7

38 Driftskostnader konsern (Beløp i mill kroner) Endring Lønn Pensjoner Sosiale kostnader Sum personalkostnader Administrasjonskostnader Sum lønn og generelle administrasjonskostnader Avskrivninger og nedskrivninger av varige driftsmidler Driftskostnader faste eiendommer Andre driftskostnader Sum andre driftskostnader Sum driftskostnader

39 Kostnader konsern (Beløp i mill kroner) 3Q17 2Q17 1Q17 4Q16 3Q16 Lønn Pensjonskostnader Sosiale kostnader Sum personalkostnader Utviklingskostnader EDB kostnader Markedsføring Reise- og opplæringskostnader Kommunikasjon og kontorhold Konsulentbistand Ordinære avskrivninger Driftskostnader lokaler/eiendommer Øvrige driftskostnader Andre kostnader Sum kostnader

40 Underliggende bankdrift (virksomhet ekskl. felleskontrollert virksomhet og egne verdipapirer) (Bel øp i mi l l kroner) 3Q17 2Q17 1Q17 4Q16 3Q16 Netto renteinntekter Netto provisjonsinntekter Andre driftsinntekter Sum kostnader ekskl.omstillingskostnad og finansskatt Underliggende bankdrift Omstillingskostnad og finansskatt Netto tap og nedskrivninger Kunderettet virksomhet etter tap

41 Datterselskap overskudd før skatt (Bel øp i tus en NOK) SpareBank 1 Finans Nord-Norge AS SpareBank 1 Regnskapshuset Nord-Norge AS EiendomsMegler 1 Nord-Norge AS SpareBank 1 Nord-Norge Forvaltning ASA Datterselskap innenfor kjernevirksomhet Øvrige døtre Totalt

42 God utvikling for øvrige forretningsområder Eiendomsmegler 1 Nord-Norge: Resultat før skatt mill ( mill kr) Markedsleder i Nord-Norge: Fra 28,9% til 35,9% på 3 år Store synergier med bank SpareBank 1 Finans Nord-Norge: Resultat før skatt mill ( mill) Betydelig oppside og kompletterende til banken 42 SpareBank 1 Regnskapshuset Nord-Norge: Resultat før skatt mill ( mill) Markedsleder i Nord-Norge Konsolidering, digitalisering og store synergier med bank

43 Hovedtall balanse (Beløp i mill kroner) Endring i kr Endring i % Forvaltningskapital ,9% Brutto utlån ,3% Utlån til kunder inkl.formidlingslån ,0% Innskudd fra kunder ,6%

44 Volumutvikling utlån 27 % PM inkl formidlingslån 73 % BM/ OM Personmarked inkl formidlingslån ,7 % 10,2 % Bedrifts-/offentlig marked 37 % PM uten formidlingslån 63 % BM/ OM ,8 % 6,0 %

45 Volumutvikling innskudd Personmarked Bedriftsmarked ,5 % 6,2 % ,2 % ,1 % Offentlig marked BM 28,4 % ,7 % -1,3 % OM 15,3 % PM 56,3 %

46 Kredittområdet o o Portefølje Migrasjon, mislighold, tap 46

47 Portefølje God vekst innenfor utlån til personmarkedet, med fokus på lån som kvalifiserer til SpareBank 1 Boligkreditt Moderat utlånsvekst til bedriftsmarked siste 12 måneder Porteføljen og nye engasjementer innenfor bedriftsmarked er diversifisert Redusert eksponering i misligholdte/tapsutsatte engasjementer Økte gruppevise nedskrivninger basert på makroøkonomiske utsikter i enkelte bransjer Moderate individuelle nedskrivninger 47

48 Diversifisert utlånsportefølje Eiendom 12 % Transport 6 % Personmarked 63 % Annet 25 % Fiske og havbruk 5 % Formidlingslån Industri 3 % 0 % Kraft- og vannforsyning, bygg og anlegg 2 % Tjenesteytende virksomhet 3 % Finansielle foretak, forsikring og verdipapirforetak 2 % Varehandel, hotell- og restaurantvirksomhet 2 % Jordbruk og skogbruk 2 % Høy andel privatmarked og primærnæringer er risikodempende. Konsernet har en godt diversifisert bedriftsmarkedsportefølje. Ingen særskilte utfordringer i bankens utlån til næringseiendom pga. lav rente og god utleiegrad i bankens markedsområde.

49 NOK mill Portefølje eksponering morbank per Næringskreditt Boligkreditt Lav risiko Middels risiko Høy risiko Misligholdte og nedskrevne 49 Personmarkedet Bedriftsmarkedet SB1 Boligkreditt SB1 Næringskreditt

50 NOK mill Portefølje endring siste 12 mnd morbank Næringskreditt Boligkreditt Lav risiko Middels risiko Høy risiko Misligholdte og nedskrevne SB1 Boligkreditt Personmarkedet Bedriftsmarkedet SB1 Næringskreditt

51 Portefølje eksponering fordelt på størrelse Lån fordelt på engasjementsstørrelse og andel av utlånsvolum Andel av utlånseksponering september 2017 Andel av utlånseksponering september ,6 % 78,4 % 9,5 % 10,6 % 4,6 % 6,3 % 5,2 % 4,7 % Under 10 mnok mnok mnok Over 250 mnok 51 Tallene inkluderer Bolig- og Næringskreditt

52 Portefølje belåningsgrad boliglån 97,5 % av bruttoeksponering ligger innenfor 85 % av sikkerhetens markedsverdi Bruttoeksponering over 85 % er 2,5 % 100,0 % 90,0 % 80,0 % 70,0 % 60,0 % 50,0 % 40,0 % 30,0 % 20,0 % 10,0 % 0,0 % 92,5 % 92,0 % 5,0 % 5,1 % 1,2 % 1,4 % 1,3 % 1,5 % Under 70 % 70-85% % Over 100 % LTV er saldofordelt og tar utgangspunkt i sikkerhetenes markedsverdi. Tallene inkluderer portefølje i SB1 Boligkreditt. 52

53 Innvilgelse Boliglånsforskriften Innenfor Boliglånsforskriftens grense på 10 % for Norge eksl. Oslo (graf) og 8 % for Oslo isolert Ny forskrift fra og med medførte innstramming i kredittgivningen 15,0 % 13,0 % 11,0 % 9,0 % 7,0 % 5,0 % 3,0 % 8,0 % 7,3 % 9,2 % 6,8 % 9,3 % 8,1 % 7,2 % 1,0 % -1,0 % Norge eksl. Oslo Q1-16 Q2-16 Q3-16 Q4-16 Q1-17 Q2-17 Q

54 Portefølje Næringseiendom Annet (mindre engasjementer); 28,9 % Borettslag; 4,1 % Boligprosjekter / -utleie; 15,5 % mill 15,0 % Over 250 mill 8,9 % 0-5 mill 14,1 % Handel; 14,1 % Kombinasjons-bygg; 12,1 % Kontor; 16,3 % Industrilokaler; 4,9 % Hotell; 4,0 % mill 27,9 % 5-30 mill 34,1 % 54 Cirka 50 % er utleie til egen virksomhet 76,2 % er engasjement under 100 mill kroner Ingen vesentlige engasjementer hvor leietaker er oljerelatert

55 Portefølje oljerelatert eksponering konsern Totalt mill kroner i oljerelatert eksponering Utgjør 1,3 % av konsernets totale utlånsportefølje inkl. kredittforetak Gjennomsnittlig vektet misligholdssannsynlighet engasjement 1,46 % Totalt 51 mill kroner misligholdt eller tapsutsatt Industri; 10,1 % Annet; 1,4 % Forsyningsbaser; 26,5 % Aktiviteten innenfor olje og offshore består av en liten kundeportefølje som håndteres av et fåtall rådgivere Supplyrederi og lignende; 62,0 % 55

56 Oljerelatert Offshore Supply Vessels (OSV) Totalt 810 mill kroner i eksponering innenfor OSV Gjennomsnittlig vektet sannsynlighet for mislighold: 1,06 % AHTS; 5,5 % Totalt 8 fartøy* Vektet alder 6,4 år* PSV; 52,1 % Områdeberedskap; 42,3 % Gjennomsnittlig vektet kontraktslengde 5,4 år* Deltaker i syndikat på 6 av fartøyene * Eksklusive lektere 56

57 Oljerelatert - Forsyningsbaser Totalt 346 millioner kroner i eksponering innenfor forsyningsbaser Industri; 10,1 % Annet; 1,4 % Forsyningsbaser; 26,5 % Gjennomsnittlig vektet misligholdsannsynlighet 2,01 % Lange kontrakter med solide aktører som medfører gode kontantstrømmer på kort og lang sikt Supplyrederi og lignende; 62,0 % 57

58 Oljerelatert Industri og Annet Totalt 150 mill kroner i eksponering mot Industri og Annet, fordelt med Industri 133 mill kroner og Annet 18 mill kroner Gjennomsnittlig vektet misligholdssannsynlighet «Industri» 2,66 % og «Annet» 3,86 % Totalt 51 mill kroner misligholdt eller tapsutsatt Porteføljen består av finansiering av eiendom, transportmidler samt driftskapital til omløpsog driftsmidler Industri; 10,1 % Supplyrederi og lignende; 62,0 % Annet; 1,4 % Forsyningsbaser; 26,5 % 58

59 Tap på utlån og misligholdte engasjement Mill kr 321 0,23 % 0,22 % Mill kr 0,67 % 222 0,53 % 0,52 % 0,53 % 0,46 % ,19 % ,19 % Netto tap Netto tap i % av brutto utlån inkl. Boligkreditt (annualisert) 3Q16 4Q16 1Q17 2Q17 3Q17 Øvrig tapsutsatte engasjement Misligholdte engasjement Brutto misligholdte/ tapsutsatte eng. i % av brutto utlån inkl. formidlingslån

60 Tap på utlån: Nedskrivninger for konsern Nedskrivninger 3. kvartal 2017 (hiå) 3. kvartal 2016 (hiå) 3. kvartal 2017 (iso) 2016 Individuelle nedskrivninger Personmarked morbank Bedriftsmarked morbank SpareBank 1 Finans Nord-Norge Russland Totale individuelle nedskrivninger Gruppenedskrivninger og andre verdiendringsposter Konsolideringseffekter Sum nedskrivninger på utlån og garantier

61 61 Likviditet

62 Fundingkilder/diversifisering NOK BONDS 55 % FONDSOBLIGASJON 4 % LIKVIDITETESINNLÅN 0 % ANSVARLIG LÅN 4 % SEK BONDS 4 % USD BONDS 2 % CHF BONDS 9 % EUR BONDS 22 % 62

63 Mill NOK Forfallsprofil Kapitalmarkedsfunding >2022 God diversifisering mht. forfall NOK mill i kapitalmarkedsfunding eksklusive SB 1 Boligkreditt SpareBank 1 Boligkreditt er en vesentlig fundingkilde, per er det overført lån for NOK mill Brutto forfall kapitalmarkedsfunding neste 12 mnd NOK mill 63

64 Likviditetsportefølje Industri/Kraft 3 % CDO/ABS 0 % Stat/Statsgarantert 17 % Offentlig sektor 16 % Bank/Finans 1 % OMF 63 % 64 Source:

65 65 Makro på nordnorsk

66 Det går fortsatt godt i nordnorsk økonomi Veksten holder fram i nord, høyere vekst enn landet forøvrig Relativt liten oljesektor. Økte estimater for olje og gass i Barentshavet. Sjømateksporten fortsetter å øke (5,8 %). For laks er det høyere priser, men lavere volum. For hvitfisk er det høyere volum og priser. Betydelig lavere boligprisvekst i hele landet, men veksten er høyere i nord. Reiseliv fortsetter fremgangen, god vekst i utenlandske gjestedøgn, med et stadig sterkere innslag av vinterturisme Stabilt lav arbeidsledighet: 2,0 % helt ledige per september Fremover: Utsikter til god vekst i Sterkere krone kan gi negative utslag for eksportindustrien. En forsiktig avkjøling av boligmarkedet er positivt, etter en tid med sterk oppgang.

67 Stabil lav ledighet og lavere enn landet forøvrig Kilde: NAV, Hovedtall for arbeidsmarkedet

68 Sjømat eksportvekst Fortsatt vekst i verdien av sjømateksport fra Nord-Norge per august ,8 % vekst sammenlignet med samme periode i 2016 Laks utgjør om lag 70 % av eksporten veksten kommer fra høyere priser, mens volumet er lavere God utvikling for hvitfisk både priser og volum øker Kilder: Statistisk Sentralbyrå

69 Reiseliv god vekst i antall gjestedøgn Sterk utvikling i antall overnattinger Utenlandske gjestedøgn øker med et sterkt innslag av vinterturisme. Svak krone bidrar Kilde: Statistisk Sentralbyrå, Overnattinger

70 Olje og gass nye felt gir økt aktivitet Fire felt i drift: Norne, Snøhvit, Skarv og Goliat Første oljefelt åpnet i Barentshavet. Aasta Hansteen og Polarled Polarled ny gassrørledning 2015 Produksjon fra 2018 Flere lovende oljefunn i Barentshavet Johan Castberg investeringsbeslutning i Alta/Gotha Wisting Spennende leteår i 2017 Flere prospekt i Barentshavet Nye felt i Norskehavet Oljedirektoratet har oppjustert sine anslag for olje og gass i Barentshavet Figur: Petro Foresight 2030, Februar 2016

71 God aktivitet innenfor bygg og anlegg, men avtagende vekst stigende ordreserve Kilde: Statistisk Sentralbyrå, Omsetning i bygge- og anleggsvirksomhet og Ordreindeks for bygge- og anleggsvirksomhet

72 Omsetningen i varehandelen øker mer i nord, selv om veksten er avtagende Kilde: SSB, Omsetning i varehandelen

73 Kredittvekst i foretakene

74 Kredittvekst i husholdningene

75 Innskuddsvekst i foretakene

76 Innskuddsvekst i husholdningene

77 77 SpareBank 1 Gruppen og alliansesamarbeidet

78 Ideen bak SpareBank 1-alliansen Bankene ønsker: Å oppnå kritisk kompetansemasse Dele utviklingskostnader Oppnå stordriftsfordeler Beholde eget navn og være selvstendige juridiske enheter Fortsatt utnytte hver enkelt banks lokale markedsnærhet 78

79 SpareBank 1-alliansen SamSpar 79 SpareBank 1 Betaling AS SpareBank 1 Kredittkort AS SpareBank 1 Boligkreditt AS SpareBank 1 Næringskreditt AS SpareBank 1 Markets AS BN Bank ASA SpareBank 1 Gruppen AS (SB1G) SpareBank 1 Forsikring AS Livsforsikring SpareBank 1 Skadeforsikring AS ODIN Forvaltning AS Fondsforvaltning SpareBank 1 Medlemskort AS Forvaltning av LOfavør Conecto AS Inkasso SpareBank 1 Factoring AS SpareBank 1 Portefølje AS Banksamarbeidet DA (BS) EiendomsMegler 1 Norge AS SpareBank 1 Kundesenter AS SpareBank 1 Verdipapirservice AS SpareBank 1 ID AS SpareBank 1 Axept AS

80 Sterke resultater fra felleseide selskaper i SpareBank 1 SpareBank 1 Gruppen Produktselskaper: Forsikring, Odin, Conecto, Finans, Medlemskort : Resultat før skatt mill (1 439 mill kr) Betydelig underliggende verdier og høy innovasjonstakt Øvrige felles produktselskap Kredittkort, Boligkreditt, Næringskreditt, SB1 Markets, BN Bank SpareBank 1 Banksamarbeidet Felles forretningsplattform og utvikling innenfor: IT, kreditt, markedsføring og ansattekompetanse Felles kundesenter 80 Felles eierskap Eierskap i norsk infrastruktur: Vipps, Bank Axept, BankID Gir stor nasjonal kraft

81 Resultat før skatt for SpareBank 1 Gruppen Per 3. kvartal (MNOK) Egenkapitalavkastning per 3. kvartal: ,4 % ,1 % For året (MNOK) Egenkapitalavkastning: ,1 % ,2 % ,0 % ,3 %

82 SpareBank 1-alliansen utlånsportefølje Per Q Næringseiendom 12 % Privatkunder 70 % % Utlån- og innskuddsvekst, SB1-alliansen ,2 4,7 Utlånsvekst Innskuddsvekst Bygg og anlegg Finans og forsikring Tjenesteytende næring Industri Jordbruk Oljeservicefartøy Varehandel Kraftproduksjon og -forsyning Fiskerier Hotell og fritid IT og kommunikasjon Offentlig administrasjon Transport og logistikk Andre Totalt utlån: ca. 760 mrd. NOK PM-lån: ca. 535 mrd NOK Andel PM-lån overført til Boligkreditt: ca. 33 % 82

83 SpareBank 1-alliansen markedsposisjon Per Q MNOK ,200 1, Nest største finansielle gruppering i det norske markedet. Regional markedsleder i store deler av landet: % markedsandel. 1,187 Utlån 468 PM DNB SpareBank 1 Handelsbanken *) DNBs BM-lån inkluderer ikke store internasjonale kunder. **) Nordea spesifiserer ikke lenger lånevolumene sine i Norge og er derfor ikke tatt med. BM % Markedsandel SB1-alliansen, Norge DNB 12,1% SEB SB1-alliansen Swedbank 12,2% 10,7% Handelsbanken 4,8% 27,3% 19,9% Nordea 13,0% Danske Bank 19,5 13, PM BM Forvaltningskapital