Presentasjon på kapitalmarkedsdag for SamSpar-banker

Transkript

1 Presentasjon på kapitalmarkedsdag for SamSpar-banker 23. august 2011 Steinar Haugli Adm. banksjef Agenda Presentasjon av banken Presentasjon av markedet Økonomiske mål og investorpolitikk Finansielle resultater per 2. kvartal Kapitalmarkedsdag

2 SpareBank 1 Ringerike Hadeland Den anbefalte og ledende banken i en region med sterk vekst Kort beskrivelse Markedsområder SpareBank 1 Ringerike Hadeland er en solid, lønnsom og selvstendig sparebank i markedsområdene Ringeriks- og Hadelandsregionen, og Nittedalområdet Banken tilbyr et bredt spekter av finansielle tjenester til personkunder, små og mellomstore bedrifter og offentlig sektor i bankens virkeområde Banken ble etablert 1. juli 2010 som et resultat av en vellykket fusjon mellom Ringerikes Sparebank, Gran Sparebank og Sparebanken Jevnaker Lunner Hovedkontor i Hønefoss Norges 18. største bank med over 186 årsverk Egenkapitalbeviset (RING) notert på Oslo Børs RING har 11 kontorer i 7 kommuner med ca innbyggere hvorav ca er aktive kunder av banken Aktuelle kjernemarkeder Ekspansjonsområder Markedsandeler Gran 30% 45% 55% 70% Jevnaker 35% 50% 50% 65% Lunner 50% 50% 50% 50% Ringerike & Hole 51% 49% 56% 44% BM - RING BM - Andre PM - RING PM - Andre 3 Note: Aktive kunder defineres som en kunde med mer en NOK 0,- på konto Hovedmålsettinger for fusjonen Markeds- og inntektsvekst Innovasjonskraft Kompetanseutvikling Effektivisering av bankdriften Øke markedsandeler i Nittedal og Gjøvik Posisjonerer banken som foretrukne BMbank på Hadeland Videreutvikle spare- og plasseringsprodukt Nye produkter, tjenester og forretningsområder (bl.a. digitalisering) Økt innovasjonskraft SpareBank 1 Ringerike Hadeland skal være en moderne og fremtidsrettet kompetansebedrift Sterke fagavdelinger og kompetansemiljøer Økte muligheter for utvikling for den enkelte medarbeider Tiltrekke og beholde dyktige medarbeidere attraktiv arbeidsplass Effektivisering og sentralisering av stabs- og støttefunksjoner Økt aktivitet uten å øke antall ansatte Kostnadsprosent innenfor 45 % Sterk vekst innen BM i Hadelandsregionen Gjøvik-kontoret solgt for å konsentrere utviklingen i Nittedal i samarbeid med eiendomsmegleren Sterkt fokus på spare- og forsikringsprodukter HR-avdeling etablert for å sikre kompetansemiljøer 70 % av kunderådgiverne er AFR-godkjente Økt kompetanse innen BM og PM Høy kundetilfredshet blant både BM og PM kunder Banken har gjennomført sentralisering og redusert dupliserte kostnader Sterk vekst innenfor eksisterende organisasjon Skjerpet økonomiske mål 4 Kapitalmarkedsdag

3 RING: Økt likviditet etter stiftelsenes vellykkede nedsalg i april 2011 Kursutvikling siste 12 måneder Sparebankstiftelsenes nedsalg april 2011 Før nedsalget: Eierandel 3 sparebankstiftelser: 96,4 % Andre: 3,6 % Nedsalget ble 71 % overtegnet: Total tegning: 782 mill. kroner Total tildeling: 457 mill. kroner Etter sparebankstiftelsenes nedsalg: Eierandel 3 sparebankstiftelser: 70,0 % Andre: 30,0 % Økt likviditet i EK-beviset etter nedsalget 5 20 største egenkapitalbeviseiere Det var egenkapitalsbeviseiere per De største var: Antall % av totalt antall egenkapital-bevis 1 Sparebankstiftelsen Ringerike ,00 % 2 Sparebankstiftelsen Gran ,00 % 2 Sprebankstiftelsen Jevnaker Lunner Nittedal ,00 % 4 MP Pensjon PK ,47 % 4 Gjensidige Forsikring ASA ,47 % 6 Aka AS ,41 % 7 Ringeriks-Kraft AS ,18 % 8 Kistefos Investment AS ,15 % 9 Verdipapirfondet Pareto Nordic Value ,61 % 10 Løren Holding AS ,44 % 10 Wenaas Kapital AS ,44 % 12 Allumgården AS ,39 % 13 Marienlyst Eiendom AS ,37 % 13 Centra Invest AS ,37 % 15 Lilleba AS ,36 % 16 First Partners Holding 5 AS ,35 % 17 UBS AG, London branch (nominee konto) ,30 % 17 Sparebanken Hedmark ,30 % 17 EWS-stiftelsen ,30 % 17 First Dividend Opportunity AS ,30 % 17 RG Holding AS ,30 % Sum 21 største ,49 % Øvrige egenkapitalbeviseiere ,51 % Totalt antall egenkapitalbevis (pålydende kr 100) % 6 Kapitalmarkedsdag

4 Organisasjon og virkeområder Personmarkedet PM Bedriftsmarkedet BM Lokalbanken Lunner Lokalbanken Jevnaker Lokalbanken Ringerike Lokalbanken Nittedal Lokalbanken Hole Lokalbanken Gran Lokalbanken Gjøvik (til ) 7 Banken har en solid låneportefølje med en høy andel privatkunder Utlåns- og innskuddsfordeling Utlån per næringsområde Utlån total: NOK 15.8 mrd. Innskudd total: NOK 9,1 mrd. Annet 3 % Off. sektor 4 % Primærnæring 14 % BM 31% BM 36% Industri 5 % 69% PM 64% PM Misligholdte og tapsutsatte engasjementer 0,56% Misligholdte engasjement i % av brutto utlån Andre tapsutsatte engasjement i % av brutto lån 0,29% 0,53% 0,28% Eiendom 47 % Tjenester 4 % Sterke kunderelasjoner med høy tilfredshet både for privat- og bedriftskunder TRI*M Indeks på 76-82, som er blant de høyeste i Norge Tilfredsstillende risikoprofil Varehandel Transport 5 % 2 % Hotell/Rest. 2 % Bygg/anlegg 14 % God kredittkvalitet Lavt mislighold og lave tap 8 Note: TRI*M indeks klassifisering: Over 70-90: Sterke relasjoner Gjennomsnitt for bankmarkedet i Norge: 68 (DnB: 61) Kapitalmarkedsdag

5 Stabil høy utlånsvekst siden fusjonen 9,3% utlånsvekst siste 12 måneder inkl. Boligkreditt Stabil 12 måneders vekst (8,9 % - 9,6 %) siden fusjonen Utvikling utlån siste 12 måneder Utlån balanse (13,4 mrd) 18,0 BM 16,0 14,0 2,3 2,2 2,3 2,3 2,4 Boligkreditt 62 % 38 % Utlån (NOK MRD). 12,0 10,0 8,0 6,0 4,6 4,5 4,7 4,6 4,8 BM PM Utlån inkl. Boligkreditt (15,8 mrd) 4,0 7,6 8,2 8,4 8,5 8,6 PM BM 2,0 31 % - 2. kv kv kv kv kv 2011 PM 69 % 9 Banken har en meget lønnsom eiendomsmeglervirksomhet Virksomheten drives fra 7 kontorer som er samlokalisert med lokalbankene Nøkkeltall fra virksomheten SpareBank 1 Ringerike Hadeland eier 75 % - resten eies av Modum Sparebank og SpareBank 1 Hallingdal Antall omsatte eiendommer +28% Verdi oms.eind. (NOKm) +40% Eiendomsmegleren har en sterk markedsposisjon og er en viktig driver for videre vekst i konsernet 1,048 1,345 1,652 2, : Driftsinntekter 27,7 mill. kroner (+25,9 %), resultat etter skatt: 5,5 mill. kroner (+18,4 %) Markedsandeler i Ringerike Hadelands-regionen Omsetning (NOKm) +34% Resultat før skatt (NOKm) 57% Banken bruker sin posisjon i eiendomsmeglervirksomheten som plattform for utrulling av banktjenester i definerte vekstmarkeder % 10 40% Antall årsverk 19% 18% +30% Hadeland Ringerike Hole Nittedal og omegn Gjøvik og omegn og Jevnaker Kapitalmarkedsdag

6 SpareBank 1 Ringerike Hadeland er en solid, lokal hjørnestensbedrift med stort samfunnsengasjement Samfunnsengasjement Samspill med sparebankstiftelsene Gaver til allmennyttige formål Beholde opptjent kapital i lokalsamfunnene med 3 lokale sparebankstiftelser Gaver totalt for mill. kroner Totalt 150 sponsorater (kultur og idrett) for ca. 6 mill. kroner pr. år Utbytte til sparebankstiftelsene investeres i bankens merkevarebygging i lokalområdet Markedsføring Utbytte Stiftelsene EK beviseiere Utbytte SpareBank 1 Ringerike Hadeland 11 Agenda Presentasjon av banken Presentasjon av markedet Økonomiske mål og investorpolitikk Finansielle resultater per 2. kvartal Kapitalmarkedsdag

7 Bruker sterk lokal posisjon til videre vekst i nærliggende områder Størrelse og vekst i kjerne- og vekstområder Markedsandeler kjerneområder 30% Kjernemarkeder Gran Lunner Vekstmarked * 30% 25% Stort potensial for Nittedal 70% 45% 55% 50% 50% 50% 50% vekst i nærliggende Befolkningsvekst % 15% 10% område med stor kundemasse og betydelig vekst Gran Ringerike Jevnaker Ringerike & Hole 35% 50% 50% 51% 49% 65% 56% 44% BM - RING PM - RING BM - Andre PM - Andre Markedsandeler vekstområder Lunner Nittedal 5% 3% 10% Jevnaker 97% 90% 0% 0 5,000 10,000 15,000 20,000 25,000 30,000 35,000 BM - RING PM - RING Innbyggertall (2010) BM - Andre PM - Andre 13 (*) Utenfor grafen: Hole kommune med 6000 innbyggere og forventet 45% befolkningsvekst Beregnet markedsandel i personmarkedet Antatt markedsandel og relativ størrelse på markedet Markedsandeler for PM i bankens kjerne- og vekstområder Sterk posisjon i våre lokalmarkeder Totalt innbyggertall: Konkurrenter RING Økt vekst i andel av førstegangskjøpere Innbyggertall ( 000) Fokus på produktutvikling innen forvaltning og sparing for å tilby privatkundene et totalbankprodukt 35% 50% 45% 53% Forventer å ta markedsandeler i definerte vekstmarkeder ved sterk lokal forankring og fokus 65% 90% Stort potensial for ekspansjon av tjenester til Nittedal med høy befolkning og sterk vekst 50% 55% 47% 10% 6% JevnakerLunner Gran Ringerike/Hole Nittedal Kjernemarkeder Vekstmarked 14 Kilde: SpareBank 1 Ringerike Hadeland estimater Kapitalmarkedsdag

8 Beregnet markedsandel i bedriftsmarkedet Antatt markedsandel og relativ størrelse på markedet Markedsandeler for BM i bankens kjerne- og vekstområder Godt posisjonert for videre vekst innen bedriftsmarkedet Solid kapitaldekning Antall bedrifter Totalt antall bedrifter: ,612 3,427 1,428 Konkurrenter RING Stor utlånskapasitet Lokalt forankret med nærhet til kunden og god kjennskap til lokaløkonomi og industri 50% 50% 70% 51% 97% Sterk kundetilfredshet og lojalitet 50% 50% 49% 30% 3% JevnakerLunner Gran Ringerike/Hole Kjernemarkeder Nittedal Vekstmarked 15 Kilde: SpareBank 1 Ringerike Hadeland estimater Gode utsikter for årene som kommer Bra økonomisk utvikling i Norge Utsikter og utfordringer % 4.6% 4.1% 3.8% 3.6% 3.2% 3.6% 3.6% 3.3% 3.2% 2.2% 2.9% 1.5% 2.6% 2.6% 1.8% Fortsatt god investeringslyst og vekst i nye kunder og utlån 12 mnd. utlånsvekst 30/6-11: 9,3 % Fortsatt lavt rentenivå BNP Fastlands- Norge KPI vekst Årslønn Arbeidsledighet Press på rentenetto ved dyrere funding og sterk konkurranse om gode kunder Befolkningsvekst og i vår region 45% Økende selvbetjening - fokus på kostnader og synergieffekter Kontinuerlig kompetanseutvikling 25% Forventninger om markedsvekst i Nittedal og innenfor BM på Hadeland 15% 14% 6% 8% 16% Ø 18.4% Stabil og god inntjening fra underliggende bankdrift Ringerike Gran Jenvaker Lunner Gjøvik Nittedal Hole Styret forventer tilfredsstillende resultater i Kilde: SSB og RING estimater Kapitalmarkedsdag

9 Agenda Presentasjon av banken Presentasjon av Markedet Økonomiske mål og investorpolitikk Finansielle resultater per 2. kvartal Økonomiske mål: Skjerpet etter fusjonen Andre inntekter Egenkapitalavkastning min. 4 %-poeng høyere enn 3-5 års statsobligasjonsrente Være blant de tre beste i Samarbeidende Sparebanker med hensyn til inntjening Målsetting om en kostnadsprosent cost/income innenfor 45 % i løpet av en 3-5 års periode Være blant de tre bankene i Samarbeidende Sparebanker med lavest kostnadsprosent Være ledende og blant de tre beste i Samarbeidende Sparebanker med hensyn til salg av utenom balanseprodukter og andel slike inntekter i forhold til rentenetto Utbytte prosent Lønnsomhet og egenkapitalavkastning Kostnadseffektivitet Totalkapitaldekning SpareBank 1 Ringerike Hadeland har som målsetting at minst halvparten av egenkapitalbeviseiernes andel av årsoverskuddet etter skatt skal utbetales som kontantutbytte Ved fastsettelsen av utbytte vil det bli tatt hensyn til bankens resultatutvikling, markedssituasjonen, stabilitet i utbytte samt behov for kjernekapital Morbankens totalkapitaldekning vil styres fra vårt nåværende nivå til rundt % i løpet av 3-5 år, gjennom attraktive utbytter og målrettet vekst i utlånsvirksomheten 18 Kapitalmarkedsdag

10 Investorpolitikk Transparent informasjon SpareBank 1 Ringerike Hadeland legger betydelig vekt på at korrekt, relevant og tidsriktig informasjon om bankens utvikling og resultater skal skape tillit overfor investormarkedet. Informasjon til markedet formidles gjennom investorpresentasjoner, hjemmesider på internett, pressemeldinger og regnskapsrapporter Lik behandling Banken vil likebehandle sine eiere og vil ikke gi noen egenkapitalbeviseiere urimelige fordeler på andre eieres eller selskapets bekostning Rapportering Det avholdes regelmessige presentasjoner overfor eiere, långivere og andre samarbeidspartnere Egenkapitalbevis Banken har som mål at det skal være en god likviditet i egenkapitalbevisene og ha en god spredning på eiere som representerer sparebankstiftelsene, kunder, regionens investorer samt øvrige investorer. Banken vil bidra til tiltak som fremmer dette målet 19 Agenda Presentasjon av banken Presentasjon av markedet Økonomiske mål og investorpolitikk Finansielle resultater per 2. kvartal Kapitalmarkedsdag

11 Hovedtrekk 1. halvår og 2. kvartal 2011 Resultat før skatt hittil i år: 88,9 mill. kroner (133,9 mill.) Egenkapitalavkastning etter skatt: 6,1 % (8,9 %) (offisielt regnskap) Resultat per EKB: 4,56 kroner (6,85 kroner) (offisielt regnskap - morbank) Resultat før skatt i 2. kvartal: 49,0 mill. kroner (57,7 mill.) Egenkapitalavkastning etter skatt: 7,1 % (7,2 %) (offisielt regnskap) Resultat per EKB: 2,92 kroner (4,01 kroner) (offisielt regnskap - morbank) Kostnadsprosent: 57,6 % (38,2 %) 12 måneders utlånsvekst inkl. Boligkreditt: 9,3 % (8,1 %) 12 måneders innskuddsvekst: 10,4 % (-0,4 %) Innskuddsdekning: 67,6 % (67,8 %) Forvaltningskapital: mill. kroner ( mill. kroner) Inkl. volum overført Boligkreditt: mill. kroner ( mill. kroner) God inntjening fra underliggende bankdrift God tilgang på likviditet til akseptable vilkår økt likvidbeholdningen i mai og juni 2011 Kapitaldekning : 19,8 % (15,4 %) (offisielt regnskap - morbank) 21 Stabil og god inntjening fra underliggende bankdrift Underliggende bankdrift (resultat korrigert for FKV, verdipapirer, badwill, fusjonskostnader, formuesskatt og pensjoner) Konsern (i hele tusen kroner) 2. kv kv kv kv kv kv Netto renteinntekter Netto provisjonsinntekter Andre driftsinntekter Sum inntekter Sum driftskostnader Underliggende bankdrift Netto tap og nedskrivninger Underliggende bankdrift etter tap og nedskrivninger Kapitalmarkedsdag

12 Inntektsprofil (underliggende bankdrift) 23 Funding God diversifisering mellom ulike finansieringskilder og -produkter Finansiering med forfall over 12 måneder utgjør 74 % Forfallsstruktur verdipapirgjeld per MNOK Andre innlån F-lån Obligasjoner Sertifikater mnd 3-6 mnd 6-9 mnd 9-12 mnd mnd15-18 mnd18-21 mnd21-24 mnd24-30 mnd30-36 mnd36-42 mnd42-48 mnd > 48 mnd Løpetidsbånd 24 Kapitalmarkedsdag

13 Oppsummering Solid og lønnsom lokalbank med ledende posisjon i et område med sterk vekst Økt konkurransekraft og kapitalbase etter fusjonen God soliditet og voksende utlåns- og innskuddsportefølje Stabile og gode resultater fra underliggende drift Erfaren ledelse og sterkt merkevarenavn i lokalområdet Meget lønnsom eiendomsmeglervirksomhet Målsetting å utbetale minst 50 % av årsresultatet i utbytte til egenkapitalbeviseierne 25 SpareBank 1 Ringerike Hadeland For ytterligere informasjon kontakt: Adm. banksjef Steinar Haugli Tel eller Kst. banksjef økonomi/finans Einar Westby Tel Kapitalmarkedsdag