1. kvartal Regnskapet for 1. kvartal 2013 er ikke revidert.

Transkript

1

2 1. kvartal 2013 RESULTAT I første kvartal 2013 oppnådde Sunndal Sparebank et driftsresultat før skatt på 6,1 millioner kroner mot tilsvarende 6,7 millioner kroner i Nedgangen skyldes i hovedsak svakere avkastning på finansielle investeringer sammenlignet med samme periode året før. Resultatet etter skatt endte på 4,2 millioner kroner, noe som tilsvarer en egenkapitalavkastning på 9,1 prosent for perioden. Kjernevirksomheten er styrket det siste året og totalresultatet vurderes som godt. Regnskapet for 1. kvartal 2013 er ikke revidert. RENTENETTO Rentenettoen er marginalt svekket med om lag 0,1 millioner kroner fra Sammenlignet med gjennomsnittelig forvaltningskapital er rentenettoen redusert fra 1,71 til 1,67 prosent i Fra 2013 er bankene pålagt innbetaling til Bankenes Sikringsfond. Dette påvirker rentenettoen negativt med om lag 0,3 millioner kroner for første kvartal. For året 2013 vil avgiften utgjøre om lag 1,0 millioner kroner. Økt overføring av låneportefølje til Eika Boligkreditt påvirker rentenettoen positivt. ANDRE DRIFTSINNTEKTER Netto provisjonsinntekter er styrket med hele 53 prosent eller 0,8 millioner kroner fra første kvartal Økningen skyldes sterk økning av provisjonsinntektene fra Eika Boligkreditt som følge av høyere lånevolum, økning av provisjonsinntektene fra skade- og livsforsikringsprodukter og økte inntekter fra betalingsformidlingsvirksomheten. Sammenlignet med samme periode i fjor er avkastningen på finansielle investeringer svakere i første kvartal Avkastningen på finansielle investeringer ventes samlet for 2013 å være lavere enn for Banken har ingen eksponering mot aksjer som regnes som omløpsmidler. DRIFTSKOSTNADER Driftskostnadene er økt med om lag 0,3 millioner kroner eller 4,5 prosent fra samme periode i fjor, og skyldes økte lønns- og pensjonskostnader. Øvrige kostnader viser en liten nedgang. I forhold til totale inntekter utgjør driftskostnadene nå 50,8 prosent mot tilsvarende 46,4 prosent i I forhold til gjennomsnittelig forvaltningskapital utgjør kostnadene 1,19 mot 1,15 prosent i Det totale kostnadsbildet vurderes som bra og banken framstår som en kostnadseffektiv aktør. TAP PÅ UTLÅN OG GARANTIER For første kvartal er det bokført om lag 0,3 millioner kroner i tap og gjelder økte gruppevise nedskrivninger. Sammenlignet med brutto utlån utgjør bokførte tap kun 0,01 prosent. Misligholdet holder seg på et lavt nivå. De samlede nedskrivningene (individuelt og gruppevis) utgjør om lag 20 millioner kroner eller 1,1 prosent av brutto utlån. Avsetningsforholdet vurderes som tilfredsstillende. BALANSEUTVIKLING Forvaltningskapitalen er redusert med om lag 40 millioner kroner eller 1,6 prosent siste år. Nedgangen skyldes reduksjon av plassering i finansielle investeringer og noe reduserte likviditetsreserver. Siste år har banken løpende overført porteføljer av boliglån til Eika Boligkreditt (EBK) for å redusere refinansieringsrisiko og å øke kredittmarginene. Dette arbeidet vil fortsette i tiden framover. Årsveksten i utlån (inkl. EKB) var 13,2 prosent eller 243 millioner kroner ved utgangen av kvartalet. Veksten ligger godt over den generelle kredittveksten i Norge på om lag 7 prosent, og er i tråd med bankens strategi. Banken opplever spesielt sterk vekst mot bedriftsmarkedet. Siste år er veksten på bedriftsmarkedet økt med om lag 15,5 prosent. 2

3 Årsveksten i innskudd lå ved utgangen av første kvartal 2013 på om lag 4,7 prosent eller 73 millioner kroner. Innskuddsdekningen utgjør hele 91,6 prosent og er en økning på 1,3 prosentpoeng fra samme periode i Finansieringen av bankens utlånsvirksomhet og finansielle plasseringer vurderes som god med høy innskuddsdekning, god egenkapital og god spredning på eksternfunding. Likviditetsindikator I og II utgjorde henholdsvis om lag 113,1 og 117,7 prosent ved utgangen av perioden. Tilsvarende utgjorde bankens likviditetsbuffer om lag 274 millioner kroner. Likviditetsbufferen består av innskudd i Norges Bank og andre banker uten oppsigelse, ubenyttede deponerte og ikke-deponerte verdipapirer som gir låneadgang i Norges Bank samt finansielle investeringer i rente- og pengemarkedsfond. Likviditetssituasjonen vurderes som meget god. EGENKAPITAL Ved utgangen av kvartalet utgjorde netto ansvarlig kapital 237,2 millioner kroner. Opptjent overskudd i perioden er ikke hensyntatt. Dette ga en ren kjernekapital, kjernekapital og kapitaldekning på henholdsvis 15, 16,6 og 18,7 prosent. I løpet av andre kvartal 2013 vil banken gjennomføre emisjon av egenkapitalbevis. Målsettingen er å styrke ren kjernekapital med inntil 50 millioner kroner ved å utstede inntil egenkapitalbevis. UTSIKTENE FRAMOVER Sunndal Sparebank har en solid markedsposisjon i sitt hovedmarked. Bankdriften og resultatutviklingen for første kvartal har vært god. Finansieringen av banken er robust og er i tråd med styrets ambisjoner. Gjennom egenkapitalbevisemisjonen i april er målsettingen å styrke ren kjernekapital med inntil 50 millioner kroner. Dette skal styrke bankens soliditet og finansieringsstruktur vesentlig, samt bidra til å realisere fremtidige markedsambisjoner. Det er av styrets oppfatning at hoveddelen av næringslivet i lokalmarkedet viser tilfredsstillende vekst og god lønnsomhet. Utsiktene for året synes fortsatt å være gode og det ventes ingen store negative utviklingstrekk ved utgangen av kvartalet. Markedet for finansiering synes å være lettere ved utgangen av første kvartal i 2013 enn for tilsvarende periode året før. Som følge av fortsatt svake utsikter internasjonalt og sterk norsk krone, forventes norske renter å være lave en tid framover. Styret er tilfreds med resultatet for første kvartal og forventer tilfredsstillende utvikling også de nærmeste kvartalene. Sunndalsøra, / Styret i Sunndal Sparebank Egil Brevik Ildri Solbakk Anette Hals Hafsås Styreleder Nestleder Styremedlem (sign) (sign.) (sign.) Vidar Sæter Tine Grytnes Laskerud Odd Arve Skralthaug Styremedlem Styremedlem Styremedlem (sign.) (sign.) (sign.) Jonny Engdahl Banksjef (sign.) 3

4 Resultat 1. kvartal 2013 % av gj.snittlig forvaltningskapital Renteinntekter og lignende inntekter 3,95 4,36 4, Rentekostnader og lignende kostnader 2,28 2,65 2, Netto rente- og kredittprovisjonsinntekter 1,67 1,71 1, Utbytte og andre inntekter av verdip. med var. avk. 0,00 0,00 0, Provisjonsinntekter og inntekter fra banktjenester 0,54 0,40 0, Provisjonskostnader og kostnader fra banktjenester 0,10 0,10 0, Netto gevinst/tap av verdipapir og valuta 0,22 0,45 0, Andre driftsinntekter 0,01 0,01 0, Netto andre driftsinntekter 0,67 0,75 0, Sum driftsinntekter 2,34 2,46 2, Personalkostnader 0,65 0,57 0, Administrasjonskostnader 0,26 0,27 0, Avskrivninger 0,03 0,04 0, Andre driftskostnader 0,25 0,27 0, Sum driftskostnader 1,19 1,15 1, Resultat av ordinær drift før tap 1,15 1,31 1, Tap på utlån og garantier 0,05 0,10 0, Netto gevinst/tap av verdipapir som er anl.midler 0,00 0,02 0, Resultat av ordinær drift før skatt 1,10 1,23 1, Skatt på ordinært resultat 0,34 0,38 0, Resultat av ordinær drift etter skatt 0,76 0,85 0,79 Kvartalsvis resultat 1. kvartal 4. kvartal 3. kvartal 2. kvartal 1. kvartal Renteinntekter og lignende inntekter Rentekostnader og lignende kostnader Netto rente- og kredittprovisjonsinntekter Utbytte og andre inntekter av verdip. med var. Avkastning Provisjonsinntekter og inntekter fra banktjenester Provisjonskostnader og kostnader fra banktjenester Netto gevinst/tap av verdipapir og valuta Andre driftsinntekter Netto andre driftsinntekter Sum driftsinntekter Personalkostnader Administrasjonskostnader Avskrivninger Andre driftskostnader Sum driftskostnader Resultat av ordinær drift før tap Tap på utlån og garantier Netto gevinst/tap av verdipapir som er anleggsmidler 133 Resultat av ordinær drift før skatt Skatt på ordinært resultat Resultat av ordinær drift etter skatt

5 Balanse 1. kvartal 2013 Eiendeler Kontanter og fordringer på sentralbanker Utlån og fordringer på kredittinstitusjoner Brutto utlån til og fordringer på kunder individuelle nedskrivninger gruppevise nedskrivninger Netto utlån til og fordringer på kunder Overtatte eiendeler Sertifikater, obligasjoner og andre rentebærende verdipapir Aksjer, andeler og grunnfondsbevis - note Varige driftsmidler Andre eiendeler Forskuddsbetalinger og opptjente inntekter Sum eiendeler Gjeld og egenkapital Gjeld til kredittinstitusjoner Innskudd fra og gjeld til kunder Gjeld stiftet ved utstedelse av verdipapirer Annen gjeld Påløpte kostnader og forskuddsbetalte inntekter Pensjonsforpliktelser m.v Påløpt ikke ilignet betalbar skatt Ansvarlig lånekapital Fondsobligasjonslån Sum gjeld Sparebankens fond Gavefond Overskudd hittil i år Sum egenkapital Sum gjeld og egenkapital Poster utenom balansen Garantistillelser Pantstillelser for D- og F-lånsadgang i Norges Bank

6 Noter til kvartalsrapporten Note 1 aksjer, andeler og grunnfondsbevis Bokført verdi beholdningen av aksjer, andeler i verdipapirfond og grunnfondsbevis pr : Aksjer ført som anleggsmidler Aksjer, verdipapirfond og grunnfondsbevis regnet som omløpsmidler Rente- og pengemarkedsfond Sum beholdning Note 2 Nøkkeltallsutvikling 1. kvartal 4. kvartal 3. kvartal 2. kvartal 1. kvartal Rentenetto 1,67 % 1,73 % 1,70 % 1,69 % 1,71 % Andre driftsinntekter 0,67 % 0,76 % 0,76 % 0,71 % 0,75 % Driftskostnader 1,19 % 1,23 % 1,11 % 1,08 % 1,15 % Resultat av ordinær drift før skatt 1,10 % 1,14 % 1,17 % 1,12 % 1,23 % Kostnader i % av inntekter 50,75 % 49,12 % 45,15 % 45,10 % 46,35 % Ren kjernakapitaldekning 15,02 % 16,46 % 13,82 % 14,90 % 14,53 % Kjernekapitaldekning 16,60 % 18,31 % 15,86 % 17,08 % 16,50 % Kapitaldekning 18,73 % 20,57 % 17,77 % 19,15 % 18,60 % Egenkapitalavkastning etter skatt 9,07 % 9,66 % 10,00 % 9,54 % 10,60 % Utlånsendring inkl. EBK 12 mnd. 13,24 % 15,72 % 15,02 % 16,99 % 13,14 % Innskuddsendring 12 mnd. 4,65 % 16,01 % 19,39 % 19,21 % 13,87 % Innskudd i % av brutto utlån 91,61 % 92,47 % 90,27 % 96,50 % 90,34 % Innskudd + sparebankens fond i % av brutto utlån 102,02 % 102,55 % 100,38 % 106,20 % 100,24 % Likviditetsindikator I 113,10 % 110,60 % 106,50 % 117,40 % 112,20 % Likviditetsindikator II 117,70 % 115,00 % 115,40 % 121,40 % 116,40 % 6

7 Note 3 - Tap og mislighold Periodens tapskostnad Periodens endring i individuelle nedskrivninger Periodens endring i gruppevise nedskrivninger Periodens konstaterte tap hvor det tidligere er avsatt for ind.nedskrivninger Periodens konstaterte tap hvor det tidligere ikke er avsatt ind.nedskrivninger Periodens endring i gruppevise nedskrivninger på garantier Periodens inngang på tidligere perioders konstaterte tap Periodens tap Individuelle nedskrivninger utlån og garantier Individuelle nedskrivninger pr periodens konstaterte tap hvor det tidligere er foretatt ind. nedskrivninger økte individuelle nedskrivninger i perioden nye individuelle nedskrivninger i perioden tilbakeføring av individuelle nedskrivninger i perioden Individuelle nedskrivninger ved periodens slutt Gruppevise nedskrivninger utlån Gruppevise nedskrivninger pr /- periodens endring i gruppevise nedskrivninger Gruppevise nedskrivninger ved periodens slutt Misligholdte og tapsutsatte lån over 90 dager Brutto misligholdte engasjementer (før individuelle nedskrivninger) Netto misligholdte engasjementer (etter individuelle nedskrivninger) Brutto tapsutsatte engasjementer (før individuelle nedskrivninger) Netto tapsutsatte engasjementer (etter individuelle nedskrivninger)

8 Note 4 - Ansvarlig kapital Ansvarlig kapital Sparebankens fond 1) Tilleggskapital Gavefond Sum balanseført kjerne- og tilleggskapitakl Fradrag Overfinansiering av pensjonsforpliktelser Utsatt skattefordel, goodwill og andre immatrielle eiendeler Fradrag i ansvarlig kapital i andre finansinstitusjoner Sum fradrag Netto ansvarlig kapital Risikovektet beregningsgrunnlag Kredittrisiko Markedsrisiko Operasjonell risiko 2) fradrag, ansv.kapital i andre finansinst./nedskr. grupper av utlån Sum beregningsgrunnlag Ren kjernekapitaldekning 15,02 % 14,53 % 16,46 % Kjernekapitaldekning 16,60 % 16,50 % 18,31 % Kapitaldekning 18,73 % 18,60 % 20,57 % 1) Periodisk opptjent overskudd hittil i år er ikke medregnet. 2) Banken benytter basismetoden for beregning av kapitalkrav som skal dekke den operasjonelle risikoen. Beregningsgrunnlaget i basismetoden er 15% av gjennomsnittelig inntekt de siste tre år multiplisert med 12,5, beregnet ved regnskapsårets slutt. Inntektsposter som medtas i beregningsgrunnlaget følger av 42-1(3) i kapitalkravsforskriften. Note 5 - Minimumskrav til ansvarlig kapital Engasjementskategorier Ber.grunnlag Kapitalkrav Ber.grunnlag Kapitalkrav Ber.grunnlag Kapitalkrav Stater og sentralbanker Lokale og regionale myndigheter Offentlig eide foretak Institusjoner Foretak Massemarked Engasjement med pantesikkerhet i eiendom Forfalte engasjement Obligasjoner med fortrinnsrett Andeler i verdipapirfond Øvrige engasjementer Sum kredittrisiko Sum markedsrisiko Sum operasjonell risiko Fradrag i kjernekapitalkravet Samlet minimumskrav til ansvarlig kapital