Regnskapsmessig behandling av gasskontrakter i forhold til IAS 39 og eksempler på praktiske konsekvenser ved overgangen fra FAS 133 Del 1

Størrelse: px

Begynne med side:

Download "Regnskapsmessig behandling av gasskontrakter i forhold til IAS 39 og eksempler på praktiske konsekvenser ved overgangen fra FAS 133 Del 1"

Kristina Paulsen
7 år siden
Visninger:

1 Norsk forening for oljeregnskap og -skatt Regnskapsmessig behandling av gasskontrakter i forhold til IAS 39 og eksempler på praktiske konsekvenser ved overgangen fra FAS 133 Del 1 Didrik Thrane-Nielsen Kristiansand Symposiet 7. Juni 2005

2 Agenda Gasskontrakter og IAS 17 Gasskontrakter og IAS 39 Gasskontrakter og innebygde derivater

3 Beslutningstre for vurdering av om en råvarekontrakt er en leieavtale (innenfor virkeområdet til IAS 17) Er leveransen under kontrakten knyttet (eksplisitt eller implisitt) til et identifisert / identifiserbart driftsmiddel / produksjonsanlegg? Kontrollerer kjøperen bruken av driftsmidlet (IFRIC 4.6 (b) / IFRIC 4.9 (a)-(c))? Kontrollerer kjøperen driften av driftsmiddelet og en mer enn ubetydelig del av produksjonen? Kontrollerer kjøperen tilgangen til driftsmiddelet og en mer enn ubetydelig del av produksjonen? Kontrollerer kjøperen produksjonen fra driftsmiddelet? Utenfor virkeområdet til IAS 17 Leieavtale innenfor virkeområdet til IAS 17 Betales det etter kontrakten den til en hver tid gjeldende markedspris eller en avtalt pris pr produsert enhet? Side 3

4 Beslutningstre for ikke-finansielle kontrakter og IAS 39 Netto oppgjør (IAS 39.5 / IAS 39.6 (a) to (d))? Praksis med netto oppgjør for tilsvarende kontrakter? (IAS 39.6(b)) Leveranse på tilsvarende kontrakter med salg kort tid etter? (IAS 39.6(c)) Kontraktsbetingelsene tillater partene netto oppgjør? (IAS 39.6(a)) Kan underliggende raskt byttes til kontanter? (IAS 39.6(d)) Derivat (eller behandl som derivat) innenfor virkeområdet til IAS 39 Er kontrakten en utstedet opsjon? (IAS 39.7) Eget bruk unntaket? (IAS 39.5) Utenfor virkeområdet til IAS 39 Eget bruk unntaket kontrakter som ble inngått og fortsatt holdes for det formålet å motta eller levere en ikke-finansiel underliggende i samsvar med enhetens forventede kjøps-, salgs- eller bruksbehov. Eget bruk unntaket er basert på faktum og faktiske forventinger. Det er ikke valgfritt å påberope seg eget bruk unntaket. Side 4

5 IFRS lynkurs Hva er et innebygd derivat? Et innebygget derivat er en komponent av et sammensatt instrument hvor vertskontrakten ikke er et derivat. For å forstå denne definisjonen må en først avgjøre hva som for IAS 39 formål er et derivat! Et derivat er for IAS 39 formål definert i IAS Side 5

6 IFRS lynkurs Definisjon av derivat Et derivat er et finansielt instrument eller annen kontrakt innenfor virkeområdet til IAS 39 med alle tre følgende kjennetegn: (a) dets verdi endres som et resultat av endringer i angitt rente, verdipapirpris, råvarepris, valutakurs, prisindeks eller kursindeks, kredittrating eller kredittindeks eller andre variabel, betinget av at det for en ikke-finansiell variabel at variabelen ikke er relatert til en av partene i kontrakten (av og til kalt det underliggende ) (b) det krever ingen initial netto investering eller en initial netto investering som er mindre enn hva ville bli krevd for andre typer kontrakter som ville forventes å ha en lignende respons til endringer i markedsfaktorer; og (c) det gjøres opp på en fremtidig dato. Side 6

7 Beslutningstre for vurdering av om et innebygd derivat skal skilles ut og vurderes separat etter reglene i IAS 39 Er det sammensatte instrumentet balanseført til virkelig verdi med verdiendringer over resultatet? Ville det innebygde derivatet oppfylt definisjonen av et derivat hvis det hadde vært frittstående? Er de økonomiske karakteristika og risikoene til det innebygde derivatet nært relatert til de økonomiske karakteristika og risikoene til vertskontrakten? Kan verdien av det innebygde derivatet bestemmes pålitelig? Skill ut det innebygde derivatet og behandl det etter reglene i IAS 39 Skill ikke ut det innebygde derivatet. Behandl det som og sammen med vertskontrakten. Klassifiser det sammensatte instrumentet som til virkelig verdi over resultatet (IAS 39) Side 7

8 IFRS lynkurs Hvordan skal vurderingen av noe er nært relatert foretas? Er forholdet fullt ut beskrevet i IAS 39.AG30 (a) - (h) eller IAS 39.AG33 (a) - (h) benytter en konklusjonene i AG30 eller AG33 hvis ikke må det gjennomføres en vurdering hvor både kvalitative og kvantitative faktorer vurderes før det eventuelt konkluderes positivt på en nær relasjon. Først gjennomføres det en kvalitativ analyse og hvis denne underbygger en nær relasjon gjennomføres det en kvantitativ analyse. Hvis begge er positive kan det konkluderes med at det innebygde derivatet er nært relatert til vertskontrakten. Side 8

9 Beslutningstre for vurdering av om et innebygd valutaderivat er nært relatert til vertskontrakten Er valutaen den funksjonelle valutaen til en av partene i kontrakten? Er valutaen den internasjonale handelsvalutaen for den angjeldende vare? Er valutaen vanlig i bruk for å kjøpe eller selge varer i det området som transaksjonen finner sted? Skill ut det innebygde valutaderivatet og behandl det etter reglene i IAS 39 Har kontrakten et valg av valuta eller en vektet valutaeksponering? Skill ikke ut det innebygde valutaderivatet. Behandl det som og sammen med vertskontrakten. Side 9

10 Vanlige innebygde derivater Indeksering til annen råvare Volumopsjonalitet Prisindeksjustering Side 10

11 Når skal en vurdere hvorvidt innebygde derivater skal skilles ut? Ved første gangs balanseføring Ved endring av kontraktsbetingelser Ingen grandfathering som det var ved innføringen av FAS 133 Ikke regulert hva som skal gjelde ved oppkjøp => Naturlig å vurdere et oppkjøp som første gangs balanseføring for enheten. Side 11

12 Takk for oppmerksomheten! Didrik Thrane-Nielsen Telefon: Mail: All rights reserved. refers to the network of member firms of International Limited, each of which is a separate and independent legal entity. *connectedthinking is a trademark of.

Like dokumenter

Bankenes sikringsfond - Høstkonferanse

Bankenes sikringsfond - Høstkonferanse Vurdering og presentasjon av utlån i regnskapet ny foreslått nedskrivningsmodell noteopplysninger IFRS 7 20. september 2010 PwC Agenda 1. IFRS 9 med vekt på vurdering