RAPPORT FØRSTE KVARTAL 2012

Transkript

2 OPPSUMMERING FINANSIELLE OG OPERATIVE RESULTATER NEAS ASA har i løpet av kvartalet tilpasset virksomheten mot en mer kostnadseffektiv og fokusert organisasjon rettet mot leietakere og eiendomsbesittere. I løpet av kvartalet har selskapet startet opp flere nye, mellomstore FS kontrakter herunder hos Lindorff i Trondheim, AC Nielsen og Aller. I Bergen har NEAS startet leveranser av forvaltnings- og driftstjenester på det nyåpnede Fisketorget, en kontrakt med Bergen kommune som varer i 10 år. NEAS omsatte for MNOK 121,0 (123,8) i første kvartal EBITDA før omstruktureringskostnader i første kvartal var MNOK -3,0 mot MNOK -0,2 i samme periode i fjor. Egenkapitalandelen var på 54,3 % ved utgangen av kvartalet. RENDYRKING AV SELSKAPET Etter salget av Brann & Sikkerhet, Plan & Byggesak og Prosjekt- & Byggeledelse i desember 2011 har NEAS omstrukturert selskapet og består nå av følgende forretningsområder: - "Leietakerrådgivning" som er spesialister på prosjektledelse, flyttetjenester, montasjeog servicetjenester, leietakerrådgivning, samt næringsmegling. -"Forvaltning, Drift og Vedlikehold" (FDV) som er spesialister på forvaltning, teknisk forvaltning og vaktmestertjenester. - "Facility Services" (FS) som er spesialister på kantine, renhold, resepsjon og kontorserviceløsninger både som single service og i en fellesleveranse. NEAS har i løpet av kvartalet gjennomført tilpasningen til tre forretningsområder. Fokuseringen gjør at man blir en mer effektiv og konkurransedyktig aktør i markedet. KOSTNADSREDUKSJONER NEAS har i løpet av kvartalet initiert et kostnadsreduksjonsprogram. Reduksjonene skjer hovedsakelig i administrative stillinger på hovedkontoret og ved regionskontorene. Kostnadsreduksjonsprogrammet blir ferdig gjennomført i 2. halvår Faste kostnader blir i dette programmet redusert med MNOK 15. GODE SALGSRESULTATER NEAS har hittil i år signert porteføljeavtaler med årlig verdi på MNOK 21 og prosjektavtaler med en verdi på MNOK 16. Dette er salg som salgsapparatet har gjennomført og kommer i tillegg til alt annet salg som daglig foretas av selskapets vel 700 ansatte. NEAS satser videre på styrking av salgsapparatet og har ansatt salgsressurs i Hedmark og Oppland. FORTJENESTE PR. AKSJE I første kvartal 2012 var fortjenesten pr. aksje (EPS) NOK -1,04 mot NOK -0,01 i samme kvartal i STRYKNING AV AKSJEN FRA NOTERING PÅ OSLO BØRS Den ordinære generalforsamlingen i NEAS vedtok å søke Oslo Børs om strykning av aksjen fra notering. Oslo Børs har godtatt søknaden og bestemt at siste handelsdag for NEAS aksjer er 25. mai NEAS ASA vil etter 25. mai 2012 fortsette å følge retningslinjene for god eierstyring. Aksjonærer per denne dato vil motta et investorbrev med blant annet informasjon om rapportering. Copyright 2012 NEAS ASA Kvartalsrapport første kvartal 2012 Side 2

4 FINANSIELLE RESULTATER RESULTAT Q1 Hittil i år Hele Året (Beløp i MNOK) Inntekter 121,0 123,8 121,0 123,8 500,8 441,3 EBITDA (før omstrukturering) -3,0-0,2-3,0-0,2-1,6-8,1 Omstrukturering -4,7-0,1-4,7-0,1-1,4 0,0 EBITDA -7,7-0,3-7,7-0,3-2,9-8,1 Driftsresultat (EBIT før avskr. merverdier) -9,6-2,9-9,6-2,9-12,7-20,2 Driftsresultat (EBIT) -10,9-3,8-10,9-3,8-17,3-23,5 EBITDA margin % (før omstrukturering) -2,5 % -0,2 % -2,5 % -0,2 % -0,3 % -1,8 % EBITDA margin % (etter omstrukturering) -6,4 % -0,3 % -6,4 % -0,3 % -0,6 % -1,8 % EBIT margin % (før avskr. merverdier) -8,0 % -2,3 % -8,0 % -2,3 % -2,5 % -4,6 % Omsetning for NEAS ble MNOK 121,0 (123,8) i første kvartal. EBITDA før omstruktureringskostnader ble MNOK -3,0 i kvartalet mot MNOK -0,2 på samme tid i fjor. Engangskostnader i kvartalet beløper seg til MNOK 4,7 grunnet overflødige lokaler etter salget av deler av consultingdivisjonen samt kostnader knyttet til kostnadsreduksjonsprogrammet. Avskrivninger beløp seg til MNOK 1,9 (2,6) i kvartalet. EBIT før merverdiavskrivninger ble dermed MNOK -9,6 (-2,9). BALANSE OG EGENKAPITAL Avskrivninger på merverdier beløp seg til MNOK 1,3 i første kvartal mot MNOK 0,9 i samme periode i fjor. EBIT ble MNOK -10,9 (-3,8) i kvartalet. Netto finansposter ble MNOK -0,1 mot MNOK -0,4 i samme kvartal i Resultat etter skatt i første kvartal ble MNOK -7,9 (-3,0). Kostnadene i Head Office justert for omstrukturering var MNOK 1,4 lavere enn for samme kvartal i fjor Eiendeler Immaterielle eiendeler 119,5 130,4 118,0 119,8 Anleggsmidler 16,1 21,7 16,8 22,7 Langsiktige fordringer 0,1 1,1 8,2 0,6 Kundefordringer 70,7 109,0 92,1 97,2 Varelager 1,0 0,9 0,9 0,4 Andre fordringer 35,8 40,0 23,3 31,7 Kontanter/Likvider 85,1 8,3 103,8 18,6 Sum eiendeler 328,4 311,3 363,0 290,9 Totale eiendeler ved kvartalets slutt var MNOK 328,4 (311,3) og selskapets totale egenkapitalandel var 54,3 % (43,1 %). Netto rentebærende gjeld var MNOK -50,6 (19,1) pr Copyright 2012 NEAS ASA Kvartalsrapport første kvartal 2012 Side 4

5 Gjeld/Egenkapital Innskutt egenkapital 154,0 152,4 154,0 150,6 Opptjent egenkapital 12,3-19,9 21,4-19,5 Minoritetsinteresser 12,0 1,8 11,7 0,0 Langsiktig gjeld 24,6 27,4 27,0 12,7 Kortsiktig gjeld 125,6 149,7 149,1 147,0 Sum Gjeld/egenkapital 328,4 311,3 363,0 290,9 KONTANTSTRØM Q1 Hittil i år Hele Året Kontantstrøm fra drift -16,1-13,6-16,1-13,6 24,1-2,8 Kontantstrøm fra investeringsaktiviteter -0,3-5,3-0,3-5,3 72,0-7,2 Kontantstrøm fra finansieringsaktiviteter -2,3 8,6-2,3 8,6 12,8-9,9 Kontantstrøm i perioden -18,7-10,3-18,7-10,3 109,0-19,8 Kontantstrøm fra drift i første kvartal ble MNOK -16,1 (-13,6). Kontantstrøm fra investeringsaktiviteter ble MNOK -0,3 (-5,3) i første kvartal. Netto kontantstrøm i kvartalet ble MNOK -18,7 (-10,3). Den negative kontantstrømmen fra driften kan i hovedsak knyttes til resultatet i perioden. Kontantstrøm fra finansielle aktiviteter i kvartalet ble MNOK -2,3 (8,6). Copyright 2012 NEAS ASA Kvartalsrapport første kvartal 2012 Side 5

6 UTVIKLING FORRETNINGSOMRÅDER NEAS består i 2012 av tre forretningsområder. Disse områdene er Leietakerrådgivning, Forvaltning, Drift og Vedlikehold og Facility Services. NEAS LEIETAKERRÅDGIVNING Q1 Hittil i år Hele Året (Beløp i MNOK) Inntekter 20,7 24,9 20,7 24,9 93,1 EBITDA (før omstrukturering) 1,1 0,9 1,1 0,9 4,8 Omstrukturering 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0 EBITDA 1,1 0,9 1,1 0,9 4,8 Driftsresultat (EBIT før avskr. merverdier) 1,1 0,8 1,1 0,8 4,5 Driftsresultat (EBIT) 0,8 0,3 0,8 0,3 2,4 EBITDA margin % (før omstrukturering) 5,5 % 3,8 % 5,5 % 3,8 % 5,2 % EBITDA margin % (etter omstrukturering) 5,5 % 3,8 % 5,5 % 3,8 % 5,2 % EBIT margin % (før avskr. merverdier) 5,4 % 3,4 % 5,4 % 3,4 % 4,8 % NEAS Leietakerrådgivning leverer tjenester som omfatter prosjektledelse, flyttetjenester, montasjeog servicetjenester, leietakerrådgivning, samt næringsmegling. Forretningsområdet retter seg særlig mot leietakere som er i en relokalisering- eller reforhandlingsfase. Med unik kunnskap om relokaliseringsprosesser vil forretningsområdet kunne bistå sine kunder med løsninger i alle aspekter ved slike prosesser. Omsetningen i Leietakerrådgivning i første kvartal ble MNOK 20,7 mot MNOK 24,9 i samme kvartal i Omsetningen sank med 16,8 % i kvartalet, i hovedsak grunnet redusert etterspørsel etter relokaliseringstjenester. EBITDA før omstruktureringskostnader i Leietakerrådgivning endte på MNOK 1,1 (0,9) i første kvartal. EBITDA marginen i kvartalet ble 5,5 % mot 3,8 % i samme periode i fjor. NEAS FORVALTNING, DRIFT OG VEDLIKEHOLD Q1 Hittil i år Hele Året (Beløp i MNOK) Inntekter 45,7 67,3 45,7 67,3 225,1 EBITDA (før omstrukturering) 1,5 6,2 1,5 6,2 18,7 Omstrukturering -0,3 0,0-0,3 0,0-0,5 EBITDA 1,1 6,2 1,1 6,2 18,2 Driftsresultat (EBIT før avskr. merverdier) 0,5 5,3 0,5 5,3 14,6 Driftsresultat (EBIT) 0,1 5,1 0,1 5,1 14,0 EBITDA margin % (før omstrukturering) 3,2 % 9,3 % 3,2 % 9,3 % 8,3 % EBITDA margin % (etter omstrukturering) 2,5 % 9,3 % 2,5 % 9,3 % 8,1 % EBIT margin % (før avskr. merverdier) 1,0 % 7,8 % 1,0 % 7,8 % 6,5 % NEAS Forvaltning, Drift og Vedlikehold (FDV) tilbyr administrativ-, økonomisk- og teknisk forvaltning og driftstjenester til eiendomsbesittere og leietakere. Forretningsområdet har etablert et unikt miljø for teknisk drift og forvaltning hvor kompetansen fra de ulike områdene nå er samlet i en enhet. Dette gjør at forretningsområdet er bedre tilpasset etterspørselen i markedet og har en samlet kompetanse og gjennomføringsevne få andre selskaper innehar. FDV hadde i første kvartal en omsetning på MNOK 45,7 mot MNOK 67,3 i samme kvartal i fjor. Copyright 2012 NEAS ASA Kvartalsrapport første kvartal 2012 Side 6

7 EBITDA før omstruktureringskostnader i FDV endte på MNOK 1,5 (6,2) i kvartalet og EBITDA marginen før omstruktureringskostnader i første kvartal ble 3,2 % mot 9,3 % i samme kvartal i fjor. Den negative marginutviklingen skyldes i hovedsak bortfall av Norwegian Property kontrakten og færre oppdrag for fasade og landscaping enhetene på grunn av lite snø. NEAS FACILITY SERVICES Q1 Hittil i år Hele Året (Beløp i MNOK) Inntekter 55,9 39,1 55,9 39,1 196,4 EBITDA (før omstrukturering) 2,1 1,7 2,1 1,7 8,3 Omstrukturering -0,3 0,0-0,3 0,0 0,0 EBITDA 1,7 1,7 1,7 1,7 8,3 Driftsresultat (EBIT før avskr. merverdier) 1,5 1,4 1,5 1,4 7,0 Driftsresultat (EBIT) 0,9 1,2 0,9 1,2 5,1 EBITDA margin % (før omstrukturering) 3,7 % 4,2 % 3,7 % 4,2 % 4,2 % EBITDA margin % (etter omstrukturering) 3,1 % 4,2 % 3,1 % 4,2 % 4,2 % EBIT margin % (før avskr. merverdier) 2,6 % 3,6 % 2,6 % 3,6 % 3,6 % NEAS Facility Services (FS) Management leverer tjenester innenfor kantine, renhold, sikkerhet, posttjenester, resepsjonstjenester og andre kontorstøttefunksjoner både som komplette løsninger og som single-service. Divisjonen leverer tjenester til både gårdeiere og leietakere. Forretningsområdet består av Facility Services som tilbyr komplette løsninger og datterselskapene Miljørenhold Innlandet AS (MRI) og Alanti AS som tilbyr renholds- og kantinetjenester enten i kombinasjon eller som enkeltstående tjenester. Omsetningen i FS i første kvartal ble MNOK 55,9 mot MNOK 39,1 i samme periode i fjor. MRI er inkludert i omsetningen for Q112 med MNOK 13. MRI ble kjøpt i juni EBITDA før omstruktureringskostnader i FS endte på MNOK 2,1 (1,7) i første kvartal og EBITDA marginen før omstruktureringskostnader i kvartalet endte på 3,7 % mot 4,2 % i første kvartal Utviklingen i forretningsområdet er meget positiv og selskapet ser nå at integreringen av stabsfunksjoner i NEAS og Alanti har båret frukter. Divisjonen er meget konkurransedyktig og har den seneste tiden vunnet flere oppdrag i sterk konkurranse mot flere av våre største konkurrenter. Copyright 2012 NEAS ASA Kvartalsrapport første kvartal 2012 Side 7

8 MARKEDET Markedspotensialet for Facility Management (FM) tjenester i Norge ble i 2010 estimert til 9,3 milliarder i følge DTU Management Engineering, Centre for Facilities Management. I denne undersøkelsen er FM delt inn i følgende kategorier: Eiendomsdrift ( 5,6 milliarder) o Kontorer og bygninger o Utendørs vedlikehold o renhold o Arbeidsplasstjenester o Virksomhetsspesifikke tjenester Facility Services ( 3,7 milliarder) o Helse, sikring og sikkerhet o o o o o o Kantine Resepsjonstjenester IKT-støttefunksjoner Post og budtjenester Ledelsessupport Virksomhetsspesifikke tjenester Undersøkelsen viser videre at i dagens marked antas det at 24 % av alle servicetjenester er satt ut til eksterne leverandører med relativ lik fordeling mellom Eiendomsdrift (26 %) og Facilty Services (22 %). Kilde: Per Anker Jensen, «The Market for Facilities Management in the Nordic Countries», DTU Management Enigineering, Centre for Facilities Management (April, 2011). Markedspotensiale FM i Norge (milliard ) Outsourcet Eiendomsdrift 0,8 Ikke outsourcet Facility Services 2,9 Ikke outsourcet Eiendomsdrift 4,2 Outsourcet Facility Services 1,4 Copyright 2012 NEAS ASA Kvartalsrapport første kvartal 2012 Side 8

9 FREMTIDSUTSIKTER Markedet for FM-tjenester i Norge er stort. Trender i markedet viser at stadig flere bedrifter velger å sette ut flere servicetjenester til én leverandør. Imidlertid ser vi at det fortsatt er et stort potensiale for single service tjenester også i de nærmeste årene. NEAS har nå bygd opp et profesjonelt salgsapparat, og vi forventer at salget vil øke ytterligere i tiden fremover. Med den rendyrkingen av selskapet mot tjenester til gårdeiere og leietakere som er gjennomført i 2011 og 2012, samt våre referanser og kompetanse har NEAS muligheten til å realisere våre ambisjoner om betydelig høyere omsetning og lønnsomhet. Kontraktsbidraget i selskapet er nå meget godt og økt omsetning med den reduserte kostnadsbasen vil øke lønnsomheten betydelig. Utviklingen i markedet for Leietakerrådgivning er positiv og etterspørselen etter konsulenttjenester er høy. Det er stor priskonkurranse ved relokaliseringsprosjekter og denne sterke konkurransen fører til at den relative lønnsomheten vil være tilnærmet lik den nåværende lønnsomheten i denne delen av selskapet. Allikevel vil de gjennomførte kostnadsreduksjoner føre til en forbedring fra tidligere år. Vi ser videre en økende etterspørsel etter våre meglingstjenester hvor lønnsomheten generelt er høy. NEAS FDV satser videre ved å styrke konseptet med større vekt på teknisk drift og forvaltning. Den nye enheten samkjøres i større grad enn tidligere hvor teknisk forvaltning og tekniske driftstjenester var i to forskjellige enheter. Dette har allerede vist resultater og selskapet har stor tro på dette tjenesteområdet i fremtiden. Hovedfokus i NEAS FS er økt oppdragsmengde kombinert med økt lønnsomhet. Divisjonens omsetning i regioner utenfor Oslo er for lav og ytterligere salgsinnsats kombinert med mindre/mellomstore oppkjøp vil bli gjennomført. Med oppkjøpene av Alanti og Miljørenhold Innlandet satser NEAS for fullt på salg av single service renhold og kantine i tillegg til totale FS leveranser. Målsettingen for NEAS er å nå NOK 1 milliard i omsetning med 7 % EBIT i Norge. Omsetningsøkningen vil være organisk med tillegg av mindre og mellomstore oppkjøp. Copyright 2012 NEAS ASA Kvartalsrapport første kvartal 2012 Side 9

11 RESULTATREGNSKAP FØRSTE KVARTAL 2012 Q1 Hittil i år Hele Året Totale driftsinntekter 121,0 123,8 121,0 123,8 500,8 441,3 Varekostnader 40,5 56,0 40,5 56,0 193,1 215,9 Driftskostnader 83,5 68,0 83,5 68,0 309,2 233,5 EBITDA før omstrukturering -3,0-0,2-3,0-0,2-1,6-8,1 Omstrukturering 4,7 0,1 4,7 0,1 1,4 0,0 EBITDA -7,7-0,3-7,7-0,3-2,9-8,1 Avskrivning 1,9 2,6 1,9 2,6 9,8 12,1 Driftsresultat (EBIT før avskr. merverdier) -9,6-2,9-9,6-2,9-12,7-20,2 Avskrivning merverdier 1,3 0,9 1,3 0,9 4,6 3,3 Driftsresultat (EBIT) -10,9-3,8-10,9-3,8-17,3-23,5 Netto finansposter -0,1-0,4-0,1-0,4-2,6-1,8 Resultat før skatt (EBT) -11,0-4,2-11,0-4,2-19,9-25,3 Skatt 3,1 1,2 3,1 1,2 5,3 6,5 Resultat etter skatt (EAT) -7,9-3,0-7,9-3,0-14,6-18,8 Resultat knyttet til ikke videreført virksomhet -0,7 2,9-0,7 2,9 8,0 9,5 Gevinst ved salg av virksomhet -0,2 0,0-0,2 0,0 48,1 0,0 Totalresultat i perioden -8,8-0,1-8,8-0,1 41,4-9,3 Majoritetens andel av årets resultat -9,2-0,1-9,2-0,1 53,9-9,3 Minoriteten andel av årets resultat 0,3 0,0 0,3 0,0 1,6 0,0 Fortjeneste pr aksje (EPS) -1,04-0,01-1,08-0,01 5,22-1,14 EBITDA margin -6,4 % -0,3 % -6,4 % -0,3 % -0,6 % -1,8 % EBIT margin (før avskr. merverdier) -8,0 % -2,3 % -8,0 % -2,3 % -2,5 % -4,6 % Copyright 2012 NEAS ASA Kvartalsrapport første kvartal 2012 Side 11

12 BALANSE PR. 31. MARS Eiendeler Immaterielle eiendeler 119,5 130,4 118,0 119,8 Anleggsmidler 16,1 21,7 16,8 22,7 Langsiktige fordringer 0,1 1,1 8,2 0,6 Kundefordringer 70,7 109,0 92,1 97,2 Varelager 1,0 0,9 0,9 0,4 Andre fordringer 35,8 40,0 23,3 31,7 Kontanter/Likvider 85,1 8,3 103,8 18,6 Sum eiendeler 328,4 311,3 363,0 290, Gjeld/Egenkapital Innskutt egenkapital 154,0 152,4 154,0 150,6 Opptjent egenkapital 12,3-19,9 21,4-19,5 Minoritetsinteresser 12,0 1,8 11,7 0,0 Langsiktig gjeld 24,6 27,4 27,0 12,7 Kortsiktig gjeld 125,6 149,7 149,1 147,0 Sum Gjeld/egenkapital 328,4 311,3 363,0 290,9 BEVEGELSER I EGENKAPITALEN Q1 Hele Året Bevegelser i egenkapitalen Åpningsbalanse 187,0 131,2 131,2 136,8 Innskutt egenkapital 0,0 1,6 3,3 2,6 Resultat i perioden (NEAS andel) -9,2-0,3 40,9-9,3 Minoritetsinteresser 0,3 1,8 11,7 0,0 Annet 0,0 0,0 0,1 1,1 Sum 178,2 134,2 187,0 131,2 RENTEBÆRENDE GJELD (Beløp i MNOK) Rentebærende gjeld Banklån 22,9 24,0 25,4 26,5 10,0 0,0 Andre kredittinstitusjoner 0,0 0,0 0,0 0,0 0,1 0,0 Finansiell lease 11,6 12,8 14,5 15,7 17,3 18,7 Brutto rentebærende gjeld 34,5 36,8 39,9 42,2 27,4 18,7 Kontanter 85,1 103,8 6,1 19,6 8,3 18,6 Netto rentebærende gjeld -50,6-67,0 33,8 22,6 19,1 0,1 Copyright 2012 NEAS ASA Kvartalsrapport første kvartal 2012 Side 12

13 KONTANTSTRØMOPPSTILLING FØRSTE KVARTAL 2012 Kontantstrøm Q1 Hittil i år Hele Året (Beløp i MNOK) Resultat før skattekostnad -12,2-3,4-12,2-3,4-8,8-12,1 Avskrivninger 3,2 3,5 3,2 3,5 14,3 15,4 Netto kortsiktig fordringer og gjeld -6,7-18,3-6,7-18,3 18,8-6,9 Andre tidsavgrensningsposter -0,4 4,6-0,4 4,6-0,2 0,9 Netto kontantstrømmer fra driften -16,1-13,6-16,1-13,6 24,1-2,8 Kontantstrømmer fra investeringsaktiviteter Kjøp av datterselskap (fratrukket likvide beholdninger i datterselskap) 0,0-5,0 0,0-5,0-8,7-1,5 Salg av virksomhet 0,0 0,0 0,0 0,0 83,3 0,0 Kjøp av immaterielle driftsmidler og varige driftsmidler 0,0-0,3 0,0-0,3-0,7-4,2 Netto tilgang varige driftsmidler -0,3 0,0-0,3 0,0-2,0-1,5 Netto kontantstrømmer brukt til investeringsaktiviteter -0,3-5,3-0,3-5,3 72,0-7,2 Kontantstrømmer fra finansieringsaktiviteter Kjøp og utstedelse av aksjer 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0 2,6 Netto nedbetaling av lån -2,3-1,4-2,3-1,4-9,9-12,9 Opptak av nye lån 0,0 10,0 0,0 10,0 22,7 0,0 Andre finansieringsposter 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0 0,4 Netto kontantstrømmer brukt til finansieringsaktiviteter -2,3 8,6-2,3 8,6 12,8-9,9 Endring i kontanter, kontantekvivalenter og benyttede trekkrettigheter -18,7-10,3-18,7-10,3 109,0-19,8 Kontanter, kontantekvivalenter og benyttede trekkrettigheter ved starten av perioden 103,8 18,6 18,6 18,6 18,6 26,9 Kontanter, kontantekvivalenter og benyttede trekkrettigheter 85,1 8,3-0,1 8,3 127,6 7,0 Copyright 2012 NEAS ASA Kvartalsrapport første kvartal 2012 Side 13

14 NØKKELTALL FORRETNINGSOMRÅDENE Q NEAS LEIETAKERRÅDGIVNING Q1 Hittil i år Hele Året (Beløp i MNOK) Inntekter 20,7 24,9 20,7 24,9 93,1 EBITDA (før omstrukturering) 1,1 0,9 1,1 0,9 4,8 Omstrukturering 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0 EBITDA 1,1 0,9 1,1 0,9 4,8 Driftsresultat (EBIT før avskr. merverdier) 1,1 0,8 1,1 0,8 4,5 Driftsresultat (EBIT) 0,8 0,3 0,8 0,3 2,4 EBITDA margin % (før omstrukturering) 5,5 % 3,8 % 5,5 % 3,8 % 5,2 % EBITDA margin % (etter omstrukturering) 5,5 % 3,8 % 5,5 % 3,8 % 5,2 % EBIT margin % (før avskr. merverdier) 5,4 % 3,4 % 5,4 % 3,4 % 4,8 % NEAS FORVALTNING, DRIFT OG VEDLIKEHOLD Q1 Hittil i år Hele Året (Beløp i MNOK) Inntekter 45,7 67,3 45,7 67,3 225,1 EBITDA (før omstrukturering) 1,5 6,2 1,5 6,2 18,7 Omstrukturering -0,3 0,0-0,3 0,0-0,5 EBITDA 1,1 6,2 1,1 6,2 18,2 Driftsresultat (EBIT før avskr. merverdier) 0,5 5,3 0,5 5,3 14,6 Driftsresultat (EBIT) 0,1 5,1 0,1 5,1 14,0 EBITDA margin % (før omstrukturering) 3,2 % 9,3 % 3,2 % 9,3 % 8,3 % EBITDA margin % (etter omstrukturering) 2,5 % 9,3 % 2,5 % 9,3 % 8,1 % EBIT margin % (før avskr. merverdier) 1,0 % 7,8 % 1,0 % 7,8 % 6,5 % NEAS FACILITY SERVICES Q1 Hittil i år Hele Året (Beløp i MNOK) Inntekter 55,9 39,1 55,9 39,1 196,4 EBITDA (før omstrukturering) 2,1 1,7 2,1 1,7 8,3 Omstrukturering -0,3 0,0-0,3 0,0 0,0 EBITDA 1,7 1,7 1,7 1,7 8,3 Driftsresultat (EBIT før avskr. merverdier) 1,5 1,4 1,5 1,4 7,0 Driftsresultat (EBIT) 0,9 1,2 0,9 1,2 5,1 EBITDA margin % (før omstrukturering) 3,7 % 4,2 % 3,7 % 4,2 % 4,2 % EBITDA margin % (etter omstrukturering) 3,1 % 4,2 % 3,1 % 4,2 % 4,2 % EBIT margin % (før avskr. merverdier) 2,6 % 3,6 % 2,6 % 3,6 % 3,6 % Copyright 2012 NEAS ASA Kvartalsrapport første kvartal 2012 Side 14

15 NEAS HEAD OFFICE Q1 Hittil i år Hele Året (Beløp i MNOK) Inntekter 1,6 1,2 1,6 1,2 5,4 EBITDA (før omstrukturering) -7,7-9,0-7,7-9,0-33,5 Omstrukturering -4,1-0,1-4,1-0,1-0,4 EBITDA -11,7-9,2-11,7-9,2-33,9 Driftsresultat (EBIT før avskr. merverdier) -12,7-10,4-12,7-10,4-38,4 Driftsresultat (EBIT) -12,7-10,4-12,7-10,4-38,4 Copyright 2012 NEAS ASA Kvartalsrapport første kvartal 2012 Side 15

16 AKSJONÆRER PR NAVN BEHOLDNING ANDEL 1 NORDIC CAPITAL PARTNERS IV ,46 % 2 THORBJØRN GRAARUD ,03 % 3 TANJA A/S ,89 % 4 LUNDHS LABRADOREKSPORT ,51 % 5 REITEN INVESTMENT COMPANY ,21 % 6 MP PENSJON PK ,14 % 7 TOTALREFORM MANAGEMENT ,77 % 8 INGERØ REITEN INVESTEMENT COMPANY ,96 % 9 INVESTMENT DU NORD ,84 % 10 VISSIT AS ,73 % 11 MARLENA HOLDING AS ,64 % 12 ALANTI INVEST AS ,39 % 13 AESSE HOLDING AS ,21 % 14 FRANS ENGER AS ,16 % 15 R & T HOLDING AS ,09 % 16 CAABY AS ,88 % 17 LØKTA AS ,87 % 18 HANITO INVEST AS ,70 % 19 KRISTIANSEN FINN RUNE ,62 % 20 JENSEN ØYVIND NORVAL ,60 % TOTAL BEHOLDNING 20 STØRSTE ,71 % ANDRE ,29 % SUM ,00 % Copyright 2012 NEAS ASA Kvartalsrapport første kvartal 2012 Side 16