Pressemelding. SpareBank 1 Nord-Norge med 168 mill kroner i overskudd pr. 1. kvartal i år

Transkript

1 Pressemelding SpareBank 1 Nord-Norge med 168 mill kroner i overskudd pr. 1. kvartal i år SpareBank 1 Nord-Norge legger i dag fram regnskapet for 1. kvartal Konsernet har et overskudd etter tap, men før skatt på 168 mill kroner. Dette er 10 % bedre enn for samme periode i fjor. Tapene første kvartal er på 11 mill kroner mot 56 mill kroner for samme periode i fjor. Hovedstyret er godt fornøyd med resultatet for 1. kvartal 2005, spesielt gjelder dette at arbeidet med å øke kvaliteten i utlånsporteføljen fortsetter å gi positive resultater. Banken vil fortsette sitt arbeid med å redusere kredittrisikoen innenfor enkelte bransjer. Det vil videre i tiden fremover bli lagt vekt på vekst i konsernets inntekter. Dette vil søkes oppnådd ved økte risikofrie inntekter gjennom salg av andre produkter og tjenester samt økt vekst innenfor utlånsområdet. Mer detaljerte opplysninger om konsernets drift finnes i vedlagte kvartalsrapport med vedlegg. Eventuelle spørsmål rettes til adm. direktør Hans Olav Karde, tlf eller viseadm. direktør Oddmund Åsen, tlf Se også bankes hjemmeside: Tromsø, 28. april 2005 for Sparebanken Nord-Norge Kjell Kolbeinsen informasjonsdirektør

2 SPAREBANKEN NORD-NORGE 1. KVARTAL 2005 KONSERNET Hovedtrekk (samme periode 2004): God resultatutvikling Driftsresultat etter tap, før skatt på 168 mill kroner (153 mill kroner) Egenkapitalavkastning etter skatt 18,9 % (19,8 %) Overskudd pr. grunnfondsbevis kr 10,43 (kr 10,33) (morbank) Positiv resultatutvikling i SpareBank 1 Gruppen AS: Bankens andel 16 mill kroner (10 mill kroner) Kostnadsprosent 1. kvartal: 52,0 % (46,7 %) Fortsatt reduserte tap: Tap på utlån utgjør 11 mill kroner (56 mill kroner) Misligholdte og tapsutsatte engasjementer redusert med 26 % siste år Utlånsvekst siste 12 måneder: 0,9 % (10,8 %) Personmarkedet: + 8,3 % Bedriftsmarkedet: - 9,6 % Innskuddsvekst siste 12 måneder: 7,6 % (8,1 %) Innskuddsdekning: 61,6 % (57,7 %) Vellykket gjennomføring av fondsemisjon og splitt av bankens grunnfondsbevis 1. kvartal Innledende kommentarer - IFRS Børsnoterte selskaper innen EU og EØS-området skal med virkning fra 2005 rapportere konsernregnskapet i henhold til International Financial Reporting Standards (IFRS). Banken har på denne bakgrunn utarbeidet konsernregnskap i henhold til IFRS. Morbankens regnskap er utarbeidet i henhold til norsk regnskapsstandard. Det er utarbeidet ny, korrigert konsernbalanse etter IFRS pr og Det er videre utarbeidet sammenlignbare resultatregnskap for 1. kvartal 2004 og regnskapsåret 2004 i henhold til IFRS for konsernet. Det bemerkes likevel at resultatregnskapet for 2004 ikke er korrigert for poster omfattet av IAS 39 Finansielle instrumenter. Dette i henhold til regelverket omkring implementeringen av IAS 39. Det vises forøvrig til eget avsnitt nedenfor omhandlende effektene av overgangen til IFRS/IAS. Resultatutvikling Sparebanken Nord-Norge har et driftsresultat etter tap, men før skatt for 1.kvartal 2005 på 168 mill kroner. Dette tilsvarer 1,57 % av gjennomsnittlig forvaltningskapital (GFK). Tilsvarende tall for samme periode i fjor var henholdsvis 153 mill kroner og 1,48 %. Skattekostnaden er beregnet til 48 mill. kroner. Konsernets egenkapitalavkastning etter skatt er på 18,9 % og overskudd pr. grunnfondsbevis på kr 10,43 (morbanken). I beregningen av egenkapitalavkastning (konsern) er avsatt utbytte pr inkludert i egenkapitalen. Sett i forhold til 1.kvartal 2004 er hovedårsakene til resultatendringen: Reduserte netto renteinntekter - 1 mill kr Reduserte andre inntekter - 8 mill kr Netto gevinst/avkastning og verdiendring verdipapirer - 11 mill kr Andel resultat Sp 1 Gruppen AS og Sp 1 Utvikling DA + 1 mill kr Økte kostnader - 11 mill kr Reduksjon netto tap på utlån + 45 mill kr Rentemargin Konsernets netto renteinntekter 1.kvartal 2005 er redusert med 1 mill kroner i forhold til i fjor, og utgjør 263 mill kroner. I forhold til GFK utgjør dette 2,47 %, 0,09 %- enheter lavere enn i fjor. Netto inntekter fra banktjenester Netto andre inntekter, eksklusiv inntekter fra valuta og verdipapirer, utgjør 89 mill kroner 1.kvartal Tilsvarende tall 1. kvartal 2004 var 101 mill kroner. I beløpene inngår netto provisjonsinntekter og inntekter fra banktjenester samt andre driftsinntekter. Hovedårsaken til nedgangen i andre inntekter skyldes lavere salg av strukturerte produkter i Inntekter fra valuta og verdipapirer Netto resultat fra valuta og verdipapirer og avkastning/utbytte verdipapirer er 10 mill kroner 1.kvartal 2005, 11 mill kroner mindre enn i 1. kvartal Årsaken til dette er i stor grad negativ kursutvikling på deler av aksjeporteføljen. Netto resultat på 10 mill kroner 1.kvartal 2005 er et resultat av: Netto gevinst valuta + 6 mill kr Netto gevinst sertifikater + 3 mill kr Netto tap aksjer - 5 mill kr Netto verdiendring og gevinst/ tap på øvrige finansielle eiendeler + 6 mill kr

3 Datterselskaper Bankens datterselskaper viser for 1.kvartal 2005 et driftsresultat etter skatt på 3,3 mill kroner. For 1. kvartal 2004 var driftsresultatet etter skatt 2,9 mill kroner. SpareBank 1 Gruppen AS Eierandelen i SpareBank 1 Gruppen AS er å anse som deltakelse i felleskontrollert virksomhet, og føres etter egenkapitalmetoden i bankens konsernregnskap. Pr eier banken 17,63 % av SpareBank 1 Gruppen. Banken har tatt inn sin relative andel av SpareBank 1 Gruppens resultat. Resultatandelen fra SpareBank 1 Gruppen AS 1.kvartal 2005 er på 16 mill kroner, mot 10 mill kroner 1.kvartal I tillegg er underskuddet i SpareBank 1 Utvikling DA 1. kvartal 2005 innarbeidet i bankens regnskap. Driftskostnader Ordinære driftskostnader 1.kvartal 2005 utgjorde 194 mill kroner, en økning på 11 mill kroner sammenlignet med I forhold til GFK utgjorde kostnadene 1,82 %, en økning på 0,04 %-enheter. Økningen i driftskostnader skyldes i all hovedsak økte personalkostnader. Til tross for reduserte pensjonskostnader som følge av nullstilling av tidligere ikke resultatførte estimatavvik, øker kostnadene på grunn av økt antall ansatte, generell lønnsvekst, samt ytterligere økt arbeidsgiveravgiftssats fra Utviklingen i de ordinære driftskostnadene for øvrig er i samsvar med bankens forutsetninger og langsiktige mål om en mer kostnadseffektiv drift. Konsernet har en kostnadsprosent på 52,01 % 1.kvartal Konsernet har 773 årsverk pr , herav 711 årsverk i morbanken. Netto tap og mislighold Konsernets brutto spesifiserte tap pr er 16 mill kroner (64 mill), mens inngang på tidligere avskrevne lån er 5 mill kroner. Dette gir netto spesifiserte tap på 11 mill kroner, eller 0,12 % av brutto utlån. Det er ingen endringer i nedskrivninger på grupper av utlån i 1. kvartal Dette gir tap på utlån pr på 11 mill kroner, eller 0,12 % av brutto utlån. Tilsvarende tall for 1. kvartal 2004 var kroner 57 mill. Av tapene utgjør tap i næringslivsmarkedet 9 mill kroner, mens personmarkedet har netto tap på 2 mill kroner. Netto misligholdte/tapsutsatte engasjementer pr er 430 mill kroner, eller 1,13 % av brutto utlån. Dette er en reduksjon med 151 mill kroner sammenlignet med 1 kvartal i Arbeidet med misligholdte og tapsutsatte engasjementer har fortsatt å gi positive resultater. Forvaltningskapital Konsernets forvaltningskapital er på mill kroner pr For de siste 12 månedene representerer dette en vekst på mill kroner, eller 2,4 %. Utlån Konsernets brutto utlån til kunder er på mill kroner pr Sammenlignet med 1.kvartal 2004 gir dette en netto vekst på 0,9 %. Utlån til personmarkedet er økt med 8,3 %, mens utlån til bedriftsmarkedet er redusert med 9,6 %. Andelen utlån til personmarkedet har fortsatt å øke og utlån til personmarkedet utgjør 62 % av totale utlån pr Hovedstyret har ambisjoner om økt vekst innenfor utlånsområdet både for person- og næringslivsmarkedet. Det bemerkes likevel at det ved nye utlån vil legges særskilt vekt på betalingsevne og tilfredsstillende sikkerhetsdekning for å holde kredittrisikoen på et akseptabelt nivå. Sparing og plassering Konsernet har innskudd fra kunder på mill kroner pr Økningen siste 12 måneder er på mill kroner eller 7,6 %. Innskuddsøkningen fordeler seg med 4,2 % i personmarkedet og 12,5 % i bedriftsmarkedet. Egenkapital og kapitaldekning Kapitaldekningen pr er 11,89 % av beregningsgrunnlaget. Av dette utgjør kjernekapitalen 9,23 %. Banken har i 1. kvartal tatt opp ansvarlig lån på omlag 400 mill kroner. Annen ansvarlig lånekapital på omlag 300 mill kroner planlegges innfridd i 2. kvartal. Morbankens kjernekapital pr er 9,89 % (9,00 %). Resultatet hittil i år er ikke tillagt kjernekapitalen. Endringer i egenkapitalen fremgår i egen note. Bankens grunnfondsbeviseiere Bankens grunnfondsbeviskapital er på 792 mill kroner. Siste år er antall grunnfondsbeviseiere økt med til Antall nordnorske grunnfondsbeviseiere er pr Oversikt over bankens 20 største grunnfondsbeviseiere fremgår av noteopplysninger. Fondsemisjon og splitt I henhold til vedtak i Forstanderskapet har banken 1. kvartal 2005 gjennomført en fondsemisjon og splitt av bankens grunnfondsbevis. Fondsemisjonen innebar en forhøyelse av grunnfondsbeviskapitalen med kroner fra kroner til kroner ved overførsel av samme beløp fra utjevningsfondet. Emisjonen ble gjennomført ved utstedelse av nye grunnfondsbevis (fribevis) til pari kurs. 5 gamle grunnfondsbevis ga rett til ett nytt grunnfondsbevis. Etter gjennomføringen av fondsemisjonen ble grunnfondsbevisenes pålydende splittet i 2 slik at pålydende ble kr. 50. Antall bevis utgjør etter splitten samlet

4 IFRS overgang til ny regnskapsstandard Overgangen til IFRS medfører både positive og negative regnskapsmessige effekter. Effekter som oppstår på overgangstidspunktet er i henhold til overgangsreglene ført direkte mot egenkapitalen. Hovedregelen er at overgangstidspunktet er , men det er gitt unntak for IAS 39 der overgangen skjer For SpareBank 1 Nord-Norge konsern gjelder IAS 39 poster knyttet til vurdering av utlån, verdipapirer og andre finansielle instrumenter. tiden fremover legges vekt på vekst i konsernets inntekter. Dette vil søkes oppnådd ved økte risikofrie inntekter gjennom salg av andre produkter og tjenester, samt økt vekst innenfor utlånsområdet. Tromsø, 27. april 2005 Hovedstyret i SPAREBANKEN NORD-NORGE Implementeringseffekter pr og samt resultateffekter for tidligere avlagt resultatregnskap for 2004 reduserer egenkapitalen med tilsammen 49 mill kroner. Dette inkluderer føring av avsatt utbytte pr som i henhold til IFRS er ført som egenkapital inntil endelig vedtak om utbytte gjøres av Forstanderskapet. Pr utgjorde avsatt utbytte 125 mill kroner. Ser en bort fra denne effekten som kun er midlertidig, vil netto endring av egenkapital være en reduksjon på 178 mill kroner. Egenkapitaleffektene belastes utjevningsfond og sparebankens fond i henhold til grunnfondsbevisbrøk (39,01% fra utjevningsfond og 60,99 % fra sparebankens fond). Nettoeffekten på egenkapital er fordelt på følgende hovedposter (mill. kr. etter skatt): Pensjoner Varige driftsmidler til virkelig verdi + 28 Reduksjon nedskrivning utlån + 44 Endret eierandel Sparebank 1 Gruppen - 29 Div. finansielle instrumenter - 36 Nettoeffekt før endring utbytte Avsatt utbytte Nettoeffekt pr Det henvises forøvrig til noter til regnskapet. Utkast til konsernets åpningsbalanse for 2004 og 2005 er basert på ledelsens og hovedstyrets antagelser om standarder og fortolkninger som er forventet å være gjeldende, og de regnskapsprinsipper som forventes å bli anvendt, når det første fullstendige IFRS årsregnskap pr skal utarbeides. Som følge av usikkerhet omkring fortolkningen av IFRS på enkelte områder, og som følge av eventuelle nye fortolkningsuttalelser fra International Accounting Standards Board (IASB), vil det kunne komme endringer i de oppgitte tallene. Åpningsbalansene for konsernet i henhold til IFRS må derfor anses som foreløpige. Tallene er ikke revidert. Banken vil komme med oppdatert og fullstendig informasjon om effektene av overgangen til IFRS når arbeidet er endelig avsluttet. Avsluttende kommentarer Hovedstyret er godt fornøyd med resultatet for 1. kvartal 2005, spesielt gjelder dette at arbeidet med å øke kvaliteten i utlånsporteføljen fortsetter å gi positive resultater. Banken vil fortsette sitt arbeid med å redusere kredittrisikoen innenfor enkelte bransjer, Det vil videre i

5 RESULTATREGNSKAP KV.04 1.KV KV.05 1.KV Renteinntekter og lignende inntekter Rentekostnader og lignende kostnader Netto rente- og kredittprovisjonsinntekter Utbytte og andre inntekter av verdipapirer med variabel avkastning Inntekter av eierinteresser i tilknyttede selskaper Provisjonsinntekter og inntekter fra banktjenester Provisjonskostnader og kostnader fra banktjenester Netto verdiendr. og gevinst/tap på valuta og verdipapirer som er omløpsmidler Verdiendringer på sikringsobjekter i porteføljesikring av renterisiko Øvrige driftsinntekter Sum andre driftsinntekter Sum netto inntekter Lønn og generelle administrasjonskostnader Avskrivninger m.v. av varige driftsmidler og immaterielle eiendeler Andre driftskostnader Sum kostnader Resultat før tap og skatt Tap på utlån, garantier m.v Nedskr./reversering av nedskr.og gevinst/tap på verdipap. som er anleggsmidler Netto tap og nedskrivninger Resultat før skatt Skatt på ordinært resultat Resultat av ordinær drift etter skatt Minoritetsinteresser Resultat for regnskapsåret RESULTATREGNSKAP (I % P.A. AV GJENNOMSNITTLIG FORVALTNINGSKAPITAL) (I % P.A. AV GJENNOMSNITTLIG FORVALTNINGSKAPITAL) KV.04 1.KV KV.05 1.KV ,13 % 4,40 % 3,95 % 4,40 % 3,95 % Renteinntekter og lignende inntekter 3,97 % 4,43 % 3,97 % 4,43 % 4,17 % 1,55 % 1,88 % 1,50 % 1,88 % 1,50 % Rentekostnader og lignende kostnader 1,51 % 1,87 % 1,51 % 1,87 % 1,54 % 2,59 % 2,53 % 2,45 % 2,53 % 2,45 % Netto rente- og kredittprovisjonsinntekter 2,47 % 2,56 % 2,47 % 2,56 % 2,62 % 0,05 % 0,03 % 0,04 % 0,03 % 0,04 % Utbytte og andre inntekter av verdipapirer med variabel avkastning 0,00 % 0,00 % 0,00 % 0,00 % 0,01 % 0,05 % 0,02 % 0,05 % 0,02 % 0,05 % Inntekter av eierinteresser i tilknyttede selskaper 0,10 % 0,10 % 0,10 % 0,10 % 0,09 % 0,83 % 0,92 % 0,81 % 0,92 % 0,81 % Provisjonsinntekter og inntekter fra banktjenester 0,83 % 0,98 % 0,83 % 0,98 % 0,90 % 0,17 % 0,15 % 0,13 % 0,15 % 0,13 % Provisjonskostnader og kostnader fra banktjenester 0,13 % 0,16 % 0,13 % 0,16 % 0,17 % 0,08 % 0,15 % 0,05 % 0,20 % 0,05 % Netto verdiendr. og gevinst/tap på valuta og verdipapirer som er omløpsmidler 0,09 % 0,20 % 0,09 % 0,20 % 0,07 % Verdiendringer på sikringsobjekter i porteføljesikring av renterisiko 0,00 % 0,00 % 0,00 % 0,00 % 0,00 % 0,04 % 0,06 % 0,04 % 0,05 % 0,04 % Øvrige driftsinntekter 0,13 % 0,13 % 0,13 % 0,13 % 0,14 % 0,89 % 1,06 % 0,84 % 1,06 % 0,84 % Sum andre driftsinntekter 1,03 % 1,24 % 1,03 % 1,24 % 1,04 % 3,47 % 3,59 % 3,30 % 3,59 % 3,30 % Sum netto inntekter 3,50 % 3,80 % 3,50 % 3,80 % 3,66 % 1,41 % 1,35 % 1,40 % 1,35 % 1,40 % Lønn og generelle administrasjonskostnader 1,42 % 1,39 % 1,42 % 1,39 % 1,47 % 0,09 % 0,09 % 0,09 % 0,09 % 0,09 % Avskrivninger m.v. av varige driftsmidler og immaterielle eiendeler 0,11 % 0,13 % 0,11 % 0,13 % 0,12 % 0,34 % 0,33 % 0,35 % 0,33 % 0,35 % Andre driftskostnader 0,29 % 0,26 % 0,29 % 0,26 % 0,29 % 1,84 % 1,76 % 1,84 % 1,76 % 1,84 % Sum kostnader 1,82 % 1,78 % 1,82 % 1,78 % 1,89 % 1,64 % 1,83 % 1,46 % 1,83 % 1,46 % Resultat før tap og skatt 1,68 % 2,03 % 1,68 % 2,03 % 1,77 % 0,39 % 0,52 % 0,09 % 0,52 % 0,09 % Tap på utlån, garantier m.v. 0,10 % 0,55 % 0,10 % 0,55 % 0,40 % 0,00 % -0,01 % 0,00 % -0,01 % 0,00 % Nedskr./reversering av nedskr. og gevinst/ tap på verdipap. som er anleggsmidler 0,00 % -0,01 % 0,00 % -0,01 % 0,00 % 0,39 % 0,51 % 0,09 % 0,51 % 0,09 % Netto tap og nedskrivninger 0,10 % 0,54 % 0,10 % 0,54 % 0,40 % 1,25 % 1,32 % 1,36 % 1,32 % 1,36 % Resultat før skatt 1,57 % 1,48 % 1,57 % 1,48 % 1,37 % 0,38 % 0,37 % 0,39 % 0,37 % 0,39 % Skatt på ordinært resultat 0,45 % 0,37 % 0,45 % 0,37 % 0,41 % 0,87 % 0,95 % 0,98 % 0,95 % 0,98 % Resultat av ordinær drift etter skatt 1,12 % 1,12 % 1,12 % 1,12 % 0,96 %

6 BALANSE EIENDELER Kontanter og fordringer på sentralbanker Utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner Utlån til og fordringer på kunder spesifiserte nedskrivninger nedskrivninger på grupper av utlån Netto utlån til og fordringer på kunder Overtatte eiendeler Sertifikater, obligasjoner og andre rentebærende verdipapirer med fast avkastning Verdiendringer på sikringsobjekter i porteføljesikring av renterisiko Aksjer, andeler og andre verdipapirer med variabel avkastning Eierinteresser i tilknyttede selskaper og felleskontrollert virksomhet Eierinteresser i konsernselskap Immaterielle eiendeler Utsatt skattefordel Varige driftsmidler Andre eiendeler Forskuddsbetalte ikke påløpte kostnader og opptjente ikke mottatte inntekter SUM EIENDELER GJELD OG EGENKAPITAL Gjeld til kredittinstitusjoner Innskudd fra og gjeld til kunder Gjeld stiftet ved utstedelse av verdipapirer Verdiendringer på sikringsobjekter i porteføljesikring av renterisiko Annen gjeld Påløpte kostnader og mottatte ikke opptjente inntekter Avsetning for påløpte kostnader og forpliktelser Ansvarlig lånekapital SUM GJELD Minoritetsinteresser Grunnfondsbeviskapital Overkursfond Sum innskutt egenkapital Fond for vurderingsforskjeller Sparebankens fond Utjevningsfond Gavefond Sum opptjent egenkapital SUM EGENKAPITAL SUM GJELD OG EGENKAPITAL

7 NOTER REGNSKAPSPRINSIPPER Kvartalsregnskapet for morbanken er satt opp i samsvar med norsk regnskaplov, norske regnskapsstandarder, gjeldende forskrifter og god regnskapsskikk (NRS). F.o.m er ny utlånsforskrift fra Kredittilsynet tatt i bruk. Implementeringseffekter av dette er pr ført mot egenkapitalen. Som børsnotert selskap er konsernregnskapet fra og med utarbeidet i samsvar med International Financial Reporting Standards (IFRS). Det er etablert ny åpningsbalanse i konsernregnskapet pr , og balansen pr og er omregnet med utgangspunkt i denne. Implementeringseffekter er ført mot egenkapitalen. IAS 39 som omhandler finansielle instrumenter trådte i ikraft På bakgrunn av dette er konsernbalansen pr omarbeidet pr Ytterligere implementeringseffekter er ført mot egenkapitalen. I kvartalsregnskapet for 1. kvartal 2005 er dette presentert som balanse pr Etter IAS 39 er det for 2005 ikke krav om å vise sammenlignbare tall for tilsvarende perioder i Samlede effekter av overgang til IFRS for konsernregnskapet vises i egen note nedenfor. KAPITALDEKNINGEN Kjernekapital Tilleggskapital utover kjernekapitalen Fradragsposter: Ansvarlig kapital i andre finansinstitusjoner Kapitaldekningsreserve Netto ansvarlig kapital Totalt risikovektet volum ,78 % 11,02 % 13,00 % Kapitaldekning i % 11,89 % 10,62 % 10,85 % *) Tallene pr er ikke omregnet etter IFRS. I tallene per er avsatt utbytte trukket ut av kjernekapitalen. MISLIGHOLDTE OG TAPSUTSATTE ENGASJEMENT Samlede misligholdte engasjement Samlede tapsutsatte engasjement for øvrig Spesifiserte tapsnedskrivninger = Netto tapsutsatte engasjement BOKFØRTE TAP Økning i tapsnedskrivninger på engasjement hvor det tidligere er foretatt spesifiserte tapsnedskrivninger Tapsnedskrivninger på engasjement hvor det ikke tidligere er foretatt spesifiserte tapsnedskrivninger Tilbakeføring av tidligere tapsnedskrivninger Endring i nedskrivninger på grupper av utlån Konstaterte tap på engasjement som det tidligere ikke er foretatt spesifiserte tapsnedskrivninger Inngang på tidligere konstaterte tap = Periodens tapskostnader KONSTATERTE TAP Periodens konstaterte tap som det tidligere er foretatt spesifisert tapsnedskrivning for Periodens konstaterte tap som det tidligere ikke er foretatt spesifisert tapsnedskrivning for = Periodens konstaterte tap

8 SPESIFISERTE- OG GRUPPENEDSKRIVNINGER Spesifiserte tapsnedskrivninger: Spesifiserte nedskrivninger til dekning av tap på utlån, garantier m.v. pr Konst. tap i perioden på utlån, garantier m.v. hvor det tidligere er foretatt spesifiserte tapsnedskrivinger Tilbakeføring av tidligere spesifiserte tapsnedskrivninger Økning i tapsnedskrivninger på engasjementer hvor det tidligere er foretatt spesifiserte tapsnedskrivnigner Tapsnedskrivninger på engasjementer hvor det ikke tidligere er foretatt spesifiserte tapsnedskrivninger Implementeringseffekt ny utlånsforskrift/ifrs = Spesifiserte nedskrivninger til dekning av tap på utlån, *) garantier m.v. ved periodens slutt Nedskrivninger på grupper av utlån: Gruppenedskrivninger til dekning av tap på utlån, garantier m.v. pr Periodens nedskrivning på grupper av utlån til dekning av tap på utlån, garantier m.v Implementeringseffekt ny utlånsforskrift/ifrs = Nedskrivninger på grupper av utlån til dekning av tap på utlån, garantier m.v. ved periodens slutt *) Spesifiserte tapsnedskrivninger på garantier, kr 3 mill.,er oppført i balansen som gjeld under "Avsetninger for påløpte kostnader og forpliktelser." UTLÅN OG TAP FORDELT PÅ SEKTOR OG NÆRING KONSERN IFRS KONSERN IFRS ANDEL TAP TAP UTLÅN ANDEL TAP TAP UTLÅN 0 % 0 1 Statsforvaltningen og trygdeforvaltningen 0 % % Fylkeskommuner og kommuner 0 % % Jordbruk, skogbruk, fiske, fangst og oppdrett 23 % % 0 9 Utvinning av råolje og naturgass 0 % % Industri og bergverk 38 % % Bygg og anlegg, kraft- og vannforsyning 8 % % Varehandel, hotell- og restaurantdrift 9 % % 0 5 Utenriks sjøfart og rørtransport 0 % % Transport ellers og kommunikasjon 11 % % Finansiering, eiendomsdrift og forretningsmessig tjenesteyting 5 % % Tjenesteytende næringer ellers 2 % % Forsikring, verdipapirfond og andre finansielle foretak 0 % % 0 41 Personmarked utland 0 % % Personmarked 6 % % 0 Uspesifiserte tap næring 0 % 0 0 % 0 Uspesifiserte tap person 0 % % Brutto utlån/ tap kunder 100 % Inngått på tidligere avskrevne tap 7 11 Netto tap konsern 59 INNSKUDD FORDELT PÅ SEKTOR OG NÆRING Statsforvaltningen og trygdeforvaltningen Fylkeskommuner og kommuner Jordbruk, skogbruk, fiske, fangst og oppdrett Utvinning av råolje og naturgass Industri og bergverk Bygg og anlegg, kraft- og vannforsyning Varehandel, hotell- og restaurantdrift Utenriks sjøfart og rørtransport Finansiering, eiendomsdrift og forretningsmessig tjenesteyting Transport ellers og kommunikasjon Forsikring, verdipapirfond og andre finansielle foretak Tjenesteytende næringer ellers Personmarked Personmarked utlandet Innskudd fra kunder

9 DATTERSELSKAP - NRS RESULTAT AV ORDINÆR DRIFT (BELØP I HELE 1000) ETTER SKATT EGENKAPITAL EIERANDEL % SpareBank 1 Finans Nord-Norge AS 100, AS Fiskerikreditt (under avvikling) 100, Eiendomsdrift AS 100, EiendomsMegler 1 Nord-Norge AS 100, SpareBank 1 Nord-Norge Securities ASA 58, ANS Bygginvestor 1 52, KVARTALSVIS RESULTATUTVIKLING KONSERN 1.KV.05 4.KV.04 3.KV.04 2.KV.04 1.KV.04 4.KV.03 3.KV.03 2.KV.03 1.KV.03 Resultat før tap og nedskrivninger Resultat av ordinær drift etter tap Tallene f.o.m er omregnet iht. IFRS BALANSEUTVIKLING KONSERN 1.KV.05 4.KV.04 3.KV.04 2.KV.04 1.KV.04 4.KV.03 3.KV.03 2.KV.03 1.KV.03 Innskudd Brutto utlån Forvaltning GRUNNFONDSBEVISEIERE DE 20 STØRSTE GRUNNFONDSBEVISEIERNE PR.: EIERE ANTALL ANDEL AV TOTAL GRUNNFONDSBEVIS GR.FONDSBEVISKAPITAL Swedbank klientkonto ,74% MP Pensjon ,89% Tonsenhagen Forretningssenter AS ,54% Troms Fylkes Dampskibsselskap AS ,33% JP Morgan Chase Bank S/A Luxembourg ,13% Frank Mohn AS ,11% SpareBank 1 Rogaland ,03% Bergen Kommunale Pensjonskasse ,99% Mellon Bank ,95% Haugaland Kraft AS ,95% Framo Development AS ,91% JP Morgan Chase Bank klientkonto ,90% Ringerikes Sparebank ,78% Trond Mohn ,76% Troms Kraft AS ,70% Karl Ditlefsen ,67% Olsen, Fred & Co's Pensjonskasse ,64% National Financial Services Citibank N.A ,63% SpareBank 1 Livsforsikring AS ,57% Forvarets Personell Service ,55% SUM ,65%

10 ENDRINGER I EGENKAPITALEN Egenkapital per 1. januar Implementeringseffekter ny utlånsforskrift 4 Implementeringseffekter IFRS Implementeringseffekter IAS Resultat for perioden Avsatt utbytte Andre korreksjoner mot egenkapitalen Egenkapital ved utgangen av perioden AVSTEMMING EGENKAPITAL Føringer mot egenkapitalfondene er fordelt iht. grunnfondsbrøken pr Sum egenkapital Sum innskutt egenkapital Spare-bankens fond Utjevningsfond Gavefond Implementeringseffekter IFRS : Egenkapital per etter NRS Balanseføring av tidligere ikke resultatførte estimatavvik pensjonsforpliktelser Varige driftsmidler omvurdert til virkelig verdi Omvurdert verdi eierandel SpareBank 1 Gruppen Justert egenkapital per Implementeringseffekter resultat 2004: Redusert pensjonskostnad Økt resultat i SpareBank 1 Gruppen Rapportert årsresultat Justert resultat for Utbetalt fra gavefondet IFRS-effekter ved implementering av IAS 39 - Finansielle instrumenter: Justert egenkapital per Omvurdert verdi aksjer tidligere vurdert til kostpris Virkelig verdi fastrentelån Sikring fastrentelån Virkelig verdi obligasjoner Netto verdi av sikringsforretninger Provisjoner BMB/SparX Overgang til amortisering av etableringsgebyr utlån Verdiendring nedskrivning grupper av utlån Justert egenkapital per Resultat 1. kvartal 2005: Periodens resultat Sum inntekter i perioden Fondsemisjon grunnfondsbeviskapital Utbytte 2004 endelig besluttet Egenkapital pr

11 KONTANTSTRØMANALYSE RESULTAT AV ORDINÆR DRIFT Ordinære avskrivninger Nedskrivninger og gevinst/ tap anleggsmidler Tap på utlån, garantier m.v Skattekostnader Konsernbidrag Utbytte grunnfondsbevis TILFØRT FRA ÅRETS DRIFT Endring diverse gjeld: + økning/ - nedgang Endring diverse fordringer: - økning/ + nedgang Endring utlån til og fordringer på kunder: - økning/ + nedgang Endring kortsiktige verdipapirer: - økning/ + nedgang Endring innskudd fra og gjeld til kunder: + økning/ - nedgang Endring gjeld til kredittinstitusjoner: + økning/ - nedgang A. NETTO LIKVIDITETSENDRING FRA VIRKSOMHET Investeringer i varige driftsmidler Salg av varige driftsmidler Endring langsiktige verdipapirer: - økning/ + nedgang B. LIKVIDITETSENDRING VEDRØRENDE INVESTERINGER Endring gjeld stiftet ved utstedelse av verdipapirer: + økning/ - nedgang Endring ansvarlig lånekapital: + økning/ - nedgang C. LIKVIDITETSENDRING FRA FINANSIERING A +B + C. SUM ENDRING LIKVIDER Likviditesbeholdning ved periodens begynnelse = LIKVIDITETSBEHOLDNING VED PERIODENS SLUTT Likviditetsbeholdningen er definert som kontanter, fordringer på sentralbanken og utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner.

12 NØKKELTALL ,55% 16,31% 15,60% Egenkapitalrentabilitet etter skatt 1 18,93% 19,83% 16,20% 52,90% 49,06% 55,75% Sum kostnader i % av sum netto inntekter 2 52,01% 46,68% 51,56% 61,41% 58,31% 62,46% Innskudd i % av brutto utlån 3 61,57% 57,72% 60,44% 0,44% 0,58% 0,11% Netto spesifiserte tap i % av brutto utlån 4 0,12% 0,60% 0,45% 0,44% 0,58% 0,11% Netto tap i % av brutto utlån 5 0,12% 0,60% 0,45% 1,12% 1,50% 1,11% Netto tapsutsatte engasjement 6 1,13% 1,54% 1,13% 9,65 10,33 10,43 Overskudd pr grunnfondsbevis i kroner 7 63,79 62,09 63,92 Egenkapital pr grunnfondsbevis i kroner Gjennomsnittlig forvaltningskapital (1) Resultat etter skatt omregnet til årsbasis, i prosent av gjennomsnittlig egenkapital. (2) Kostnader i prosent sum netto inntekter. (3) Innskudd i prosent av brutto utlån. (4) Netto tap, ekskl. endringer i nedskrivninger på grupper av utlån, i prosent av brutto utlån omregnet til årsbasis. (5) Netto tap i prosent av brutto utlån omregnet til årsbasis. (6) Tapsutsatte lån til kunder med fratrekk av spesifiserte tapsnedskrivninger i prosent av brutto utlån. (7) Overskudd etter skatt multiplisert med grunnfondsbeviseiernes andel av egenkapitalen pr dividert på antall grunnfondsbevis, omregnet til årsbasis. (8) Grunnfondsbeviskapital + overkursfond +utjevningsfond dividert på antall grunnfondsbevis. (9) Beregnet som snitt av forvaltningskapital for hvert kvartal i de enkelte årene, samt IB. Alle relative tall er beregnet i % av hele millioner. Det vil derfor kunne forekomme mindre forhøyningsdifferanser i forhold til tidligere publiserte tall da disse var beregnet av hele kroner.