Sparebanken Pluss Kvartalsrapport 2/2010

Transkript

1 Sparebanken Pluss Kvartalsrapport 2/2010

2 Nøkkeltall* Pr Sum inntekter (mill. kr.) Sum driftskostnader (mill. kr.) Resultat før tap (mill. kr.) Tap etc. (mill. kr.) Resultat før skatt (mill. kr.) Forvaltningskapital (mill. kr.) Gjennomsnittlig forvaltningskapital (mill. kr.) Forvaltningskapitalvekst (% p.a.) 22,3 15,1 15,4 21,0 12,6 Brutto utlånsvekst (% p.a.) 8,5 8,8 7,4 10,1 13,1 - Personmarkedet 9,4 7,3 6,6 6,2 8,5 - Næringslivsmarkedet 7,1 10,9 9,1 15,7 20,4 Innskuddsvekst (% p.a.) 11,5 10,5 9,5 0,6 0,2 Innskuddsdekning (morbank) (%) 67,8 63,0 63,4 59,4 62,2 Kostnader i prosent av inntekter (%) 32,6 24,1 34,0 33,6 36,5 Egenkapitalrentabilitet etter skatt (%) 11,8 14,3 12,8 13,5 12,2 Resultat/utvannet resultat pr. egenkapitalbevis (kr.) 8,8 5,3 17,3 13,7 8,3 Resultat pr. egenkapitalbevis pr. kvartal (kr.) 3,5 5,3 3,6 5,4 4,4 Børskurs ved utgangen av kvartalet (kr.) Kapitaldekning (%)** 14,14 14,14 14,18 13,18 13,26 Kjernekapitaldekning (%)** 12,23 12,18 12,18 11,25 11,31 Kjernekapitaldekning (morbank) (%)** 13,79 13,40 13,42 12,19 12,04 Antall ekspedisjonssteder Antall årsverk * Konserntall hvis annet ikke angitt ** Inkl. 50 % av delårsresultatet (før skatt)

3 KVARTALSRAPPORT PR Generelt Hovedtrekkene ved bankens virksomhet for 1. halvår er følgende: Høye inntekter Lav kostnadsprosent Beskjedne tap Solid resultat Lavt mislighold Solid balanse Rammebetingelser Norges Bank holdt styringsrenten uendret på 1,75 prosent i 1. kvartal. I 2. kvartal ble renten satt opp med 0,25 prosentpoeng til 2,00 prosent. Årsveksten i innenlandsk bruttogjeld til publikum, K2, var ved utgangen av juni på 4,6 prosent, opp fra 4,1 måneden før. Veksten i kreditt til husholdningene var på 6,2 prosent, noe ned fra måneden før. Tolvmånedersveksten til næringslivet var for første gang positiv siden oktober ifjor. Det har hittil i år vært en kursnedgang på Oslo Børs på 11,7 prosent. For hele 2009 var det en kursoppgang på 65 prosent. Tall fra NAV viser at arbeidsledigheten ved utgangen av juni var på 2,8 prosent. Sesongjustert er personer ledige eller på tiltak. Driftsresultatet Konsernet har etter 1. halvår 2010 et driftsresultat etter tap på 177 mill. kroner, mot 171 mill. kroner på samme tid i fjor. Resultatet tilsvarer 0,98 prosent av gjennomsnittlig forvaltningskapital, mot 1,09 prosent året før. Konsernets rentenetto utgjør 225 mill. kroner. I prosent av gjennomsnittlig forvaltningskapital utgjør rentenettoen 1,25 prosent. Andre driftsinntekter utgjør 50 mill. kroner. Sett i forhold til 1. halvår i fjor er dette en reduksjon på 30 mill. kroner. Dette skyldes i hovedsak at posten Netto verdiendringer og gevinst på verdipapirer og valuta i fjor var 32 mill. kroner høyere enn i år. Sum driftskostnader utgjør 90 mill. kroner og er redusert med 12 mill. kroner i forhold til samme periode i fjor. Dette har sammenheng med at det i 1. kvartal er inntektsført 20 mill. kroner som følge av endrede regler for AFP. Kostnadene i prosent av gjennomsnittlig forvaltningskapital, er dermed redusert fra 0,66 pr. 2. kvartal i fjor til 0,50 i år. Kostnader i prosent av inntekter utgjør ved utgangen av 2. kvartal ,6 prosent. Forvaltningskapital Ved utgangen av 2. kvartal 2010 var forvaltningskapitalen mill. kroner. Det er en økning i forhold til samme tid i fjor på mill. kroner. Innskudd Innskudd fra publikum var ved utgangen av 2. kvartal mill. kroner. Veksten fra samme tid i fjor har vært på mill. kroner eller 11,5 prosent. Ved utgangen av 2. kvartal var 67,8 prosent av morbankens utlån finansiert ved kundeinnskudd. På konsernbasis utgjorde tallet 52,0 prosent. Veksten i forvaltningskapitalen søkes finansiert hovedsakelig gjennom innskudd og langsiktig opplåning i det norske og internasjonale penge- og kapitalmarkedet. Utlån Brutto utlån til kunder har for konsernet økt med mill. kroner eller 8,5 prosent i siste 12 månedersperiode, og utgjør ved kvartalsslutt mill. kroner. Av den totale utlånsportefølje er 60,5 prosent utlån til personkunder, 30,7 prosent til bedriftsmarkedet og 8,7 prosent til organisasjonsmarkedet. Brutto mislighold av utlån (over 30 dager) utgjør 0,66 prosent for konsernet. Kredittrisikoen for utlånsporteføljen vurderes fortsatt som lav. Tap på utlån og garantier Vurdering av utlån, tap og tapsnedskrivninger er behandlet i henhold til forskrift om regnskapsmessig behandling av utlån og garantier (utlånsforskriften). Nedskrivninger på grupper av utlån utgjør 91,9 mill. kroner, og det er ikke gjort endringer i 2. kvartal. Individuelle nedskrivninger på utlån har økt med 4,8 mill. kroner i forhold til årsskiftet og utgjør 41,3 mill. kroner inkl. amortisert beløp på utlån. Det er ved utgangen av 2. kvartal en netto inngang på bokførte tap på 1,6 mill. kroner, slik at netto tapskostnad på utlån og garantier utgjør 7,6 mill. kroner. Styret vurderer at nedskrivningene er tilstrekkelige til å dekke kredittrisikoen i bankens utlånsportefølje ved utløpet av 2. kvartal. Soliditet Banken benytter standardmetoden for kredittrisiko og basismetoden for operasjonell risiko for å beregne kapitaldekning i henhold til gjeldende kapitaldekningsregler - Basel II. Konsernet hadde ved utgangen av 2. kvartal ansvarlig kapital på mill. kroner. Kapitaldekningsprosenten var på 14,1 prosent. Kjernekapitaldekningen utgjorde 12,2 prosent. Egenkapitalavkastningen var ved utgangen av 2. kvartal 11,8 prosent, mot 12,2 prosent ved utgangen av 2. kvartal Pluss Boligkreditt AS Sparebanken Pluss etablerte i 2009 det heleide datterselskapet Pluss Boligkreditt AS som har konsesjon til å utstede obligasjoner med fortrinnsrett (OMF). Ved utløpet av 2. kvartal er det overført en boliglånsportefølje på mill. kroner fra banken til Pluss Boligkreditt AS, og kredittforetaket har utstedt obligasjoner med fortrinnsrett

4 på mill. kroner. Store deler av denne beholdningen er byttet i statskasseveksler. Egenkapitalbevis Oversikten over de 20 største egenkapitalbeviseierne pr framgår av note. Hittil i år utgjør resultat pr. egenkapitalbevis kr. 8,82. Videre utsikter Styret regner med at bankens driftsresultat også resten av året vil være tilfredsstillende, men uroen i flere lands økonomier og finansmarkeder vil fortsatt kunne påvirke den norske finansnæringen negativt. Også bankens misligholds- og tapsutvikling vil bli påvirket av videre konjunkturutvikling, men det antas at tapene fortsatt vil være beskjedne. Erklæring i henhold til verdipapirhandellovens 5-6 Styret og administrerende direktør i Sparebanken Pluss bekrefter at bankens halvårsregnskap for perioden til er utarbeidet i samsvar med IAS 34 Delårsrapportering og at opplysningene i regnskapet gir et rettvisende bilde av bankkonsernets eiendeler, gjeld, finansielle stilling og resultat som helhet. Jfr. også verdipapirhandellovens 5-6, 4. ledd. Kristiansand, 19. august 2010 Arvid Grundekjøn Norunn Tveiten Benestad Kristin Wallevik Peder Syrdalen Magne Haug Bente Pedersen Stein A. Hannevik Formann Nestformann Adm. direktør

5 Resultatregnskap Morbank Mill. kroner Konsern Note: Renteinntekter Rentekostnader NETTO RENTEINNTEKTER Utbytte og andre inntekter av verdipapirer Provisjonsinntekter Provisjonskostnader Netto verdiendring og gevinst på valuta og verdipapirer Andre driftsinntekter SUM ANDRE DRIFTSINNTEKTER Lønn og generelle administrasjonskostnader Avskrivninger m.v. av varige driftsmidler Andre driftskostnader SUM DRIFTSKOSTNADER DRIFTSRESULTAT FØR TAP Tap på utlån, garantier m.v DRIFTSRESULTAT Skatt på ordinært resultat RESULTAT FOR REGNSKAPSÅRET Utvidet resultat etter IAS RESULTAT FOR REGNSKAPSÅRET Estimatavvik for pensjoner Totalresultat R e s u l t a t r e g n s k a p i % a v gjennomsnittlig forvaltningskapital Morbank ,98 4,82 3,43 Renteinntekter 3,53 5,00 4,35 2,80 3,57 2,29 Rentekostnader 2,29 3,69 3,06 1,18 1,25 1,13 NETTO RENTEINNTEKTER 1,25 1,31 1,28 0,02 0,02 0,03 Utbytte og andre inntekter av verdipapirer 0,03 0,02 0,02 0,26 0,28 0,24 Provisjonsinntekter 0,23 0,28 0,26 0,04 0,04 0,04 Provisjonskostnader 0,04 0,04 0,04 0,24 0,23 0,02 Netto verdiendring og gevinst på valuta og verdipapirer 0,02 0,23 0,24 0,04 0,03 0,04 Andre driftsinntekter 0,02 0,03 0,03 0,53 0,53 0,30 SUM ANDRE DRIFTSINNTEKTER 0,28 0,53 0,52 0,50 0,54 0,39 Lønn og generelle administrasjonskostnader 0,39 0,54 0,51 0,03 0,04 0,04 Avskrivninger m.v. av varige driftsmidler 0,04 0,04 0,04 0,07 0,07 0,07 Andre driftskostnader 0,07 0,08 0,07 0,60 0,65 0,50 SUM DRIFTSKOSTNADER 0,50 0,66 0,61 1,11 1,12 0,94 DRIFTSRESULTAT FØR TAP 1,03 1,16 1,19 0,07 0,07 0,05 Tap på utlån, garantier m.v. 0,05 0,07 0,07 1,05 1,05 0,89 DRIFTSRESULTAT 0,98 1,09 1,12 0,31 0,31 0,24 Skatt på ordinært resultat 0,26 0,32 0,33 0,74 0,74 0,65 RESULTAT FOR REGNSKAPSÅRET 0,72 0,77 0,79 Konsern Utvidet resultat etter IAS 1 0,74 0,74 0,65 RESULTAT FOR REGNSKAPSÅRET 0,72 0,74 0,79 0,01 0,00 0,00 Estimatavvik for pensjoner 0,00 0,00 0,01 0,73 0,74 0,65 Totalresultat 0,72 0,74 0,78

6 Kvartalsvis resultat Mill. kroner 2. kvartal 1. kvartal 4. kvartal 3. kvartal 2. kvartal Renteinntekter Rentekostnader NETTO RENTEINNTEKTER Utbytte og andre inntekter av verdipapirer Provisjonsinntekter Provisjonskostnader Netto verdiendring og gevinst på valuta og verdipapirer Andre driftsinntekter SUM ANDRE DRIFTSINNTEKTER Lønn og generelle administrasjonskostnader Avskrivninger m.v. av varige driftsmidler Andre driftskostnader SUM DRIFTSKOSTNADER DRIFTSRESULTAT FØR TAP Tap på utlån, garantier m.v DRIFTSRESULTAT Skatt på ordinært resultat RESULTAT FOR REGNSKAPSÅRET Utvidet resultat etter IAS 1 RESULTAT FOR REGNSKAPSÅRET Estimatavvik for pensjoner Totalresultat K v a r t a l s v i s r e s u l t a t i % a v gjennomsnittlig forvaltningskapital 2. kvartal 1. kvartal 4. kvartal 3. kvartal 2. kvartal NETTO RENTEINNTEKTER 1,22 1,30 1,29 1,19 1,26 Sum andre driftsinntekter 0,21 0,36 0,36 0,73 0,65 Sum driftskostnader 0,61 0,40 0,59 0,55 0,65 DRIFTSRESULTAT FØR TAP 0,83 1,26 1,06 1,37 1,26 Tap på utlån, garantier m.v. 0,02 0,07 0,05 0,01 0,07 DRIFTSRESULTAT 0,81 1,18 1,03 1,34 1,21

7 Balanse Morbank Mill. kroner Konsern EIENDELER Note: Kontanter og fordringer på sentralbanker Netto utlån og fordringer på kredittinstitusjoner Brutto utlån Nedskrivninger på individuelle utlån Nedskrivninger på grupper av utlån Netto utlån og fordringer på kunder Overtatte eiendeler Sertifikater, obligasjoner og andre rentebærende verdipapirer Aksjer, andeler og egenkapitalbevis Eierinteresser i konsernselskaper Utsatt skattefordel Varige driftsmidler Andre eiendeler Forskuddsbetalte ikke påløpte kostnader og opptjente ikke mottatte inntekter SUM EIENDELER GJELD OG EGENKAPITAL Gjeld til kredittinstitusjoner Innskudd fra og gjeld til kunder Gjeld stiftet ved utstedelse av verdipapirer Annen gjeld Betalbar skatt Påløpte kostnader og mottatt ikke opptjente inntekter Avsetninger for forpliktelser Utsatt skatt Ansvarlig lånekapital SUM GJELD Innskutt egenkapital Opptjent egenkapital SUM EGENKAPITAL SUM GJELD OG EGENKAPITAL

8 Egenkapitalbevegelse Konsern Fond for Egenkapital- Overkurs Sparebankens Gave- Utjevnings- verdiregulering Mill. kroner bevis -fond fond fond fond og estimatavvik Sum Balanse Utdelt utbytte for Totalresultat Balanse Totalresultat Balanse Utdelt utbytte for Totalresultat Balanse Morbank Fond for Egenkapital- Overkurs Sparebankens Gave- Utjevnings- verdiregulering Mill. kroner bevis -fond fond fond fond og estimatavvik Sum Balanse Utdelt utbytte for Totalresultat Balanse Totalresultat Balanse Utdelt utbytte for Totalresultat Balanse Kontantstrøm Morbank Mill. kroner Konsern Kontantstrømmer fra operasjonelle aktiviteter Renteinnbetalinger Renteutbetalinger Innbetalinger av utbytte Andre innbetalinger Andre utbetalinger Inngang på konstaterte tap Utbetalinger av skatt Utbetalinger av gaver Endring av innskudd fra kunder Endring utlån og fordringer på kunder Netto kontantstrøm fra operasjonelle aktiviteter Kontantstrømmer fra investeringsaktiviteter Innbetalinger vedr. verdipapirer Utbetalinger vedr. verdipapirer Innbetaling ved salg varige driftsmidler Utbetaling ved kjøp varige driftsmidler Endring andre fordringer Netto kontantstrøm fra investeringsaktiviteter Kontantstrømmer fra finansieringsaktiviteter Endring utlån og fordringer på andre kredittinstitusjoner Netto endring av innskudd fra Norges Bank og andre kredittinstitusjoner Innbetalinger av obligasjonsgjeld Utbetalinger av obligasjonsgjeld Endring kortsiktig gjeld Ansvarlig lånekapital Utbetaling av utbytte Netto kontantstrømmer finansieringsaktiviteter Netto endring likvider i året Likviditetsbeholdning Likviditetsbeholdning ved utgangen av perioden

9 Segmentrapportering pr. Mill. kroner Resultat PM BM Bolig- Ufordelt Totalt PM BM Bolig- Ufordelt Totalt kreditt kreditt Netto renteinntekter Sum andre driftsinntekter Sum driftskostnader Driftsresultat før tap Tap på utlån, garantier m.v Driftsresultat Balanse Netto utlån og fordringer på kunder Andre eiendeler Sum eiendeler Innskudd fra og gjeld til kunder Mellomregning, annen gjeld og EK Sum gjeld og egenkapital NOTEOPPLYSNINGER Konsernregnskapet er utarbeidet i overensstemmelse med IFRS (herunder IAS 34). Delårsregnskapet er utarbeidet etter de samme regnskapsprinsippene som benyttes i årsregnskapet. Det vises til årsrapporten for 2009 for mer beskrivelse av regnskapsprinsippene. Kvartalsregnskapet er ikke revidert. Notene er oppgitt i hele mill. kroner. Regnskapet presenteres i norske kroner som er konsernets funksjonelle valuta. 1. Pensjon Det er foretatt ny aktuarberegning pr , på grunn av endrede regler for AFP. Effekten av de endrede AFP-reglene er estimert til å utgjøre en engangsreduksjon i pensjonsforpliktelsene på 19,7 mill. kroner. Dette er ført i resultatregnskapet som en reduksjon av pensjonskostnadene. Det er foreløpig ikke avklart hvordan den regnskapsmessige føringen av den nye AFP-ordningen blir, men dette antas å bli avklart i løpet av Aksjer Fusjonen mellom PBS Holding og Nordito AS ble vedtatt 14. april 2010 og som følge av dette er verdien på aksjene i Nordito AS oppskrevet med 12,7 mill. kroner i 1. kvartal Verdsettelsen av aksjene i Nordito AS bygger på bytteforholdet i fusjonen og egne vurderinger. 3. Skatt Skattekostnaden gjennom året periodiseres på bakgrunn av estimat for skattekostnaden på årsbasis.

10 4. TAP PÅ UTLÅN Morbank Nedskrivninger på utlån og tap på garantier Konsern Periodens tapskostnader: Nedskrivning på utlån Tap på garantier = Nedskrivning på utlån og tap på garantier Nedskrivning på utlån: Periodens endring i individuelle nedskrivninger Periodens endring i nedskrivninger på grupper av utlån Amortiserte utlån Periodens konstaterte tap med tidligere nedskrivninger Periodens konst. tap hvor det tidligere ikke er foretatt nedskrivninger Periodens inngang på tidligere perioders konstaterte tap = Periodens netto nedskrivning på utlån Individuelle nedskrivninger: Individuelle nedskrivninger på utlån pr ekskl. amortiserte utlån Periodens konstaterte tap med tidligere nedskrivninger Økte individuelle nedskrivninger i perioden Nye individuelle nedskrivninger i perioden Tilbakeføring av nedskrivninger fra tidligere perioder Amortiserte utlån = Individuelle nedskrivninger og amortiserte utlån Nedskrivning på grupper av utlån: Nedskrivning på grupper av utlån pr Periodens endring i nedskrivning på grupper av utlån Nedskrivning på grupper av utlån Misligholdte og tapsutsatte engasjementer Misligholdte utlån/kreditter Brutto mislighold dager Brutto mislighold dager Brutto mislighold > 90 dager Brutto misligholdte utlån/kreditter Individuelle nedskrivninger Netto misligholdte utlån/kreditter ,78% 0,50% 0,86% Brutto mislighold i % av brutto utlån 0,66% 0,42% 0,64% Øvrige tapsutsatte engasjementer Øvrige tapsutsatte engasjementer med tapsnedskrivning Individuelle nedskrivninger Netto øvrige tapsutsatte engasjementer Brutto misligholdte og tapsutsatte engasjementer Brutto misligholdte og tapsutsatte engasjementer Individuelle nedskrivninger Netto misligholdte og tapsutsatte engasjementer

11 5. KAPITALDEKNING OG ANSVARLIG KAPITAL Morbank Konsern ,62% 14,16% 15,97% Kapitaldekning* 14,14% 13,04% 14,18% 13,42% 12,04% 13,79% Kjernekapital* 12,23% 11,09% 12,18% Minimumskrav til ansvarlig kapital Sum beregningsgrunnlag Netto ansvarlig kapital* Kjernekapital* Tilleggskapital Minimumskrav til ansvarlig kapital Kapitalkrav for kredittrisiko beregnet etter standardmetoden Kapitalkrav for operasjonell risiko Fradrag i kapitalkravet * Inkl. 50 % av delårsresultatet (før skatt), dog er ikke regnskapet revidert 6. EgenkapitalBEVIS De 20 største egenkapitalbeviseierne pr NAVN ANTALL ANDEL AV NAVN ANTALL ANDEL AV EKB EKB-KAP. % EKB EKB-KAP. % 1. Glastad Invest AS , Allumgården ,47 2. Sparebankstiftelsen DnB NOR , Flekkefjord Sparebank ,26 3. Varodd AS , Hol Sparebank ,20 4. Sparebanken Sør , Strømme Leif ,07 5. Terra Utbytte VPF , Bratland Bjørn ,02 6. Brøvig Holding AS , Apriori Holding AS ,86 7. MP Pensjon , Engelschiøn Marwell Hauge pensj ,84 8. Spareskillingsbanken , Rynning Jens Emil ,83 9. Gumpens Auto AS , Mørch Gerd Turid , Birkenes Sparebank , Pareto AS ,81 Totalt - 10 største eierne ,94 Totalt - 20 største eierne ,11 Sparebanken Pluss eier pr ingen egne egenkapitalbevis. Eierandelskapitalen utgjorde pr NOK fordelt på egenkapitalbevis, pålydende kr. 100,-.

12 B Returadresse: Rådhusgaten 7/9, Postboks 200, 4662 Kristiansand Rådhusgaten 7/9, Postboks 200, 4662 Kristiansand Tlf: Fax: E-post: