ÅRSRAPPORT 2008 TRØGSTAD BÅSTAD FETSUND

Transkript

1 ÅRSRAPPORT 2008 TRØGSTAD BÅSTAD FETSUND 1

2 Innhold 2 Bankens tillitsvalgte Noter til regnskapet 3 9 Styrets årsberetning Innholdsfortegnelse 10 Resultatregnskap Noter Balanse 26 Revisjonsberetning 27 Kontrollkomitéens beretning Tillitsvalgte i Trøgstad Sparebank Representantskapet Bankens styre: Kontrollkomité: Innskytervalgte: Jørgen Glende (leder) Åse Risbråthe Solveig Erdal Wedding Ole Mellegaard Anne-Lina Fimland (nestleder) Morten Sætra Knut Bingen Han Kure Ansatte valgte: Anne Lise Wøien Brith Moe Kjell Andersen Jan Thorvaldsen Egil Sletner (styreleder) Kristina Almestad (styrets nestleder) Ragnhild Winberg Ole Marius Rosendal Bjørn Ekeberg Klaus Willy Hansen (ansattes representant) Knut Lie (leder) Tone Bjørnstad Jens Anders Bolstad Kommunevalgte: Randi Steffensen Jens Anders Bolstad Sissel Kreppen Olav Bleie 2

3 Innledning Trøgstad Sparebank oppnådde i 2008 et overskudd før skatt på kr. 16,7 mill. som utgjør 0,90% av gjennomsnittlig forvaltningskapital. Tilsvarende tall for 2007 var 17,3 mill. og 1,05%. Økonomi og rammevilkår I 2008 gikk vi fra finansuro til finanskrise. Krisen forsterket seg på høsten da de amerikanske boliglåns-gigantene Freddy Mac og Fannie Mae ble satt under offentlig administrasjon og investeringsbanken Lehman Brothers gikk konkurs. Uroen i finansmarkedet førte til at banker over hele verden ble usikre både på egen og andre bankers finansielle stilling. Dette skapte stor usikkerhet i det internasjonale penge- og kredittmarkedet. Bankene vegret seg for å låne penger til hverandre og dermed økte pengemarkedsrentene. Også norske banker har merket finanskrisen hvor problemene ikke knyttet seg til soliditet, men til likviditet. Utover høye pengemarkedsrenter, førte krisen til svekket tilgang på likviditet, tap på verdipapirer og kraftig fall i kursene på aksjer og grunnfondsbevis. I 3. kvartal var sparebankenes utlånsmargin negativ. Samtidig økte innskuddsrenten noe mer enn utlånsrenten og rentemarginen gikk ned. Finansdepartementet har sammen med Norges Bank satt i gang tiltak for å bedre bankenes tilgang på likviditet. Det ene tiltaket er tilgang til statsobligasjoner for inntil kr. 350 milliarder gjennom bytte av obligasjoner med fortrinnsrett (boliglån utstett av kredittforetak). Et annet tiltak har vært F-lån (lån med fast rente til markedsvilkår) fra Norges Bank hvor løpetiden ble utvidet til 2 år samt at kravet til sikkerhet ble noe redusert. F-lånene er først og fremst rettet mot mindre banker som ikke kan ta del i byttelånsordningen. Trøgstad Sparebank benyttet seg av den muligheten. Norges Bank har varslet at det vil bli flere F-lån auksjoner i Etter flere år med særdeles sterk vekst i norsk økonomi ble konjunkturtoppen nådd mot slutten av Husholdningenes etterspørsel har vært en av hoveddrivkreftene bak den sterke veksten i økonomien de siste årene. Veksten i husholdningenes etterspørsel har avtatt 3

4 S T Y R E T S Å R S B E R E T N I N G vesentlig i Varekonsumet økte i perioden fra januar til november 2008 med 0,5%. Tilsvarende sammenligning i fjor var 8%. Det var spesielt kjøp av varige forbruksvarer som ble redusert. Lavere etterspørselsvekst fra husholdningene vil kunne føre til økt arbeidsledighet i private tjenesteytende næringer. Nedgang i boliginvesteringene vil føre til lavere aktivitet og dermed høyere arbeidsledighet innenfor bygg og anleggsbransjen. Utlånsveksten gikk totalt ned fra 13,5% i 2007 til 8,8% i Nedgangen skyldes flere forhold som mindre etterspørsel som følge av lavere økonomisk vekst, overføring av lån til boligkredittforetak samt endring i kredittpraksis hos bankene. I tillegg vil svakere internasjonal vekst føre til mindre eksport, lavere priser og dermed mindre sysselsetting i deler av industrien. banken f.o.m. regnskapsåret 2008 ikke ha krav om å utarbeide konsernregnskap. For 2008 inneholder regnskapet de innfusjonerte tall fra eiendomsselskapet, Trøgstad Sparebank Eiendom AS. Regnskapstallene for 2007 inneholder derimot kun tall for Trøgstad Sparebank (ikke konsern). Antall innbyggere i Trøgstad kommune er ca og i Fet kommune ca Banken eier 20,83% av aksjene i Sparebankenes Eiendomsmegler AS. Selskapet driver eiendomsmegling i Indre Østfold og selskapet har en fast ukentlig kontordag ved bankens hovedkontor på Skjønhaug. Husholdningenes balanse svekket seg noe i løpet av året gjennom fallende boligpriser og aksjekurser. Boligprisene falt med 9%. Tall for 2008 tyder på at folk har hatt et høyere forbruk enn disponible inntekter og dermed ble det, i likhet med 2007, et år med negativ sparing. Gjeldsveksten har avtatt gjennom året og ble på 7,5% mot 11,5% i fjor. Husholdningenes realdisponible inntekt økte med 1% mot nærmere 6% i Den lave veksten skyldes høyere inflasjon. Hovedindeksen på Oslo Børs falt med 54% i I løpet av 2008 har Norges Bank endret styringsrenten 5 ganger. 2 ganger har styringsrenten økt, men da det ble tydeligere at krisen i finansmarkedet ville få større konsekvenser for norsk økonomi enn tidligere antatt, ble styringsrenten redusert 3 ganger. I desember ble den kuttet med hele 1,75%, noe som er det største rentekuttet noensinne. Styringsrenten endte på 3% ved utgangen av Norges Bank har lagt frem en ny renteprognose som tilsier forventninger om ytterligere rentekutt i løpet av Lokale forhold Trøgstad Sparebank ble stiftet i 1847 og er en selvstendig sparebank med hovedkontor på Skjønhaug i Trøgstad. Banken har filialer i Båstad og Fetsund. Filialen i Fetsund ligger i Fet kommune og markedsføres under navnet FetsundBanken. Visjon og forretningsidé Visjonen til banken er; en fremtidsrettet lokal sparebank. Forretningsideen er å tilby produkter til kunder innen både privatog næringsmarkedet. Det legges stor vekt på at kundene skal bli totalkunder. Lokalsamfunnet Gravsåsen i Trøgstad er under utbygging med nye eneboliger. Det samme skjer i Båstad hvor over 20 nye tomter i Kirkebyåsen er lagt ut for salg. I Fet kommune er fortsatt sentrumsleilighetene under oppføring ved Fetsund brygge med til sammen 117 leiligheter. De fleste leilighetene er solgt. Det lokale næringsliv i Trøgstad består i hovedsak av jordbruk og mindre foretak innen handel og service. Det har vært stabilitet i det lokale næringsliv gjennom året. I Fet kommune er næringsstrukturen mye lik Trøgstad med noe større innslag av mindre produksjonsbedrifter. Strategisk alliansepartner Trøgstad Sparebank er en totalleverandør av finansielle produkter og tjenester i et nært strategisk samarbeid gjennom Terra-Gruppen AS. I løpet av 2008 er det foretatt en omorganisering av eiendomsselskapet, Trøgstad Sparebank Eiendom AS, og driften blir fra 2009 videreført i Trøgstad Sparebank. Som en konsekvens av dette vil Styrende organer og selskapsledelse Representantskapet er bankens øverste organ. Representantskapet består i dag av 16 medlemmer. 8 av medlemmene er kundevalgte, 4

5 S T Y R E T S Å R S B E R E T N I N G er kommunevalgte og 4 er valgt blant de ansatte i banken. Styret består i dag av 6 medlemmer inkludert et medlem valgt av de ansatte. Det er i 2008 avholdt 11 styremøter og behandlet 118 saker. Styret avholder normalt ett møte i måneden. Når det gjelder de ansatte i banken er fordelingen 48% kvinner og 52% menn. Bankens ledergruppe består av 6 medlemmer (banksjef, leder personmarked, leder bedriftsmarked, leder forsikring, leder salgsstøtte og økonomileder) 3 av medlemmene er kvinner, dvs. 50% kvinner og 50% menn. Personal og arbeidsmiljø Ved årsskiftet var det 28 fast ansatte medarbeidere i banken, til-svarende 26,4 årsverk. Vaktmester og renholdspersonale kommer i tillegg med 3 ansatte tilsvarende 1,2 årsverk. Gjennomsnittsalderen for bankens ansatte var 48,4 år. Av styrets 6 medlemmer er 2 av medlemmene kvinner, dvs. 33,3% kvinner og 66,7% menn. I Representantskapet er forholdet mellom kvinner og menn jevnt fordelt. Sykefravær har vært på 209 dager i 2008 og utgjorde 3,4%. I 2007 var sykefraværet på 228 dager. Generelle bemerkninger til bankens virksomhet 2008 ble et resultatmessig tilfredsstillende år for banken. Trøgstad Sparebank har en bedriftlegeordning overfor sine ansatte. Videre har banken også inngått en samarbeidsavtale om et mer inkluderende arbeidsliv og er dermed en IA-virksomhet. Styret anser bankens arbeidsmiljø for å være godt. Systemer og rutiner for sikkerhet er i samsvar med de krav som stilles i forskrifter om HMS. Banken hadde ingen alvorlige arbeidsuhell i Gjennom gavetildeling, sponsoravtaler og annen form for støtte ønsker Trøgstad Sparebank å vise sitt engasjement og aktive rolle som en viktig bidragsyter og støttespiller til beste for utviklingen av lokalsamfunnet. I 2008 utgjorde dette i alt kroner. Miljørapportering Etter styrets oppfatning forurenser ikke banken det ytre miljø. Kompetanse Kompetanseutvikling vil fortsatt være et prioritert område. Arbeidet med å få en organisasjon som er tilpasset morgendagens krav vil fortsette og årene fremover vil stille krav til de ansatte og deres evne til omstilling og vilje til kompetansebygging. En kompetanseplan for perioden foreligger og planen legger føringer for å tilfredsstille bransjens krav om autoriserte finansielle rådgivere. Likestilling Likestilling vektlegges både ved rekruttering til nye stillinger i banken og ved rekruttering av nye tillitsvalgte. 5

6 S T Y R E T S Å R S B E R E T N I N G Resultater for 2008 Balansen Forvaltningskapital Bankens forvaltningskapital økte med 230 millioner og var ved utgangen av 2008 på mill. kroner. Det er en økning på 13,2% i forhold til Innskudd Bankens innskudd har økt med 12,6% og utgjorde pr. 31/ mill. kroner. Tilsvarende økning i fjor var 10,8%. Innskudd i prosent av brutto utlån utgjorde ved årsskiftet 77,5% mot 72% i Utlån Bankens utlån har økt med 4,6% i 2008 mot 10,5% i Samlet utlån pr. årsskiftet er mill. kroner. I tillegg har banken formidlet kr. 93 mill. i boliglån gjennom Terra Boligkreditt AS. Lån til privatmarkedet utgjør 65,5%, mens 34,5% av utlånene er rettet mot bedriftsmarkedet. Ved utgangen av 2007 var tilsvarende fordeling henholdsvis 65/35%. Skadeforsikring Trøgstad Sparebank har en skadeforsikringsportefølje på ca. 41,5 mill. kroner pr Målsettingen er at flest mulig kunder benytter banken både på bank og forsikring. Samlet porteføljevolum er tilnærmet uendret siden i fjor. Utlånene til bedriftsmarkedet utgjør tilsammen 571 mill. kroner. Av disse er 149 mill. kroner innenfor landbruk (dvs. 26%) og kr. 206 mill. innenfor eiendom (forvaltning/ utvikling), dvs. 36%. Egenkapital/kapitaldekning Bankens samlede egenkapital inkludert evigvarende ansvarlig lån utgjorde 185,5 mill. kroner. Kapitaldekningen for banken var på 17,3% 6

7 S T Y R E T S Å R S B E R E T N I N G Resultatet Driftsresultat Banken oppnådde i 2008 et resultat før tap på 19,4 mill. kroner mot 16,5 mill. kroner i Resultat etter skatt ble 11,9 mill. kroner mot 12,4 mill. kroner foregående år. Dette tilsvarer en egenkapitalavkastning på 6,4% mot 7,0% i Andre driftsinntekter Netto andre driftsinntekter for banken utgjorde i mill. kroner mot 12 millioner i Dette skyldes hovedsaklig negativ kursutvikling på verdipapirer. Kostnader Andre driftskostnader De samlede driftskostnadene for banken var 32,3 mill. kroner mot 32,4 mill. kroner i Samlede kostnader utgjorde 1,74% av gjennomsnittlig forvaltningskapital mot 1,96% i Lønns- og administrasjonskostnader utgjør 1,23% av gjennomsnittlig forvaltningskapital mot 1,32% i Kostnader i prosent av totale inntekter utgjorde 60,2% mot 67,5% i Styret ser fortsatt behov for å arbeide med kostnadseffektivisering. Etter årets skatt kan banken overføre til sparebankens fond 11,9 mill. kroner mot 12,4 millioner i Inntekter Rentenetto Bankens netto rente- og provisjonsinntekter økte med 3,9 mill. kroner i 2008 og utgjorde 40,7 mill. kroner. Målt i prosent av gjennomsnittlig forvaltningskapital ble rentenettoen i ,20%. Rentenettoen var i fjor 2,23%. Tap Tapene i 2008 er noe større enn situasjonen har vært de senere årene. Den generelle oppfatningen av uroen i finansmarkedet er at den vil kunne få negative effekter på realøkonomien og dermed også forringe kvaliteten i bankenes utlånsporteføljer. Dette har også vi vurdert, og i trå med anbefalinger fra Kredittilsynet har vi bl.a. foretatt en gjennomgang av beregningsfaktorene for gruppenedskrivninger. Disse er justert noe opp og volumet på gruppenedskrivninger har dermed økt. Både gruppenedskrivninger og individuelle nedskrivninger vurderes fortløpende gjennom året. Gruppenedskrivningene er på totalt kr. 5,9 millioner og utgjør 0,36% av brutto utlån pr Tilsvarende tall for individuelle nedskrivninger er 4,1 millioner og 0,25%. Bankens totale misligholdsvolum viser imidlertid en positiv nedgang i volum pr i forhold til tilvarende periode i fjor. Disponering av årets overskudd Styret foreslår følgende disponering av bankens overskudd: Overført til sparebankens fond kr Sum disponert: kr

8 S T Y R E T S Å R S B E R E T N I N G Risikovurderinger Internkontroll Kontrollsystem er etablert gjennom styrets prinsippdokument for internkontroll og skal være et av bankens verktøy for å kunne styre banken i samsvar med vedtatte totalmål. Bankens administrasjon har ansvar for den daglige risikostyring, som utøves gjennom rutiner, rapporter og kontroller. Internkontrollen rapporteres av banksjef og gjennomgås av styret. Revisjonen har i sin rapport for 2008 konkludert med at banken har etablert tilfredsstillende internkontroll. Finansiell risiko Finansiell risiko er i hovedsak knyttet til kredittrisiko, likviditetsrisiko og markedsrisiko. Styret er av den oppfatning at risikostyringen i banken er tilfredsstillende. Kredittrisiko Dette er risikoen for at en kunde ikke kan oppfylle sine forpliktelser og at underliggende pant ved realisasjon ikke har tilstrekkelig verdi til å dekke bankens tilgodehavende. Risikoen oppstår hovedsakelig gjennom utlån og garantier. Bankens styring av kredittrisiko skjer gjennom fastlagt kredittpolicy, retningslinjer, risikoklassifisering og fullmakter. Pr. utgangen av 2008 viser 92,8% av samlet utlånsportefølje i banken å være risikoklassifisert innenfor gruppene A og B. Dette er grupper som representerer lav risiko. Tilsvarende tall var i fjor 90%. Kun 0,7% av porteføljen er ikke klassifisert mot ca. 2% i fjor. Likviditetsrisiko Dette er risikoen for at banken ikke kan innfri sine forpliktelser ved forfall samt risikoen for ikke å kunne finansiere ønsket vekst og utvikling. Denne type risiko beskriver forholdet mellom langsiktige lån og kortsiktige innskudd. Bankens innskuddsdekning var ved utgangen av 2008 på 77,5%. Innskuddsmassen er fordelt på et høyt antall kunder, hvilket også gir en begrenset likviditetsrisiko. Likviditetsrisikoen er også begrenset gjennom bankens behov for innlån i penge-markedet ved at disse er fordelt på 6 forskjellige lån med forfall spredt over flere år. I tillegg har banken 136 mill. i kommiterte trekkfasiliteter. Disse trekkfasilitetene var ikke benyttet ved årsskiftet. Krisen i finansmarkedet tilspisset seg ytterligere høsten Fra før var kredittspreadene gått betydelig ut, men når markedet gikk fra å være mindre likvid til nesten å være helt borte gikk kredittspreadene ytterligere ut. Det ble stor konkurranse om innskuddene. Usikkerheten som hersket i markedet satte imidlertid også fokus på innskuddsgarantiordningene i mange land, men også i Norge. Dette medførte bl.a. at en rekke innskudd fra ulike innskytere ble fordelt mellom bankene. Trøgstad Sparebank økte sine innskudd i perioden og bedret dermed sin innskuddsprosent. Vi har hele tiden hatt et stort fokus på likviditet og sørget for at banken har hatt en tilfredsstillende og mest mulig forutsigbar likviditetssituasjon. Dette har ført til at vi har sikret seg noe større likviditetsreserver enn hva som normalt sett har vært tilfelle. Markedsrisiko Bankens beholdning av aksjer, aksje-fond, rentefond og enkeltobligasjoner kan utsettes for kurssvinginger som gir verdifall. Styret har gjennom egen markedspolicy og retningslinjer vedtatt rammer for mulige investeringer. Banken har i tillegg en avtale med Warren Wicklund Kapitalforvaltning AS om aktiv forvaltningsservice av bankens obligasjonsportefølje. Bankens kursrisiko anses som tilfredsstillende. Operasjonell risiko Med operasjonell risiko forstår vi risiko for at mennesker, rutiner, systemer og dataløsninger ikke oppfører seg etter sin hensikt, noe som medfører risiko for tap. Årsaken til at slike forhold inntreffer kan være alt fra svikt i teknisk infrastruktur via hendelige uhell til svikaktig eller kriminell atferd. Det er også i løpet av 2008 lagt ned et betydelig arbeid for å etablere og revidere arbeidsprosesser og rutiner. Målet er å minimere operasjonell risiko. Opplæringsplaner overfor nyansatte er iverksatt og kompetansehevende tiltak settes inn i forhold til behov som fortløpende avdekkes. I tillegg er det utarbeidet en kompetanseplan for hele banken som også rettes inn på anbefalte bransjekrav til finansiell rådgiver. Totalt sett vil dette bidra til å redusere risikoen for feil, både i rådgivning og saksbehandling. Den operasjonelle risikoen ansees totalt sett som middels/lav. 8

9 S T Y R E T S Å R S B E R E T N I N G Eierstyring og selskapsledelse (Corporate governance): Eierstyring og selskapsledelse omfatter de mål og overordnede prinsipper som banken styres og kontrolleres etter for å sikre innskyterne, kapitalmarkedets og andre interesser som berøres av bankens virksomhet. Bankens virksomhetsstyring skal sikre en forsvarlig formuesforvaltning og gi økt trygghet for at kommuniserte mål blir nådd og realisert. Prinsippene bygger på åpenhet, forutsigbarhet og gjennomsiktighet. Utsikter kommende år Årsregnskapet er avlagt under forutsetning om fortsatt drift. Til grunn for denne vurdering ligger fortsatt sunn økonomisk drift, bankens gode finansielle stilling og styrets vurdering av fremtidsutsiktene. til å regne med at bankenes tap vil øke som følge av at en del bedrifter får problemer og derav økende arbeidsledighet. Vekstanslagene til Statistisk Sentralbyrå og Norges Bank for 2009 er betydelig redusert i løpet av fjoråret. Trøgstad Sparebank ser det som viktig å opprettholde og styrke sin stilling som selvstendig og lokal sparebank. Banken skal også i 2009 fremstå som en lønnsom og solid sparebank. Det er lagt planer for aktiviteter, kampanjer og kundeoppfølging for året som bygger opp under bankens visjon og forretningsidè. Det strategiske samarbeidet innenfor Terra-Gruppen skal derfor videreføres. Takk Styret ønsker å takke kunder, forretningsforbindelser, tillitsvalgte og alle ansatte for et godt samarbeid i vil trolig bli et krevende og spesielt år med bakgrunn i usikkerhet knyttet til finanskrisen og ettervirkningene av den. Det er grunn Styret i Trøgstad Sparebank 2008: Ole Marius Rosendal, Bjørn Ekeberg, Kristina Almestad, Egil Sletner, Ragnhild Winberg, Rune Iversen, Klaus Willy Hansen. Trøgstad, 11. februar 2009 Egil Sletner Kristina Almestad Ole Marius Rosendal Styreleder Styrets nestleder Styremedlem Klaus Willy Hansen Bjørn Ekeberg Ragnhild Winberg Rune Iversen Ansattes styremedlem Styremedlem Styremedlem Banksjef 9

10 R E G N S K A P Resultatregnskap

11 R E G N S K A P Balanse pr

12 R E G N S K A P Balanse pr Trøgstad, 11. februar 2009 Egil Sletner Kristina Almestad Ole Marius Rosendal Styreleder Styrets nestleder Styremedlem Klaus Willy Hansen Bjørn Ekeberg Ragnhild Winberg Rune Iversen Ansattes styremedlem Styremedlem Styremedlem Banksjef 12

13 R E G N S K A P

14 N O T E R T I L R E G N S K A P E T Innholdsfortegnelse 14

15 N O T E R T I L R E G N S K A P E T Noter 15

16 N O T E R T I L R E G N S K A P E T

17 N O T E R T I L R E G N S K A P E T

18 N O T E R T I L R E G N S K A P E T

19 N O T E R T I L R E G N S K A P E T

20 N O T E R T I L R E G N S K A P E T

21 N O T E R T I L R E G N S K A P E T

22 N O T E R T I L R E G N S K A P E T

23 N O T E R T I L R E G N S K A P E T

24 N O T E R T I L R E G N S K A P E T

25 N O T E R T I L R E G N S K A P E T

26 R E V I S J O N S B E R E T N I N G

27 K O N T R O L L K O M I T É E N S B E R E T N I N G

28 Trøgstad Sparebanks hovedkontor Skjønhaug: Postboks 114 Torget Trøgstad Tlf.: Fax: Filialer: Stenli 1866 Båstad Tlf.: Fax: FetsundBanken Gamle Fetvei Fetsund Tlf.: Fax: Internett-adresse: adresse: post@trogstad-sparebank.no /2009 Grefslie Trykkeri