Rapport for 3. kvartal 2005 Nordea Bank Norge konsern

Transkript

1 Rapport for 3. kvartal 2005 Nordea Bank Norge konsern

2 Nordea Bank Norge - konsernet Resultatsammendrag ni første måneder 2005 Driftsresultatet var NOK 3 513m, en økning på 43 % sammenlignet med samme periode i Resultat etter skatt økte med 41 % til NOK 2 510m. Høyere volum kompenserte for press på marginene. Samlede inntekter økte med 9 % til NOK 5 464m noe som skyldes økte netto renteinntekter, provisjonsinntekter og netto gevinst på poster vurdert til virkelig verdi. Driftskostnadene økte med 3 % og tap på utlån var positive med NOK 1 012m (27). Inntekter Netto renteinntekter økte med 6 % til NOK 3 728m (3 510). Volumveksten var stor i alle segmenter. Utlån økte med 16 % på årsbasis til NOK 246mrd. Boliglån til personkunder økte betydelig til NOK 87mrd. Dette tilsvarer en vekst på årsbasis på 20 %.Veksten i utlån til små og mellomstore bedrifter fortsatte, og økte med 12 % til NOK 138mrd. Utlånsmarginene ble redusert som følge av sterk konkurranse i alle segmenter. Innskudd var NOK 139mrd, en økning på 17 %. Det er ikke betalt avgift til Bankenes sikringsfond i 2005, mens det i samme periode i fjor ble kostnadsført NOK 139,5m. Renteinntekter på obligasjoner og sertifikater i handelsporteføljen i Markets ble i annet kvartal 2005 omklassifisert fra Netto renteinntekter til Netto gevinst/tap på poster til virkelig verdi. Dette er et resultat av en gjennomgang i hele Nordea konsernet hvor formålet har vært lik klassifisering av alle poster. Sammenligningstallene er endret tilsvarende. Dette utgjorde NOK 60m, NOK 64m og NOK 56m i henholdsvis første, annet og tredje kvartal 2004 og NOK 50m i første kvartal Sammenligningstallene for annet kvartal 2005 er endret som følge av en reklassifisering i Treasury på NOK 115m fra Netto gevinst/tap på poster til virkelig verdi til Netto renteinntekter. Netto gebyr- og provisjonsinntekter økte med 8 % til NOK 1 089m hovedsakelig på grunn av økte inntekter fra syndikering av lån, emisjoner og betalingsformidling. Netto inntekter fra betalinger og elektroniske tjenester økte med 7 % til NOK 403m. Netto gevinst/tap på poster vurdert til virkelig verdi omfatter store bruttobeløp, og må forventes å være relativt volatil. I årets ni første måneder var det en netto gevinst på NOK 519m hvilket er 25 % høyere enn i samme periode i Økningen kan hovedsakelig forklares ved høyere inntekter fra aksjer. Kostnader Samlede kostnader var NOK 2 984m, opp 3 % sammenlignet med fjoråret. Personalkostnader økte med 11 % til NOK 1 827m hovedsakelig på grunn av høyere pensjonskostnader. Nedgangen i antall årsverk var 120 eller 4 % sammenlignet med utgangen av samme periode i Andre kostnader var NOK 1 046m, som er 5 % lavere enn i samme periode i fjor. Dette gjenspeiler lavere ITkostnader. Leiekostnader har økt sammenlignet med forrige år. Avskrivninger ble redusert med 26 % til NOK 111m. Kostnadene utgjorde 55 % (58) av inntektene. Tap på utlån Tap på utlån var positive med NOK 1 012m som er en forbedring på NOK 985m sammenlignet med samme periode i fjor. Inkludert i dette er gevinst ved salg av konverterte aksjer i Pan Fish ASA med NOK 794m i annet kvartal. Hittil i år er det netto tilbakeført NOK 211m fra de gruppevise nedskrivningene. Netto gevinst/tap ved salg av materielle eiendeler Netto gevinst ved salg av materielle eiendeler utgjorde NOK 21m. Fjorårets tall inkluderer en gevinst ved salg av bygninger på ca NOK 300m. Resultat Resultat etter skatt økte med 41 % til NOK 2 510m. Dette tilsvarer NOK 4,55 per aksje og en avkastning på egenkapitalen på 18,6 % (13,6). Resultat pr. aksje siste 12 måneder var NOK 5,68 (3,61). Utviklingen i tredje kvartal 2005 Driftsresultatet ble redusert med 35 % i forhold til annet kvartal 2005 og endte på NOK 1 066m. Reduksjonen skyldes høy inngang på tap i annet kvartal som følge av salget av aksjene i Pan Fish. Samlede inntekter økte med 2 % til NOK 1 883m, mens samlede kostnader var omtrent på samme nivå som i forrige kvartal. Tap på utlån var positive med NOK 177m (800). Nordea Bank Norge - 3. kvartal

3 Inntekter Netto renteinntekter økte med 2 % til NOK 1 256m (1 228). Som følge av en reklassifisering av resultatet av lange valutaterminer, hovedsakelig benyttet til sikring av innlån i USD i annet kvartal, fra finansielle derivater til netto renteinntekter, er sammenligningstallet økt med NOK 115m sammenlignet med det som ble presentert i kvartalsrapporten for annet kvartal. Volumveksten fortsatte i de fleste segmentene. Samlet økte utlånene med 5 % til NOK 246mrd. Det er fortsatt press på utlånsmarginene. Innskudd fra kunder utgjorde NOK 139mrd som er en økning på 5 %. Innskuddsmarginene har økt noe i kvartalet. Netto gebyr- og provisjonsinntekter økte med 8 % til NOK 400m. Netto gebyrer fra betalinger og elektroniske tjenester ble noe redusert, mens det har vært økte provisjonsinntekter fra syndikering og emisjoner. Netto gevinst/tap på poster vurdert til virkelig verdi ble redusert med 36 % til NOK 144m. Det har vært netto tap på finansielle derivater i kvartalet, mens aksjer, obligasjoner og valuta har bidratt positivt. Resultat fra selskaper vurdert etter egenkapitalmetoden var på NOK 12m sammenlignet med NOK 5m i annet kvartal. Aksjene i det tilknyttede selskapet Teller AS ble solgt i tredje kvartal. Nettogevinsten på NOK 62 millioner fra dette salget inngår i andre inntekter. Kostnader Samlede kostnader ble redusert med 1 % til NOK 1 006m. Personalkostnader økte med 1% til NOK 623m. Antall årsverk økte med 6 til ved utgangen av kvartalet. Andre kostnader ble redusert med 3 % til NOK 346m. IT-kostnadene var på samme nivå som i forrige kvartal, mens det har vært en reduksjon på de fleste andre kostnadsarter. Avskrivninger var på samme nivå som i forrige kvartal med NOK 37m. Kostnadene utgjorde 53 % (55) av inntektene. Tap på utlån Tap på utlån var positive med NOK 177m. Det har vært en netto reversering av gruppevise nedskrivninger på NOK 170m. Den generelle kredittkvaliteten er fortsatt god. Resultat Resultatet var NOK 744m. Dette tilsvarer NOK 1,35 per aksje og en avkastning på egenkapitalen på 16,0 % (26,8). Kredittporteføljen Ved utgangen av tredje kvartal var netto usikre utlån NOK 2 260m som er 0,9 % av samlede utlån til kunder. Til sammenligning utgjorde usikre utlån 1,9 % av samlede utlån for et år siden. Andelen utlån til personmarkedet var 44 %. Av utlån til personmarkedet utgjorde lån med pant i bolig 80 %. Det var ingen større endringer i sammensetningen av utlån til bedrifter i løpet av kvartalet. Utlån til fast eiendom utgjør fremdeles den største eksponeringen i NBNs kredittportefølje med NOK 41,3mrd tilsvarende 17 % av den totale utlånsporteføljen. Kapitalposisjon Nordea har fortsatt en sterk kapitalposisjon. Kjernekapitaldekningen var 7,1 % og kapitaldekningen 9,5 % ved utgangen av tredje kvartal. Konsernets beregnede risikovektede eiendeler økte med NOK 9mrd til NOK 232mrd per 30. september Kravet til kapitaldekning er 8 % til enhver tid. NBN har i løpet av 3. kvartal tatt opp et lån som inngår i tilleggskapitalen. Konsernets ansvarlige kapital utgjorde etter dette 22,1mrd tilsvarende en kapitaldekning på 9,5 % mot 8,9 % ved utløpet av forrige kvartal. Kjernekapitalen utgjorde NOK 16,6mrd tilsvarende 7,1 %. Periodens resultat er ikke inkludert i beregningene. Tilsvarende tall for Nordea Bank Norge ASA var 9,9 % og 7,4 %. Kapitaldekningen inkludert periodens resultat for konsernet og NBN ASA er henholdsvis 10,6 % og 11,1 % ved utgangen av kvartalet. Utsikter Den nåværende markedsutviklingen med volumvekst og utfordrende konkurranseklima forventes å fortsette. Volum- og inntektsveksten er høyere enn det som ble forventet da Nordea definerte sine finansielle mål i november Dette presser kostnadene oppover. Kostnadene for hele året forventes imidlertid å være på samme nivå. Basert på den generelle kvaliteten i kredittporteføljen og de nåværende økonomiske utsiktene, er det ingen indikasjon på svekkelse av kredittkvaliteten. Nordea Bank Norge - 3. kvartal

4 Hovedtall Resultatregnskap Jan-sept Jan-sept Endring 3. kv. 2. kv. Endring Hele året NOKm % % 2004 Netto renteinntekter Netto gebyr- og provisjonsinntekter Netto gevinst/tap på poster til virkelig verdi Egenkapitalmetoden Andre inntekter Sum driftsinntekter Generelle administrasjonskostnader Personalkostnader Andre kostnader Avskrivning av materielle eiendeler Sum driftskostnader Tap på utlån Netto gevinst/tap ved salg av materielle eiendeler Driftsresultat Skattekostnad Resultat Balanse 30. sept 30. sept 30.sept 30. juni 31. des NOKm Statskasseveksler og andre rentebærende verdipapirer Utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner Utlån til og fordringer på kunder Derivater Andre eiendeler Sum eiendeler Innskudd fra kredittinstitusjoner Innskudd og lån fra kunder Utstedte verdipapirer Derivater Ansvarlig lånekapital Annen gjeld Egenkapital Sum gjeld og egenkapital Nøkkeltall Resultat per aksje, NOK 4,55 3,23 1,35 2,15 4,35 Resultat per aksje, siste 12 måneder til utgangen av perioden 5,68 3,61 5,68 5,32 4,35 Egenkapital per aksje 2, NOK 34,47 32,75 34,47 33,12 33,85 Antall aksjer, millioner Avkastning på egenkapitalen, % 18,6 13,6 16,0 26,8 13,1 Kostnader i % av inntekter Kjernekapitaldekning 1, % 8,2 8,8 8,2 8,0 8,1 Kapitaldekning 1, % 10,6 10,4 10,6 9,4 9,6 Risikovektede eiendeler, NOK mrd Antall årsverk Inkludert resultatet for perioden. Se note 7 vedrørende kapitaldekning i henhold til Kredittilsynets regler 2 Se note til Bevegelser i egenkapitalen Nordea Bank Norge - 3. kvartal

5 Kvartalsvis utvikling 3. kv. 2. kv. 1. kv. 4. kv. 3. kv. NOKm Note Netto renteinntekter Netto gebyr- og provisjonsinntekter Netto gevinst/tap på poster til virkelig verdi Egenkapitalmetoden Andre inntekter Sum driftsinntekter Generelle administrasjonskostnader 2 Personalkostnader Andre kostnader Avskrivning av materielle eiendeler Sum driftskostnader Tap på utlån Netto gevinst/tap ved salg av materielle eiendeler Driftsresultat Skattekostnad Resultat Resultat per aksje, NOK 1,35 2,15 1,05 1,12 1,00 Resultat per aksje, siste 12 måneder til utgangen av perioden 5,68 5,32 4,44 4,35 3,61 Note 1 Netto gebyr- og provisjonsinntekter, NOKm 3. kv. 2. kv. 1. kv. 4. kv. 3. kv Utlån og fordringer Garantier og remburser Livsforsikring Investeringsprodukter og -tjenester Innskudd, betalinger og elektroniske tjenester Kurtasje Andre provisjonsinntekter Gebyr- og provisjonsinntekter Betalinger og elektroniske tjenester Andre provisjonskostnader Gebyr- og provisjonskostnader Netto gebyr- og provisjonsinntekter Note 2 Generelle administrasjonskostnader, NOKm 3. kv. 2. kv. 1. kv. 4. kv. 3. kv Personalkostnader Overskuddsdeling Informasjonsteknologi Markedsføring Porto-, telefon- og kontorkostnader Husleie og eiendomskostnader Andre Sum Variable lønninger var NOK 60m i 3. kv (2. kv. 2005: NOK 67m) 2 Vedrører IT-drift, servicekostnader og konsulenthonorarer. Samlede IT-relaterte kostnader i 3. kv. 2005, inkl. personalkostnader, osv., men eksklusive IT-kostnader i forsikringsvirksomheten, var NOK 141m (2. kv. 2005: NOK 140m) Nordea Bank Norge - 3. kvartal

6 Resultatregnskap 3. kv. 3. kv. Jan-sept Jan-sept Hele året NOKm Note Driftsinntekter Renteinntekter Rentekostnader Netto renteinntekter Gebyr- og provisjonsinntekter Gebyr- og provisjonskostnader Netto gebyr- og provisjonsinntekter Netto gevinst/tap på poster til virkelig verdi Egenkapitalmetoden Utbytte Andre driftsinntekter Sum driftsinntekter Driftskostnader Generelle administrasjonskostnader Personalkostnader Andre kostnader Avskrivning og nedskrivning på materielle eiendeler Sum driftskostnader Tap på utlån Netto gevinst/tap ved salg av materielle eiendeler Driftsresultat Skattekostnad Resultat Resultat per aksje, NOK 1,35 1,00 4,55 3,23 4,35 Nordea Bank Norge - 3. kvartal

7 Balanse 30. sept 31. des 30. sept NOKm Note Eiendeler Kontanter og innskudd i sentralbanker Statskasseveksler og andre rentebærende verdipapirer Utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner Utlån til og fordringer på kunder Aksjer Derivater Endring i virkelig verdi på sikrede poster i rentesikringsportefølje Aksjer i tilknyttede selskaper Materielle eiendeler Utsatt skattefordel Forskuddsbetalte kostnader og opptjente inntekter Andre eiendeler Sum eiendeler Gjeld Innskudd fra kredittinstitusjoner Innskudd og lån fra kunder Utstedte verdipapirer Derivater Endring i virkelig verdi på sikrede poster i rentesikringsportefølje Betalbar skatt Annen gjeld Påløpte, ikke forfalte kostnader og forskuddsbetalte inntekter Pensjonsforpliktelser Ansvarlig gjeld Sum gjeld Egenkapital Aksjekapital Andre fond Tilbakeholdt overskudd Sum egenkapital Sum gjeld og egenkapital Eiendeler pantsatt for egne forpliktelser Betingede forpliktelser Andre forpliktelser Andre noter Note 5 Klassifisering av finansielle instrumenter Note 7 Kapitaldekning Nordea Bank Norge - 3. kvartal

8 Bevegelser i egenkapitalen NOKm Aksjekapital Tilbakeholdt overskudd Egenkapital ved utgangen av året, per 31. desember Endring av regnskapsprinsipper: Avsatt utbytte IAS 19 Pensjoner IAS 39 Nedskrivninger på utlån IAS 39 Finansielle instrumenter Andre poster i åpningsbalansen Egenkapital ved utgangen av året, per 31. desember 2004, justert Resultat Omregningsdifferanser 3 3 Utbytte for Egenkapital per 30. september Sum NOKm Aksjekapital Tilbakeholdt overskudd Sum Egenkapital ved utgangen av året, per 31. desember Endring av regnskapsprinsipper: Avsatt utbytte IAS 19 Pensjoner Egenkapital ved utgangen av året, per 31. desember 2003, justert Resultat for perioden før endringer i regnskapsprinsipper IAS 19 Pensjoner - resultateffekt Resultat Omregningsdifferanser -2-2 Utbytte for Egenkapital per 30. september Nordea Bank Norge - 3. kvartal

9 Kontantstrømoppstilling Jan-sept Jan-sept NOKm Driftsaktiviteter Driftsresultat Justering for poster utenom kontantstrømmen Betalt inntektsskatt Kontantstrøm fra driftsaktiviteter før endring i eiendeler og gjeld i driftsaktiviteter Endringer i eiendeler og gjeld i driftsaktiviteter Endring i utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner Endring i utlån til og fordringer på kunder Endring i rentebærende verdipapirer Endring i aksjer Endring i derivater, netto Endring i andre eiendeler Endring i innskudd fra kredittinstitusjoner Endring i innskudd og lån fra kunder Endring i utstedte verdipapirer Endring i annen gjeld Kontantstrøm fra driftsaktiviteter Investeringsaktiviteter Kjøp av materielle eiendeler Salg av materielle eiendeler Kontantstrøm fra investeringsaktiviteter Finansieringsaktiviteter Utstedte/nedbetalte ansvarlige lån Utbetalt utbytte Kontantstrøm fra finansieringsaktiviteter Kontantstrøm i perioden Likviditetsbeholdning i begynnelsen av perioden Likviditetsbeholdning ved utgangen av perioden Endring Kontanter og likvider Jan-sept Jan-sept Følgende poster er inkludert i kontanter og likvider (NOKm): Kontanter og innskudd i sentralbanker Utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner, betalbar på anmodning Kontanter omfatter betalingsmidler og sedler i utenlandsk valuta. Kontanter og innskudd i sentralbanker omfatter innskudd på konti med sentralbanker og postgirosystemer under offentlig kontroll der følgende krav er oppfylt: - sentralbanken eller postgirosystemet er hjemmehørende i det landet institusjonen er etablert - saldo på konto er til enhver tid tilgjengelig. Utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner, betalbar på anmodning inkluderer likvide eiendeler som ikke er obligasjoner eller andre rentebærende verdipapirer. Nordea Bank Norge - 3. kvartal

10 Noter Note 1 Regnskapsprinsipper Grunnlag for presentasjonen Nordeas konsernregnskap er utarbeidet i samsvar med International Financial Reporting Standards (IFRS) som er vedtatt av EU. Regnskapet presenteres i henhold til IAS 34 Delårsrapportering. I samsvar med IFRS 1 omfatter sammenligningstallene som Nordea presenterer for 2004, ikke den nye IAS 39 Finansielle instrumenter. Standarden trådte i kraft 1. januar Som følge av at Nordea ikke baserte de relevante forretningsvirksomhetene på IAS 39-prinsippene i 2004, vil justerte tall ikke gi meningsfull informasjon. Det er foreløpig ikke gitt adgang til at finansieringsinstitusjoner i Norge kan avlegge selskapsregnskapet i samsvar med IFRS. Med unntak av den delen av IAS 39 som gjelder vurdering av utlån, er derfor IFRS ikke implementert i selskapsregnskapet. Ny utlånsforskrift som trådte i kraft med virkning fra , gjør det mulig å benytte samme regnskapsprinsipper på utlånsområdet i konsernregnskapet og i selskapsregnskapet. Med unntak av dette er selskapsregnskapet avlagt etter de samme prinsipper som er beskrevet i årsrapporten for Regnskapet for Nordea Bank Norge ASA presenteres for seg bak konsernregnskapet. Årsrapporten for 2004 var basert på norsk regnskapsskikk (GAAP). De viktigste forskjellene mellom norsk god regnskapsskikk og IFRS-prinsipper som har betydning for Nordeas regnskap er: IAS 19 Ytelser til ansatte I samsvar med IFRS 1 Førstegangsanvendelse av internasjonale regnskapsstandarder for finansiell rapportering er ikke-regnskapsførte pensjonsforpliktelser fratrukket skatt ført mot egenkapitalen ved overgangen til IFRS. Sammenligningstallene for 2004 er endret tilsvarende. IAS 39 Finansielle instrumenter Klassifisering av finansielle instrumenter Ethvert finansielt instrument som omfattes av IAS 39, er blitt klassifisert i en av de følgende kategorier i henhold til standarden: Finansielle eiendeler Finansielle eiendeler til virkelig verdi med verdiendringer over resultatregnskapet o Anskaffet med sikte på videresalg o ( trading ) Finansielle eiendeler som ved første gangs regnskapsføring klassifiseres til virkelig verdi med verdiendringer over resultatregnskapet Utlån og fordringer Investeringer som holdes til forfall Finansielle eiendeler som er tilgjengelige for salg Klassifiseringen er grunnlaget for hvordan hvert finansielt instrument blir målt i balansen og hvordan endringer i virkelig verdi blir regnskapsført. Måling av finansielle instrumenter Finansielle eiendeler til virkelig verdi med verdiendringer over resultatregnskapet og finansiell gjeld anskaffet med sikte på trading vurderes til virkelig verdi, og verdiendringer resultatføres. Finansielle eiendeler som er klassifisert som utlån, og fordringer og annen finansiell gjeld vurderes til amortisert kost. NBN har ingen eiendeler klassifisert i kategoriene tilgjengelig for salg eller holde til forfall. Renteinntekter på misligholdte utlån Implementeringen av IAS 39 om verdifall medfører at renteinntekter på misligholdte utlån regnskapsføres som renteinntekter, beregnet basert på effektiv rente, mens verdien av utlånet på misligholdstidspunktet vurderes på grunnlag av netto nåverdi av fremtidige kontantstrømmer. Dette betyr at renteinntekter og nedskrivninger for verdifall på utlån viser samme økning. Nettoeffekt på rapportert resultat forventes å være marginal. Nedskrivninger på utlån Generelle nedskrivninger på utlån er ikke tillatt under IAS 39. Standarden krever i stedet at mislighold skal identifiseres på grupper av utlån med like risikoegenskaper. Nordea har derfor delvis reklassifisert de uspesifiserte tapsavsetningene til gruppevise nedskrivninger. Etter reklassifiseringen er de resterende uspesifiserte tapsavsetningene oppløst. Sikringsbokføring Som følge av implementeringen av IAS 39 måles alle derivater til virkelig verdi, også de som tidligere inngikk i sikringstransaksjoner hvor regnskapsføringen av sikringsinstrumentene fulgte det sikrede objektet. Sikringsbokføring skjer til virkelig verdi og innebærer at både sikringsinstrumentet og sikringsobjektet vil bli målt til virkelig verdi. Endringer i virkelig verdi føres direkte i resultatregnskapet. Effektiviteten i sikringsforholdet blir dermed målt og evaluert slik at enhver ineffektivitet vil bli regnskapsført i resultatregnskapet under posten gevinst/tap på poster til virkelig verdi. Utbytte Foreslått utbytte avsettes ikke som forpliktelse ved avleggelsen av årsregnskapet, men inngår i stedet i egenkapitalen inntil beslutningen om utbytte er formelt vedtatt. Endring til IAS 39 I juni 2005 ble IAS 39 endret med regler for Fair Value Option. Dette forventes å bli vedtatt av EU høsten Diskusjonene om endringene til IAS 39 om sikringsføring fortsetter. Nordea følger nøye med i diskusjonen. Finansiell gjeld Anskaffet med sikte på videresalg ( trading ) Annen finansiell gjeld Nordea Bank Norge - 3. kvartal

11 Effekten av IFRS Anvendelsen av IFRS har hatt følgende effekt på nettoresultat og egenkapital: 4. kv 3. kv. 2. kv 1. kv År NOKm Nettoresultat etter norsk GAAP IAS 19 Pensjonskostnader Skattekostnad Nettoresultat etter IFRS jan 30. sept 1. jan NOKm Egenkapital etter norsk GAAP IAS 19 Pensjonsforpliktelser IAS 39 Nedskrivninger på utlån IAS 39 Finansielle instrumenter Utbytte Andre Egenkapital etter IFRS Valutakurser Jan-sept Jan-des Jan-sept EUR 1 = SEK Resultatregnskap (gjennomsnitt) 9,2262 9,1276 9,1684 Balanse (ved utgangen av perioden) 9,3245 9,0153 9,0537 EUR 1 = DKK Resultatregnskap (gjennomsnitt) 7,4492 7,4385 7,4401 Balanse (ved utgangen av perioden) 7,4631 7,4390 7,4405 EUR 1 = NOK Resultatregnskap (gjennomsnitt) 8,0508 8,3725 8,4342 Balanse (ved utgangen av perioden) 7,8890 8,2484 8,3444 EUR 1 = PLN Resultatregnskap (gjennomsnitt) 4,0618 4,5297 4,6310 Balanse (ved utgangen av perioden) 3,9203 4,0746 4,3653 Nordea Bank Norge - 3. kvartal

12 3. kv. 3. kv. Jan-sept Jan-sept Note 2 Netto gevinst/tap på poster til virkelig verdi, NOKm Aksjer/andeler og andre aksjerelaterte instrumenter Rentebærende verdipapirer og andre renterelaterte instrumenter Andre finansielle instrumenter Valutagevinster/-tap Sum kv. 3. kv. Jan-sept Jan-sept Note 3 Nedskrivninger på utlån og fordringer, NOKm Tap på utlån fordelt på kategorier Tap og nedskrivninger på utlån til og fordringer på kunder Tilbakeføringer og innganger på utlån til og fordringer på kunder Sum Spesifikasjoner Spesifiserte nedskrivninger for individuelt vurderte utlån Konstaterte tap i perioden Anvendte nedskrivninger for konstaterte tap i perioden Periodens nedskrivninger for sannsynlige tap på utlån Inngang på tidligere perioders konstaterte tap Reversering av tidligere perioders nedskrivninger Periodens nedskrivninger på utlån for individuelt vurderte utlån Samlede nedskrivninger på betydelige utlånsgrupper Nedskrivninger Reversering av nedskrivninger Periodens endringer i samlede nedskrivninger på betydelige utlånsgrupper Samlede nedskrivninger på grupper av små utlån Konstaterte tap i perioden Inngang på tidligere perioders konstaterte tap Nedskrivninger Reversering av nedskrivninger Periodens netto nedskrivninger på grupper av små utlån Landrisiko Økning av nedskrivning for landrisiko Reversering av nedskrivning for landrisiko Periodens endringer i nedskrivninger på landrisiko Betingede forpliktelser Netto tap for dekning av garantier og andre betingede forpliktelser Netto tap for dekning av garantier og andre betingede forpliktelser i perioden Verdiendring på overtatte eiendeler Nedskrivninger på utlån og fordringer Nordea Bank Norge - 3. kvartal

13 Note 4 Utlånsportefølje og usikre utlån NOKm 30. sept 31. des 30. sept Utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner Utlån til og fordringer på kunder Sum Låneportefølje per kundekategori 30. september 2005, NOKm Kreditt- institusjoner Bedrifter Person- Offentlig sektor kunder Sum Utlån før nedskrivninger herav utlån som er nedskrevet herav misligholdte utlån uten verdifall og med renteberegning herav misligholdte utlån som er nedskrevet herav tapsutsatte utlån som er nedskrevet Nedskrivninger herav utlån som er nedskrevet herav misligholdte utlån som er nedskrevet h erav tapsutsatte utlån som er nedskrevet Utlån til bokført verdi herav utlån som er nedskrevet herav misligholdte utlån uten verdifall og med renteberegning herav misligholdte utlån som er nedskrevet herav tapsutsatte utlån som er nedskrevet Spesifikasjon av nedskrivninger Spesifiserte nedskrivninger på individuelt vurderte utlån Nedskrivninger på betydelige utlånsgrupper Nedskrivninger på grupper av små utlån Sum nedskrivninger desember 2004, NOKm Bedrifter Kredittinstitusjoner Personkunder Offentlig sektor Sum Utlån før nedskrivninger herav utlån som er nedskrevet herav misligholdte utlån uten verdifall og med renteberegning herav misligholdte utlån som er nedskrevet herav tapsutsatte utlån som er nedskrevet Nedskrivninger herav utlån som er nedskrevet herav misligholdte utlån som er nedskrevet herav tapsutsatte utlån som er nedskrevet Utlån til bokført verdi herav utlån som er nedskrevet herav misligholdte utlån uten verdifall og med renteberegning herav misligholdte utlån som er nedskrevet herav tapsutsatte utlån som er nedskrevet Spesifikasjon av nedskrivninger Spesifiserte nedskrivninger på individuelt vurderte utlån Nedskrivninger på betydelige utlånsgrupper 1 Nedskrivninger på grupper av små utlån Sum nedskrivninger Sum inkluderer uspesifiserte tapsavsetninger som ikke er kategorisert med NOK Nordea Bank Norge - 3. kvartal

14 Note 4, fortsatt 30. september 2004, NOKm Bedrifter Kredittinstitusjoner Personkunder Offentlig sektor Sum Utlån før nedskrivninger herav utlån som er nedskrevet herav misligholdte utlån uten verdifall og med renteberegning herav misligholdte utlån som er nedskrevet herav tapsutsatte utlån som er nedskrevet Nedskrivninger herav utlån som er nedskrevet herav misligholdte utlån som er nedskrevet herav tapsutsatte utlån som er nedskrevet Utlån bokført verdi herav utlån som er nedskrevet herav misligholdte utlån uten verdifall og med renteberegning herav misligholdte utlån som er nedskrevet herav tapsutsatte utlån som er nedskrevet Spesifikasjon av nedskrivninger Spesifiserte nedskrivninger på individuelt vurderte utlån Nedskrivninger på betydelige utlånsgrupper 1 Nedskrivninger på grupper av små utlån Sum nedskrivninger Sum inkluderer uspesifiserte tapsavsetninger som ikke er kategorisert med NOK sep 31. des 30. sep Nedskrivninger/brutto usikre utlån, % Brutto usikre utlån/utlån til kunder, % Overtatte eiendeler, NOKm Eiendeler Tomter og bygninger Aksjer og andeler Andre eiendeler 46,6 54,9 57,2 1,7 2,5 2,6 30. sept 31. des 30. sept Sum Note 5 Klassifisering av finansielle instrumenter, NOKm 30. september 2005 Finansielle eiendeler Utlån og fordringer Holdes til forfall Trading Eiendeler til portefølje virkelig verdi Derivater brukt som sikring Til salgs Sum Kontanter og innskudd i sentralbanker Statskasseveksler/andre rentebærende verdipapirer Utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner Utlån til og fordringer på kunder Derivater Endring i virkelig verdi på sikrede poster i rentesikringsportefølje Aksjer Forskuddsbetalte kostnader og opptjente inntekter Andre eiendeler Sum Nordea Bank Norge - 3. kvartal

15 Note 5, fortsatt 30. september 2005 Finansiell gjeld Trading Gjeld til portefølje virkelig verdi Derivater brukt som sikring Annen finansiell gjeld Innskudd fra kredittinstitusjoner Innskudd og lån fra kunder Utstedte verdipapirer Derivater Endring i virkelig verdi på sikrede poster i rentesikringsportefølje Annen gjeld Påløpte, ikke forfalte kostnader og forskuddsbetalte inntekter Ansvarlige lån Sum Sum Note 6 Derivater, NOKm 30. september 2005 Eiendeler Gjeld Sum Virkelig verdi Virkelig verdi Nominell verdi Derivater i tradingporteføljen Rentederivater Aksjederivater Valutaderviater Andre derivater Sum Derivater brukt som sikring Rentederivater Aksjederivater Valutaderviater Andre derivater Sum Sum derivater Rentederivater Aksjederivater Valutaderviater Andre derivater Sum sept 31. des 30. sept Note 7 Kapitaldekning Kjernekapital, NOKm Ansvarlig kapital, NOKm Risikovektede eiendeler, NOK mrd Kjernekapitaldekning, (%) 7,1 8,1 8,0 Kapitaldekning, (%) 9,5 9,6 9,6 Nordea Bank Norge - 3. kvartal

16 Segmentrapportering - Kundeansvarlige enheter Corporate and Institutional Banking Group functions and eliminations Retail Banking Sum Endring Group Treasury Sum Jan-sept Jan-sept Jan-sept Jan-sept Jan-sept Jan-sept % Jan-sept Jan-sept Jan-sept Jan-sept Jan-sept Jan-sept % NOKm Netto renteinntekter Netto gebyr- og provisjonsinntekter Netto gevinst/tap på poster til virkelig verdi Egenkapitalmetoden Andre inntekter Sum inntekter inkl. allokeringer hvorav allokeringer Endring Personalkostnader Andre kostnader Avskrivning av materielle eiendeler Kostnader inkl. allokeringer hvorav allokeringer Tap på utlån Netto gevinst/tap ved salg av materielle eiendeler Driftsresultat Balanse, NOK mrd Utlån og fordringer 194,7 171,3 52,6 42,0 247,3 213,3 61,0 39,2-20,5-30,6 287,8 221,9 Andre eiendeler 2,9 1,5 13,6 16,5 16,5 18,0 17,7 13,7 1,7 2,7 35,9 34,4 Sum eiendeler 197,6 172,8 66,2 58,5 263,8 231,3 78,7 52,9-18,8-27,9 323,7 256,3 Innskudd 116,6 103,2 49,2 37,8 165,8 141,0 111,4 81,8-25,9-40,8 251,3 182,0 Annen gjeld 33,5 37,2 4,6 7,2 38,1 44,4-3,3 11,7 18,6-1,1 53,4 55,0 Sum gjeld 150,1 140,4 53,8 45,0 203,9 185,4 108,1 93,5-7,3-41,9 304,7 237,0 Økonomisk kapital/egenkapital 7,0 6,5 3,7 3,1 10,7 9,6 0,7 0,5 7,6 8,0 19,0 18,1 Sum gjeld og allokert egenkapital 157,1 146,9 57,5 48,1 214,6 195,0 108,8 94,0 0,3-33,9 323,7 255,1 Andre segmentposter Kapitalbruk Nordea Bank Norge - 3. kvartal

17 Nordea Bank Norge ASA Resultatregnskap Tredje kvartal 9 måneder Hele året Millioner kroner Renteinntekter Rentekostnader Netto renteinntekter Utbytte og andel resultat fra konsernselskaper og tilknyttede selskaper Provisjonsinntekter Provisjonskostnader Netto verdiendring og kursgevinst (tap) på verdipapirer Netto verdiendring og kursgevinst (tap) på valuta og finansielle derivater Andre driftsinntekter Sum andre driftsinntekter Lønn og andre personalkostnader Administrasjonskostnader Ordinære av- og nedskrivninger Andre driftskostnader Sum driftskostnader Driftsresultat før utlånstap og gevinst på langsiktige verdipapirer Tap på utlån og garantier Netto gevinst (tap/nedskrivninger) på langsiktige verdipapirer Driftsresultat Skatter Resultat etter skatter Nordea Bank Norge - 3. kvartal

18 Nordea Bank Norge ASA Balanse Millioner kroner Note Eiendeler Kontanter og innskudd i sentralbanker Innskudd i og utlån til kredittinstitusjoner Sum kontanter og fordringer på kredittinstitusjoner Brutto utlån til kunder Spesifiserte tapsavsetninger Uspesifiserte tapsavsetninger Netto utlån til kunder Overtatte eiendeler Sertifikater og obligasjoner Aksjer og andeler Sum verdipapirer Tilknyttede selskaper Aksjer og andeler i konsernselskaper Utsatt skattefordel, goodwill og andre immaterielle eiendeler Varige driftsmidler Andre eiendeler Forskuddsbetalinger og opptjente inntekter Sum eiendeler Gjeld og egenkapital Innskudd fra kredittinstitusjoner Innskudd fra kunder Sum innskudd Sertifikater og obligasjonsgjeld Annen gjeld Påløpne kostnader og forskuddsbetalte inntekter Avsetning for forpliktelser Sum øvrig gjeld Ansvarlig lånekapital Aksjekapital Fond Periodens resultat Sum egenkapital Sum gjeld og egenkapital Nordea Bank Norge - 3. kvartal

19 Nordea Bank Norge ASA Note 1 Egenkapital Millioner kroner Egenkapital 1. januar Resultat hittil i år Avsatt utbytte Implementeringseffekt ved innføring av ny tapsforskrift 82 0 Omregningsdifferanser 4-13 Egenkapital 30. september Note 2 Kapitaldekning Milliarder kroner Vektet beregningsgrunnlag pr Sum balanseposter 173,8 152,4 Sum poster utenfor balansen 28,9 22,3 Markeds- og valutarisiko 2,8 5,0 Beregningsgrunnlag 205,5 179,7 Millioner kroner % Kapitaldekning pr Kjernekapital ,4 8,4 Tilleggskapital ,5 1,6 Fradragsposter Total ansvarlig kapital ,9 10,0 Kapitaldekningskravet er 8 prosent. Nordea Bank Norge - 3. kvartal