1. KVARTAL 2015 JAN ERIK KJERPESETH ADMINISTRERENDE DIREKTØR

Transkript

1 1. KVARTAL 2015 JAN ERIK KJERPESETH ADMINISTRERENDE DIREKTØR

2 HOVEDTREKK FØRSTE KVARTAL RESULTAT RESULTAT EKSKL. ENGANGSEFFEKTER* DRIFTSRESULTAT FØR SKATT 407 MNOK (526) 370 MNOK (360) GOD EGENKAPITALAVKASTNING 13,6 % (19,8 %)* 12,4 % (11,9 %)* MODERATE NEDSKRIVNINGER 39 MNOK (47) 39 MNOK (47) LAVERE KOSTNADER 356 MNOK (365) 356 MNOK (365) Tall i parentes :1 kvartal 2014 * Engangseffekter første kvartal 2015: Gevinst basis-swapper (37 MNOK). Første kvartal 2014: Gevinst salg av Nets(166 MNOK).

3 RESULTAT OG EGENKAPITALAVKASTNING Resultat før skatt Resultat før skatt ekskl. engangseffekter* Q1 14 Q2 14 Q3 14 Q4 14 Q1 15 Q1 14 Q2 14 Q3 14 Q4 14 Q1 15 *Engangseffekter: Salgsgevinst fra Nets 166 for 1. kvartal 2014, gevinst fra eiendomssalg 143 MNOK for 2. kvartal Gevinst basisswapper på NOK 37 mill første kvartal

4 RESULTAT OG EGENKAPITALAVKASTNING Egenkapitalavkastning Egenkapitalavkastning ekskl. engangseffekter* 19,8 11,9 10,7 12,2 12,4 16,8 12,2 13,6 6,2 6,2 Q1 14 Q2 14 Q3 14 Q4 14 Q1 15 Q1 14 Q2 14 Q3 14 Q4 14 Q1 15 *Engangseffekter: Salgsgevinst fra Nets 166 for 1. kvartal 2014, gevinst fra eiendomssalg 143 MNOK for 2. kvartal Gevinst basisswapper på NOK 37 mill første kvartal

5 RESULTAT OG BOKFØRT VERDI EGENKAPITALBEVIS Resultat pr egenkapitalbevis Bokført EK pr egenkapitalbevis 2,66 2,32 58,7 1,79 1,88 56,6 57,2 56,5 0,89 54,4 Q1 14 Q2 14 Q3 14 Q4 14 Q1 15 Q1 14 Q2 14 Q3 14 Q4 14 Q1 15 5

6 MARGINUTVIKLING - ØKTE INNSKUDDSMARGINER, SVAK NEDGANG I UTLÅNSMARGINER Utlån Innskudd -0,06 3,29 3,27 3,14 3,16 3,18 3,09-0,23-0,35-0,32-0,51-0,50 2,58 2,54 2,38 2,35 2,4 2,36-0,58-0,51-0,54-0,47-0,69-0,79 Q4 13 Q1 14 Q2 14 Q3 14 Q4 14 Q1 15 Q4 13 Q1 14 Q2 14 Q3 14 Q4 14 Q1 15 Personmarked Bedriftsmarked Personmarked Bedriftsmarked 6

7 VEKST PERSON- OG BEDRIFTSMARKED Privatmarked Innskudd: 39,8 mrd Utlån 92,3 mrd Bedriftsmarked Innskudd: 25,1 mrd Utlån 29,4 mrd 7% 7,6 % 7,6 % 2,5 % 4,3 % 3,5 % 0,4 % 1,4 % 0,6 % -6,7 % Mål vekst 12 mnd vekst innskudd 12 mnd vekst utlån 1 Kv. vekst innskudd 1 Kv. Vekst utlån Mål vekst 12 mnd vekst innskudd 12 mnd 1 Kv. vekst 1 Kv. Vekst vekst utlån innskudd utlån 7

8 Mkr Pr kapitalenhet % p.a. STABIL RENTENETTO Utvikling i netto rente og kredittprovisjonsinntekter 700 3,5 % ,0 % 500 2,5 % 400 2,0 % ,67% 1,69% 1,65% 1,67% 1,63% 1,5 % 1,0 % 100 0,5 % 0 Q Q Q Q Q ,0 % Netto rente- og kredittprovisjonsinntekter mkr Netto rente- og kredittprovisjonsinntekter % per kapitalenhet 8

9 TILKNYTTEDE SELSKAP - SELSKAPENES RESULTATER ETTER SKATT FØRSTE KVARTAL (MNOK)* 27,9 16,3 2,4 2,1 7,1 5,4 5,7 4,1 Norne Verd Brage Frende Q1 14 Q1 15 *Omregnet fra NGAAP til IFRS 9

10 RESULTATBIDRAG TILKNYTTEDE SELSKAPER Q Q NOKm Frende Forsikring Norne Securities Brage Finans Verd Boligkreditt Andel resultat tilknyttede selskaper

11 EIENDOMSMEGLER VEST - GOD RESULTAT- OG OMSETNINGSVEKST Resultat før skatt 6,3 Omsatte 841 (654) boliger i første kvartal Kommentarer -1,5 Omsetningsvekst på 28,5 % Q1 14 Q1 15 Omsetningshastighet Forbedret samhandling mellom bank og megler gir resultater Enkelte stab- og støttefunksjoner overføres til Sparebanken Vest for mer kostnadseffektiv drift BERGEN HORDALAND U/BERGEN STAVANGER ROGALAND U/ STAVANGER Q1-14 Q

12 REDUSERTE KOSTNADER I FØRSTE KVARTAL Kostnadsutvikling Årsverk -2,2 % MNOK 356 MNOK Q1 14 Q1 15 Q1 14 Q2 14 Q3 14 Q4 14 Q1 15 Kostnadsstyring bedre enn mål

13 MÅLRETTEDE KOSTNADSTILTAK HAR GITT EFFEKT Rapportert K/I I prosent K/I ekskl. engangseffekt I prosent 49 46,9 48, ,4 47,2 46,9 44,7 46,5 38,8 Q1 14 Q2 14 Q3 14 Q4 14 Q1 15 Q1 14 Q2 14 Q3 14 Q4 14 Q1 15 Engangseffekter: Salgsgevinst fra Nets 166 MNOK for 1. kvartal 2014, og gevinst fra eiendomssalg 143 MNOK for 2. kvartal 2014, omstillingskostnader i i tredje kvartal og gevinst basisswapper på NOK 37 mill første kvartal

14 MISLIGHOLDTE OG TAPSUTSATTE ENGASJEMENT* , , , ,34% 1,32% 1,64% , ,98% 0,94% 0, Q Q Q Q Q Personmarked Bedriftsmarked Andel av total portefølje 0 *) Inkluderer alle mislighold og ikke kun betalingsmislighold, Inkluderer engasjement med individuelle nedskrivninger, prosentvise andeler regnet av totalt utlånsvolum. 14

15 Avsetningsgrad Nedskrivinger mkr NEDSKRIVNINGER - ØKTE GRUPPENEDSKRIVNINGER, STABIL AVSETNINGSGRAD 1,2 % 1,02% ,0 % 0,8 % 0,79% 0,87% 359 0,70% 0,70% ,6 % ,4 % ,2 % ,0 % 0 Q Q Q Q Q Ind. nedskrivninger utlån Gruppenedskrivninger Avsetningsgrad

16 UTLÅNSFORDELING BEDRIFTSMARKED Volumfordelt* Sektorfordeling % 0 % 13 % ANNET BYGG OG ANLEGG EIENDOM % 3 % 4 % 14 % 6 % ENERGI OG SMÅKRAFTVERK FISKEOPPDRETT FISKERI OG FISKEINDUSTRI HOTELL OG RESTAURANT INDUSTRI 1 % 4 % JORD OG SKOGBRUK 0-50 mill mill over 150 mill Q1 14 Q % 4 % 42 % LANDBASERT TRANSPORT SHIPPING VAREHANDEL VERFTSINDUSTRI * Målt på engasjement 16

17 INNSKUDDSSAMMENSETNING - STOR ANDEL DEKKET AV INNSKUDDSGARANTIORDNING Innskudd fordelt Innskuddsfordeling % % PM SMB % 58 % Større bedrifter Finansiell over Q1 14 Q1 15 Stabile innskudd, dekket av innskuddsgarantiordning, blir gunstig behandlet i LCR og NSFR 17

18 SOLIDITET Basel 1 gulv* IRB * 1,0 % 1,9 % 2,0 % 2,0 % 1,4 % 1,4 % 2,0 % 2,0 % 1,4 % 1,4 % 1,3 % 2,3 % 2,4 % 2,5 % 1,7 % 1,7 % 2,3 % 1,6 % 2,1 % 1,4 % 11,5 % 11,8 % 11,8 % 12,2 % 12,3 % 14,0 % 15,0 % 14,7 % 14,0 % 12,8 % Q Q Q 2014 Q Q Q Q Q 2014 Q Q1 Ren kjernekapital Fondsobligasjon Tilleggskapital Ren kjernekapital Fondsobligasjon Tilleggskapital * Kvartalstallene inkluderer 80% av akkumulert resultat etter skatt, med unntak av 4.kvartal 18

19 KAPITALPLANLEGGING - NIVÅ BETYDELIG OVER MINIMUMS- OG BUFFERKRAV Ren kjernekapital hensyntatt Basel I-gulv Forutsetninger (ICAAP ) 11,2 % 9% 12,2 % 12,3 % 10% 10% 12,9 % 13,5 % 13,5 % 11% 11% 11% Bankens mål er å være kapitalisert på nivå med de største institusjonene. Kapitalnivå på 13,5 % sikrer betydelig handlefrihet selv med fullt påslått motsyklisk kapitalbuffer. Vekst: Personmarked 7,0 % Bedriftsmarked 2,5 Årlig forventet tapskostnad 10 bp av brutto utlån Q Ren kjernekapitaldekning Basel I-gulv Prognose ren kjernekapital Basel I-gulv Kombinerte pilar I minimumskrav og bufferkrav ren kjernekapital Fortsatt kapitaloppbygging i 2015 og 2016 med utdelingsgrad i nedre del av bankens utbyttepolitikk (50% / 5%). Økt utdelingsgrad fra

20 STATUS FINANSIELLE MÅL FØRSTE KVARTAL Utlånsvekst person- og bedriftsmarked* Mål % / 2,5 % Status 7,6 % / 4,3 % Egenkapitalrentabilitet > 11 % 13,6 % Kostnadsutvikling 2 % -2,2 % Kapitaloppbygging 12,9 % 12,3 % *12 mnd vekst 20

21 EN AV DE BESTE MOBILBANKENE Totalscore Kundeservice på mobil Kilde: Undersøkelse gjennomført av penger.no / Deloitte / Halogen

22 FREMTIDSUTSIKTER Sterk konkurranse TILTAK Flere og flere kunder møter oss i digitale kanaler, med høye forventninger Forenkle brukeropplevelse og kapitalisere på lavere produksjonskostnad på boliglån Endret kostnadskultur vil fortsette å gi resultater. Tapsnivå for 2015 i tråd med første kvartal 2015 Videreutvikle samarbeid med Eiendomsmegler Vest og tilknyttede selskaper

23 VI ER (SNART) HER

24 VI ER HER.