Delårsrapport

Transkript

1 Delårsrapport

2 DELÅRSRAPPORT.09 Nes Prestegjelds Sparebanks kvartalsregnskap er utarbeidet i samsvar med internasjonale regnskapsstandarder (IFRS), herunder IAS 34 om delårsrapportering. Banken rapporterer både konsernregnskap og selskapsregnskap etter IFRS. Kommentarene og tallene i beretningen er knyttet til konsernet med mindre det eksplisitt er oppgitt for morbanken. Hovedtrekk utvikling pr. 3. kvartal 2009 Økt driftsresultat før skatt Press på rentenetto i kroner og prosent Økte andre inntekter Høy avkastning på finansielle investeringer Positiv utvikling i mislighold og tap Kraftig utlånsreduksjon Moderat innskuddsvekst Resultatregnskap Nes Prestegjelds Sparebank hadde ved utgangen av 3. kvartal et netto driftsresultat før skatt på 27,6 mill. kroner, mot 19,3 mill. kroner til samme tid i fjor, en økning i resultatet på 8,3 mill. kroner. Dette utgjør 0,50 % av gjennomsnittlig forvaltningskapital, mot 0,43 % for tilsvarende periode i fjor. Resultatforbedringen skyldes vesentlig høyere netto verdipapir- og valutagevinst. Etter skatt var resultatet 19,5 mill. kroner, og det utgjør en egenkapitalavkastning på 9,7 %. Netto rente- og kredittprovisjonsinntekter var 64,2 mill. kroner.2009, mot 72,2 mill. kroner i fjor. Dette er en reduksjon på 8,0 mill. kroner, eller 11,1 %. Reduksjonen skyldes økt fundingkost, da kundemarginen har utviklet seg positivt i perioden. Målt i forhold til gjennomsnittlig forvaltningskapital er rentenettoen redusert fra 2,06 % i fjor til 1,65 % Utbytte og andre inntekter av verdipapir med variabel avkastning var 0,7 mill. kroner mot 2,9 mill. kroner pr Årsaken til nedgangen er i hovedsak at det i år ikke er utbetalt utbytte fra Terra-Gruppen AS. Netto provisjonsinntekter og inntekter fra banktjenester var 17,1 mill. kroner, mot 15,6 mill. kroner til samme tid i fjor, en økning på 10,2 %. Forbedringen skyldes i hovedsak økte provisjoner og margininntekter fra verdipapirforvaltning og valutatransaksjoner. Netto gevinst/reversering av nedskrivning på verdipapir, valuta og finansielle derivater utgjorde ,4 mill. kroner, mot et netto tap på 5,9 mill. kroner for tilsvarende periode i fjor. Av dette er 8,7 mill kroner positiv verdiendring på obligasjonsporteføljen, 1,4 mill kroner er netto gevinst på aksjer, fond og grunnfondsbevis, mens 8,2 mill kroner er netto gevinst på valuta og derivater. Andre driftsinntekter var 7,5 mill. kroner pr mot 8,2 mill. kroner til samme tid i fjor. Dette utgjør en reduksjon på kr 0,7 mill. kroner. Driftskostnadene utgjorde ,2 mill. kroner, en økning på 0,9 mill. kroner, eller 1,4 %, sammenlignet med samme periode i fjor. Lønn og generelle administrasjonskostnader har økt med 3,6 mill. kroner fra samme tid i fjor. Årsaken til økningen er vekst i pensjonskostnader, høyere lønnsnivå, samt økte IT-kostnader. Avskrivninger er redusert med 0,3 mill. kroner fra i fjor, mens andre driftskostnader er redusert med 2,4 mill. kroner. Totale driftskostnader er på 20,7 mill. kroner i 3. kvartal mot 21,8 mill. kroner i 2. kvartal 2009, en reduksjon på 1,1 mill. kroner. Reduksjonen skyldes i hovedsak færre ansatte og reduserte driftskostnader i datterselskapene. Netto tap på utlån og garantier var på 15,1 mill. kroner.2009, mot 9,2 mill. kroner ved utgangen av 3. kvartal i fjor. Av dette er 11,7 mill. kroner netto økning i individuelle nedskrivninger. Gruppevise nedskrivninger på utlån har økt med 3,4 mill. kroner hittil i år. Netto tap på utlån og garantier utgjør 1,4 mill. kroner i 3. kvartal 2009 mot hhv. 11,9 mill. kroner i 1. kvartal og 1,8 mill. kroner i 2. kvartal. Balansen Forvaltningskapitalen var ved utgangen av 3. kvartal 4.938,0 mill. kroner, en økning på 13,9 mill. kroner eller 0,3 % fra samme tidspunkt i fjor. Brutto utlån til kunder utgjorde 3.849,4 mill. kroner.09, mot 4.110,3 mill. kroner til samme tid i fjor. Dette er en reduksjon på 260,9 mill. kroner eller 6,4 %. Fra årsskiftet er brutto utlån redusert med 415,2 mill. kroner. Som følge av kronestyrkelsen i år er bokført verdi av valutaeksponerte utlån redusert med 74,0 mill. kroner. Bankens øvrige utlån er altså redusert med 341,1 mill. kroner hittil i år. Pr har banken en låneportefølje på 679,7 mill. kroner i Terra BoligKreditt AS (TBK) som ikke er balanseført.

3 DELÅRSRAPPORT.09 Innskudd fra og gjeld til kunder var 3.134,9 mill. kroner ved utgangen av 3. kvartal 2009 mot 2.855,9 mill. kroner pr , en vekst på 278,9 mill. kroner eller 9,8 %. Veksten er i hovedsak på høyt forrentede innskudd. Innskuddsdekningen er på 81,4 %.09. Kapitaldekning Konsernets ansvarlige kapital var ved utgangen av kvartalet 459,2 mill. kroner. Banken beregner fra og med kapitaldekningen etter Basel II, og med et beregningsgrunnlag på 3.126,6 mill. kroner, ble kapitaldekningen 14,7 % og kjernekapitaldekningen 9,1 %. Datterselskap Konsernet Nes Prestegjelds Sparebank består av morbanken og de heleide datterselskapene Nes Eiendom AS og Terra Eiendomsmegling Buskerud AS. Datterselskapene viste ved utgangen av 3. kvartal 2009 et samlet underskudd på 1,3 mill. kroner mot et samlet underskudd på 4,5 mill. kroner til samme tid i fjor. Forbedringen skyldes noe lavere underskudd i eiendomsmeglerforretningene, samt at det i fjor ble ført et valutatap i datterselskapet Nes Eiendom AS. Banken har foretatt en strategisk vurdering av sine datterselskap. Som en følge av dette er eierposten i selskapet Terra Eiendomsmegling Hallingdal AS solgt til de ansatte i selskapet. Salget skjedde i 3. kvartal Styret har videre besluttet at selskapet Terra Eiendomsmegling Buskerud AS skal avvikles i løpet av 4. kvartal Risiko- og usikkerhetsfaktorer Risikostyring og -vurdering er en del av bankens løpende internkontrollprosess og er sentral i bankens policy for styring og kontroll. Generelt anser styret kredittrisiko og likviditetsrisiko som bankens viktigste risikoområder. Risikoen styres gjennom bankens rammeverk og fullmaktsstruktur, og det rapporteres periodisk til ledelsen og styret for de ulike risikogruppene. Arbeidet med å forbedre og videreutvikle bankens risikostyring er en kontinuerlig prosess. Likviditets- og refinansieringsrisiko vurderes løpende fra dag til dag, og banken har gjennom finanskrisen opparbeidet betydelige reserver for å redusere likviditetsrisikoen. Inneværende år bidrar redusert utlånsvolum og økt innskuddsnivå til redusert behov for ekstern finansiering. På bakgrunn av et stadig forbedret obligasjonsmarked med kraftig reduksjon av kredittmarginene, forbedring av nøkkeltall ved halvårsskiftet og søknad om kapitalinnskudd fra Statens finansfond, mener styret at refinansieringsrisikoen for banken er vesentlig redusert siden årsskiftet. Det er kjøpt tilbake utestående obligasjonsposter i egne lån i 3. kvartal for å redusere utestående gjeld og overskuddslikviditet, uten at dette svekker bankens likviditetsrisiko. Kredittrisiko på utlånsporteføljen er bankens største risikoområde. Banken følger aktivt opp løpende engasjementer og alle kreditter besluttes i henhold til bankens fullmaktsstruktur. Overvåking av kredittrisikoen skjer gjennom bankens risikoklassifiseringssystem. Som følge av den negative utviklingen både i finansmarkedet og for enkelte av bankens kunder, økte tapsnedskrivningene kraftig i 4. kvartal og 1. kvartal På bakgrunn av dette har banken iverksatt en rekke tiltak for å forebygge og begrense mislighold og tap i tiden fremover. Det er foretatt omorganisering av ressurser for å bedre engasjementssikringsarbeidet, og det er økt fokus på kompetanseutvikling innenfor kreditt. Utviklingen i 2. og 3. kvartal 2009 viser en tydelig forbedring i tapssituasjonen. Styret konstaterer at den positive misligholdsutviklingen fra 1. halvår 2009 fortsetter, og at misligholdet er ytterligere redusert i 3. kvartal. Hittil i år er brutto misligholdte engasjement er redusert med 35,2 %. Utsiktene fremover Nes Prestegjelds Sparebank har inngått avtale om 26,8 mill. kroner i preferansekapital og 70,0 mill. kroner i fondsobligasjon fra Statens finansfond. Kapitalinnskuddet vil styrke bankens kjernekapital kraftig i 4. kvartal Det er generelt god etterspørsel etter bankens produkter og tjenester, men banken opplever at etterspørselen etter kreditt har avtatt noe som følge av endrede økonomiske rammebetingelser. Det er iverksatt et effektiviseringsprosjekt som har som konkret målsetting å redusere bankens kostnader. Prosjektet omfatter bankens kjernevirksomhet, samt datterselskap. Styret har lagt til grunn at dette skal gi forbedringer i den underliggende bankdrift. De iverksatte tiltakene begynner nå å gi effekter - bankens kvartalsvise kostnader er redusert med 1,1 mill. kroner fra 2. til 3. kvartal. Bankens rentenetto er lavere ved utgangen av 3. kvartal enn den var ved utgangen av. Dette skyldes økte fundingkostnader. Med reduserte kredittmarginer og redusert obligasjonsgjeld forventes det lavere fundingkostnader i 4. kvartal. Styret vil fortsatt arbeide aktivt for å forbedre bankens nøkkeltall. Nesbyen, 6. november 2009 NES PRESTEGJELDS SPAREBANK STYRET

4 Resultatregnskap DELÅRSRAPPORT.09 Morbank - IFRS (Hele tusen kroner) 1/1-30/9 1/1-30/9 3. kvartal 3. kvartal 1/1-31/12 Renteinntekter og lignende inntekter Rentekostnader og lignende kostnader Netto rente- og kredittprovisjonsinntekter Provisjonsinntekter og inntekter fra banktjenester Provisjonskostnader og kostnader ved banktjenester (3.613) (2.942) (1.237) (1.032) (4.263) Utbytte o.a. inntekter av verdipapirer Netto gevinst/ tap på verdipapir og valuta (6.389) (5.370) (20.449) Andre driftsinntekter Lønn og generelle administrasjonskostnader Avskrivninger m.v. på varige driftsmidler Andre driftskostnader Tap på utlån, garantier m.v. (15.130) (9.221) (1.392) (3.053) (22.378) Resultat før skattekostnad (59) Skattekostnad (8.633) (5.886) (4.298) (2.184) (1.301) Årsresultat (1.360) Balanse Morbank - IFRS 2009 (Hele tusen kroner) Pr Pr Pr Eiendeler Kontanter og fordringer på sentralbanker Utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner Utlån til og fordringer på kunder Verdipapir til virkelig verdi over resultatet Finansielle derivatinstrumenter Investeringsportefølje: - tilgjengelig for salg Eierinteresser i konsernselskaper Eierinteresser i tilknyttede selskaper Utsatt skattefordel Immaterielle eiendeler Varige driftsmidler Andre eiendeler Sum eiendeler Gjeld og egenkapital Gjeld til kredittinstitusjoner Innskudd fra og gjeld til kunder Finansielle derivatinstrumenter Gjeld stiftet ved utstedelse av verdipapirer Ansvarlig lånekapital Annen gjeld Pensjoner Sum gjeld Innskutt egenkapital Opptjent egenkapital Andre reserver Sum egenkapital Udisponert overskudd etter skatt Sum gjeld og egenkapital

5 DELÅRSRAPPORT.09 Egenkapitaloppstilling Morbank IFRS Innskutt egenkapital Eierandelskapital Overkursfond Sparebankens fond Opptjent egenkapital Øvrig opptjent EK Utjevningsfond Verdireguleringsfond Sum Egenkapital IFRS Avgang tilgjengelig for salg portefølje Verdiendring tilgjengelig for salg portefølje Årets resultat - Korrigert Totale inntekter, kostnader og verdiendringer i Reklassifisering av EK pr Kjøp av egne egenkapitalbevis Utbetalt utbytte for Avsatt til gaver Egenkapital IFRS Avgang tilgjengelig for salg portefølje Verdiendring tilgjengelig for salg portefølje Årets resultat Totale inntekter, kostnader og verdiendringer i Utbetalt utbytte for Egenkapital IFRS Resultat Egenkapital IFRS

6 Resultatanalyse DELÅRSRAPPORT.09 Morbank - IFRS (Hele tusen kroner) 1/1-30/9 1/1-30/9 3. kvartal 3. kvartal 1/1-31/12 Renteinntekter og lignende inntekter 5,19 7,60 4,54 8,05 7,59 Rentekostnader og lignende kostnader 3,56 5,52 3,02 5,80 5,59 Netto rente- og kredittprovisjonsinntekter 1,63 2,08 1,53 2,24 2,00 Provisjonsinntekter og inntekter fra banktjenester 0,52 0,53 0,56 0,48 0,50 Provisjonskostnader og kostnader ved banktjenester -0,09-0,08-0,10-0,08-0,09 Utbytte o.a. inntekter av verdipapirer 0,02 0,10 0,00 0,05 0,07 Netto gevinst/ tap på verdipapir og valuta 0,38-0,18 0,56-0,44-0,43 Andre driftsinntekter 0,06 0,05 0,04 0,05 0,05 Lønn og generelle administrasjonskostnader 1,11 1,10 1,05 1,03 1,23 Avskrivninger m.v. på varige driftsmidler 0,13 0,14 0,13 0,13 0,14 Andre driftskostnader 0,24 0,28 0,26 0,27 0,28 Tap på utlån, garantier m.v. -0,38-0,26-0,11-0,25-0,47 Resultat før skattekostnad 0,66 0,70 1,05 0,62 0,00 Skattekostnad -0,22-0,17-0,33-0,18-0,03 Årsresultat 0,44 0,54 0,72 0,44-0,03 Gjennomsnittlig forvaltningskapital Nøkkeltall - Morbank - IFRS 2009 (Hele tusen kroner) Pr Pr Pr Forvaltningskapital Brutto utlån Brutto utlån i prosent av forvaltningskapitalen 78,1 83,7 81,6 Innskudd fra og gjeld til kunder Innskudd fra kunder i prosent av forvaltningskapitalen 63,4 57,9 56,9 Innskuddsdekning (innskudd i prosent av brutto utlån) 81,2 69,2 69,8 Brutto misligholdte lån* Netto misligholdte lån Netto ansvarlig kapital Beregningsgrunnlag Kapitaldekning i prosent 15,2 14,5 14,2 Kjernekapital i prosent 9,5 9,1 8,9 Egenkapital Egenkapitalavkastning i prosent ** 8,5 9,4-0,5 Beregnet resultat pr. egenkapitalbevis i kroner *** 6,7 7,2-0,5 Utvannet resultat pr. egenkapitalbevis i kroner **** 6,7 7,2-0,5 Kostnad pr. inntektskrone i prosent ***** 58,6 61,2 77,9 Kostnad pr. inntektskrone i prosent, korrigert ****** 69,1 57,0 64,7 * Over 90 dager ** Resultat etter skattekostnad i % av gjennomsnittlig egenkapital *** Resultat etter skattekostnad multiplisert med egenkapitalbevisprosenten og dividert på antall egenkapitalbevis **** Resultat per egenkapitalbevis når man hensyntar økning i antall ordinære egenkapitalbevis som følger dersom alle potensielle ordinære egenkapitalbevis hadde vært utstedt (f.eks. egenkapitalbevis knyttet til konvertible lån) ***** Driftskostnader i prosent av sum driftsinntekter og netto renteinntekter ****** Driftskostnader i prosent av sum driftsinntekter og netto renteinntekter eksklusiv netto verdiendring og gev./tap på valuta og verdipapirer

7 Resultatregnskap DELÅRSRAPPORT.09 Konsern - IFRS (Hele tusen kroner) 1/1-30/9 1/1-30/9 3. kvartal 3. kvartal 1/1-31/12 Renteinntekter og lignende inntekter Rentekostnader og lignende kostnader Netto rente- og kredittprovisjonsinntekter Provisjonsinntekter og inntekter fra banktjenester Provisjonskostnader og kostnader ved banktjenester (3.613) (2.942) (1.237) (1.032) (4.263) Utbytte o.a. inntekter av verdipapirer Netto gevinst/ tap på verdipapir og valuta (5.921) (4.574) (18.470) Andre driftsinntekter Lønn og generelle administrasjonskostnader Avskrivninger m.v. på varige driftsmidler Andre driftskostnader Tap på utlån, garantier m.v. (15.130) (9.221) (1.392) (3.053) (22.378) Resultat før skattekostnad (8.822) Skattekostnad (8.138) (4.145) (4.039) (1.462) Årsresultat (7.296) Balanse Konsern - IFRS 2009 (Hele tusen kroner) Pr Pr Pr Eiendeler Kontanter og fordringer på sentralbanker Utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner Utlån til og fordringer på kunder Overtatte eiendeler Verdipapir til virkelig verdi over resultatet Finansielle derivatinstrumenter Investeringsportefølje: - tilgjengelig for salg Eierinteresser i tilknyttede selskaper Utsatt skattefordel Immaterielle eiendeler Varige driftsmidler Andre eiendeler Sum eiendeler Gjeld og egenkapital Gjeld til kredittinstitusjoner Innskudd fra og gjeld til kunder Finansielle derivatinstrumenter Gjeld stiftet ved utstedelse av verdipapirer Ansvarlig lånekapital Annen gjeld Pensjoner Sum gjeld Innskutt egenkapital Opptjent egenkapital Andre reserver Sum egenkapital Udisponert overskudd etter skatt Sum gjeld og egenkapital

8 DELÅRSRAPPORT.09 Egenkapitaloppstilling Konsern IFRS Innskutt egenkapital Minoritetsinteresser Eierandelskapital Overkursfond Sparebankens fond Opptjent egenkapital Utjevn.- fond Øvrig opptjent EK Verdi- reg.- fond Sum Sum Egenkapital IFRS Avgang tilgjengelig for salg portefølje Verdiendring tilgjengelig for salg portefølje Årets resultat - Korrigert Totale inntekter, kostnader og verdiendringer i Reklassifisering av EK pr Kjøp av egne egenkapitalbevis Utbetalt utbytte for Avsatt til gaver Opprettelse av datterselskap Egenkapital IFRS Avgang tilgjengelig for salg portefølje Verdiendring tilgjengelig for salg portefølje Årets resultat Totale inntekter, kostnader og verdiendringer i Utbetalt utbytte for Egenkapital IFRS Resultat Egenkapital IFRS

9 Resultatanalyse DELÅRSRAPPORT.09 Konsern - IFRS (Hele tusen kroner) 1/1-30/9 1/1-30/9 3. kvartal 3. kvartal 1/1-31/12 Renteinntekter og lignende inntekter 5,27 7,62 4,62 8,16 7,56 Rentekostnader og lignende kostnader 3,63 5,56 3,08 5,92 5,58 Netto rente- og kredittprovisjonsinntekter 1,65 2,06 1,54 2,24 1,98 Provisjonsinntekter og inntekter fra banktjenester 0,53 0,53 0,57 0,49 0,50 Provisjonskostnader og kostnader ved banktjenester -0,09-0,08-0,10-0,09-0,09 Utbytte o.a. inntekter av verdipapirer 0,02 0,08 0,00 0,05 0,04 Netto gevinst/ tap på verdipapir og valuta 0,47-0,17 0,63-0,38-0,39 Andre driftsinntekter 0,19 0,23 0,15 0,17 0,21 Lønn og generelle administrasjonskostnader 1,21 1,24 1,14 1,16 1,35 Avskrivninger m.v. på varige driftsmidler 0,13 0,16 0,14 0,15 0,21 Andre driftskostnader 0,34 0,44 0,35 0,40 0,42 Tap på utlån, garantier m.v. -0,39-0,26-0,11-0,25-0,47 Resultat før skattekostnad 0,71 0,55 1,06 0,53-0,18 Skattekostnad -0,21-0,12-0,32-0,12 0,03 Årsresultat 0,50 0,43 0,74 0,41-0,15 Gjennomsnittlig forvaltningskapital Nøkkeltall - Konsern - IFRS 2009 (Hele tusen kroner) Pr Pr Pr Forvaltningskapital Brutto utlån Brutto utlån i prosent av forvaltningskapitalen 78,0 83,5 81,7 Innskudd fra og gjeld til kunder Innskudd fra kunder i prosent av forvaltningskapitalen 63,5 58,0 56,9 Innskuddsdekning (innskudd i prosent av brutto utlån) 81,4 69,5 69,7 Netto ansvarlig kapital Beregningsgrunnlag Kapitaldekning i prosent 14,7 14,4 13,8 Kjernekapital i prosent 9,1 8,9 8,5 Egenkapital Egenkapitalavkastning i prosent ** 9,7 7,6-2,6 Beregnet resultat pr. egenkapitalbevis i kroner *** 7,4 5,8-2,8 Utvannet resultat pr. egenkapitalbevis i kroner **** 7,4 5,8-2,8 Kostnad pr. inntektskrone i prosent ***** 60,4 69,3 87,4 Kostnad pr. inntektskrone i prosent, korrigert ****** 72,8 65,1 74,7 ** Resultat etter skattekostnad i % av gjennomsnittlig egenkapital *** Resultat etter skattekostnad multiplisert med egenkapitalbevisprosenten og dividert på antall egenkapitalbevis **** Resultat per egenkapitalbevis når man hensyntar økning i antall ordinære egenkapitalbevis som følger dersom alle potensielle ordinære egenkapitalbevis hadde vært utstedt (f.eks. egenkapitalbevis knyttet til konvertible lån) ***** Driftskostnader i prosent av sum driftsinntekter og netto renteinntekter ****** Driftskostnader i prosent av sum driftsinntekter og netto renteinntekter eksklusiv netto verdiendring og gev./tap på valuta og verdipapirer

10 DELÅRSRAPPORT.09 Delårsregnskapet for morbank og konsern er utarbeidet i henhold til IFRS, og delårsrapporten er utarbeidet i overensstemmelse med IAS 34 delårsrapportering. Det er benyttet de samme regnskapsprinsippene som i siste årsregnskap for konsernet. Alle kommentarer til regnskapstall gjelder morbankens tall. Delårsregnskapet er ikke revidert. NOTE 1 Inntekter verdipapir Morbank Alle beløp er oppgitt i hele tusen kroner pr Inntekter av aksjer og andre verdipapir med variabel avkastning Inntekter av eierinteresser i konsernselskaper = Utbytte og andre inntekter av verdipapir med variabel avk Netto verdiendring og gevinst/tap på: Sertifikater, obligasjoner og andre rentebærende verdipapir (3.521) (2.778) Aksjer og andre verdipapir med variabel avkastning (1.879) (3.322) (6.910) Valuta og finansielle derivater (10.761) = Netto verdiendring og gevinst/tap på verdipapir og valuta (6.389) (20.449) Konsern Alle beløp er oppgitt i hele tusen kroner pr Inntekter av aksjer og andre verdipapir med variabel avkastning Inntekter av eierinteresser i konsernselskaper = Utbytte og andre inntekter av verdipapir med variabel avk Netto verdiendring og gevinst/tap på: Sertifikater, obligasjoner og andre rentebærende verdipapir (3.521) (2.778) Aksjer og andre verdipapir med variabel avkastning (1.987) (1.688) Valuta og finansielle derivater (413) (14.004) = Netto verdiendring og gevinst/tap på verdipapir og valuta (5.921) (18.470) NOTE 2 Misligholdte og tapsutsatte engasjement Morbank Alle beløp er oppgitt i hele tusen kroner pr Brutto misligholdte engasjement > 90 dager Individuelle tapsnedskrivninger Netto misligholdte engasjement Tapsutsatte (ikke misligholdte) engasjementer Brutto utlån Individuelle tapsnedskrivninger Netto utlån

11 DELÅRSRAPPORT.09 NOTE 3 Tap på utlån og tapsnedskrivninger Morbank Alle beløp er oppgitt i hele tusen kroner pr Periodens endring i indiviuelle tapsnedskrivninger Periodens endring i nedskrivninger på grupper Periodens konstaterte tap dekket av tidligere tapsnedskrivninger Periodens konstaterte tap som ikke er dekket av tidligere tapsnedskrivninger Tilbakeføring av kap. rtr. misligholdte lån mot tapsnedskrivninger Periodens inngang på tidligere perioders konstaterte tap = Periodens tapskostnader Alle beløp er oppgitt i hele tusen kroner pr Individuelle tapsnedskrivninger Individuelle tapsnedskrivninger pr. 1/ Periodens konst. tap hvor det tidligere er foretatt ind. tapsnedskr Økte individuelle tapsnedskrivninger i perioden Nye individuelle tapsnedskrivninger i perioden Tilbakeføring av individuelle tapsnedskrivninger i perioden Sum individuelle tapsnedskrivninger Tapsavsetninger på garantier Tapsnedskrivninger på grupper Tapsnedskrivninger pr. 1/ /- Periodens endring i tapsnedskrivninger på grupper Tapsnedskrivning til dekn. av tap på grupper av utlån/garantier NOTE 4 Kapitaldekning.2009 Alle beløp er oppgitt i hele tusen kroner. Morbank Konsern Eierandelskapital ,5 % ,5 % Overkursfond ,3 % ,3 % Sparebankens fond ,7 % ,4 % Utjevningsfond 472 0,0 % 472 0,0 % Fond for urealiserte gevinster ,2 % ,2 % Fondsobligasjoner ,3 % ,3 % - utsatt skattefordel og andre immaterielle aktiva (7.203) (0,3 %) (8.685) (0,3 %) - fradrag for urealisert gev. på vp klassifisert som tilgj. for salg (6.302) (0,2 %) (6.302) (0,2 %) - fradrag for utbytte og konsernbidrag avsatt til utdeling (472) (0,0 %) (472) (0,0 %) - ansvarlig kapital i andre finansinstitusjoner (50%) (3.409) (0,1 %) (3.409) (0,1 %) Netto kjernekapital ,5 % ,1 % Ansvarlig lånekapital ,7 % ,6 % 45 % av nto.urealisert gev. på vp klassifisert som tilgj. for salg ,1 % ,1 % - ansvarlig kapital i andre finansinstitusjoner (50%) (3.409) (0,1 %) (3.409) (0,1 %) Netto ansvarlig kapital ,2% ,7 %

12 DELÅRSRAPPORT.09 Alle beløp er oppgitt i hele tusen kroner. Morbank Konsern Grunnlag Kapitalkrav Grunnlag Kapitalkrav Kredittrisiko Engasjementsbeløp pr. sektor: Lokale og regionale myndigheter Institusjoner Foretak Massemarked Pantsikkerhet i eiendom Forfalte engasjementer Øvrige engasjementer Fradrag i kapitalkravet (25.475) (2.038) (25.475) (2.038) Operasjonell risiko Totalt beregningsgrunnlag ,0 % ,0 % Overskudd av ansvarlig kapital NOTE 5 Egenkapitalbevis Banken har utstedt totalt stk. egenkapitalbevis pålydende kr 95,- De 20 største egenkapitalbeviseiere.2009: Antall % andel 1. MP Pensjon ,00 2. Svein Thorsen ,00 3. Terra Utbytte ,57 4. Arne Nilsen ,98 5. Jan Erik Alm ,08 6. Horten Hus Eiendom AS ,86 7. Tromstrygd ,67 8. Ring Evensen Holding AS ,39 9. Børge Døskeland , Per Johan Kirksæter , Alm Eiendom AS , Nes Prestegjelds Sparebank , Bank 1 Oslo AS , Teddy Invest AS , Sparebanken Øst , Werpen Eiendom AS , Katfoss Fabrikker AS , Totens Sparebank , Edeco AS , Bessie H. Gadborg Rasmussen , ,55

13 DELÅRSRAPPORT.09 NOTE 6 Datterselskap og tilknyttede selskaper Konsernet Nes Prestegjelds Sparebank består av morbanken og de heleide datterselskapene Nes Eiendom AS og Terra Eiendomsmegling Buskerud AS. Banken har også en eierandel på 33 % i selskapet Flå Senter AS. I konsernregnskapet er interne transaksjoner og mellomværende eliminert. NOTE 7 Reklassifisering av inntekter Fra og med 3. kvartal 2009 er margininntekter på valutatransaksjoner for kunder reklassifisert fra gevinst på valuta og finansielle derivater til provisjonsinntekter. Regnskapstall for er omarbeidet slik at tallene er sammenlignbare. Reklassifiseringen av sammenlignbare tall fremgår av følgende tabell: Morbank Reklass. Reklass. Reklass. (Hele tusen kroner) inntekter 1/1-30/9 inntekter 3. kvartal inntekter 1/1-31/12 1/1-30/ kv. 1/1-31/12-08 Prov.innt. og innt. fra banktjenester Nto. gev/ tap på verdipapir og valuta (2.895) (6.389) (751) (5.370) (3.530) (20.449) Konsern Reklass. Reklass. Reklass. (Hele tusen kroner) inntekter 1/1-30/9 inntekter 3. kvartal inntekter 1/1-31/12 1/1-30/ kv. 1/1-31/12-08 Prov.innt. og innt. fra banktjenester Nto. gev/ tap på verdipapir og valuta (2.895) (5.921) (751) (4.574) (3.530) (18.470)

14 DELÅRSRAPPORT.09 KONTANTSTRØMOPPSTILLING.09 KONSERN MORBANK Kontantstrøm fra virksomheten Resultat før skattekostnad Avskrivninger og nedskrivninger mv. av varige driftsmidler Tap/gevinst ved salg av driftsmidler Tap/gevinst ved salg av verdipapirer Verdiendring valuta Forskjell mellom kostnadsført pensjon og inn-/utbet i pensjonsordninger Verdiendring ansvarlig lånekapital Verdiendring aksjer, sertifikater og obligasjoner Tap på utlån Inntekt fra investering i tilknyttet selskap Betalte skatter / endring utsatt skatt Netto endring kundefordringer Netto endring utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner Netto endring utlån til kunder Netto endring finansielle derivatinstrumenter Netto endring øvrige fordringer Netto endring gjeld til kredittinstitusjoner Netto endring innskudd fra kunder Netto endring avsetning påløpte kostnader og forpliktelser Endring annen gjeld Netto kontantstrøm fra virksomheten Kontantstrøm fra investeringsaktiviteter Utbetalinger ved kjøp av aksjer og andeler i andre foretak Innbetalinger ved salg av aksjer og andeler i andre foretak Utbetalinger ved kjøp av aksjer i datter- / tilknyttet selskap Innbetalinger ved salg av aksjer i datter- / tilknyttet selskap Utbetalinger ved kjøp av driftsmidler mv Innbetalinger ved salg av driftsmidler mv Utbetalinger konsernbidrag til datter- /tilknyttet selskap Netto kontantstrøm fra investeringsaktiviteter Kontantstrøm fra finansieringsaktiviteter Innbetalinger ved utstedelse av ansvarlig lånekapital Utbetalinger ved tilbakebetaling av ansvarlig lånekapital Innbetalinger ved utstedelse av obligasjonsgjeld Utbetalinger ved tilbakebetalinger av obligasjonsgjeld Innbetalinger ved utstedelse av eierandelskapital Innbetaling av minoriteter Utbetalinger av utbytte/gaver Netto kontantstrøm fra finansieringsaktiviteter Netto endring i kontanter og kontantekvivalenter Beholdning av kontanter og kontantekvivalenter ved periodens begynnelse Beholdning av kontanter og kontantekvivalenter ved periodens slutt

15