Tjenestepensjon endringer nå igjen. Rendyrker uavhengighet

Transkript

1 Tjenestepensjon endringer nå igjen Rendyrker uavhengighet Vi er fagpersoner uten egeninteresse i valg av ordning eller leverandør. Vi benyttes ofte som felles rådgiver. 1

2 Tjenestepensjon endringer nå igjen o Hvordan sammenligne vidt forskjellige pensjonsordninger? - Prinsipielle ulikheter og økonomisk verdi o Innskuddsordninger knekkpunkt må endres. Hva gjør andre? o Ny uførepensjon dagens ordning må avvikles innen Hva ligger i ny ordning og hvordan best tilpasse seg? Tjenestepensjon endringer nå igjen o Hvordan sammenligne vidt forskjellige pensjonsordninger? - Prinsipielle ulikheter og økonomisk verdi o Innskuddsordninger knekkpunkt må endres. Hva gjør andre? o Ny uførepensjon dagens ordning må avvikles innen Hva ligger i ny ordning og hvordan best tilpasse seg? Selv om mye er likt, er det noen viktige prinsipielle forskjeller. Det er disse man velger på Premie: kvinner vs. menn Regulering (garantert regulering, 0-garanti eller avkastning?) Arv Utbetalingsperiode (livsvarig vs. opphørende) Kostnader fratrådte og pensjonister Innslagspunkt 0 eller 1 G 2

3 Prinsipielle forskjellene ligger der, men er ikke kun ett produkt Innskuddspensjon med fritt investeringsvalg med 0-garanti Null garanti gjelder ikke ved fritt investeringsvalg Verdi av null garanti? Garanti mot negativ avkastning, men kanskje også garantert lavere avkastning.. Kan egen Pensjonskasse - «brede ordninger»/stort innkjøpsfellesskap bedre dette? 3

4 Prinsipielle forskjellene ligger der, men rommer mer enn ett produkt Innskuddspensjon med fritt investeringsvalg med 0-garanti med garantert regulering Arbeidsgivers faktiske kostnader ved de ulike ordningene Innskuddspensjon med fritt investeringsvalg med 0-garanti med garantert regulering Innskuddspremie Innskuddspremie Innskuddspremie Innskuddspremie Forvaltningskostnader Forvaltningskostnader Forvaltningskostnader Forvaltningskostnader Kvinnetillegg ca. Kvinnetillegg ca. Kvinnetillegg ca. 15,5% høyere premie 15,5% høyere premie 15,5% høyere premie Kostnad for fratrådte Kostnad for fratrådte Kostnad for fratrådte og pensjonister, og pensjonister og pensjonister Antatt premie for Antatt premie for 0-garanti: 0,35-0,40% 0-garanti: 0,35-0,40% Evnt premie for lønnsregulering Hvordan sammenligne den økonomiske verdien? Ytelsesordning, innskuddsordning eller 4

5 Metode for beregning av de ulike formuene Så realistiske og riktige beregningsforutsetninger som mulig er avgjørende for et så riktig resulat som mulig Forventet vekst i Folketrygdens grunnbeløp (G) Forventet lønnsutvikling Lønnskurve Forventet levetid Forventet avkastning Forventet investeringsprofil Noen eksempler på utslag av og forholdet mellom de ulike forutsetningene Forventet vekst i Folketrygdens grunnbeløp (G) Forventet lønnsutvikling Lønnskurve Forventet levetid Forventet avkastning Forventet investeringsprofil 5

6 NOK Likviditetsmessig effekt av full avvikling Lønnsvekst 2,5% og G-vekst 2,25% vs Lønnsvekst 3,0% og G-vekst 2,75% Noen eksempler på utslag av og forholdet mellom de ulike forutsetningene Forventet vekst i Folketrygdens grunnbeløp (G) Forventet lønnsutvikling Lønnskurve Forventet levetid Forventet avkastning Forventet investeringsprofil Årlige kompensasjoner med lønnskurve Kompensasjon 6%/16% fra 1G Alder 6

7 NOK Årlige kompensasjoner uten lønnskurve Kompensasjon 6%/16% fra 1G Alder Noen eksempler på utslag av og Mange forholdet har kun mellom fokus de på ulike forventet forutsetningene avkastning Forventet vekst i Folketrygdens grunnbeløp (G) Forventet lønnsutvikling Lønnskurve Forventet levetid Forventet avkastning Forventet investeringsprofil Tjenestepensjon endringer nå igjen Hvordan sammenligne vidt forskjellige pensjonsordninger? - Prinsipielle ulikheter og økonomisk verdi Innskuddsordninger knekkpunkt må endres. Hva gjør andre? Ny uførepensjon dagens ordning må avvikles innen Hva ligger i ny ordning og hvordan best tilpasse seg? 7

8 Endret satsstruktur og knekkpunkt i innskuddsordningene overgangsregler Gamle innskuddsordninger er tilpasset opprinnelig opptjeningsmodell i folketrygden Opprinnelig folketrygd Alderspensjon i % av lønn 3G 4G 5G 6G 7G 8G 9G 10G 11G 12G 13G 14G 15G Ny opptjeningsmodell i folketrygden Ikke noe knekkpunkt, men tak 7,1 G Ny folketrygd 18,1% 0 G 7,1 G Lønn 12 G 8

9 Hva gjør andre? Enkelte velger å kun endre knekkpunkt Innskudd 5 % 5 % - Innskudd 8 % 0 G 1 G 6 G 7,1 G 12 G Lønn Gitt pensjonsgrunnlag på kr ,- gir dette kr ,- lavere årlig innskudd Andre velger å opprettholde satsene, men endre innslagspunkt (ofte foreslått fra leverandørenes side) + Innskudd 5 Innskudd % fra første 5 % 5 % krone - Innskudd 8 % 0 G 1 G 6 G 7,1 G 12 G Lønn Gitt pensjonsgrunnlag kr ,- gir dette kr ,- høyere årlig innskudd 9

10 Andre velger å endre satser basert på et mest mulig kostnadsnøytralt resultat? 0 G 1 G Innskudd 5 5?% Innskudd? 6 G 7,1 G 12 G Lønn Mens andre igjen er tydelige på at de ønsker å forbedre innskuddsordningen som sådan Innskudd 7% Folketrygd 18,1% Innskudd 18,1% 0 G 1 G 7,1 G 12 G Eksempel fra en prosess der man ønsket å forbedre dagens 5 & 8 ordning Kostnader for arbeidsgiver 10

11 Tjenestepensjon endringer nå igjen Hvordan sammenligne vidt forskjellige pensjonsordninger? - Prinsipielle ulikheter og økonomisk verdi Innskuddsordninger knekkpunkt må endres. Hva gjør andre? Ny uførepensjon dagens ordning må avvikles innen Hva ligger i ny ordning og hvordan best tilpasse seg? uførepensjon i % av lønn Tjenestepensjon 50 ytelsesordning Opprinnelig folketrygd G 4G 5G 6G 7G 8G 9G 10G 11G 12G 1G = Passer dårlig med ny uføretrygd fra NAV... Folketrygden 66% 0 G 6,G 12 G 11

12 Ny uførepensjonsordning i privat sektor + 25% av G (p.t.. kr ) Tjenestepensjon 3% Folketrygd 66% Tjenestepensjon 66% 0 G 6,G 12 G Kronetillegget kan maks utgjøre 6 prosent av pensjonsgrunnlaget Valg av prosentsatser og evt. ekstra tillegg har stor betydning for fordelingsprofilen! Eksempel lønn kr % ordning i dag ny ordning, maksimale satser og maksimalt kronetillegg Sum pensjon *gml folketrygd 12

13 Eksempel lønn kr % ordning i dag ny ordning, maksimale satser og uten kronetillegg Sum pensjon Hva med barnetillegget? Inntil 4% av lønn opptil 6 G, maksimalt 12% % av pensjonsgrunnlaget (maks 6 G) ikke % av uførepensjonsytelsen Barnetillegg % av pensjonsgrunnlaget (maks 6 G) - ikke av uførepensjonsytelsen Sum barnetillegg ved uførhet Ny uførepensjon Dagens uførepensjon* (her eksempel med maks barnetillegg, 3 barn, lønn kr ) 13

14 På høyere lønnsnivå slår det motsatt ut her eksempel med pensjonsgrunnlag på kr ,- Sum barnetillegg ved uførhet Ny uførepensjon Dagens uførepensjon* Ny uførepensjonsordning i privat sektor Ikke avhengig av tjenestetid Hovedregel uten fripoliseoppbygging Samordningsregler med tidligere rettigheter Hvordan prises produktet? Endringer ett sted medfører endringer ett annet sted (EP, BP) 14

15 Ikke glem styringsgruppen! Takk for meg 15